Geum.ru

Стоимость полного варианта работы 1700 руб

Вид материалаРеферат

Содержание


1.3 Методы оценки собственного капитала банка
Подобный материал:
1   2   3   4   5   6   7   8   9

1.3 Методы оценки собственного капитала банка


Как было показано ранее, величина собственного капитала банка определяет масштабы его деятельности. Однако, определив капитал как стоимость, необходимо отметить, что существуют различные методы оценки стоимости, которые непосредственно влияют на собственный капитал, так как при использовании той или иной методики и величина и качество [ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]величины капитала приводит к его искусственному занижению, то будет наблюдаться сужение диапазона активных операций и, следовательно, снижение доходов.

Различие в методах оценки капитала в первую очередь коренится в целях проводимой оценки, а во вторую очередь зависит от субъекта проводящего данную оценку. Оценить собственный каптал можно по-[ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]оценки и способа расчета можно выделить четыре основных вида оценки собственного капитала: по способу расчета – балансовая и рыночная оценка капитала; в зависимости от целей оценки и методологии – расчет регулятивного и экономического капитала.

Охарактеризуем взаимосвязь между целью оценки и типом расчета собственного капитала с помощью таблицы:

Таблица 2.1

Методология оценки капитала в зависимости от ее целей


Цель оценки
Тип расчета

[ВЫРЕЗАНО ДЕМО
ВЕРСИЯ]

[ВЫРЕЗАНО ДЕМО
ВЕРСИЯ]

[ВЫРЕЗАНО ДЕМО
ВЕРСИЯ]

[ВЫРЕЗАНО ДЕМО
ВЕРСИЯ]

[ВЫРЕЗАНО ДЕМО
ВЕРСИЯ]


Основное различие регулятивной и экономической оценки капитала кроется в целях и субъектах оценки. Регулятивный капитал рассчитывается с целью соответствия нормативам надзорных органов, и основными субъектами данной оценки являются коммерческие банки, использующие данную оценку при формировании отчетности, предоставляемой надзорному [ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]банковской деятельности и обязательно реально работающие статьи капитала банка (исключая иммобилизацию) с учетом их рентабельности.

И экономический и регулятивный капитал может быть рассчитан на основе балансовой или рыночной оценки. Конечно, в настоящее время регулятивный капитал рассчитывается исключительно балансовым способом, однако требования регулирующего органа могут измениться, и расчет может перейти от балансовой к рыночной оценке (например, с целью адекватности капитала рыночному риску).

В зависимости от субъекта оценка капитала банка может проводиться:

1) собственниками и руководством банка;

2) вкладчиками (кредиторами) банка;

3) клиентами;

4) надзорными органами;

5) конкурентами;

6) партнерами;

7) рейтинговыми агентствами.

Причем большинство из перечисленных категорий «оценщиков» вне зависимости от целей анализа рассчитывают капитал, используя регулятивный подход, так как методика расчета унифицирована, отработана, информационная база доступна в виде публикуемой отчетности, не требует [ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]) кредитных организаций". Его основу составляют: уставный капитал, эмиссионный доход, фонды банка, нераспределенная прибыль. Для придания капиталу реальности его величина корректируется на различные регулирующие статьи, одни из которых увеличивают капитал, а другие снижают. Размер капитала увеличивается по следующим позициям:

− резерв на возможные потери по ссудам 1 группы риска;

− субординированный кредит;

− полученный (уплаченный) авансом, накопленный купонный доход;

− переоценка средств в иностранной валюте;

− переоценка ценных бумаг, обращаемых на ОРЦБ;

− переоценка драгоценных металлов.

Капитал уменьшается на величину:

− допущенных убытков;

− выкупленных собственных акций;

− нематериальных активов за вычетом начисленной амортизации;

− недосозданного обязательного резерва на возможные потери по ссудам 2-4 групп риска;

− недосозданного обязательного резерва на возможные потери;

− недосозданного обязательного резерва под обесценение вложений в ценные бумаги;

− кредитов, гарантий и поручительств, предоставленных банком своим акционерам (участникам) и инсайдерам сверх установленных лимитов;

− превышения затрат на приобретение материальных активов (в т.ч. на приобретение основных средств) над собственными источниками,

− просроченной дебиторской задолженности длительностью свыше 30 дней;

− вложений банка в акции дочерних и зависимых хозяйственных обществ, приобретенных для инвестирования;

− субординированных кредитов кредитным организациям-резидентам.

В общем виде расчет регулятивного капитала можно представить следующим образом:

Собственный капитал банка =

Капитал акционеров (обыкновенные акции, нераспределенная прибыль и резервы)

+ Часть привелигированных акций

+ Резервы + Субординированные обязательства

+ Прочие +- Корректирующие статьи

В случае возникновения у банка отрицательного (или нулевого) капитала территориальное учреждение Банка России должно представить в Департамент пруденциального банковского надзора аналитическую записку, в которой сообщаются меры, принимаемые по выходу банка из критического положения, и перспективы его дальнейшей деятельности.

У расчета регулятивного капитала имеются недостатки, основным из которых является навязывание работающим в рыночных условиях кредитным организациям такой методики расчета, которая в первую очередь отвечает задачам регулирующего органа, а уж потом соответствует [ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]владельцев, клиентов и партнеров банка, а при неблагоприятных условиях может породить тотально недоверие общественности к банковской отчетности и к банкам, что приведет к очередному кризису банковской системы.

Необходимо отметить, что регулятивный капитал определяется с помощью балансовой оценки. В соответствии со всеми требованиями Банка России собственный капитал рассчитывается на основе балансовых данных, то есть в расчет принимаются остатки на определенных счетах банка в [ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]банка оценивается по той стоимости, которую они имеют в момент приобретения или выпуска:

Балансовая стоимость капитала банка

= Балансовая стоимость пассивов банка -

Балансовая стоимость привлеченных средств банка

Величина капитала, рассчитанная подобным образом, является плохим индикатором, например, достаточности капитала, так как вследствие изменений микро и макроэкономической ситуации действительная стоимость пассивов банка отклоняется от их первоначальной стоимости.

Кроме того, следует обратить внимание на то, что в расчет принимается капитал-нетто. Дело в том, что собственный капитал банка служит источником приобретения основных средств (зданий, сооружений, [ВЫРЕЗАНО ДЕМО-ВЕРСИЯ]отвлеченных иммобилизованных собственных средств, так и фактического остатка собственных средств нетто, которые могут быть использованы для кредитования. Обычно при оценке величины собственного капитала банка во внимание принимается именно капитал нетто.

Вернемся к тому, что балансовая оценка собственного капитала банка далека от совершенства, однако определенные недостатки сглаживает качественная оценка собственного капитала, основанная на оценке его динамики и структуры.