Учебно-методический комплекс для студентов специальности 080503 Антикризисное управление

Вид материала

Учебно-методический комплекс

Содержание Москинова Г.И. 1. Цель, задачи и предмет дисциплины Задачи курса 2. Требования к уровню освоения содержания дисциплины 3. Объем дисциплины Объем дисциплины и виды учебной работы (час.) Аудиторные занятия Всего часов на дисциплину 3.2. Распределение часов по темам и видам учебной работы Наименования тем 4. Содержание курса Тема 2. Задачи и процесс управления рисками. Тема 3. Основные математические методы оценки рисков. Тема 4. Риски и неопределенность. Риски и стратегия. Тема 5. Управление компанией и управление рисками Тема 7. Стратегические риски (Strategic) Тема 8. Операционные риски (Operational) Тема 9. Финансовые риски Тема 11. Риски регрессивного и прогрессивного состояния Тема 12. Системы интегрированного управления рисками фирмы ... Полное содержание

Подобный материал:

• Учебно-методический комплекс (для студентов, обучающихся по специальности 080503., 650.22kb.
• Учебно-методический комплекс Для специальности 080503 Антикризисное управление Москва, 1025.09kb.
• Учебно-методический комплекс Для специальности: 080503 «Антикризисное управление» Москва,, 2079.73kb.
• Учебно-методический комплекс Специальность: 080503 Антикризисное управление Москва, 554.54kb.
• Учебно-методический комплекс Для специальности 080503 Антикризисное управление Москва, 620.29kb.
• Учебно-методический комплекс по циклу дисциплин дс. 15 Для студентов очной и заочной, 492.98kb.
• Е. С. Прокопенко учебно-методический комплекс по дисциплине «антикризисное управление», 589.33kb.
• Учебно-методический комплекс по дисциплине цикла гсэ. Ф. 06 Для студентов очной формы, 809.49kb.
• Учебно-методический комплекс по дисциплине цикла опд. В. 01а для студентов очной формы, 669.3kb.
• Учебно-методический комплекс по циклу дисциплин дс. 10 Для студентов очной формы обучения, 489.55kb.

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РФ


ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ


ГОУ ВПО

РОССИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТОРГОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ


КАФЕДРА АНТИКРИЗИСНОГО И СТРАТЕГИЧЕСКОГО МЕНЕДЖМЕНТА

Одобрено УМС факультета управления

УПРАВЛЕНИЕ РИСКАМИ


Учебно-методический комплекс


для студентов специальности

080503 - Антикризисное управление


Москва 2008


Авторы-составители:

Мусин М.М., д.э.н., профессор

Москинова Г.И., к.т.н., профессор

Сумченко М.С., преподаватель


Учебно-методический комплекс «Управление рисками» составлен в соответствии с требованиями Государственного образовательного стандарта выс­шего профессионального образования по специальности 080503 «Антикризисное управление».

Дисциплина относится к циклу дисциплин специализа­ции и является обязательной для изучения.


.....................................................................................................................................


С О Д Е Р Ж А Н И Е


стр.

Введение................................................................................................................. 4

1. Цель, задачи и предмет дисциплины............................................................... 6

2. Требования к уровню освоения содержания дисциплины............................ 6

3. Объем дисциплины........................................................................................... 7

3.1. Объем дисциплины и виды учебной работы............................................ 7

3.2. Распределение часов по темам и видам учебной работы........................ 8

4. Содержание курса............................................................................................. 9

5. Темы практических и семинарских занятий, тематических дискуссий,

деловых игр...................................................................................................... 11

5.1. Темы семинарских занятий..................................................................... 12

5.2. Темы практических занятий, задания и методические указания по их выполнению............................................................................................. 16

6. Инновационные технологии обучения................................................... …… 39

7. Задания для самостоятельной работы студентов………………………....... 41

8. Вопросы для подготовки к экзамену.............................................................. 46

9. Учебно-методическое обеспечение дисциплины............................................ 47

9.1. Литература............................................................................................... 47

9.2. Методическое обеспечение дисциплины.............................................. 49

9.3. Материально-техническое и информационное обеспечение дисциплины............................................................................................... 50

10. Глоссарий……………………………………………………………………. 50

Приложение 1……………………………………………………………………. 57


ВВЕДЕНИЕ


Риск присущ любой сфере человеческой деятельности. В условиях ры­ночных отношений проблема оценки и учета предпринима­тельского (экономи­ческого) риска приобретает самостоятельное теоре­тичес­кое и приклад­ное значение как важная составная часть теории и практики управления.

