Бизнес-план инвестиционного проекта инноваций. 13
| Вид материала | Бизнес-план |
- Бизнес-план инвестиционного проекта это предназначенный для участников проекта структурированный, 769.62kb.
- Войку Иван Петрович содержание разделы рабочей программы курса Инвестиционный проект, 651.31kb.
- Дисциплина «Инвестиционный бизнес-план» предназначена для изучения теории и практики, 19.35kb.
- Бизнес-план инвестиционного проекта Оценка и анализ эффективности инвестиционного проекта, 16.1kb.
- Бизнес-план инвестиционного проекта Методы оценки эффективности инвестиционного проекта, 529.83kb.
- Резюме бизнес-плана инвестиционного проекта, 239.28kb.
- Бизнес-идея и бизнес-план инвестиционного проекта Финансирование инвестиционных проектов:, 12.59kb.
- Курсовая работа по дисциплине планирование и контролинг на тему: «бизнес-план инвестиционного, 1284.95kb.
- Бизнес-план инвестиционного проекта, реализуемого на основе финансового лизинга, 1769.9kb.
- Бизнес-план Инновационного проекта должен содержать следующие разделы: а краткая информация, 14.78kb.
Задание № 1
1. Модель бизнеса: 5 основных функций бизнеса. Постройте графическую модель бизнеса предприятия, обоснуйте экономическое содержание основных и дополнительных функций.
2. Типы экономических систем. Как они решают проблемы ограниченности ресурсов в условиях различных экономических систем. Ресурсы в распоряжении предпринимателя и руководителя. Чем определяется цена каждого ресурса. Цена управленческих способностей.
3. Уравнение обмена И. Фишера MV = PQ. Подтвердите примерами справедливость его экономического содержания для экономики Украины.
4. Инфляция. Определение, виды, кто страдает, кто выигрывает от инфляции.
Спираль инфляции. Порочный круг бедности.
| Кто страдает от инфляции | Кто выигрывает от инфляции |
| Граждане с фиксированным доходом | Те, кто может легко увеличить свои доходы |
| Вкладчики Кредиторы Предприниматели | Заемщики Правительство (рост налогов опережает доходы) |
Спираль инфляции: рост зарплаты – растут цены – рост зарплаты – растут цены
Задание № 2. Постройте графическую модель точки безубыточности. Используйте график безубыточности для расчета окупаемости затрат на приобретение и эксплуатацию магазина. Цена магазина 1000000 грн., постоянные расходы на его эксплуатацию 500000 грн., цена единицы продаж 800 грн., переменные затраты на единицу будущих продаж составляют 300 грн.
Сделайте вывод об эффективности инвестиций двумя способами.
Приложение 11
SWOT (ССВУ) – анализ проекта
От английского слова SWOT – зубрить, зубрежка определяет анализ Силы (Strengths), Слабостей (Weaknesses), Возможностей (Opportunities) и Угроз (Threats) в бизнесе.
SWOT (ССВУ) – анализ проекта предполагает оценку характеристик проекта, его сильных и слабых сторон в сравнении с теми возможностями и опасностями, которые несет рынок.
-
Объект:
S (Strengths) Силы
W (Weaknesses) Слабости
Рынок:
O (Opportunities) Возможности
T (Threats) Угрозы, опасности
Сравнительный анализ характеристик проекта и требований рынка позволяет выбрать оптимальный вариант проекта, предусмотреть возможности ликвидации его слабых сторон и усилить влияние сильных сторон.
Пример применения SWOT (ССВУ) – анализа проекта для оценки перспективности проекта создания домашней мини-гостиницы с аттестацией на четыре колоска представлен в концептуальном бизнес-плане практического руководства Для чего и как разрабатывается бизнес-план [14]:
Анализ сильных и слабых сторон, возможностей и угроз
в положении предприятия (SWOT analysis – ССВУ анализ)
Выявленные сильные стороны Знание местных этнографических памятников и фермерского хозяйства, организация дополнительных услуг (см. разд.3)
Выявленные слабые стороны Недостаточная материальная база в предпроизводственный период, запасов белья, необходимость косметического ремонта.
