Geum.ru

Если заинтересовала полная версия, то для разъяснения условий ее платного получения напишите

Вид материалаРеферат

Содержание


3. Антикризисные мероприятия в ООО «Молния» 3.1. Управление дебиторской задолженностью
Подобный материал:
1   2   3   4   5   6   7   8   9   10

3. Антикризисные мероприятия в ООО «Молния»

3.1. Управление дебиторской задолженностью


Дебиторская задолженность в процессе выполнения обязательств - естественный, объективный процесс хозяйственной деятельности предприятий. В ООО «Молния» возникает при следующих обстоятельствах:
  • коммерческое кредитование покупателя, т.е. при отсрочке платежа;

ООО «Молния» за анализируемый период снизился на 1,65 оборота, что привело к увеличению периода оборота дебиторской задолженности на 8,44 дня. Абсолютная сумма дебиторской задолженности за три года увеличилась на 190661 тыс.руб. или на 649,26%, а ее удельный вес вырос на 4,96% составив 40,36% от общей суммы активов ООО «Молния» (см. табл. 2.10).

Следовательно, руководству предприятия необходимо обратить внимание на проблему управления дебиторской задолженностью предприятия. задолженности с помощью следующего коэффициента:

Кд/к = (дебиторская задолженность (стр.230+240 ф.№1))/

(кредиторская задолженность (стр.620 ф.№1)) (3.1)


Данный показатель дает возможность определить, какую часть кредиторской задолженности предприятия можно покрыть, получив дебиторскую задолженность. Если данный показатель больше 1, то предприятию целесообразно оптимизировать работу с дебиторами, и это позволит повысить финансовую платежеспособность предприятия.

Также надо иметь в виду, что снижение этого показателя, даже при условии, что его значение превышает 1, свидетельствует о снижении ликвидности дебиторской задолженности и о неправильной кредитной политике предприятия. Следовательно, в этом случае необходимо изменить подходы к реализации кредитной политики, сделав ее более жесткой по отношению к покупателям продукции предприятия и прочим дебиторам. Дебиторская:
  • средства, полученные от продажи готовой продукции, т.е. необходимо повысить эффективность сбыта продукции и получить дополнительную прибыль;
  • средства, полученные от реализации излишних запасов, сырья и материалов;
  • кредиты и займы в банках;

средства, -2006 гг. ситуация изменилась и коэффициент снизился до 0,91 и 0,98 соответственно, что свидетельствует о превышении кредиторской задолженности над дебиторской и необходимости снижения уровня краткосрочной задолженности ООО «Молния».

Для управления дебиторской задолженностью большое значение также имеет прогноз поступления денежных средств от дебиторов. Подобный прогноз можно осуществить, рассчитав коэффициент инкассации (Ки):

денежных средств от дебиторов на необходимый период.

Далее определим средний срок получения дебиторской задолженности от покупателей и заказчиков в днях на основе следующих исходных данных (см. табл. 3.1).

Таблица 3.1

Исходные данные для определения среднего срока получения дебиторской задолженности*

Показатель
Сумма, тыс.руб.

Продажи за наличную оплату за год



Начальное сальдо дебиторской задолженности покупателей и заказчиков



Конечное сальдо дебиторской задолженности покупателей и заказчиков




* по данным управленческого учета


1. Вычисление среднего сальдо дебиторской задолженности по продажам:

(Начальное сальдо + дней =

= Средний срок получения задолженности (3.5)

138974,5 / 1616178 х 365 = 31,39 дней
  • Для того, чтобы максимизировать приток денежных средств и соответственно снизить риск банкротства, политика ООО «Молния» в отношении скидок и рассрочек для покупателей и заказчиков должна быть оптимизирована с результаты деятельности предприятия;
  • установить целевые ориентиры для различных видов продаж:

а) часть продаж в рассрочку может быть зарезервирована только для:
  • перспективных клиентов, которые не имею в наличии денежных средств в данный момент;
  • новых важных рынков;
  • других чрезвычайных случаев.

б) поставить вознаграждение персонала отдела сбыта в зависимость от эффективности этих мер ставки, которая бы более или менее достоверно отражала разницу между получением денег сейчас или через определенной время в будущем. Та же логика должна применяться и при решении вопроса о штрафах за опоздание с оплатой. Произведем расчет величины скидок ООО «Молния» с целью поощрения клиентов к немедленной оплате.


Таблица 3.2

Определение величины скидок для поощрения немедленной оплаты

Показатель
Обозначение и порядок расчета
Сумма

Совокупная величина продаж, тыс.руб.






Среднее сальдо дебиторской задолженности покупателей и заказчиков, тыс.руб.






Средний срок получения задолженности, дней






Существующая процентная ставка, %






Проценты, накопленные за период получения оплаты, %






Максимально возможная сумма скидок (потенциальная выгода от получения оплаты немедленно), тыс.руб.







Как показали произведенные расчеты, для того чтобы заставить заказчиков

Расчет условий контракта с поздней оплатой представлен в таблице 3.3.

Таблица 3.3

Расчет условий контракт с поздней оплатой

Показатель
Обозначение и порядок расчета
Сумма

Совокупная величина продаж, тыс.руб.






Денежные поступления за год (предположительно, 40% от совокупных продаж), тыс.руб.






Среднее сальдо дебиторской задолженности покупателей и заказчиков, тыс.руб.






Средний срок получения задолженности, дней






Существующая процентная ставка, %






Срок оплаты по договору, дней






Надбавка за оплату в рассрочку, %






Сумма по контракту, тыс.руб.






Минимальные штрафы за просрочку платежей, % в день






Итого штрафов за просрочку платежей, тыс.руб.







Итого платежей, тыс.руб.





  • Таким образом, анализ контракт с поздней оплатой показал, что ООО «Молния» в рассматриваемом случае целесообразно установить цену в размере 713307, вариант - быстрая оплата заказчиком, наихудший - невыполнение обязательств. В одном случае предприятие получает полную сумму дополнительной прибыли от продажи за вычетом дополнительных издержек, в другом - не получает ничего и не возмещает издержки. Если доля прибыли высока, то либеральная кредитная политика получает свое оправдание. Если доля прибыли низка, но сама возможность невозвратных долгов денежных средств;
  • сосредоточить анализ на «рискованных» клиентах. Не стоит тратить одинаковое количество времени на анализ всех продаж в кредит. Если сумма договора мала или клиент имеет хорошую кредитную историю, то решение следует принимать в обычном порядке. Если же сумма договора велика и/или вероятность его исполнения сомнительна, то лучше принять на себя очень большой риск, если есть вероятность превращения этого заказчика в регулярного и надежного покупателя.