Большинство управленческих решений принимаются в усло­виях рис­ка, что обусловлено рядом факторов – отсутствием полной информа­ции, наличием противо­борствующих тенден­ций, элементами случайности и др. В этих условиях возникает неясность и неуверенность в получении ожида­емого конечного результата, повышается вероятность появления дополни­тельных затрат и потерь.

Особое значение проблема риска приобретает в предприни­мательской деятельности. Известно, что успех в мире бизнеса решающим образом зависит от правильности и обоснованности выбранной стратегии и тактики предпри­нимательской деятельности, что невозможно без учета риска, в том числе риска наступления критических ситуаций. Без учета риска невозможно сколько-нибудь длительное эффектив­ное функционирование и развитие бизнеса.

Принятое в мировой практике законода­тельство о предприя­тиях и предпри­нимательской деятельности определяет предпри­нимательство как инициативную, самосто­ятельную деятельность граждан и их объединений, направленную на получе­ние прибыли, осущест­вляемую на свой риск и под свою имущественную ответ­ственность.

Предпринимательство всегда сопряжено с неопределенностью экономиче­ской конъюнктуры, которая вытекает из непостоянства спроса-предло­жения на товары, деньги, факторы производства, из многовариантно­сти сфер приложения капиталов и разнообразия критериев предпочтитель­ности инвестирования средств, из огра­ниченности знаний об областях бизнеса и коммерции и многих дру­гих обстоятельств. Риск присущ предприниматель­ству и является неотъемле­мой частью его экономической жизни.

Экономические процессы, происходящие в настоящее время в России, характеризу­ются возникновением и ликвидацией огромного числа предпри­нимательских структур. Государство сняло с себя бремя едино­личного носителя риска, переложив всю или частичную ответствен­ность на предпринимательские структуры. Однако в настоящее время большое число предпри­нимателей открыва­ют свое дело в условиях, не являющихся для них благоприят­ными, что является одной из дополнительных причин усиления предпринимательского риска. В этих условиях не учитывать фактор риска в предприни­мательской деятельности нельзя, без этого сложным является полу­чение адекватных реальным условиям результатов деятельности.

В наибольшей степени предпринимательство характеризует­ся такими признаками, как самостоятельность, инициатива, ответственность, риск, актив­ный поиск, динамичность, мобиль­ность. Все это вместе взятое, в совокупности, должно быть присуще экономической деятельности, чтобы ее можно было с полным основанием назвать предпринимательской, или бизне­сом.

Предприниматель непрерывно ищет новые способы действий (которые по замыслу должны привести его к успеху), посколь­ку он связан с измене­нием продукции, технологии, качества товаров и, следовательно, цен, круга потреби­телей и др. Поиск разных путей решения проблем, их выбор и измене­ние возможны только при наличии спектра альтернатив, а поэто­му – поиска и выбора способов экономических действий при их разнообразии.

Бизнес невозможен без риска. Усиление риска – это, по сути, оборотная сторона свободы предпринимательства, своеобраз­ная плата за нее. Чтобы выжить в условиях рыночных отношений нужно ре­шаться на внедрение технических новшеств и смелые, нетриви­альные действия, а это усиливает риск.

Отсюда следует, что предпринимателю надо не избегать рис­ка, а уметь оценивать степень риска и уметь управлять риском, чтобы его уменьшить. Одно из главных правил поведения предпринимателя гласит: «Не избегать риска, а предвидеть его, стремясь снизить до воз­можно более низкого уровня»^*.

Особое значение приобретает знание теории и практики управления риска­ми в антикризисном управлении. Это касается как критических ситу­аций, когда риски наиболее ярки и очевидна необходимость их учета для выработки действий по преодолению такой критической для предприятия ситуации, так и в ситуациях достаточно "благополучных", в ситуациях ста­бильного функциониро­вания и даже развития предприятия, когда требуется принимать решения, каса­ющиеся текущей и последующей деятельности предприятия, выбора стратегии и тактики поведения на рынке, принятия других хозяйственных решений для обеспечения антикризисного управления.

Из сказанного вытекают следующие требования к подготовке экономистов-менеджеров в области антикризисного управления:

- расширение и углубление знаний о качественных и количественных свойст­вах экономических процессов с учетом риска как характерного фактора совре­менной экономики;

- овладение методологией и методикой построения, анализа и использования экономико-математических моделей, которые учитывают риск;

- изучение ряда наиболее типовых приемов моделирования и измерения эко­номического риска в процессе принятия решений, овладение соответствующим аппаратом с целью практи­ческого использования при решении разнообразных проблем.