Выявленные возможности Реально довести сервис до требуемых стандартов.
Выявленные угрозы (источники риска) Реальных локальных угроз не выявлено.
Определение основных характеристик на предварительной стадии анализа инвестиционного проекта является основанием для комплексного анализа проекта, подготовки задания на техническое проектирование строительства и договоров с подрядчиками.
Диагностика конкурентной среды предприятия включает характеристики
отрасли, продукта, рынка, конкурентоспособности продукции фирмы.
Цель анализа: диагноз состояния конкурентоспособности предприятия.
Оценка состояния конкурентоспособности предприятия результат прогноза и характеристики будущей стадии жизненного цикла рынка отрасли.
Выделяют четыре стадии зрелости отрасли:
эмбриональная, растущая, зрелая, стареющая.
Конкурентоспособность состояния предприятия определяют шесть критериев положения на рынке: доминирующее, сильное, благоприятное, неустойчивое, слабое, нежизнеспособное.
Пример реальной стратегии предприятия: производственная специализация, сдача в аренду избыточных производственных мощностей и площадей;
дополнительные сервисные услуги торговли и питания на местном уровне.
Выбор стратегии конкуренции
Диагностика конкурентной среды предполагает разработку и использование системы критериев, которую можно анализировать.
Критерий – признак, показатель, на основании которого производится оценка. Практика анализа выработала систему взаимодополняющих критериев –
Пять сил конкуренции по М. Портеру.
Выбор стратегии конкуренции определяют:
1. Реально действующие фирмы-конкуренты.
2. Потенциальные продукты-заместители других отраслей.
3. Потенциал входа в отрасль новых фирм и предпринимателей.
4. Влияние поставщиков ресурсов.
5. Влияние покупателей, их платежеспособный спрос.
Потенциал входа в отрасль новых фирм и предпринимателей
Избыточный капитал внутренних отечественных инвесторов и зарубежных инвесторов приходит в Крым. Вначале торговый капитал с товарами, затем промышленные и финансовые инвесторы.
Оптимистические прогнозы об экономической деятельности были основаны на сохранении и увеличении темпов роста экономик Украины и России при сохранении политической стабильности в Крыму.
По данным Госпотребстандарта Украины рейтинг Украины среди туристических регионов мира – 22 место. А Крым один из лучших туристических регионов Украины. Для сравнения рейтинги Чехии –13, Турции – 19, РФ – 12 место.
Последовательность расчетов
экономических критериев эффективности проекта
1) Дисконтированный период окупаемости проекта
Discounted Payback Period, DPP.
2) Чистая приведенная стоимость Net Present Value, NPV,
3) Внутренняя норма доходности Internal Rate Of Return, IRR,
4) Индекс прибыльности (рентабельности) инвестиций Profitability Index, PI.
Точка безубыточности (BEP, Break-Even-Point) – объем продаж, при котором чистая прибыль или чистая приведенная стоимость проекта NPV равны нулю.
Приложение 12
КАК УСТРОЕН УСПЕХ – I
Правило 85/15
Соотношение эмоций и логики. Роль эмоционального интеллекта
В основе действий человека лежат эмоции и логика в соотношении 85/15.
85% наших поступков основаны на эмоциях. Потом с помощью логики мы объясняем, почему так поступили. Развивайте свой эмоциональный интеллект.
К логике взывают статистика, измеряемые величины.
К эмоциям обращены чувства, мнения, ощущения, эмоциональное лидерство.
Часто убеждает не то, что мы говорим, а как мы говорим то, что мы говорим.
Эффективное обучение
Возможно только при условии взаимной готовности, желания и умения участников.
Формула успеха: Желание х Готовность х Умение = Результат/Успех
Любой нулевой сомножитель обращает в нулевой результат произведение – Успех.
Знания – это информация в действии, нацеленном на достижение результата.
Главный ресурс успеха: обучаемость организации, обучаемость её лидеров.
Правило 15/85
Только 15% финансового успеха зависит от знания дела, бизнеса, а 85% успеха
зависит от умения быть личностью, лидером, дивелопером, сочетающим в себе качества лидера и наставника, воспитателя, т.е. умения общаться и убеждать.
