Geum.ru

Мельников Н. Н. Правовое регулирование микрофинансирования в России и странах СНГ

Вид материалаЛитература

Содержание


3.2. Права и обязанности участников микрофинансовых организаций
Подобный материал:
1   ...   4   5   6   7   8   9   10   11   ...   33
^

3.2. Права и обязанности участников микрофинансовых организаций



Основой статуса участников микрофинансовых организаций являются их права и обязанности, которые рассматриваются в настоящем параграфе исходя из классификации МФО на организации, основанные на членстве, и МФО, действующие в соответствии с законами о микрофинансовых и микрокредитных организациях и кредитных товариществах.

Права члена кредитного потребительского кооператива сформулированы в статье 6 закона РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан». Во-первых, следует отметить, что, вступая в кооператив, гражданин рассчитывает на пользование его услугами, поэтому в ст. 6 закона особо подчеркивается право члена на все услуги, оказываемые кооперативом. Это правомочие получило дальнейшее развитие в виде специального указания на возможность получения займов и размещение сбережений. Демократические кооперативные принципы непосредственно реализуются в праве пайщика быть избранным в руководящие органы и принимать участие в управлении кооперативом.

Доступ к информации о направлениях и результатах деятельности кредитного кооператива, включая материалы финансовых проверок, является важным положением, защищающим права члена кредитного кооператива, так как участники вносят в кооператив собственные сбережения, поэтому сведения о направлениях и условиях инвестирования должны носить открытый характер, поскольку от этого зависит эффективная работа кооператива.

Неотъемлемой составляющей статуса участника является также принцип добровольности, который проявляется в возможности не только вступить в кооператив, но и выйти из него в любое время, а также получить стоимость внесенного паевого взноса. Условия выплаты дивидендов участниками кредитных кооперативов граждан законом не предусмотрены и должны определяться уставом.

В отличие от закона «О кредитных потребительских кооперативах граждан» закон «О сельскохозяйственной кооперации» не содержит специальную статью, посвященную правам и обязанностям участников сельскохозяйственного кредитного кооператива и соответствующие нормы «разбросаны» по тексту закона.

Согласно ст. 11 закона РФ «О сельскохозяйственной кооперации» основным документом, устанавливающим права и обязанности пайщиков, в сельскохозяйственном кредитном кооперативе является устав. Эта норма распространяется как на основных, так и на ассоциированных участников. Однако условия выплаты дивидендов ассоциированным членам должны предусматриваться не в уставе, а договоре, заключаемом между членом и кооперативом (ст. 14 закона).

Как и в кредитном кооперативе граждан, участники сельскохозяйственного кредитного кооператива вправе пользоваться его услугами, получать необходимую информацию о результатах работы, участвовать в принятии решений, избирать и быть избранными в органы управления.

Права основных и ассоциированных членов на управление отличаются. На общем собрании участников число голосов ассоциированных членов не может превышать 20% от числа голосов основных членов кооператива. Таким образом, управленческие полномочия ассоциированных участников серьезно ограничены.

Согласно ст. 1 закона внесение обязательного паевого взноса предоставляет основному члену кооператива право голоса. Отсюда следует, что до тех пор, пока паевой взнос полностью не оплачен, право на участие в управлении у члена кооператива не возникает. При наличии прибыли, основной участник кооператива вправе рассчитывать на получение кооперативных выплат, которые рассчитываются пропорционально доле их участия в деятельности кооператива. Уставом может быть предусмотрена обязанность внесения дополнительного взноса, на который основному члену выплачиваются дивиденды. Ассоциированные участники не имеют права на получение кооперативных выплат, однако также вправе рассчитывать на дивиденды, погашаемые в порядке и размере, предусмотренном уставом и общим собранием членов кредитного кооператива.

Права основных и ассоциированных членов различаются и в порядке приема в кооператив. Если физическое или юридическое лицо претендует на статус основного участника, и ему отказано во вступлении, заявитель вправе обжаловать это решение на общем собрании членов. Если опять заявление не одобрено, оно может подаваться повторно после устранения причин отказа (п. 4 ст. 15). Для ассоциированных членов решение об отказе является окончательным и обжалованию не подлежит, если иное не предусмотрено уставом. Это положение не препятствует повторному обращению, однако порядок его рассмотрения не меняется.

Основные члены вправе выйти из кооператива путем передачи (продажи, обмена и т.д.) своего пая другому лицу. Однако для совершения этой сделки необходимо разрешение кооператива. При этом основные участники обладают правом преимущественной покупки пая выходящего члена (п. 5 ст. 16). Право отчуждения пая другому лицу для ассоциированных членов кредитного кооператива законом не предусмотрено (п. 11 ст. 14), то есть пай может продаваться только члену кооператива (основному или ассоциированному). Еще одно отличие статуса основного участника от ассоциированного заключается в том, что для основных членов предусмотрено правило, согласно которому при ликвидации кооператива в течение шести месяцев после выхода пайщика последний участвует в ликвидации кооператива наравне с другими участниками (п. 6 ст. 16).

Права членов кредитных кооперативов граждан схожи с правами основных и ассоциированных членов сельскохозяйственного кредитного кооператива в части регулирования права на выход, который носит добровольный характер. При этом участники вправе получить стоимость паевого взноса и дополнительные выплаты, определенные решениями общего собрания и уставом. За нарушение положений законодательства и учредительных документов пайщики подлежат исключению из кооператива. Порядок выплат при этом регулируется уставом.

