Управление кредиторской задолженностью предприятия
Дипломная работа - Бухгалтерский учет и аудит
Другие дипломы по предмету Бухгалтерский учет и аудит
ным.
Ликвидность активов - величина, обратная величине баланса по времени превращения активов в денежные средства.
В зависимости от степени ликвидности активы предприятия подразделяются на следующие группы:
А1 - наиболее ликвидные активы (денежные средства и краткосрочные финансовые вложения);
А1= строка 250+строка 260;
А2 - быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты;
А2= строка 240;
А3 - медленно реализуемые активы (статьи раздела II, включая запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность , платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты и прочие оборотные активы);
А3= строка 210 + строка 220 + строка 230 + строка 270;
А4 - труднореализуемые активы (внеоборотные активы);
А4 = строка 190.
Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:
П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);
П1 = строка 620;
П2 - краткосрочные обязательства (краткосрочные займы и кредиты, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей, прочие краткосрочные обязательства);
П2 = строка 610;
П3 - долгосрочные обязательства (это долгосрочные кредиты и заемные средства, а так же доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих расходов и платежей);
П3 = строка 590 + строка 640 + строка 650 + строка 660;
П4 - постоянные (устойчивые пассивы) пассивы;
П4 = строка 490.
Анализ ликвидности баланса в 2008 - 2010 годах приведен в таблице 2.3.
Таблица 2.3 - Анализ ликвидности баланса за 2008-2010 гг.
АктивыНа начало периодаНа конец периода ПассивыНа начало периодаНа конец периода Платежный излишек или недостаток (+),(-)7=2-58=3-62008 годА14769П126973604-2650-3535А230512978П26412029872858А320771784П32002100575779А410371034П414491136-412-1022009 годА16954П136043594-3535-3540А229783803П2120-28583803А317841100П31005-7791100А4103423П411361386-102-13632010 годА15487П135944180-3540-4093А238032643П2--38032643А311002124П3-30011001824А4236П41386380-1363-374
Составим таблицу соотношения активов и пассивов Горновского завода - филиал ОАО Бэт.
Таблица 2.4 - Соотношение активов и пассивов Горновского завода - филиал ОАО Бэт
Абсолютно ликвидный баланс2008 год2009 год2010 годНачало годаКонец годаНачало годаКонец годаНачало годаКонец годаА1 > П1А1 П3А4 < П4А4 < П4А4 < П4А4 < П4А4 < П4А4 < П4А4 < П4
Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:
А1?П1;А2?П2;А3?П3;А4?П4.
Исходя из данных, представленных в таблице, ликвидность баланса Горновского завода - филиал ОАО Бэт можно характеризовать как недостаточную. Так как для данного предприятия соотношение абсолютно ликвидного баланса выполняется не полностью - на протяжении трех лет А1<П1.
Отдельные специалисты считают структуру оборотных активов удовлетворительной, если:
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения составляют не менее 8-10% оборотных средств;
Дебиторская задолженность и готовая продукция - 26-28%;
Запасы и затраты - 50-60%.
Что также не соблюдается на Горновском заводе - филиал ОАО Бэт.
Соотношение А1/П1 в сроки до трех месяцев отражает соотношение текущих платежей и поступлений. Анализируя ликвидность на предприятии Горновский завод - филиал ОАО Бэт, можно увидеть что в течение трех лет данное предприятие не обладало краткосрочной ликвидностью, т.е не могло быстро погасить наиболее срочные обязательства. Это свидетельствует о том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации не удастся поправить свою платежеспособность.
Соотношение результатов А2 и П2 (в сроки до шести месяцев) показывает тенденцию изменения текущей ликвидности в недалеком будущем. Текущая ликвидность свидетельствует о платежеспособности или неплатежеспособности организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени.
Рассчитаем текущую ликвидность на конец 2010 года (см. формулу (2.16).
ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2) (2.17)
ТЛ = (87+2643)-(4180+0)= -1450 тыс. руб.
На основании данных расчетов можно сделать вывод, что на конец 2010 года Горновский завод - филиал ОАО Бэт является неплатежеспособным предприятием, потому что не может удовлетворить требования кредиторов, т.к. на данный период ликвидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства и краткосрочные кредиты и займы.
Рассчитаем перспективную ликвидность. Перспективная ликвидность- это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей.
Рассчитаем перспективную ликвидность на конец 2010 года (см. формулу (2.18).
ПЛ=А3-П3=2124-300 = 1824 тыс.руб.(2.18)
Согласно данным расчета можно сделать вывод, что в перспективе у Горновского завода - филиал ОАО Бэт увеличится платежеспособность.
Для более полной и объективной оценки финансовой устойчивости нашей организаций рассмотрим несколько методик.
Методика, предложенная авторами Жарковской и Бродским, основана на оценке обеспеченности запасов и затрат собственными источниками финансирования
В процессе изготовления продукции в организации постоянно происходит пополнение запасов товарно-материальных ценностей, изменяются издержки в незавершенном производстве и расходы будущих периодов, для пополнения запасов используют различные источники и заемные денежные средства. Исследуя наличие или недостаток финансов