Незаурядный поэт вначале незаурядный, а затем уже поэт. Иоганн Вольфганг Гёте
Стая баранов во главе со львом сильнее, чем стая львов во главе с бараном. Наполеон
Десять условий успешного развития собственной личности и карьеры
На индивидуальное поведение и успешную деятельность человека влияют:
1. Главная основа личного имиджа и репутации – привлекательная неординарная личность, индивидуальность, еще лучше харизма; стиль и способ коммуникации.
2. Умственные и физические способности.
3. Образованность и культура общения.
4. Профессионализм и знание бизнеса.
5. Опыт работы.
6. Ценности и взгляды, моральные принципы.
7. Потребности.
8. Притязания, целеустремленность – умение ставить цели карьеры и личной жизни.
9. Производительность труда.
10. Позитивный настрой.
Позитивная жизненная установка автоматически улучшает все остальные способности человека. Она важнее для успеха, чем интеллектуальный потенциал и образование. Два главных врага делового человека: стресс и дефицит времени.
Дефицит времени для XXI века важнее дефицита финансов.
Приложение 13
КАК УСТРОЕН УСПЕХ – I I
Располагаемые ресурсы всегда ограничены и требуют разумного управления
Правило Парето 80/20
Начинайте при 20% ресурсов, необходимых для успеха, а остальные 80% подберете по дороге. Если бы мы всегда ждали, когда появятся все необходимые ресурсы, то большинство дел осталось бы не выполненными. Во всяком деле 80% успеха зависит от руководителей, и только 20% от подчиненных.
Надо ввязаться в хорошее сражение, а там увидим. Наполеон
Лидер – это судьба. А судьба незавершенное строительство.
Дипломы вузов становятся для многих лишь напоминанием о прошлом.
Вузы и колледжи не могут обеспечить компетентность, они могут обеспечить диплом. Хорошо обученный персонал самый ценный вид актива, интеллектуальный капитал фирмы. Знания должны постоянно обновляться, чтобы удерживать лидерство в своей деятельности. Это предмет постоянной заботы каждого менеджера.
Учи и учись лучшему. Фалес Милетский.
Профессиональный руководитель должен быть:
- Лидером, в том числе неформальным, страстно любящим свое дело;
- Специалистом по деловому общению, умению убеждать;
- Новатором;
- Наставником и мультипликатором опыта;
- Психологом и психотерапевтом.
Есть два вида знаний, которыми он должен владеть:
конкретные знания и навыки тренинга; знания о знаниях, источниках знаний.
Уметь учиться учиться. Учиться самому и учить других.
Мы все родом из прошлого. Важно не откуда мы, а куда мы движемся.
В джунглях рынка нет дорог, есть только направления движения.
Двигайтесь в правильном направлении! Наш девиз: Учись сам и учи других.
Приложение 14
УРАВНЕНИЕ ОБМЕНА
Уравнение обмена Ирвинга Фишера (1867-1947)
Родоначальник теории монетаризма
MV = PQ,
где
M – денежное предложение, объем денег, находящихся в обращении;
V – скорость обращения, число оборотов, сделанных деньгами за год;
P – средняя цена товаров и услуг;
Q – количество проданных товаров.
Уравнение обмена гласит, что совокупные расходы равны стоимости всех товаров и услуг, созданных в экономике.
Количество денег в обращении, умноженное на число их оборотов в актах купли-продажи (MV), равняется совокупному объему денежных средств, израсходованных в экономике в течение года.
Уравнение обмена помогает понять причины инфляции и колебания цен и стоимости денег.
Так как MV = PQ, то постоянство V и Q означает, что изменение предложения денег – выпуск денежной массы, не обеспеченной расширением производства товаров и услуг, прямо повлияет на рост цен. Увеличение денежного предложения не приведет к росту цен, если расширение выпуска товаров и услуг происходит в той же или большей степени.
Инфляция. Определение, виды, кто страдает, кто выигрывает от инфляции.
