Управление кредиторской задолженностью предприятия
Дипломная работа - Бухгалтерский учет и аудит
Другие дипломы по предмету Бухгалтерский учет и аудит
показателяколичество балловфактический уровень показателяколичество балловфактический уровень показателяКоличес-тво баллов12345678Коэффициент абсолютной ликвидностиКал= с.( 250+ +260)/(610+620+660) 0,01800,01500,020Коэффициент быстрой ликвидностиКбл=с.(260+250+ +240)/(610+620+660)0,801,0736 0,650Коэффициент текущей ликвидностиКтл=с.(290-220)/(610+ +620+660)1,161,2351,021,5Коэффициент финансовой независимостиКфн=с.490/7000,1900,2800,080Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансированияКоб=с. (490-190)/2900,0200,2790,080Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов и затратС.490/(210+220)0,6341,2613,50,160Итогоx7x33,5x1,5
Итак, проанализировав показатели финансовой устойчивости за 2008-2010 годы, мы можем проследить следующую динамику:
В 2008 году организация соответствовала 5 классу финансовой устойчивости, который характеризуется кризисным финансовым состоянием. Организации этого класса неплатежеспособны и абсолютно неустойчивы с финансовой точки зрения, убыточные.
На конец 2009 года, финансовое состояние организации характеризовалось как неустойчивое. При взаимоотношениях с такими организациями имеется определенный финансовый риск. У них неудовлетворительная структура капитала, а платежеспособность находится на нижней границе допустимых значений. Прибыль у таких организаций, как правило, отсутствует вовсе или очень незначительная, достаточная только для обязательных платежей бюджет.
В 2010 году финансовое состояние Горновского завода - филиал ОАО Бэт значительно ухудшилось и на конец 2010 года и соответствовала 5 классу финансовой устойчивости по методике Л.В. Донцовой, Н.А. Никифоровой.
Таким образом, Горновский завод - филиал ОАО Бэт находится в кризисном финансовом состоянии и требует проведения мероприятий по финансовому оздоровлению
Для оценки экономической эффективности определим темпы изменения показателей прибыли, объема реализации продукции и стоимости активов. Расчетные данные сведем в таблицу 2.8.
Таблица 2.8 - Расчет темпов изменения показателей
№п/пНаименование показателяОбозначениеЗначение показателя, тыс. руб.Темпы изменения, в %Предшествующий период 2009 годОтчетный период2010 год1Прибыль (чистая прибыль)П73-693-1049%2Объем реализации продукции (выручка)ОР118324107917-8,8%3Стоимость активов Ф1(с190+с290)А49804860-2,4%
Из данных расчетов следует: Платежеспособность и финансовая устойчивость ухудшаются, т. к прибыль снижается более высокими темпами по сравнению со снижением объема реализации продукции, что свидетельствует о снижении цен на продукцию или росте себестоимости продукции.
Объем реализации продукции уменьшается более высокими темпами, чем сокращение активов предприятия, т.е ресурсы используются менее рационально и идет затоваривание продукцией.
Для диагностики экономического состояния составим таблицу 2.9.
Таблица 2.9 - Комплексная оценка финансового состояния Горновского завода - филиал ОАО Бэт за период с 2008 по 2010 годы.
№ПоказательНорматив2008 год2009 год2010 годКоэффициент абсолютной ликвидностиНе менее 0,20,0180,0150,02Коэффициент быстрой ликвидностиНе менее 0,70,81,070,65Коэффициент текущей ликвидностиБольше или равно 21,31,31,16Коэффициент автономии0,6 - 0,80,20,280,08Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствамиБольше или равно 0,10,020,270,08Коэффициент соотношения собственных и заемных средств0,6 - 0,80,240,390,08Коэффициент финансовой устойчивости0,8 - 0,90,370,280,14Коэффициент общей оборачиваемости капиталаК max16,9921,8221,93Коэффициент финансирования0,240,380,08Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности 1,021,381,08Рентабельность активовК max-1,47-Рентабельность основных средствК max3,17Рентабельность текущих затратК max0,07Норма чистой прибыли0,2-0,06-
На основании данных таблицы 2.9 проведем анализ финансовых показателей предприятия.
. Значение коэффициента текущей ликвидности находится за пределами допустимых значений в каждом из рассматриваемых периодов, и имеет тенденцию к снижению. В конце 2008 года коэффициент текущей ликвидности равен 1,3, а на 31 декабря 2010 года его значение составило 1,16. Это означает, что если предприятие направит все свои оборотные активы на погашение долгов, то оно ликвидирует краткосрочную кредиторскую задолженность на 100 процентов, но для продолжения хозяйственной деятельности оставшихся ресурсов будет явно не достаточно.
. Значение коэффициент быстрой ликвидности в 2008 и 2009 году выше предельной нормы, однако, за период с 2009 по 2010 года значение коэффициента снизилось в два раза, это свидетельствует об ухудшении платежеспособности предприятия и вызовет недоверие со стороны поставщиков.
. Значение показателя абсолютной ликвидности за весь рассматриваемый период не соответствует нормативному значению. В 2010 году показатель абсолютной ликвидности составлял 0,02 и показывал, что к концу года лишь 2% краткосрочных обязательств может быть погашено за счет использования денежных средств. Если сравнить значение показателя с рекомендуемым уровнем (0,2-0,3), можно отметить, что предприятие имеет дефицит наличных денежных средств для покрытия текущих обязательств, что вызовет недоверие со стороны поставщиков материально-технических ресурсов.
. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами соответствовал нормативному значению только в 2009 году, это говорит о том, что в 2008 и 2010 году, собственных источников финансирования явно не хватало для погашения кредиторской задолженности и дальнейшего функционирования предприятия.
. Коэффициент финансовой устойчивости также н