Оффшорные зоны
Реферат - Экономика
Другие рефераты по предмету Экономика
апиталу оффшорной компании (существуют методы избежать такого высвечивания, однако они требуют некоторой бумажной работы и умелого выбора места регистрации оффшорной компании). Не
оспоримый плюс регистрации компании с иностранными инвестициями для импорта капитала состоит в том, что помимо денежных средств в качестве вклада можно внести в уставный капитал и ввезти в Россию оборудование, причем без уплаты таможенных налогов.
Кредит как способ перемещения капитала в Россию
Передача средств российскому предприятию в виде кредита — наиболее, на мой взгляд, удобный метод переместить в Россию средства, размещенные ранее в иностранных банках. Сущность метода в следующем. Держатель средств за границей (либо сам клиент, если средства на личном счету, либо оффшорная компания) вносит необходимую сумму на счет (если кредит от иностранного банка, то такой счет будет тоже за границей), открытый-на имя агента банка в банке-кредиторе. Средства на этом счете замораживаются — на них устанавливается залог в обеспечение кредита. Затем банк выдает кредит. В случае невозврата кредита банк сможет погасить его из депонированной клиентом суммы, и поэтому не понесет никаких издержек. Таким образом, достигается полная конфиденциальность личности клиента, фактически предоставляющего кредит российскому предприятию, клиент получает в распоряжение финансовые ресурсы, а банк имеет гарантию от издержек.
Если российский заемщик желает продлить срок пользования кредитом (возможно, на практически неограниченный срок), и, в то же время, не считаться просрочившим обязательство по возврату кредита, то возможна либо пролонгация кредита на новый срок (если в кредит даны рублевые средства), либо предоставление нового кредита, который будет автоматически покрывать предыдущий, и так каждый раз (пролонгация валютных кредитов невозможна, так как все кредиты на срок более 180 дней подлежат лицензированию Центральным банком, поэтому необходим новый кредит). Как все это оформить с банком — ноу-хау, позаимствованное мною у фирмы John Tiner & Partners, и раскрывать его в книге мне не хотелось бы.
Операция доверительного кредитования не представляет ничего необычного — это давно практикуемая во многих странах финансовая схема, основанная на исключительном доверии бан-
ка клиенту. Естественно, она не популяризируется излишне широко, поскольку связана с движением капитала, — подобные операции во многих странах являются предметом особого регулирования и подчас сопряжены с многочисленными формальностями. Между тем, использование операций, подобных этой, позволяет стимулировать деловой оборот и добиться большей производительности денежных средств, что имеет неоценимое положитель-•ное влияние на экономику принимающей страны (не говоря о доходе самого получателя кредита).
Немного более подробно о доверительных кредитах. В России довольно сложно бухгалтерски оформить кредит, выданный российскому предприятию не банком, а компанией (иностранные финансовые компании, работающие по некоторым операциям, включая кредиты, как банки —- исключение). К тому же, это нередко вызывает вопросы налоговых органов, не привыкших к тому, что компании могут выдавать кредиты практически наравне с банковскими и иными кредитно-финансовыми учреждениями. Наиболее удобен по этой причине кредит, получаемый российским предприятием от банка.
Для российских банков подобные операции, не считая ква-зи-кредитов на один день, по сути прикрывающих конвертацию денег, пока редки (мне удалось договориться с несколькими банками, однако это заняло определенное время). Иностранных банков, свободно оперирующих на российском рынке и проводящих подобные операции, практически нет (прибалтийские банки, готовые делать все, что угодно, — особый разговор). К тому же все иностранные кредитно-финансовые учреждения (за исключением банков из бывшего СССР) предъявляют жесткие требования к репутации клиента, в связи с чем вероятность, что лицо из России без каких-либо рекомендаций сможет договориться об организации кредита под залог размещенных за границей средств, практически равна нулю. Основной принцип в отношениях с клиентами, принятый среди серьезных банкиров, — не принимать деньги от клиентов, не представленных банку надежными лицами. К российским клиентам это правило применяется с особой тщательностью. У меня ушло достаточно много времени и усилий, чтобы достичь договоренности с несколькими банками и
финансовыми учреждениями в России, в Швейцарии и в некоторых других странах по поводу организации доверительных кредитов.
Главное требование, которое предъявляется к происхождению капитала, — он должен иметь предпринимательское происхождение. Безусловным требованием моих коллег-юристов при организации таких услуг для клиентов является убедительная гарантия непреступного происхождения средств, в отношении которых будет произведена операция (эту фразу я позаимствовал для книги из клиентского Меморандума уже упоминавшейся юридической фирмы). Теперь несколько слов о стоимости доверительных кредитов.
Для банка организация кредита по описанной схеме сопряжена с рядом неизбежных издержек. Именно они и формируют основную часть взимаемой с клиента комиссии.
(1) Требование обязательного резервирования. Законодательство некоторых стран (в том числе России) предусматривает, что в интересах вкладчиков часть каждого депозита должна быть зарезервирована в Центр