Спираль инфляции. Порочный круг бедности.
| Кто страдает от инфляции | Кто выигрывает от инфляции |
| Граждане с фиксированным доходом | Те, кто может легко увеличить свои доходы |
| Вкладчики Кредиторы Предприниматели | Заемщики Правительство (рост налогов опережает доходы) |
Спираль инфляции: рост зарплаты – растут цены – рост зарплаты – растут цены.
Деньги как специфический товар со временем изменяют свою стоимость и, как правило, обесцениваются. Изменение временнóй стоимости денег происходит под влиянием ряда факторов: деньги способны приносить доход при разумном инвестировании в альтернативные проекты; инфляция, обесценивающая деньги; риски невозврата денег; рост цен; изменение нормы прибыли на денежном рынке и рынке ЦБ. Принятие решения о вложении капитала определяется, в конечном счете, величиной дохода, который инвестор предполагает получить в будущем.
Приложение 15
ИНФЛЯЦИОННАЯ СПИРАЛЬ
СПИРАЛЬ УСПЕХА
Рис.1.2. Спираль успеха стратегии маркетинга в бизнесе
Три условия успеха: проблема дефицита – концентрация – компетентность
Приложение 16
РЫНОЧНЫЙ КРЕСТ
Избыток
Дефицит
Рис. 1.1. «Рыночный крест» ценорегулируемой рыночной экономики
ПЯТЬ КЛЮЧЕВЫХ ОСНОВ РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ
1) Свобода выбора индивидуума и фирмы,
2) Частная собственность,
3) Конкуренция,
4) Ценорегулируемая экономика на основе закона спроса и предложения:
«рыночный крест»,
Мотив прибыльности.
Приложение 17
ЭФФЕКТЫ СЛОЖНОГО ПРОЦЕНТА
Волшебство сложного процента показывает логику операций
финансирования и инвестирования:
- задачи наращения, накопления, капитализации денег и обратной этому процессу
- задачи дисконтирования, т.е. приведения будущей стоимости денег к текущей.
Приведение денежных сумм, возникающих в разное время, к сопоставимому виду называется временнóй оценкой денежных потоков.
Временная оценка денежных потоков основана на использовании шести функций сложного процента или шести функций денежной единицы:
1. Сложный процент
2. Дисконтирование
3. Текущая стоимость аннуитета
4. Периодический взнос на погашение кредита
5. Будущая стоимость аннуитета
6. Периодический взнос в фонд накопления
Теория и практика использования указанных функций сложного процента базируются на ряде допущений. Для приведения денежных потоков к сопоставимому виду рассчитаны множительные таблицы.
1) Наращение, накопление, капитализация.
Расчет будущей стоимости (FV) основан на логике сложного процента. Зависимость между первоначальным вкладом, процентной ставкой и периодом накопления (наращения, капитализации) представлена формулой (1):
(1)где FV- величина накопления, будущая стоимость наращения капитала;
S - первоначальный вклад;
i - процентная ставка;
n - число периодов начисления процентов.
2) Дисконтирование
Дисконтирование – это процесс приведения будущей стоимости денег (FV) к действительной текущей стоимости (PV). Функция дисконтирования является обратной по отношению к функции сложного процента.
Формула дисконтирования:
(2)где PV – текущая стоимость;
S – известная в будущем сумма;
i – процентная ставка;
п – число периодов начисления процентов.
Приложение 18
ГРАФИЧЕСКИЕ МОДЕЛИ
ПРОЦЕССОВ НАРАЩЕНИЯ И ДИСКОНТИРОВАНИЯ
Наращение, капитализация. Это будущая стоимость инвестиций.
Общая сумма платежа по кредиту или накопление вложений на депозитном счету.
Дисконтирование. Это текущая стоимость будущего денежного потока.
Текущая стоимость реверсии.
Ценность денег во времени лежит в основе теории финансов и проектного анализа. Разработка, анализ и оценка инвестиционных проектов в принципе не возможна без использования метода дисконтирования денежных потоков.
Концепция дисконтирования стоимости одно из основных понятий
экономической науки.
Приложение 19
ЛОГИКА ФИНАНСОВЫХ ОПЕРАЦИЙ
Логика инвестирования означает:
«Расстаться с деньгами сегодня, чтобы получить большую их сумму в будущем».