Статус участников кредитных кооперативов РФ схож с правами и обязанностями пайщиков кредитных союзов и сберегательно-заемных ассоциаций. В соответствии с законами Азербайджана, Украины, Кыргызстана и Узбекистана «О кредитных союзах», законом Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях» пайщики имеют право не только принимать участие в управлении, но и выдвигать предложения, являющиеся обязательными для рассмотрения руководящими органами. Все участники обладают равными правами на пользование финансовыми услугами. Право на информацию в законе сформулировано достаточно конкретно с указанием на то, что члены вправе знакомиться с годовыми балансами, финансовыми отчетами, протоколами заседаний органов управления и другими документами, касающимися текущей деятельности союза и ассоциации. По общему правилу участники кредитных союзов и ассоциаций могут получать дивиденды на свой паевой взнос, если иного не предусмотрено уставом.

Как и в кредитном кооперативе, право на выход из кредитного союза и ассоциации полностью подчиняется принципу добровольности и не полежит никакому ограничению. В случае ликвидации союза или ассоциации участники имеют право на получение части имущества пропорционально их паевому взносу. Члены кредитных кооперативов, кредитных союзов и ассоциации могут иметь и другие права в соответствии с законодательством и уставом.

Более детального рассмотрения требует вопрос о праве члена кредитного кооператива, союза и ассоциации на выход, а также получение стоимости паевого взноса и дополнительных платежей. Важную роль здесь играют четыре аспекта. Во-первых, момент, когда участник может заявить о выходе и связанные с этим последствия. Во-вторых, порядок определения стоимости паевого взноса. В-третьих, условия возврата стоимости паевого взноса. В-четвертых, право выходящего участника на дополнительные выплаты.

Согласно законодательству право члена на выход не подлежит ограничению. Например, статья 4 закона Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях» декларирует свободный выход участника из состава ассоциации. Однако, как уже неоднократно отмечалось, правом пользования финансовыми услугами обладают только лица, имеющие статус участника МФО. Отсюда следует, что подача заявления о выходе одновременно влечет прекращение действующих договоров. Если речь идет о займе, то задолженность должна быть погашена в полном объеме. В противном случае участник не имеет права выйти до осуществления всех предусмотренных договором выплат.

Прекращение статуса участника, имеющего сбережения, зависит от правового регулирования осуществляемых услуг. Кредитные союзы и сберегательно-заемные ассоциации принимают депозиты, которые в соответствии с Гражданским кодексом подлежат возврату по первому требованию вкладчика. Соответственно выход участника влечет расторжение договора и обязанность погашения привлеченных средств.

В кредитном кооперативе прием сбережений регулируется положениями ГК о договоре займа и, если иное не предусмотрено соглашением между пайщиком и кооперативом, принятые средства подлежат возврату в строго определенный срок. Это правило может быть изменено только по соглашению сторон. Из сказанного следует, что право на выход члена кредитного кооператива зависит от наличия размещенных в кооперативе сбережений и срока их возврата. Если заявление о выходе подано до окончания срока действия договора сбережений, кооператив вправе отказать в выплате средств и выходе.

Таким образом, принцип добровольности членства в кредитных кооперативах, союзах и сберегательно-заемных ассоциациях неразрывно связан с правом участника пользоваться услугами организации. При наличии договорных отношений возможность выхода зависит от наличия согласия и финансовых возможностей на досрочное прекращение имеющихся отношений. В противном случае право участника на выход может быть ограничено на срок действия договора о предоставлении финансовых услуг. Соответствующие изменения рекомендуется внести в действующее законодательство.

Второй аспект в контексте выхода участника заключается в порядке определения стоимости паевого взноса. В соответствии со статьей 7 закона РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан» выходящий член вправе получить денежную стоимость доли имущества, соответствующей доле паевого взноса в сумме паевых взносов членов кредитного кооператива.

Аналогичное правило действует в сельскохозяйственном кредитном потребительском кооперативе. По смыслу п. 9 ст. 35 закона «О сельскохозяйственной кооперации» паевой фонд кредитного кооператива должен соответствовать размеру чистых активов. Стоимость доли выходящего участника определяется как сумма активов, соответствующих доле паевого взноса члена (или ассоциированного члена) в паевом фонде. Однако это положение действует с одним исключением. Согласно ст. 35 закона «О сельскохозяйственной кооперации» при расчете стоимости паевого взноса имущество, либо денежные средства, составляющие неделимый фонд, не могут быть объектом раздела в случае выхода одного или нескольких участников из кооператива. Если в неделимом фонде кредитного кооператива находятся объекты социальной сферы, то они не подлежат разделу даже в случае ликвидации кооператива и передаются другим сельскохозяйственным организациям (ст. 44). Соответственно члены кооператива не могут претендовать на стоимость указанных объектов.

Все остальное имущество, включая неделимые фонды, подлежит разделу и распределению между его членами при ликвидации кооператива. Права основных и ассоциированных членов при этом также не совпадают. Если в большинстве возникающих в кредитном кооперативе правоотношений основные члены занимаю более привилегированное положение, то при разделе имущества в связи с ликвидацией, ситуация меняется. Стоимость паевых взносов ассоциированных членов подлежит выплате в первоочередном порядке (п. 4 ст. 44). Кроме того, ассоциированные члены имеют право на получение объявленных, но не выплаченных дивидендов до компенсации паев основным членам кооператива (п. 9 ст. 14). В отличие от закона РФ «О сельскохозяйственной кооперации» закон «О кредитных потребительских кооперативах граждан» не содержит аналогичных положений, поэтому при определении стоимости паевого взноса подлежит учету все имеющееся в кредитном кооперативе имущество.

Схожее правовое регулирование предусмотрено законом Украины «О кредитных союзах». В соответствии со ст. 20 закона в кредитном союзе формируется резервный и дополнительный капиталы. Резервный капитал создается за счет вступительных взносов и части прибыли. Безвозмездно внесенные участниками союза и другими организациями денежные средства, включая гранты, образуют дополнительный капитал.

