Оценка, анализ и диагностика финансового состояния предприятия на примере ООО "Уральский лес"
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
?дные активы. К ним относятся денежные средства предприятий и краткосрочные финансовые вложения (стр. 260 + стр. 250).
А2 быстрореализуемые активы. К ним относится дебиторская задолженность (стр. 240).
A3 медленнореализуемые активы. К ним относятся статьи из раздела II баланса Оборотные активы (стр. 210 + стр. 220 + стр.230 + стр. 270).
А4 труднореализуемые активы. Это статья раздела I баланса Внеоборотные активы (стр. 190).
Группировка пассивов происходит по степени срочности их возврата:
П1 наиболее срочные обязательства. К ним относится статья Кредиторская задолженность (стр. 620).
П2 краткосрочные пассивы. Статьи Заемные средства и другие статьи раздела VI баланса Краткосрочные пассивы (стр. 610 + стр. 630 + стр. 640 + стр. 650 + стр. 660).
ПЗ долгосрочные пассивы. Долгосрочные обязательства и прочие обязательства краткосрочного характера (стр. 590 + стр.630 + стр.640 + стр.650).
П4 постоянные пассивы. Раздел III баланса Капитал и резервы (стр.490).
При определении ликвидности баланса группы актива и пассива сопоставляются между собой.
Условия абсолютной ликвидности баланса:
Al ? П1;
А2 ? П2;
A3 ? ПЗ;
А4? П4.
Необходимым условием абсолютной ликвидности баланса является выполнение первых трех неравенств. Четвертое неравенство носит так называемый балансирующий характер: его выполнение свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств. Если любое из неравенств имеет знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, то ликвидность баланса отличается от абсолютной.
Теоретически недостаток средств по одной группе активов компенсируется избытком по другой, но на практике менее ликвидные средства не могут заменить более ликвидные.
Данные из табл. 6 показывают, что выполнение данных неравенств на исследуемом предприятии отсутствует.
Сопоставление А1-П1 и А2-П2 позволяет выявить текущую ликвидность предприятия, что свидетельствует о платежеспособности (неплатежеспособности) в ближайшее время. Сравнение A3-ПЗ отражает перспективную ликвидность. На ее основе прогнозируется долгосрочная ориентировочная платежеспособность.
Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом рекомендуется использовать общий и совокупный показатель ликвидности баланса предприятия.
Общий показатель ликвидности баланса показывает отношение суммы всех ликвидных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств (краткосрочных, долгосрочных, среднесрочных) при условии, что различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в указанные суммы с определенными весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств.
Общий показатель ликвидности баланса определяется по формуле:
Кобщ = (А1 + 0,5А2 + 0,3А3) / (П1 + 0,5П2 + 0,3П3)
В 2007 году данный показатель для ООО Уральский лес был равен 0,636.
Совокупный показатель ликвидности в общем виде можно представить следующей формулой:
Ксов = (А1 + 0,9А2 + 0,7А3) / (П1 + П2 + П3)
Этот показатель ликвидности в отличие от общего коэффициента ликвидности более объективно отражает ликвидность предприятия, так как учитывает фактор реальности своевременного поступления средств.
Однако при таком подходе к оценке ликвидности баланса не стоит упускать из виду, что распределение активов и пассивов на группы и применение поправочных коэффициентов является достаточно субъективным. Поэтому желательно принимать во внимание оба показателя и иметь ввиду, что соотношение всех текущих активов к краткосрочным обязательствам дает оценку максимальной границы ликвидности баланса предприятия.
Что же касается оптимального значения коэффициента ликвидности, то его величина для каждого конкретного предприятия, зависит от действия следующих факторов: размера предприятия и объема его деятельности, отрасли промышленности и производства, длительности производственного цикла, времени, необходимого для возобновления запасов материалов, сезонности работы предприятия, общей экономической конъюнктуры и пр.
Проанализировав ликвидность предприятия в течение отчетного периода (2005-2007 гг) можно сделать следующее заключение:
На момент составления баланса его нельзя признать ликвидным, так как два из соотношений групп активов и пассивов не отвечает условиям абсолютной ликвидности баланса наиболее ликвидные активы меньше наиболее срочных обязательств и быстрореализуемые активы меньше краткосрочных пассивов.
Внешним проявлением финансовой устойчивости предприятия является его платежеспособность. Предприятие считается платежеспособным, если имеющиеся у него денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги, временная финансовая помощь другим предприятиям) и активные расчеты (расчеты с дебиторами) покрывают его краткосрочные обязательства.
Платежеспособным является то предприятие, у которого активы больше, чем внешние обязательства. Для предварительной оценки платежеспособности предприятия привлекаются данные бухгалтерского баланса.
Информация во II разделе актива баланса характеризует величину текущих активов в начале и конце отчетного года. Сведения о краткосрочных обязательствах содержатся в разделе V пассива баланса.
Основополагающими понятиями финансовой деятельности являются ликвидность и платежеспособность.
Ликвидность это сп