«Финансовая устойчивость предприятия, методы оценки и анализа на примере ООО анп «Марал-Инвест»
| Вид материала | Анализ |
- Ликвидность, платежеспособность и финансовая устойчивость предприятия и методы их оценки,, 71.92kb.
- Собой изложение основных положений методики коммерческой оценки инвестиционных проектов,, 1325.63kb.
- Методика анализа финансового состояния предприятия. Экспресс-анализ. Анализ экономической, 26.41kb.
- Финансовая устойчивость предприятия, 72.36kb.
- Методика анализа финансового состояния 14 2 анализ финансового состояния ООО «Аллегро», 1391.2kb.
- Финансовая отчетность компании, 120.58kb.
- Методические основы проведения анализа финансового состояния предприятия правовое обеспечение, 29.74kb.
- Математические методы анализа и оценки финансово-экономической деятельности предприятия:, 825.67kb.
- 1. 1 Финансовая устойчивость предприятия необходимое условие эффективной работы в условиях, 2448.43kb.
- Разработка программы реструктуризации предприятия (на примере). Методы финансового, 68.06kb.
3. Мероприятия по улучшению финансовой устойчивости предприятия
3.1. Разработка мероприятий по улучшению финансовой устойчивости ООО АНП «Марал-Инвест»
Для анализа финансовой устойчивости ООО АНП «Марал-Инвест» были выбраны абсолютные показатели и относительные коэффициенты, которые наиболее полно отражают результаты деятельности предприятия, позволяют вскрывать причины существующих недостатков и резервы для их устранения. Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным.
Итак, проанализировав шаг за шагом финансовое состояние предприятия можно выявить не только положительные моменты в деятельности предприятия.
- капитал предприятия сформирован за счет уставного капитала, кредиторской задолженности и краткосрочных заемных средств, можно сделать вывод о не эффективной финансово-кредитной политике предприятия.
- размещен капитал также не эффективно, так как большую его долю занимает дебиторская задолженность, необходимо предпринимать меры по своевременному ее востребованию.
- предприятие не может покрыть свою краткосрочную задолженность наиболее ликвидными активами: на конец 2008 г. оно могло погасить только 0,2% своих краткосрочных обязательств, на конец 2009г. -0,3%, а на конец 2010 г. – 1,0%; денежными средствами, краткосрочными финансовыми вложениями и дебиторскими долгами: на конец 2008 г. оно могло покрыть 82% своих краткосрочных обязательств, а на конец 2010 г. – 65,5%. Это говорит о недостатке денежных средств.
- Оборотные активы превышают краткосрочные обязательства на начало 2008 г. в 1,569 раз, а на конец 2010 г. – в 1,435.
- Коэффициент текущей ликвидности показывает, что у предприятия достаточно оборотных средств, которые могут быть использованы для погашения краткосрочных обязательств в течение предстоящего года.
Надо заметить, что привлечение заемных средств в оборот предприятия - явление нормальное. Это содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что они не замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются.
Главный акцент руководству предприятия необходимо сделать на принятии мер по недопущению просроченной кредиторской задолженности, что приводит к начислению штрафов и к ухудшению финансового положения предприятия. Стоит отметить, что шаги в этом направлении предпринимаются, кредиторская задолженность перераспределилась в пользу «безопасных» кредиторов - собственных работников, но подобное положение дел может привести к снижению заинтересованности собственных работников в работе с данным предприятием, что в конечном итоге повлечет за собой ухудшение результатов финансово-хозяйственной деятельности.
Проанализировав проблемы предприятия можно предложить следующие решения, которые приведены на рисунке.
Недостаток денежных средств
Метод «спонтанного финансирования»
Привлечение новых клиентов
Снижение издержек
Увеличение объема предоставляемых услуг
Увеличение оборачиваемости оборотных средств
Уменьшение дебиторской задолженности
Ликвидация кредиторской задолженности
Рисунок 3.1 - «Дерево решений»
Однако, при наличии хорошо разработанного проекта предприятие ООО АНП «Марал-Инвест» могло бы работать на рынке данных услуг, что позволило бы снизить себестоимость общего комплекса услуг.