Наращение – процесс определения будущей стоимости денег (FV).
Дисконтирование - процесс приведения будущей стоимости денег (FV) к действительной текущей стоимости (PV).
Стоимость денег оценивают в начале инвестирования и при их возврате.
Таким образом, одну и ту же сумму денег можно рассматривать:
- С позиций настоящей или текущей стоимости PV.
- С позиций будущей стоимости FV.
Экономический смысл темпа наращения выражает процентная ставка.
Экономический смысл темпа снижения выражает дисконтная ставка.
В любой простейшей финансовой сделке всегда присутствуют три величины:
две заданные, а одна искомая.
В процессе наращения (капитализации) денег задана исходная сумма и процентная ставка. В процессе дисконтирования задана ожидаемая в будущем к получению (возвращаемая) сумма денег и коэффициент дисконтирования.
В первом случае денежный поток – движение от настоящего PV к будущему FV.
Во втором случае движение денежного потока от будущего FV к настоящему PV.
-
Настоящее, PV
Будущее, FV
Исходная сумма
Наращение
(капитализация)
Возвращаемая сумма?
П
роцентная ставка
Приведенная сумма?
Дисконтирование
Ожидаемая
к поступлению сумма
Коэффициент
дисконтирования
Приложение 20
БИЗНЕС-РЕШЕНИЯ
Тренинг. Прикладное использование расчетов точки безубыточности:
ТБУ (ВЕР), РП
Вариант №1
Задание 1. Постройте графическую модель точки безубыточности.
Используйте график безубыточности для расчета окупаемости затрат на приобретение и эксплуатацию магазина. Цена магазина 1 000 000 грн., постоянные расходы на его эксплуатацию 500 000 грн., цена единицы продаж 800 грн., переменные затраты на единицу будущих продаж составляют 300 грн.
Сделайте вывод об эффективности инвестиций двумя способами.
Вариант №2
Задание 2. Определите точку безубыточности ТБУ.
Оцените уровень резерва прибыли (РП).
Мини-гостиница «У Зины» принимает гостей с оплатой пребывания 20грн/сутки.
Переменные издержки на прием одного гостя составляют 12 грн.
Постоянные затраты в месяц на содержание гостиницы 1600грн.
В месяц отдыхает 300 человек. Определите ТБУ и РП.
Приложение 21
ЭФФЕКТИВНЫЕ ПРИЁМЫ СТРУКТУРИРОВАНИЯ ВЫСТУПЛЕНИЯ
Все должно быть изложено так просто, как только возможно,
но не проще. Альберт Эйнштейн
Принцип «Расскажи им»
Эффективный прием структурирования презентации, выступления, отчета.
1. Расскажи им о том, что собираешься им рассказать.
2. Расскажи им об этом.
3. Расскажи им, что ты уже рассказал.
Принцип трех П. Говорить Просто, Понятно, Прямо.
Очень важен язык тела для более выразительного представления идеи, вопроса. Язык тела может подчеркнуть значение вопроса, мысли, которую выступающий пытается передать аудитории. Смотри и слушай тело!
Меняйте интонацию, тон, уровень голоса, артикуляцию, темп речи.
Презентацию следует заканчивать сильным завершающим пассажем.
Подчеркнуть важность момента может поддержка руководителем организации клиента (например, фирмы «Консоль»).
KISS - принцип
Keep It Short and Simple. Вариант: Keep It Short and Stupid.
KISS – принцип: держись краткости и простоты. Слова короче.
Слов меньше. Картинки, если это возможно.
Этот принцип – аналог Принципа трех П.
AIDA - принцип
AIDA – классическая последовательность модели делового
и межличностного общения:
Attention – привлечь внимание.
Interest – вызвать интерес.
Слово «интерес» при переводе с латыни означает «быть при этом».
Desire – пробудить желание.
Action – побудить к действию (заключить договор, совершить поступок).
Уровни конфликта: разногласия, стычки, столкновения, кризисы.
Преодоление разногласий по 4-х шаговому методу Д. Дэна
Власть без злоупотреблений теряет свою привлекательность. Поль Валери
Приложение 22