Члены кредитного союза не вправе претендовать на стоимость резервного и дополнительного капиталов при выходе или ликвидации союза. В последнем случае средства резервного и дополнительного капитала подлежат передаче в Государственный бюджет (п. 7 ст. 9, ст. 20). Данное положение следует рассматривать как серьезное ограничение прав участников кредитного союза, а также прав союза как юридического лица. Поскольку резервный капитал образуется за счет прибыли, запрет его раздела даже в случае ликвидации снижает уровень заинтересованности членов в результатах хозяйственной деятельности.

То же самое можно сказать и о дополнительном капитале. Как можно ожидать добровольных отчислений со стороны участников, если впоследствии на эти средства невозможно претендовать? Средства спонсоров, внесенные в кредитный союз, являются собственностью юридического лица и положение о том, что при ликвидации эти активы должны быть переданы государству, является ни чем иным, как конфискацией имущества кредитного союза. Такие подходы не могут быть названы правомерными и должны быть исключены из законодательства.

Порядок определения и выплаты стоимости паевого взноса в кредитном союзе Украины должен быть определен в уставе союза (п. 7 ст. 10). Согласно ст. 10 закона выходящему члену возвращается обязательный и дополнительный взносы. При этом не понятно, как рассчитывается стоимость пая, что может повлечь противоречия и споры при выходе члена из состава кредитного союза. Для устранения этого недостатка рекомендуется внести в закон Украины «О кредитных союзах» изменения, согласно которым размер паевого взноса участника союза определяется пропорционально стоимости чистых активов союза.

В отличие от закона России «О сельскохозяйственной кооперации» и закона Украины «О кредитных союзах», закон РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан» не содержит положений о неделимых фондах и изъятии части имущества кооператива в бюджет, поэтому при определении стоимости паевого взноса подлежит учету все имеющееся в кредитном кооперативе имущество.

Схожий порядок предусмотрен в ст. 16 законе Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях граждан», где указано, что при прекращении членства денежная стоимость паевого взноса рассчитывается пропорционально доле участника в капитале ассоциации. Но это положение противоречит Гражданскому кодексу Молдовы. В соответствии с пунктом 3 ст. 55 и п. 5 ст. 181 ГК за участниками не сохраняется право на имущество, переданное в собственность ассоциации, в том числе на паевые взносы.

Несмотря на то, что в силу п. 6 ст. 181 ГК Молдовы особенности правового статуса отдельных видов ассоциаций могут устанавливаться специальными законами, это положение не согласуется с другими нормами ГК, определяющими правовое положение некоммерческих организации вообще и ассоциаций в частности. Указанный недостаток может быть устранен путем внесения в статью 55 Гражданского кодекса Молдовы изменений, в соответствии с которыми законами об отдельных видах некоммерческих организаций может предусматриваться право участников на имущество в случае прекращения членства либо ликвидации юридического лица.

В Узбекистане и Азербайджане выплата паевого взноса выходящего участника осуществляется в соответствии с уставом кредитного союза. Статья 16 закона Узбекистана «О кредитных союзах» и статья 7 закона Азербайджана «О кредитных союзах» говорят, что выходящему члену выплачивается лишь сумма пая. Однако порядок определения размера паевого взноса, как и понятие «стоимость» паевого взноса в законе отсутствует. По смыслу норм ст. 8 закона Узбекистана и п. 3 ст. 21 закона Азербайджана размер пая соответствует стоимости имущества (активов) кредитного союза. Данные статьи предоставляют члену право получать часть имущества пропорционально паевому взносу в случае выхода или ликвидации союза.

Рекомендации в отношении Азербайджана и Узбекистана аналогичны тем, которые сделаны по Украине. Во-первых, в закон «О кредитных союзах» необходимо внести изменения, согласно которым стоимость паевого взноса члена союза соответствует стоимости чистых активов пропорционально доли участника в паевом фонде. Во-вторых, членам кредитных союзов рекомендуется в уставе четко предусматривать порядок определения и выплаты стоимости паевого взноса.

Наряду с размером пая важную роль играет вопрос о сроках компенсации его стоимости. В соответствии с законом РФ «О сельскохозяйственной кооперации» сроки выплаты паев основных членов кооператива должны предусматриваться уставом, ассоциированных участников – договором ассоциированного членства. В то же время статья 18 закона указывает, что стоимость пая определяется на основании данных бухгалтерской отчетности за финансовый год, в течение которого подано заявление о выходе. Таким образом, можно предположить, что до окончания финансового года выход из кооператива не допускается.

Закон Кыргызстана «О кредитных союзах» так же не содержит положений о максимальном сроке, не позже которого должна производится выплата паевого взноса, что следует охарактеризовать критически, поскольку такое регулирование допускает возможность ограничения прав участника на получение пая. В соответствии со статьей 22 закона участник кредитного союза вправе выйти и забрать свой пай, предупредив об этом правление не менее чем за тридцать дней. Это положение носит диспозитивный характер и может быть изменено уставом. Из п. 2 ст. 22 закона следует, что в уставе разрешается предусмотреть выплату, как до истечения месячного срока (с предварительного одобрения правления), так и установить более продолжительный период.

Изъятие любой суммы пая запрещается, если фактически оплаченный пай не покрывает общей суммы обязательств этого члена перед кредитным союзом, включая любые обязательства в качестве заемщика или гаранта (п. 3 ст. 22). Участнику союза разрешается также получить часть паевого взноса с сохранением членства, однако остаток пая не должен быть меньше определенного уставом минимального размера паевого взноса (п. 4 ст. 22).

