Совершенствование процесса формирования оборотных средств в промышленности региона с использованием кредитного механизма

Вид материала

Диссертация

Содержание Основные результаты исследования. Основные понятия и определения, используемые в работе Кредитование по обороту Оборотные средства Платежный кредит Собственные оборотные средства

Подобный материал:

• Совершенствование механизма планирования оборотных средств предприятия, 81.15kb.
• Оборотные средства предприятия, состав и структура. Источники формирования оборотных, 349.58kb.
• 1 Источники формирования оборотных средств 9 Глава, 429.75kb.
• Берлин Юлия Ильинична, старший преподаватель кафедры статистики Архангельского филиала, 137.06kb.
• Совершенствование экономического механизма формирования тарифов на региональном рынке, 330.65kb.
• Управление финансовой устойчивостью предприятия, 149.75kb.
• Нормирование и планирование оборотных средств как фактор оптимизации оборачиваемости, 42.73kb.
• Задачи работы: выработать навыки по расчету показателей оборачиваемости оборотных средств, 225.99kb.
• Совершенствование механизма функционирования организационных структур управления хозяйственными, 280.55kb.
• Совершенствование механизма регулирования инвестиционных процессов в индустриально, 441.77kb.

Заключение

В результате проведенного исследования были сделаны следующие выводы:

1. Оборотные средства предприятий промышленности характеризуются несбалансированной структурой с преобладанием дебиторской задолженности, что обусловлено особенностями структуры источников их финансирования.
   
2. Объективные условия финансово-хозяйственной деятельности предприятий, обуславливающие использование «кризисной» модели финансирования оборотных средств и недостаток собственных оборотных средств порождают потребность в дополнительных финансовых ресурсах.
   
3. Сравнительная характеристика источников финансирования оборотных средств предприятий показала, что наиболее оптимальным источником могут стать краткосрочные кредиты банков.
   
4. Совершенствование механизма предоставления платежных кредитов на пополнение оборотных средств хозяйствующих субъектов станет одним из методов улучшения их финансового состояния.
   
5. Современные условия экономического развития обеспечивают возможность перехода к дифференцированной денежно-кредитной политике в регионах, что создаст благоприятные условия для предоставления платежных кредитов предприятиям отрасли.
   

<sup>Основные результаты исследования.

На основе проведения анализа состояния оборотных активов промышленных предприятий Мурманской области выявлен недостаток собственных оборотных средств для покрытия текущих финансовых потребностей хозяйствующих субъектов.

Исследованы модели финансирования оборотных активов предприятий и обоснована необходимость увеличения банковских кредитных вложений в промышленность, которая позволит оптимизировать структуру капитала предприятий, улучшит состояние их оборотных средств и финансовое положение в целом.

Разработаны предложения по совершенствованию механизма предоставления платежных кредитов на пополнение оборотных средств предприятий, заключающиеся в изменении источника кредитных ресурсов, сужении круга участников кредитного процесса и учете их интересов, усилении механизма контроля за целевым использованием кредитных ресурсов посредством использования аккредитивной формы расчетов и контроля за денежными потоками со стороны Банка России.</sup>

Охарактеризован метод улучшения состояния оборотных средств хозяйствующих субъектов, заключающийся в предоставлении предприятиям промышленности платежных кредитов и переходе к проведению дифференцированной денежно-кредитной политике в регионах. Доказана экономическая эффективность данного подхода к формированию оборотных средств в промышленности.

Основные понятия и определения, используемые в работе

Краткосрочный кредит – кредит, обслуживающий кругооборот оборотных средств. Объект краткосрочного кредита - определенный вид кредитуемых банком материальных ценностей (или затрат) – сырье, материалы, топливо, незавершенное производство, полуфабрикаты, готовая продукция, отгруженные товары и т.д. Могут предоставляться и ссуды на временные нужды при перевыполнении планов или в результате задержек в отгрузке продукции.

Объекты краткосрочного кредита могут быть сгруппированы следующим образом:

1-материальные ценности;

2-затраты;

3-денежные средства в расчетах.

Краткосрочный кредит выдается на сроки и в пределах 12 месяцев с учетом объекта кредита и длительности кругооборота материальных ценностей. Так, платежные кредиты имеют более продолжительный срок (около месяца), нежели расчетные кредиты (в среднем 10 дней) в связи с непродолжительностью периода обращения последних, кредиты на затраты выдаются на весь период сезона производства, т.е. на несколько месяцев.

В зависимости от характера К.к. и способа его оформления (специальный ссудный счет или простой ссудный счет) погашение ссуд производится следующим образом: кредиты по спецссудным счетам погашаются путем непосредственного зачисления на них выручки от реализованной продукции (у торговых и заготовительных организаций) или посредством плановых платежей, периодически перечисляемых с расчетного счета на спецссудный счет.

При кредитовании по простым ссудным счетам сроки погашения устанавливаются в срочных обязательствах клиента, погашение производится с расчетного счета в день наступления срока [117, С.570-572].