Предлагаются следующие пути укрепления финансовой устойчивости ООО АНП «Марал-Инвест»
– для получения максимальной прибыли предприятие должно наиболее полно использовать находящиеся в его распоряжении ресурсы, и в первую очередь оно должно использовать выявленный резерв по производству на имеющемся у него оборудовании дополнительной продукции. Увеличение выпуска снижает издержки на единицу продукции, т.е. затраты на ее изготовление в расчете на единицу продукции снижаются, а следовательно, снижается себестоимость, что в конечном итоге ведет к увеличению прибыли от реализации продукции. Ну а кроме этого, дополнительное производство рентабельной продукции уже само по себе дает дополнительную прибыль;
– снизить себестоимость выпускаемой продукции;
– пополнить собственный оборотный капитал;
– в целях повышения эффективности использования основных средств необходимо продолжать повышение уровня фондоотдачи, обеспечивая более полную загрузку машин и оборудования;
– принять меры по снижению кредиторской задолженности;
– составлять прогнозный баланс;
– провести реорганизацию структуры баланса;
– регулярно проводить анализ финансовой деятельности;
– сократить запасы до оптимального уровня;
– управлять запасами, денежным потоком, дебиторской задолженностью;
– повысить абсолютные показатели финансовой устойчивости;
– стимулировать сбыт;
– повысить платежеспособность и улучшить относительные коэффициенты ликвидности;
– провести маркетинговые исследования, анализ деятельности конкурентов;
– рационально и более полно использовать оборудование и механизмы предприятия;
– повысить качество выпускаемой продукции;
– рассмотреть и устранить причины возникновения перерасхода финансовых ресурсов на управленческие и коммерческие расходы;
– усовершенствовать управление предприятием;
– оптимизировать структуру сбыта.
Меры по увеличению потока денежных средств могут быть эффективными лишь при установлении системы контроля, предполагающей на период действия антикризисных программ проведения ежедневной сверки баланса денежных средств, еженедельного или даже ежедневного утверждения расходов10.
Применительно к условиям работы предприятия предлагается ввести в ООО АНП «Марал-Инвест» следующие мероприятия по совершенствованию системы ссылка скрыта дебиторской задолженностью:
- исключение из числа партнеров предприятий с высокой степенью риска;
- периодический пересмотр предельной суммы кредита;
- формирование принципов расчетов предприятия с контрагентами на предстоящий период;
- определение возможной суммы оборотных активов, отвлекаемых в дебиторскую задолженность по товарному кредиту, а также по выданным авансам;
- формирование условий обеспечения взыскания задолженности;
- формирование системы штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств контрагентами;
- использование современных форм рефинансирования задолженности;
Минимизировать вероятные убытки - в нынешних условиях эта задача становится самой актуальной для ООО АНП «Марал-Инвест». При этом необходимо исполнить договорные обязательства так, чтобы потери в виде финансовых санкций за нарушение отдельных условий договоров также были как можно меньше. Таким образом, ООО АНП «Марал-Инвест» должны разрабатывать и осуществлять мероприятия по сокращению расходов и если не увеличить, то по возможности сохранить доходы.
Выбор способов оперативно оптимизировать финансовое состояние хозяйствующего субъекта весьма широк. Сокращение затрат должно происходить не хаотично, а систематически и иметь под собой соответствующую методическую основу11. Для этого ООО АНП «Марал-Инвест» должна разработать программу сокращения затрат и реализовать ее с учетом своих целей, условий и ограничений. Для более эффективного функционирования и снижение затрат ООО АНП «Марал-Инвест», расширения его рынков сбыта можно предложить разные варианты дальнейшего развития предприятия:
- снижение затрат и себестоимости на определенный вид продукции (работ, услуг) – ценовая стратегия;
- усилить на предприятии использование рекламы и промоушен в качестве основных средств маркетинговых коммуникаций – рыночная стратегия;
- определения вида посредников в различных географических регионах и расширение канала распределения – сбытовая стратегия.
Эти стратегии предполагают наиболее полное использование имеющихся возможностей предприятия: маркетинговых, технологических, организационных. Они основываются на устранении слабых мест в маркетинговой и производственной деятельности, что позволит увеличить долю на рынках, где реализовывается продукция ООО АНП «Марал-Инвест».
Таким образом, выбор способов оперативно оптимизировать финансовое состояние хозяйствующего субъекта весьма широк. Сокращение затрат должно происходить не хаотично, а систематически и иметь под собой соответствующую методическую основу. Для этого ООО АНП «Марал-Инвест» должна разработать программу сокращения затрат и реализовать ее с учетом своих целей, условий и ограничений. Для более эффективного функционирования и снижение затрат ООО АНП «Марал-Инвест», расширения его рынков сбыта можно предложить разные варианты дальнейшего развития предприятия:
- снижение затрат и себестоимости на определенный вид продукции (работ, услуг) – ценовая стратегия;
- усилить на предприятии использование рекламы и промоушен в качестве основных средств маркетинговых коммуникаций – рыночная стратегия;
- определения вида посредников в различных географических регионах и расширение канала распределения – сбытовая стратегия.
Эти стратегии предполагают наиболее полное использование имеющихся возможностей предприятия: маркетинговых, технологических, организационных. Они основываются на устранении слабых мест в маркетинговой и производственной деятельности, что позволит увеличить долю на рынках, где реализовывается продукция ООО АНП «Марал-Инвест».
Одним из проектов по улучшению финансового состояния ООО АНП «Марал-Инвест» является создание торговой точки на базе офиса, которая будет реализовывать продукцию не только оптом, но и в розницу.