Для устранения на практике возможных противоречий России в отношении сельскохозяйственных кредитных кооперативов и Кыргызстану в отношении кредитных союзов рекомендуется внести в закон «О сельскохозяйственной кооперации» и закон «О кредитных союзах» изменения, которыми предусмотреть максимальный период, например, три месяца, в течение которого стоимость паевого взноса подлежит выплате. Если истечение этого срока не совпадает с окончанием финансового года, размер пая определяется на основании данных бухгалтерской отчетности за последний налоговый период, в течение которого подано заявление о выходе или принято решение о прекращении членства.

В кредитном союзе Кыргызстана более определенные сроки выплаты паевого взноса по сравнению с добровольным прекращением членства устанавливаются при исключении участника из состава союза. В соответствии со ст. 13 закона «О кредитных союзах» исключаемому участнику выплачивается пай в течение квартала со дня принятия окончательного решения о прекращении членства. Выплата пая приостанавливается либо производятся удержания, если выходящим участником не выполнены обязательства перед союзом в качестве заемщика или гаранта.

По закону РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан» существенное правовое значение для компенсации паевого взноса играет намерение участника выйти из кооператива, сформулированное в письменной форме. Сумма пая выплачивается в сроки, предусмотренные уставом, но не позднее трех месяцев после подачи заявления о выходе (п. 2 ст. 7). В законе остался открытым вопрос, каковы должны быть сроки в случае принудительного прекращения членства. Поскольку норма статьи 7 о сроке носит императивный характер, можно сделать вывод, что при исключении пай выплачивается также в течение трехмесячного периода.

Закон Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях» не разделяет сроки компенсации пая в зависимости от условий выхода (добровольного или принудительного) и содержит общую норму, согласно которой ассоциация выплачивает стоимость пая в шестимесячный срок со дня прекращения членства. В тоже время лицо, выбывшее из ассоциации, вправе в течение месяца со дня принятия решения о прекращении членства продать свою долю в капитале членам ассоциации, в том числе вновь принятым (п. 7 ст. 20).

Резюмируя сказанное, нужно отметить, что стоимость паевого взноса должна определяться исходя их данных бухгалтерской отчетности о сумме чистых активов кооператива. Это правило имеет существенное значение, поскольку на момент выхода реальная цена имущества кооператива и, соответственно, пая зависит от результатов хозяйственной деятельности. При наличии прибыли стоимость пая растет. Убытки ведут к тому, что при выходе участник получит меньшую сумму, по сравнению с той, которую он вносил при вступлении в кооператив (союз или ассоциацию).

Следующий вопрос, требующий рассмотрения, – это право участников кредитных кооперативов, союзов и ассоциаций на получение доли прибыли. В соответствии с законом РФ «О сельскохозяйственной кооперации» к данным платежам относятся дивиденды и кооперативные выплаты, права на которые различаются в зависимости от вида участия. Основные члены кредитного кооператива на обязательный пай получают кооперативные выплаты, а на дополнительный пай - дивиденды. Ассоциированные участники вправе рассчитывать только на получение дивидендов.

Размер кооперативных выплат и дивидендов устанавливается общим собранием, но не может превышать максимальных пределов. В соответствии со статьей 36 закона «О сельскохозяйственной кооперации» на выплату дивидендов направляется не более 30% прибыли, а для кооперативных выплат ограничений не установлено.

По общему правилу кооперативные выплаты и дивиденды компенсируются денежными средствами. В то же время ассоциированным участникам выплата дивидендов может производиться услугами в соответствии с заключенным договором.

Прекращение членства путем добровольного выхода и исключение имеют разные правовые последствия в контексте прав на кооперативные выплаты. На основании п. 3 ст. 12 закона исключаемый участник лишается кооперативных выплат, если соответствующее положение предусмотрено уставом.

К сожалению, в законе «О сельскохозяйственной кооперации» отсутствует порядок компенсации дивидендов и кооперативных выплат в случае добровольного либо принудительного прекращения членства. Данный вопрос рекомендуется урегулировать в законодательстве, а за основу взять показатели бухгалтерской отчетности за квартал, в котором поступило заявление о выходе или принято решение о прекращении членства.

Права участников кредитных союзов Узбекистана и Украины на дивиденды схожи с правами пайщиков сельскохозяйственного кредитного кооператива РФ, однако существуют и особенности. В Узбекистане и Украине порядок расчета дивидендов предусматривается уставом, но выплаты осуществляются только на основании решения общего собрания после покрытия всех расходов, обязательных платежей и формирования необходимых резервов кредитного союза. Отсюда следует, что право на получение дивидендов возникает только после принятия решения общим собранием кредитного союза. Согласно закону РФ «О сельскохозяйственной кооперации» право членов и ассоциированных членов сельскохозяйственного кредитного кооператива на получение дивиденды не подлежит ограничению, но порядок распределения прибыли и, соответственно, выплаты дивидендов устанавливается общим собранием (ст. 35).

В отличие от сельскохозяйственного кредитного кооператива начисление дивидендов в кредитном союзе Узбекистана и Украины осуществляется пропорционально размерам паевых взносов участников союза, и основания прекращения членства не влияют на получение дивидендов. В качестве положительной характеристики закона Узбекистана «О кредитных союзах» следует отметить, что невыплата дивидендов в установленный общим собранием срок влечет начисление пени на невыплаченную часть, исходя из ставки рефинансирования Центрального Банка (ст. 26).

По сравнению с Узбекистаном и Россией закон Украины «О кредитных союзах» содержит особенности в части определения размера дивидендов, которые не должны более чем в два раза превышать средневзвешенную ставку доходности по депозитам в кредитном союзе. Согласно статье 21 закона в первую очередь прибыль направляется на формирование резервов, затем выплачиваются дивиденды на дополнительные паевые взносы, а оставшийся доход идет на выплату дивидендов по обязательным паям.