Курс "Управление рисками" призван решить указанные задачи.

1. ЦЕЛЬ, ЗАДАЧИ И ПРЕДМЕТ ДИСЦИПЛИНЫ


Предметом курса являются предпринимательские риски, теория и практика управления рисками в предпринимательской деятельности и антикризисном управлении.

Курс "Управление рисками" в программе подготовки экономистов-менед­жеров по специальности "Антикризисное управ­ление" является одним из основ­ных курсов, формирующих и доопределяющих систему знаний современного специалиста по антикризисному управлению, и пред­ставляет новое и активно развивающееся в настоящее время направление стратегического антикризисного менеджмента. Данный курс способствует формированию у студентов научно-методи­ческого подхода для изучения всех аспектов антикризисного менеджмента.

Цель курса – приобретение студентами теоретических знаний и практиче­ских навыков в области управления рисками, кото­рые позволят им принимать эффективные управленчес­кие решения, а также заложить потенциал знаний, определя­ющих про­фессионализм деятельности антикризисного управляющего.

Задачи курса:

- Обучить студентов основным тенденциям развития риск-менеджмента в со­временных условиях; теоретическим основам управления рисками, позволяющим им овладеть современными инструментами и технологиями управления рисками, комплексным подходом к рассмотрению проблем анти­кризисного страте­гического управления организацией и принятию эффектив­ных управленческих решений

- Развить у студентов самостоятельность мышления при разработке кон­цепции формирования и антикризисного стратегическо­го развития организа­ции, творчес­кий подход при анализе и оценке конкрет­ных ситуаций в различ­ных областях деятельности организа­ции

- Способствовать приобретению практических навыков в области выяв­ления новых возможностей и соответствующих им рисков в деятельности организации, их комплексного анализа и оценки, эффективного управления рисками организа­ции.

Являясь междисциплинарным, данный курс способствует формирова­нию у студентов научно-методи­ческого подхода для изучения всех аспектов антикри­зисного менеджмента.


2. ТРЕБОВАНИЯ К УРОВНЮ ОСВОЕНИЯ СОДЕРЖАНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ


Студенты, освоившие курс "Управление рисками", должны:

- знать основные виды предпринимательских рисков, основы методологии управ­ления рисками, существующие методы выявления, анализа и прогнози­рования рисков, оценки и управления рисками;

- уметь производить учет и оценку предпринимательских рисков на различ­ных стадиях жизненного цикла предприятия и по стадиям антикризисного управления;

- приобрести навыки в выборе эффективных способов управления рисками в предпринимательской деятельности и антикризис­ном управлении организацией.

Курс "Управление рисками" является междисциплинарным, интегриро­ван­ным, предполагает наличие у студентов знаний общепрофессиональных дисцип­лин и дисциплин специа­лизации, таких как: "Менеджмент", "Марке­тинг", "Стратегический менедж­мент", "Основы бизнеса", "Инновационный менеджмент", "Экономический анализ", "Экономика фирмы", "Банковское дело", "Бухучет", "Финансы и кредит", "Финансы предприятия", "Аудит", "Финансовый менедж­мент", "Инвестирование".

Успешное овладение данным курсом будет способствовать лучшему пониманию и углублению знаний по указанным выше курсам, а также освоению студентами последующих дисциплин специализации, в том числе: "Теория анти­кризисного управления предприятием", "Теория и практика оценочной деятель­ности", "Оценка стоимости предприятия (бизнеса)", "Теоретические основы реструктуризации", "Теория и практика финансового оздоровления предприятия", "Антикризисное управление кредитными организациями", специальных дисцип­лин учебного плана специальности 080503 "Антикризисное управление".


3. ОБЪЕМ ДИСЦИПЛИНЫ


3.1. ОБЪЕМ ДИСЦИПЛИНЫ И ВИДЫ УЧЕБНОЙ РАБОТЫ


Формы организации учебного процесса по данной дисциплине предус­матривают сочетание лекционных, семинарских и практических занятий с самостоятельной работой студентов. Самостоятельная работа студентов пре­дусматривает более глубокую проработку актуальных вопросов, включенных в тематиче­ский план по данной дисциплине при подготовке к семинарским и практическим занятиям.

Все это позволяет студентам освоить методологические и организа­ционно-правовые аспекты риск-менеджмента, его технологию и экономиче­ский механизм.


Объем дисциплины и виды учебной работы (час.)