Таблица 3.1
Смета затрат по созданию торговой точки
| Статьи расходов | Сумма, руб. |
| 1.Стоимость расходов по аренде офиса; 2.Укомплектование здания необходимым оборудованием В том числе: а) стоимость оборудования по ценам изготовителя; б) транспортно-заготовительные расходы; в) расходы по монтажу, наладке и пуску | 35000 21750 15000 1750 5000 |
| ВСЕГО затрат | 78500 |
Способ начисления амортизации – линейный;
Средневзвешенная норма амортизационных отчислений – 8,5%
Сумма амортизации за месяц: 533 тыс. руб.
Сумма амортизации за год: 6396 тыс. руб.
Показатели проекта:
- Объем продаж ежегодно возрастает на 5%;
- Выручка от прочих услуг принята укрупнено, в размере 10% от выручки от основной деятельности – табл. 3.4.
- Ежегодный рост цен составляет 10%.
Таблица 3.2
Выручка от продаж (прогноз) при реализации проекта
| Показатели | 1 мес. | 2 мес. | 3 мес. | 4 мес. | 5 мес. | ВСЕГО |
| 1.Объём продажи товара, шт. | 3285 | 3449 | 36212 | 3803 | 3993 | 18152 |
| 2.Средняя цена одной услуги, руб. | 320 | 352 | 387 | 426 | 468 | - |
| 3.Выручка от основной деятельности, тыс. руб. | 1051 | 1214 | 1402 | 1620 | 1871 | 7158 |
| 4.Выручка от неосновной деятельности, тыс. руб. | 105 | 121 | 140 | 162 | 187 | 715 |
| 5.ИТОГО выручка от продаж | 1156 | 1335 | 1542 | 1782 | 2058 | 7874 |
Смета продаж используется для составления сметы прямых материальных затрат – табл. 3.3.
Таблица 3.3
Смета прямых материальных затрат
| Показатели | Основные материалы | ||
| Материалы для укомплектования офиса | Расходные материалы (моющие средства и т.п.) | Топливо, энергия и т .п. | |
| 1.Количество, необходимое для устойчивой работы офиса; | 170000 | 8760 | - |
| 2.Плюс необходимое количество запасов на конец года | 170000 | 168 | - |
| ИТОГО: | 340000 | 8928 | - |
| 3.Минус величина запасов на начало года; | - | - | - |
| 4.ИТОГО количество материалов для закупки; | 340000 | 8928 | - |
| 5.Цена единицы материалов, руб. | 60000 | 60 | - |
| 6.ИТОГО прямые материальные затраты, тыс. руб. | 204000 | 89 | 204089 |
| ВСЕГО прямые материальные затраты, тыс. руб. | - | - | 204089 |
Смета расходов по оплате труда представлена в табл. 3.4.
Таблица 3.4
Смета расходов по оплате труда на 1 месяц реализации проекта
| Показатели | Сумма |
| 1.Количество рабочих часов, необходимых для оказания услуг, нормо-часов; 2.Средняя почасовая оплата, руб. 3.Итого расходы по оплате труда, руб. 4.Единый социальный налог, руб. | 240 55 13200 3432 |
| 5.ИТОГО расходов, связанных с оплатой труда, руб. | 16632 |
К дальнейшему расчёту принимаем:
1 мес. – 16632 руб.; 2 мес. – 16632 руб.; 5 мес. – 20290 руб.
3 мес. – 16770 руб.; 4 мес. – 18450 руб.;
Все предыдущие расчёты сводим в таблице 3.5.
Таблица 3.5
Смета себестоимости предоставленных услуг
| Статьи расходов | Месяцы реализации проекта | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | |
| 1.Прямые материальные затраты; 2.Прямые расходы, связанные с оплатой труда основного персонала; | 204089 16632 | 204089 16632 | 204089 16870 | 204089 18450 | 204089 20290 |
| 4.ИТОГО себестоимость предоставленных услуг | 220721 | 220721 | 220959 | 222539 | 224379 |
Рассчитаем доходы и расходы по перепрофилирование части офиса – табл. 3.6.
Таблица 3.6
План доходов и расходов перепрофилирования части офиса по месяцам реализации проекта (руб.)
| Показатели | Месяцы реализации проекта | Итого | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | ||
| 1.Выручка от продажи; | 1156320 | 1335510 | 1542530 | 1782000 | 1782000 | 7598360 |
| 2.Себестоимость представленных услуг; | 220721 | 220721 | 220959 | 222539 | 222539 | 1107479 |
| 4.Прибыль до налогообложения; | 935599 | 1114789 | 1321571 | 1559461 | 1559461 | 6490881 |
| 5.Налог на прибыль по ставке 15,5%; | 130983 | 156070 | 185019 | 218324 | 218324 | 908720 |
| 6.Чистая прибыль; | 804616 | 958719 | 1136552 | 1341137 | 1341137 | 5582161 |