Права участников кредитного союза Кыргызстана на получение дивидендов характеризуются определенной спецификой. Во-первых, согласно закону «О кредитных союзах» дивиденд представляется собой «условное наименование дохода», полученного участником союза по паевому взносу (ст. 2). Во-вторых, возможность получения дивидендов зависит от продолжительности членства. В случае выхода в течение трех месяцев со дня вступления, дивиденды не выплачиваются, если иное не предусмотрено уставом (п. 2 ст. 22).

По аналогии с Российским, Украинским и Узбекским законами право на дивиденды возникает только после принятия соответствующего решения общим собранием кредитного союза после отчисления обязательных платежей и формирования резервов. При этом обязательства выходящего участника погашаются, в том числе за счет причитающихся дивидендов (ст. 23, 24).

В ряде государств СНГ законодательство не содержит положений, регламентирующих права участников МФО на получение дивидендов. Так, закон РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан», закон Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях» и закон Азербайджана «О кредитных союзах» не содержат положений относительно выплаты дивидендов, но нет и запрета.

В данном случае необходимо учитывать, что возможность получения доли от прибыли зависит от типа юридического лица. Если это некоммерческая организация, то, по общему правилу, участники не могут претендовать на прибыль, поэтому право на дивиденды должно быть прямо предусмотрено в законе, как это сделано в ФЗ РФ «О сельскохозяйственной кооперации».

Дополнительная сложность заключается в том, что в некоторых странах СНГ кредитные союзы, определяются как особые субъекты, не относящиеся ни к коммерческим или некоммерческим организациям. Согласно ст. 1 закона Азербайджана «О кредитных союзах» союз – это небанковская кредитная организация, но указанный тип юридического лица не подпадает под перечень организационно-правовых форм, предусмотренных Гражданским кодексом.

Наиболее противоречивая ситуация по рассматриваемому вопросу наблюдается в Молдове. В силу ст. 3 закона «О сберегательно-заемных ассоциациях» ассоциация является некоммерческой организаций. При этом закон не содержит правил о распределении прибыли среди участников ассоциации и запретительных норм также нет. Однако в соответствии со статьями 55 и 181 ГК Молдовы члены ассоциаций не имеют каких-либо имущественных прав, как в отношении паевых взносов, так и прибыли. Получается, что если даже участники ассоциации определят в уставе порядок распределения прибыли, эти положения будут противоречить Гражданскому кодексу.

Позицию Молдавского и Азербайджанского законодателя следует охарактеризовать критически, поскольку данный подход снижает уровень заинтересованности пайщиков ассоциации и кредитного союза в результатах хозяйственной деятельности. Союз и ассоциация, как и другие МФО – это не благотворительные организации, а субъекты, предоставляющие микрофинансовые услуги которые должны строиться на принципах самоокупаемости и самофинансирования. А поскольку заемщиками и вкладчиками ассоциаций и союзов являются их участники, распределение прибыли играет важную роль для эффективной работы данных организаций.

Законодателям Молдовы, России и Азербайджана рекомендуется исправить указанный недостаток, предусмотрев в законах о кредитных союзах, кредитных кооперативах граждан и сберегательно-заемных ассоциациях право участников на получение дивидендов и распределение прибыли.

Следует сказать несколько слов о правах участников МФО, действующих на основании законов о микрокредитных и о микрофинансовых организациях. Правовое положение их участников определяется законами, регулирующими организационно-правовые формы, в которых указанные субъекты создаются, а особенности статуса зависят от того, является ли организация коммерческой или некоммерческой. В любом случае учредители могут принимать участие в управлении, получать информацию о деятельности организации, пользоваться ее услугами, а также обладать правом свободного выхода. Если в некоммерческих МФО действует демократический принцип управления – один участник – один голос, то в коммерческих число голосов при принятии решений зависит от доли в уставном капитале.

Аналогичным образом отличаются и имущественные права. Учредители некоммерческих субъектов не обладают правом получения доли имущества при выходе либо ликвидации юридического лица. Данное правило предусмотрено в Гражданских кодексах и специальных законах1, а в отношении микрокредитной организации Казахстана и микрокредитного агентства Кыргызстана – непосредственно в статье 9 закона «О микрокредитных организациях» и статье 1 закона «О микрофинансовых организациях» соответственно.

Особенности Таджикистана и Кыргызстана проявляются в том, что законодательство ограничивает права учредителей коммерческих микрофинансовых организаций на приобретение дополнительных акций или долей участия в уставных капиталах. В соответствии со статьей 13 закона «О микрофинансовых организациях» Кыргызстана доля учредителя юридического лица и его аффилированных лиц не может превышать 20% голосующих акций микрофинансовой компании.

Более жесткие правила содержатся в Таджикистане. Согласно статье 23 закона «О микрофинансовых организациях» физическое или юридическое лицо, владеющее менее чем 5% акций микрокредитной депозитной организации, и приобретающее дополнительные акции, в результате чего оно становится владельцем пяти или более процентов акций, должно уведомить в письменной форме Национальный банк Таджикистана в течение десяти дней со дня приобретения акций. Любой субъект или группа лиц, действующих совместно и намеревающихся заключить сделку, в результате которой данный субъект или группа получают контроль над более чем 20% голосующих акций микрокредитной депозитной организации, должны подать письменный запрос на получение согласия Национального банка Таджикистана в срок до 30 дней до предполагаемой даты приобретения акций.

Указанные правила не характерны для Молдовы, где порядок покупки и продажи акций микрофинансовых организаций подчиняется общим нормам законов об акционерных обществах и рынке ценных бумаг.