Кредитование по обороту - одна из форм краткосрочного банковского кредитования хозяйственных организаций, при которой кредит участвует во всем их производственном или торговом обороте. Кредиты по обороту выдаются со спецссудных счетов на оплату приобретаемых ТМЦ и предоставленных услуг.

Этот вид кредита выступает прежде всего как расчетный, или платежный, кредит, а затем уже как один из источников формирования оборотных средств хозяйственных организаций. В тех случаях, когда кредитование производится на началах долевого участия собственных средств и кредитов банка в оплате ТМЦ, кредит становится одним из источников формирования оборотных средств.

^{Кредиты по спецссудным счетам погашаются путем непосредственного зачисления на них выручки от реализованной продукции (у торговых и заготовительных организаций) или посредством плановых платежей, периодически перечисляемых с расчетного счета на спецссудный счет.}

Кредитование по обороту всех постоянных затрат содействует устранению финансовых затруднений предприятий, которые могут возникнуть при неравномерном завозе материальных ценностей. Эта форма кредитования создает более благоприятные условия (чем при кредитовании по остаткам) для обеспечения своевременных расчетов хозяйственных организаций с поставщиками [117, С.602-603].

Регулирование макроэкономическое – способ управления экономикой, при котором управляющему центру, государству нет нужды изучать и оценивать каждое случайное воздействие на систему и давать элементам системы указание, рецепт, как на него реагировать. Однако имеются инструменты, направляющие реакцию системы на воздействие в нужное русло, определяемое целями экономической политики государства. Макроэкономическое регулирование обращено на функционирование экономической системы страны в целом. Им задаются и по мере необходимости корректируются правила игры участников рынка.

Как и всякое регулирование, макроэкономическое регулирование предназначено для удержания системы на траектории, заданной блоком управления. Оно подразделяется на два вида: регулирование по рассогласованиям (или отклонениям от заданной траектории) и регулирование по критическим параметрам, когда достигается уровень какого-либо параметра, признанный критическим, недопустимым. Соответственно, в первом случае, обнаружив отклонение тех или иных макроэкономических показателей от намеченных на определенный период ориентиров (программы, плана, прогноза и пр.), государство принимает меры для исправления ситуации. Во втором случае можно установить, скажем, в перспективном плане определенный критический уровень безработицы, грозящий социальным взрывом, и при приближении к этому показателю принять срочные меры для повышения занятости.

Среди основных инструментов макроэкономического регулирования в условиях рыночной экономики – средства денежной политики (ставка рефинансирования, кредитная эмиссия Центрального банка, резервные требования, операции на открытом рынке и т.д.), фискальной политики (прямое и косвенное налогообложение, управление бюджетным дефицитом и т.д.), а также политики обменного курса национальной валюты (плавающий или фиксированный курс обмена валюты) [132, С.660-662].

<sup>Оборотные средства – это финансовые ресурсы, вложенные в объекты, использование которых осуществляется фирмой либо в рамках одного воспроизводственного цикла, либо в рамках относительно короткого календарного периода времени (как правило, не более одного года) [130, С.158].

Платежный кредит – кредит, предоставляемый плательщикам на оплату ими расчетных документов; выполнение денежных обязательств при наличии у плательщиков временных финансовых трудностей, возникающих вследствие опережения сроков платежей по отношению к срокам поступления средств на счета плательщиков. Обычно платежный кредит предоставляется банками предприятиям на оплату материальных ресурсов, оборотных средств, на погашение дебетового сальдо по зачету взаимных требований, на выплату заработной платы [88, С.244].

Расчетные кредиты – кредиты, выдававшиеся до 1988 года для покрытия потребностей, связанных с отвлечением средств в безналичные расчеты за материальные ценности, работы и услуги [15, С.335].

Собственные оборотные средства – часть постоянных пассивов (собственных средств и долгосрочных обязательств), которая остается на финансирование оборотных средств после покрытия постоянных (основных) активов [118, С.368].</sup>

Факторинг – переуступка неоплаченных долговых требований (счетов-фактур и векселей), возникающих между контрагентами в процессе реализации товаров и услуг на условиях коммерческого кредита [132, С. 883].

^{Форфейтинг - это форма кредитования банком или финансовой компанией торговых операций. Суть операции состоит в покупке у продавцов товара, векселей, гарантийных обязательств и др. долговых требований по торговым операциям. Согласно условиям форфейтинга продавец переуступает свои требования к покупателю конкретному кредитному учреждению. В этом случае продавец получает сразу всю сумму векселей за вычетом процентов. А должник (покупатель товара) ликвидирует свои обязательства регулярным, как правило, полугодовым, взносом. Отличие от обычного учета векселей заключается тем, что все риски по долговому обязательству переходят к его покупателю – форфейтору. Форфейтинг часто применяется при поставках машин и оборудования на крупные суммы с длительной рассрочкой платежа (от 1 года до 7 лет) [132, С.909-910].}