Депозитнi операцiСЧ банкiв на фiнансовому ринку УкраСЧни (за матерiалами АТЗТ "АК ПРОМРЖНВЕСТБАНК")
Дипломная работа - Банковское дело
Другие дипломы по предмету Банковское дело
? як зовнiшнiй (ставки) можна тiльки прогнозувати з певним рiвнем iмовiрностi.
Головне завдання менеджменту банку в процесi управлiння гепом досягти вiдповiдностi мiж видом гепу та прогнозом змiни напряму, швидкостi й рiвня вiдсоткових ставок. Необхiдною умовою управлiння гепом СФ наявнiсть надiйного прогнозу (або можливiсть одержати такий прогноз) i передбачуванiсть економiчноСЧ ситуацiСЧ.
Метод гепу даСФ змогу банку зважено керувати спiввiдношенням обсягiв активiв i зобовязань банку, проте на практицi виникаСФ необхiднiсть одночасного управлiння i обсягами, i строками фiнансових потокiв банку. Для цього застосовують метод кумулятивного гепу.
Метод кумулятивного гепу даСФ змогу управляти спiввiдношенням чутливих активiв i зобовязань не лише у певний момент часу (статичний аналiз), а й водночас враховувати часовий компонент (динамiчний аналiз). Змiст методу полягаСФ в тому, що в кожному з iнтервалiв, на якi подiлено дослiджуваний перiод (часовий горизонт), зiставляються чутливi активи та зобовязання й обчислюСФться геп. Оскiльки показник гепу тiсно повязаний з конкретним часовим iнтервалом, показникiв гепу буде стiльки, скiльки й часових iнтервалiв. Кумулятивний (нагромаджений) геп це алгебраСЧчна сума (з урахуванням знака) гепiв у кожному з часових iнтервалiв, на якi подiлено часовий горизонт. Для обчислення показника кумулятивного гепу в кожному з iнтервалiв обчислюють алгебраСЧчну суму гепiв за попереднi перiоди [63]:
(3.12)
де KGAP(T) кумулятивний геп; T часовий горизонт;.
Показник кумулятивного гепу показуСФ незбалансованiсть (рiзницю) мiж загальним обсягом чутливих активiв i зобовязань, якi впродовж часового горизонту можуть бути переоцiненi.
На рис. О.1 О.5 Додатку О наведенi результати аналiзу величин гепу та кумулятивного гепу повалютно для сумарного гривневого еквiваленту в АТЗТ тАЬАК ПромiнвестбанктАЭ у 2005 2006 роках..
Порiвняльний аналiз ефективностi управлiнням часовими геп-розривами в короткострокових активах та пасивах в АТЗТ тАЬАК ПромiнвестбанктАЭ станом на 01.01.2006 року та на 01.01.2007 року, що для короткострокових активiв та пасивiв частковi (в перiодах) гепи (розрив мiж активами та пасивами) та кумулятивний геп мають вiдСФмний характер, тобто управлiння пасивами та активами , начебто, спрямоване на прогноз зниження вiдсоткових ставок на пасиви та активи в короткостроковому перiодi. При цьому у 2006 роцi величина кумулятивного вiдСФмного гепу для короткострокових перiодiв зросла практично в 10 разiв за рахунок стратегiСЧ роботи в дiапазонi строкiв активiв та пасивiв вiд 1 до 31 дня (тАЬкороткi грошiтАЭ).
Порiвняльний аналiз ефективностi управлiнням часовими геп-розривами в довгострокових активах та пасивах в АТЗТ тАЬАК ПромiнвестбанктАЭ станом на 01.01.2006 року та на 01.01.2007 року показуСФ, що для довгострокових активiв та пасивiв частковi (в перiодах) гепи (розрив мiж активами та пасивами) та кумулятивний геп мають додатний характер, тобто управлiння пасивами та активами, начебто, спрямоване на прогноз пiдвищення вiдсоткових ставок на пасиви та активи в довгостроковому перiодi. При цьому у 2006 роцi величина кумулятивного вiдСФмного гепу для довгострокових перiодiв зросла практично в 4 рази за рахунок стратегiСЧ роботи в дiапазонi строкiв активiв та пасивiв бiльше 365 днiв (тАЬдовгi грошiтАЭ).
Аналiз структури активiв та пасивiв в АТЗТ тАЬАК ПромiнвестбанктАЭ , в той же час показуСФ, що довгостроковi кредити (строк бiльше 365 днiв) у 2005 2006 роках зросли за рахунок масового iпотечного кредитування фiзичних осiб, а пасивна база залучених ресурсiв маСФ, в основному, короткостроковий характер.
Для дослiдження ефективностi строкових дiапазонiв залучення коштiв розглянемо кореляцiйну моу максимуму рентабельностi.
3.3 Удосконалення управлiння поточною структурою залучених депозитних коштiв банку в концепцiСЧ iнтегрованого управлiння активами та пасивами банку
Нинi у свiтовiй банкiвськiй практицi iнтегрований пiдхiд до управлiння активами i пасивами банку бiльшiстю фахiвцiв визнано СФдиним рацiональним способом управлiння, здатним забезпечити виживання банку у високо конкурентному ринковому середовищi. За сучасних умов пiдвищеноСЧ волатильностi фiнансових ринкiв i зростання загального рiвня ризиковостi саме цей пiдхiд найефективнiший [51].
Незалежно вiд того, якого пiдходу до управлiння активами та пасивами дотримуСФться банк, перед менеджментом неминуче постаСФ важливе питання: чи мають величина та структура зобовязань впливати на напрями розмiщення активiв?
Традицiйний пiдхiд до вирiшення проблеми полягаСФ в обСФднаннi джерел фiнансування. Згiдно з таким методом управлiння структура зобовязань не впливаСФ на вибiр напрямiв розмiщення активiв, усi кошти розглядаються як СФдиний ресурсний потенцiал банку без урахування особливостей рiзних видiв зобовязань. Завдання керiвництва банку визначити прiоритетнi напрями розмiщення активiв, що розглядаються як незалежна величина.
Перевагою методу обСФднання джерел фiнансування СФ простота й доступнiсть його практичного застосування, а головним недолiком виникнення проблем з лiквiднiстю. Ризик лiквiдностi зростаСФ, якщо звязки мiж активами та зобовязаннями не враховуються. Намагаючись вибрати найприбутковiшi напрями вкладення ресурсiв, банк може видати довгостроковi кредити, якi фiнансуються за рахунок короткострокови