Остальные правомочия участников микрофинансовых организаций дополнительно в настоящей работе не рассматриваются, поскольку они не отличаются от общих характеристик, которые присущи учредителям соответствующих организационно-правовых форм, в которых МФО создаются.

Наряду с правами неотъемлемой характеристикой статуса участника микрофинансовой организации являются его обязанности. По закону Узбекистана «О кредитных союзах» пайщики обязаны соблюдать устав, вносить паевые взносы, выполнять решения органов управления, а также содействовать повышению деловой репутации и кредитоспособности союза. В законе отдельно указывается на необходимость своевременного погашения взятых кредитов (ст. 9). Согласно ст. 14 закона права и обязанности участников должны содержаться в уставе, который может предусматривать и дополнительные положения в регулировании данного вопроса. Исключение члена не освобождает его от исполнения обязательств перед кредитным союзом (ст. 17). Аналогичные положения предусмотрены законом РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан», законом Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях» и законом Азербайджана «О кредитных союзах», которые наряду с необходимостью возврата полученных кредитов предписывают представлять информацию о целевом использовании полученных средств. В качестве дополнительной обязанности участников кредитного кооператива граждан следует назвать необходимость покрыть убытки, возникшие после утверждения годового баланса.

Статья 7 закона Кыргызстана «О кредитных союзах» выделяет обязанности лиц, намеривающихся образовать союз, включая принятие устава, избрание органов управления, кредитного комитета и ревизионной комиссии, государственную регистрацию и оформление заявления на получение лицензии (ст. 7). Другие обязанности пайщиков законом не предусмотрены, однако существует указание на то, что устав союза должен содержать положения об обязанностях участников (п. 5 ст. 8). Такое же правовое регулирование характерно для сельскохозяйственного кредитного кооператива России, что следует охарактеризовать критически, поскольку в рассматриваемых законах четко не определены характеристики правового статуса участника. Данный нормативный пробел рекомендуется исправить путем включения в закон РФ «О сельскохозяйственной кооперации» и закон Кыргызстана «О кредитных союзах» специальной статьи, регулирующей как права, так и обязанности члена кредитного кооператива и кредитного союза.

В целом обязанности участников кредитных кооперативов Росси не отличаются от обязанностей пайщиков кредитных союзов и сберегательно-заемных ассоциаций, однако можно отметить следующую особенность. В соответствии со ст. 13 закона «О сельскохозяйственной кооперации» члены кооператива обязаны пользоваться его услугами, чего не предусмотрено для пайщиков кредитных союзов и ассоциаций. В сельскохозяйственном кредитном кооперативе это правило действует лишь в отношении основных членов и не применяется для ассоциированных участников (ст. 14).

Предусматривая обязанность оплаты паевого взноса, ст. 6 закона РФ «О кредитных потребительских кооперативах граждан» указывает, что размер пая члена кооператива не может быть более 10% общей суммы паевых взносов всех участников. Алогичные нормы содержатся в статье 20 закона Кыргызстана «О кредитных союзах» и статье 25 закона Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях граждан». Но 10% может оказаться недостаточным для повышения уровня финансовой заинтересованности пайщиков и реального влияния на дела микрофинансовой организации.

Положения об ограничении доли участника МФО в паевом фонде (уставном капитале) направлены на укреплении принципа равноправия пайщиков. Поскольку стоимость паевого взноса соответствует доли в чистых активах пропорционально размеру паевого взноса участника в паевом фонде, отсутствие ограничения размера пая в расчете на одного участника может привести к консолидации 90 и более процентов паевого фонда в руках нескольких граждан, что фактически означает переход реального управления в руки данных лиц. Несмотря на то, что каждый член при принятии решений имеет один голос, обладание 90% суммы паев предоставляет право ограниченному кругу участников выйти из кооператива (ассоциации или союза) и получить 90% его активов. Поясним на практике. Допустим, существует кредитный кооператив, объединяющий 1000 членов, с активом 10 млн. руб., а паевой фонд равен 1 млн. руб., то есть паевой взнос одного участника составляет в среднем 100 руб. Если нет нормативного лимита размера доли участника в общей сумме паев, то 10 членов могут внести по 90 тыс. руб. и обладать 90% паевого фонда. Тогда сумма паев приходящихся на оставшихся 990 участников составляет 10 тыс. руб.

В описанной ситуации 10 членов, составляющих 1% от общего числа участников, могут «навязывать» свою волю 99-процентному большинству. При отсутствии взаимопонимания, 1% выходит, получая 90% активов, что означает фактическую ликвидацию кредитного кооператива.

К сожалению, законы Узбекистана и Азербайджана «О кредитных союзах» и закон РФ «О сельскохозяйственной кооперации» не содержат положения о максимальном размере паевого взноса, которое наполняет реальным содержанием демократический принцип управления. Данный недостаток рекомендуется исправить и включить в указанные законы нормы, устанавливающие ограничение доли паев, принадлежащих одному участнику, на уровне 15% от паевого фонда.

Следующий вопрос, который необходимо рассмотреть – это ответственность участников кредитных кооперативов, союзов и сберегательно-заемных ассоциаций по обязательствам данных организаций. По закону Молдовы «О сберегательно-заемных ассоциациях», пайщики отвечают по долгам ассоциации в пределах своих долей в капитале организации. То есть, при банкротстве учредитель лишается не только внесенного паевого взноса, но и доли в имуществе. Впрочем, эта норма характерна для всех МФО и базируется на принципе ответственности юридического лица по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом. Аналогичное правило содержится в статье 10 Украины «О кредитных союзах» и статье 12 закона Узбекистана «О кредитных союзах».