Вид учебной работы	Количество часов по очной форме обучения
	Очная
№№ семестров	8
Аудиторные занятия:	68
лекции	40
практические и семинарские занятия	28
Самостоятельная работа	74
ВСЕГО ЧАСОВ НА ДИСЦИПЛИНУ	142
Текущий контроль (количество, №№ семестров)	_
Виды итогового контроля (экзамен, зачет), (№№ семестров)	Экзамен сем. 8

3.2. РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ЧАСОВ ПО ТЕМАМ И ВИДАМ УЧЕБНОЙ РАБОТЫ


Форма обучения ___очная___

Наименования тем	Всего часов по учебному плану	Виды учебных занятий
		Аудиторные занятия, из них		Самостоятель­ная работа
		Лекции	Практич. занятия, семинары
1. Предмет и содержание курса	7	2	1	4
2. Задачи и процесс управления рисками	8	2	1	5
3. Основные математические методы оценки рисков	18	4	8	6
4. Риски и неопределенность. Риски и стратегия	12	2	1	7
5. Управление компанией и управление рисками	14	4	4	6
6. Диагностика, анализ и картографирование рисков	14	4	3	7
7. Стратегические риски	12	4	2	7
8. Операционные риски	11	4	2	6
9. Финансовые риски	12	4	2	7
10. Риски опасностей	11	2	1	6
11. Риски регрессивного и прогрессив­ного состояния систем управления	12	4	1	7
12. Системы интегрированного управления рисками фирмы	11	4	2	6
Итого:	142	40	28	74

4. СОДЕРЖАНИЕ КУРСА


Тема 1. Предмет и содержание курса.

Предмет управления рисками. Понятие риска и риск-менеджмента. Место курса в системе наук управления. Природа риска. Развитие взглядов на риски. Вклад Блеза Паскаля, Даниила и Якоба Бернулли, Джозефа фон Неймана, Гарри Марковица. Аспекты риска. Основные виды рисков. Стра­тегические, операционные (функциональные), финансовые риски и риски опасностей.


Тема 2. Задачи и процесс управления рисками.

Развитие взглядов на управление риском. Способы управления риска­ми. Страхование, резервирование, хеджирование, распределение, диверси­фикация, минимизация, избежание. Инструменты манипулирования рисками. Передача риска третьей стороне, самостоятельное удержание риска. Издерж­ки и доходы управления риском. Подверженность риску. Чистый ущерб, вследствие проявления риска. Декомпозиция и агрегирование риска.


Тема 3. Основные математические методы оценки рисков.

Базовые понятия теории вероятностей и математической статистики в области рисков, финансовой математики, включая стоимость денег во времени, доходность и волатильность, методы ценообразования, волюции процентных ставок, основные виды вероятностных распределений, элементы регрессионного анализа и метод Монте-Карло.

Тема 4. Риски и неопределенность. Риски и стратегия.

Стратегия: внешние и внутренние риски компании. Стратегические риски компании. Риски среды. Этапы жизни и динамика рисков компании. Новые, псевдоновые и специфические риски. Мониторинг рисков.


Тема 5. Управление компанией и управление рисками

Многомерное управление компанией. Многомерность рискового про­странства. Развитие компании и управление рисками. Функция управления риском.

Тема 6. Диагностика, анализ и картографирование рисков

Формат идентификации рисков компании. Рисковые спектр и профиль. Методы диагностики рисков компании. Картографирование рисков фирмы.


Тема 7. Стратегические риски (Strategic)

Макроэкономические и политические риски, риски непрерывности деятельности, риски ошибок корпоративного управления. Риски, связанные с человеческим фактором.

Юридические риски. Риски изменения законода­тельства и системы налогообложения. Методы интеграции. Совокупное покрытие рисков. Альянсы и неопределенности. Снижение подверженности рискам. Риски отношений в альянсах. Риски усиления конкуренции в условиях спада: продукция и услуги, коммуникации, сбыт, ценообразование, кадры.


Тема 8. Операционные риски (Operational)

Классификация операционных рисков финансовых и промышленных компаний. Технологические риски. Риски профессиональной ответственно­сти. Риски информационных технологий и систем. Риски ошибок и халат­ности.

Риски бесперебойной работы. Портфельный подход в управлении рисками.


Тема 9. Финансовые риски

Кредитный риск. Валютный риск. Процентный риск. Риск колебания рынков. Риск контрагента. Анализ кредитоспособности заемщика. Риск лик­видности. Производные финансовые инструменты: форвардные, фьючерсные и опционные контракты, свопы. Основные спекулятивные и хеджирующие стратегии применения этих инструментов. Риск выбора банка