Валютнi операцii банку (на прикладi дiяльностi АКБ "Приватбанк")
Дипломная работа - Банковское дело
Другие дипломы по предмету Банковское дело
активiв та пасивiв в АКБ Приватбанк
ГЕП менеджмент це комплексний метод одночасного управлiння платоспроможнiстю, лiквiднiстю, валютною позицiСФю та прибутковiстю банку з застосуванням механiзму поточного порiвняння строкiв, сум та вартостi залучених коштiв i строкiв, сум та доходiв вiд розмiщення цих залучених коштiв в активнi операцii банка (кредити та цiннi папери) [32].
Регулюючи геп-розриви за рахунок оперативного запозичення коштiв на мiжбанкiвському ринку, включаючи механiзми регулювання лiквiдностi, пропонуСФмi НБУ [1], банк наражаСФться на проблеми вiдсоткового ризику, тобто цiна на короткостроковi ресурси запозичень може суттСФво знизити прибутковiсть банку, оскiльки такi запозичення СФ додатковими витратами банку, якi знижують рiвень розрахунковоi процентноi маржi мiж вартiстю залучених коштiв та доходами вiд iх розмiщення в активнi операцii.
Стратегiя управлiння гепом маСФ на метi при збереженнi вимог по забезпеченню платоспроможностi та лiквiдностi банку отримання пiдвищених прибуткiв i передбачаСФ свiдомий ризик банку, а тому характеризуСФться як агресивнiша. У разi реалiзацii ризику маржа банку знизиться, що буде зумовлено пiдвищенням ставок за вiдСФмного гепу або зниженням ставок за додатного гепу. У процесi реалiзацii стратегii управлiння гепом необхiдно досягти вiдповiдностi мiж видом гепу (додатний чи вiдСФмний) та прогнозами змiни напряму, швидкостi й рiвня вiдсоткових ставок. Очевидно, запорукою успiху цiСФi стратегii СФ наявнiсть надiйного прогнозу (або можливiсть отримати такий прогноз) i передбачуванiсть економiчноi ситуацii. Якщо спрогнозувати змiну вiдсоткових ставок неможливо, наприклад, через нестабiльнiсть економiки або пiд час кризових перiодiв, набагато безпечнiшою для банку буде стратегiя фiксацii спреду.
Основними параметрами управлiння ГЕПом СФ строки та обсяги активiв i зобовязань банку. Узгодження строкiв розмiщення активiв i залучення зобовязань один iз методiв, з допомогою якого банк фiксуСФ спред i нейтралiзуСФ ризик змiни вiдсотковоi ставки. ПрипускаСФться, що всi вiдсотковi ставки i за активними, i за пасивними операцiями змiнюються з однаковою швидкiстю в одному напрямi. Це припущення повязане з концепцiСФю паралельного зсуву кривоi дохiдностi.
Сутнiсть прийомiв комплексного управлiння активами та пасивами банку (УАП) полягаСФ у встановленнi спiввiдношень мiж строками залучення та розмiщення однакових за обсягом коштiв.
Узгодження строкiв вхiдних i вихiдних фiнансових потокiв використовуСФться менеджментом банкiв паралельно з iншими прийомами управлiння платоспроможнiстю, лiквiднiстю та вiдсотковим ризиком, оскiльки на практицi узгодити всi позицii за строками та сумами майже неможливо.
Показник гепу визначаСФться як рiзниця мiж величиною чутливих активiв i чутливих зобовязань банку в кожному iз зафiксованих iнтервалiв.
Геп може бути додатним, якщо активи, чутливi до змiн ставки, перевищують чутливi зобовязання (FA(t) > FL(t)), або вiдСФмним, якщо чутливi зобовязання перевищують чутливi активи (FA(t) < FL(t)).
Збалансована позицiя, коли чутливi активи та зобовязання рiвнi мiж собою, означаСФ нульовий геп. За нульового гепу маржа банку буде стабiльною, незалежною вiд коливань вiдсоткових ставок, а вiдсотковий ризик мiнiмальним. Проте одержати пiдвищений прибуток внаслiдок сприятливоi змiни вiдсоткових ставок на ринку за нульового гепу неможливо. РЖ додатний, i вiдСФмний геп надають банку потенцiйну можливiсть отримати бiльшу маржу, нiж у разi нульового гепу.
Для визначення спiввiдношення чутливих активiв i зобовязань банку використовують коефiцiСФнт гепу FGAP (t), який обчислюСФться як вiдношення чутливих активiв до чутливих зобовязань.
Якщо коефiцiСФнт гепу бiльший за одиницю, це означаСФ, що геп додатний, якщо менший геп вiдСФмний. Якщо коефiцiСФнт дорiвнюСФ одиницi, геп нульовий.
Головна iдея управлiння гепом полягаСФ в тому, що величина та вид (додатний або вiдСФмний) гепу мають вiдповiдати прогнозам змiни вiдсоткових ставок.
Правило управлiння гепом [38]:
якщо геп додатний, то зi зростанням вiдсоткових ставок маржа банку зростатиме i, навпаки, у разi iх зниження маржа зменшуватиметься;
якщо геп вiдСФмний, то зi зростанням вiдсоткових ставок маржа банку зменшуватиметься, а з iх зниженням збiльшуватиметься.
Це означаСФ, що для банку не так вже й важливо, як змiнюються вiдсотковi ставки на ринку. Головне щоб геп вiдповiдав тому напряму руху ставок, який забезпечить пiдвищення прибутку, тобто був додатним за пiдвищення ставок i вiдСФмним за iх зниження.
Проте менеджменту банку потрiбно памятати, що потенцiйна можливiсть одержання додаткового прибутку супроводжуСФться пiдвищеним рiвнем вiдсоткового ризику. Якщо прогноз змiни ставок виявиться помилковим або не справдиться, то це може призвести до зниження прибутку i навiть до збиткiв. Отже, за наявностi в банку додатного чи вiдСФмного гепу цiлком реальною СФ i ймовiрнiсть одержання додаткових прибуткiв, i ймовiрнiсть фiнансових втрат.
Тому геп СФ мiрою вiдсоткового ризику, на який наражаСФться банк упродовж зафiксованого часового iнтервалу. Незалежно вiд того, додатний чи вiдСФмний геп маСФ банк, що бiльша абсолютна величина гепу, то вищий рiвень вiдсоткового ризику бере на себе банк i то бiльше змiнюСФться його маржа.
Головне завдання менеджменту банку в процесi управлiння гепом досягти вiдповiдностi мiж видом гепу та про