Закон Азербайджана «О кредитных союзах» не содержит прямых норм, регулирующих ответственность участников. Согласно статье 10 пайщики отвечают перед союзом всем своим имуществом лишь по обязательствам, которые предусмотрены законом для членов союза. При этом обязанность участников погашать долги кредитного союза законом не предусмотрена, что говорит об ограниченной ответственности членов кредитного союза Азербайджана.

Такое же правило содержится в законе Кыргызстана «О кредитных союзах», но пункт 4 статьи 12 говорит, что уставом может быть предусматриваться дополнительная ответственность участников союза. Недостаток данной нормы состоит в отсутствии минимального и максимального предела размера ответственности. Если согласно закону члены несут ограниченную ответственность, то уставом союза нельзя ввести дополнительную или полную ответственность пайщиков по обязательствам союза.

По вопросу ответственности участников дополнительные проблемы могут возникнуть, если некоторые пайщики союза будут голосовать против такого решения. Чтобы устранить возможные на практике противоречия рекомендуется в статью 12 закона Кыргызстана «О кредитных союзах» внести дополнения, которыми установить право участников на основании решения общего собрания, принятого квалифицированным большинством (2/3), вносить в устав изменения, предусматривающее размер ответственности членов по обязательствам союза. Участники, голосовавшие против, вправе выйти из союза и получить стоимость своего пая.

В отличие от других государств СНГ законодательство Российской Федерации о кредитной кооперации налагает на участников кооператива обязанность погасить возникшие убытки путем внесения дополнительных взносов после утверждения годового бухгалтерского баланса. В случае невыполнения данной обязанности кооператив ликвидируется в судебном порядке по требованию кредиторов. Члены кредитного кооператива солидарно несут субсидиарную ответственность по его обязательствам в пределах невнесенной части дополнительного взноса каждого из участников, но как определить эту часть, закон не говорит. Тем не менее, нельзя согласиться с мнением, что ответственность членов кредитного кооператива является ограниченной1.

Это правило в полном объеме действует в отношении кредитных потребительских кооперативов граждан и применяется с определенными изъятиями для сельскохозяйственного кредитного кооператива, особенность которого проявляется в том, что ответственность по обязательствам кооператива возлагается лишь на основных членов. В соответствии со статьей ст. 1 ФЗ «О сельскохозяйственной кооперации» ассоциированные участники несут риск убытков в пределах своего взноса в паевой фонд. Таким образом, ассоциированные члены не обязаны компенсировать убытки кооператива, и не отвечают по обязательствам кооператива всем своим имуществом, как это предусмотрено для основных участников.

На учредителей может возлагаться ответственность не только в случае ликвидации, но и при реорганизации. Если микрокредитная организация Казахстана образована в форме полного или коммандитного товарищества, то преобразование в кредитное товарищество влечет субсидиарную ответственность полных товарищей всем своим имуществом в течение двух лет с момента реорганизации (п. 9 ст. 58 ГК). Аналогичным образом строится ответственность полных товарищей и при ликвидации.

Участники микрокредитной организации, действующей в форме товарищества с дополнительной ответственностью, также отвечают по обязательствам, если у юридического лица недостаточно имущества для покрытия долгов (ст. 84 ГК). В кредитном товариществе и микрокредитной организации Казахстана, являющейся товариществом с ограниченной ответственностью, учредители несут риск убытков в пределах средств внесенных в уставный капитал (ст. 77 ГК).

Субъекты микрофинансирования, действующие в соответствии с законами Кыргызстана, Молдовы и Таджикистана «О микрофинансовых организациях», образуются в виде коммерческих, либо некоммерческих организаций, для участников которых действующим законодательством предусмотрена ограниченная ответственность по обязательствам юридического лица.

Вопрос об ответственности участников по долгам МФО является актуальным для определения механизмов государственного контроля. В большинстве стран СНГ, кроме Казахстана и России, ответственность учредителей является ограниченной.

Если учредители не отвечают по долгам, то, следуя элементарной логике и необходимости реализации функций государства, требуется административное регулирование и надзор для защиты прав вкладчиков и недопущения образования финансовых пирамид. Вводя норму, обязывающую учредителей погасить требования кредиторов, государство тем самым повышает уровень их ответственности, и одновременно с этим может уменьшить или частично отказаться от контроля над деятельностью МФО.

Такой подход легко применимо в кредитных союзах, товариществах и сберегательно-заемных ассоциациях, образуемых на демократических принципах управления и оказывающих услуги только своим участникам. Предусмотрев в законодательстве двухуровневую структуру и норму о полной ответственности членов указанных организаций, рекомендуется полностью отказаться от лицензирования союзов, товариществ и ассоциаций первого уровня. А для второго уровня ограничиться требованием к минимальному уставному капиталу (паевому фонду), соблюдению финансовых нормативов и предоставлению ежемесячных финансовых отчетов с правами Уполномоченного органа осуществлять проверки и налагать взыскания.

Сложнее обстоит вопрос с микрофинансовыми организациями, создаваемыми в форме акционерных обществ и обществ с ограниченной ответственностью, для участников которых гражданским кодексом и специальными законами предусмотрена ограниченная ответственность. Здесь без государственного контроля не обойтись, но он должен касаться лишь операций по привлечению сбережений.

Как и пайщики кредитных кооперативов, союзов и ассоциаций, учредители коммерческих микрофинансовых или микрокредитных организаций обязаны оплатить принадлежащие им доли или акции. Это правило не распространяется на участников некоммерческого микрокредитного или микрозаемного фонда, в котором отсутствует уставный капитал и, соответственно, обязанность учредителей по его наполнению.

В рассматриваемом типе МФО нет ни каких ограничений в размере доли одного учредителя в уставном капитале, и на участие граждан и юридических лиц в образовании и деятельности других микрофинансовых организаций. В микрозаемном и микрокредитом фонде это положение не играет большой роли, так как число голосов учредителя не зависит от объема внесенных средств, и участники фонда не имеют прав на его имущества. В коммерческих микрофинансовых организациях другая ситуация – одному учредителю может принадлежать 100% долей или акций микрофинансовой организации и, соответственно, 100% активов. Законы Кыргызстана и Таджикистана «О микрофинансовых организациях» содержат положения об ограничения размера доли одного участника микрокредитной депозитной организации и микрофинансовой компании. Но по закону Кыргызстана это правило действует лишь в отношении юридических лиц и не применяется для граждан (п. 2 ст. 13). Нормы Таджикского закона распространяется на правила приобретения акций, и не действуют в случае образования юридического лица. Такое положение дел вполне соответствует «духу и букве» законодательства о коммерческих компаниях, предусматривающего возможность инвестирования средств и контроля над вложенными ресурсами, а также получение дохода пропорционально произведенным расходам.

Как уже отмечалось, законы стран СНГ о микрофинансовых и микрокредитных организациях содержат крайне ограниченный набор положений о правах и обязанностях участников этих юридических лиц. Хотя закон Казахстана «О микрокредитных организациях» говорит об обязанностях заемщика, эти нормы являются общими и не связаны напрямую с обязанностями учредителей. Негативный результат такого подхода проявляется в том, что данные акты не содержат указаний на необходимость своевременного возврата займов, полученных учредителями, соответственно недобросовестное исполнение обязательств не является основанием для исключения из числа участников юридического лица. Учредителям рассматриваемого вида микрофинансовых организаций рекомендуется при разработке устава дополнительно предусмотреть в нем положения об обязанностях участников и ответственности за ненадлежащее исполнение взятых на себя обязательств, а законодателям необходимо включить аналогичные нормы в соответствующие законы.

Для более четкого выявления особенностей правового статуса участников микрофинансовых организаций их необходимо классифицировать, для чего предлагаются следующие группы. Первая – учредители, обладающие статусом члена. Вторая - учредители некоммерческих микрофинансовых фондов, не основанных на членстве. Третья – учредители коммерческих микрофинансовых организаций. Отличительная особенность участников первой группы проявляется в неразрывной связи с юридическим лицом. Членство характеризуется как равными правами в управлении, так и исключительными возможностями на пользование услугами. В отношении Российских кредитных кооперативов следует добавить субсидиарную ответственность участников по обязательствам организации. Для членов рассматриваемой группы существует ряд обязанностей, включая уплату паевых взносов, а также права на имущество юридического лица и получение дивидендов.

Учредители некоммерческих микрофинансовых фондов, входящие во вторую группу, не обладают правами на имущество юридического лица, их обязанности ограничены контролем над деятельностью созданного ими МФО, они не должны вносить паевые взносы, не отвечают по долгам организации и также не являются исключительными пользователями предоставляемых ею услуг. Сходство с членами первой группы проявляется в равных правах участников на управление.

Учредители коммерческих микрофинансовых организаций (третья группа) как и члены первой группы, обладают правами на имущество юридического лица, могут получать дивиденды, обязаны вносить взносы, но их права на управление не являются демократическими, что характерно для участников первой и второй группы. Количество голосов при управлении определяется здесь объемом внесенных средств. Общие черты второй и третьей группы состоят в равных с другими субъектами1 правах на пользование финансовыми услугами, что несвойственно членам первой группы. Учредители коммерческих микрофинансовых организаций несут ответственность по обязательствам юридического лица в пределах неоплаченной части акций или долей. По сути, такая ответственность является ограниченной, что соответствует правовому положению большинства представителей первой и второй группы.

Таким образом, участник микрофинансовой организации – это физическое или юридическое лицо, которое в зависимости от вида МФО не обладает либо обладает правами на имущество и получение дивидендов, исключительными правами на пользование оказываемыми МФО услугами, несет ограниченную, а в предусмотренных законодательством случаях субсидиарную ответственность по обязательствам микрофинансовой организации.

В направлении совершенствования статуса участника МФО предлагаются следующее. Во-первых, необходимо упростить процедуру приема в члены кредитных кооперативов, союзов и ассоциаций. Чаще всего этот вопрос сопряжен с большим количеством процедур, регулирование которых носит императивный характер. Для устранения этих недостатков предлагается внести в законы о кредитных союзах, кооперативах и ассоциациях изменения, отдав решение данного вопроса учредителям. Также следует четко указать, что статус пайщика возникает с момента оплаты паевого взноса. При этом вступление и выход участников не должны повлечь внесение изменений в учредительные документы.

Во-вторых, в указанных законах нужно определить порядок и сроки выплаты паевого взноса и указать, что выход влечет прекращение прав на пользование услугами и необходимость расторжения всех договоров, включая погашение существующих обязательств. Расчет паевого взноса целесообразно производить на основании данных бухгалтерской отчетности за период, предшествующий периоду, в котором подано заявление о выходе.

В-третьих, Молдове следует устранить противоречие между положениями Гражданского кодекса и закона «О сберегательно-заемных ассоциациях граждан» в части регулирования имущественных прав участников, а Азербайджану придать диспозитивный характер императивной норме, запрещающей членам союза выступать участниками других кредитных союзов. В-четвертых, для наполнения демократических принципов управления реальным содержанием в законы о кредитных союзах, кооперативах и ассоциациях рекомендуется включить норму, ограничивающую размер доли, принадлежащей одному участнику, на уровне 15% от паевого фонда.