Слияния и поглощения
| Вид материала | Бюллетень |
- Состоялась I ежегодная конференция «Слияния и Поглощения в банковской сфере», 38.65kb.
- Іv международная конференция «Слияния и поглощения компаний в Украине», 84kb.
- Отрывки из книги: Корниенко О. В. Международная экономика. Р-н/Д: Феникс, 2008. Слияния, 387.02kb.
- Р. Скляр pr сопровождение сделок слияния и поглощения (2010), 974.9kb.
- Ассоциации Адвокатских Образований совместно с журналом «Слияния и поглощения» представляют:, 60.32kb.
- «Развитие инвестиционных процессов в Республике Беларусь: приобретение готового бизнеса,, 851.49kb.
- Г. В. Плеханова г. Москва Слияния и поглощения как форма развития международного бизнеса:, 328.6kb.
- Слияния и поглощения, 2183.86kb.
- Слияния и поглощения, 4829.78kb.
- Слияния и поглощения, 2506.41kb.
Торговля & Маркетинг
ТД "Копейка" отложил IPO в связи с неблагоприятной рыночной конъюнктурой
ОАО "Торговый Дом "Копейка" отложило IPO в связи с неблагоприятной рыночной конъюнктурой. Об этом сегодня, 27 июня, сообщила газета Financial Times. По сведениям газеты "Ведомости", размещение акций может быть перенесено на октябрь-ноябрь. Газета сообщают, что в ходе премаркетинга инвесторы оценили компанию в $750-800 млн., что не устроило акционеров розничной сети. Организаторы IPO "Копейки" - HSBC, "Ренессанс Капитал" и ФК "Уралсиб" - оценивали капитализацию компании от $840 млн. до $1.391 млрд. Самый консервативный прогноз - от $840 млн. до $1.1 млрд. - давал HSBC, "Ренессанс Капитал" и ФК "Уралсиб" оценивали капитализацию компании в $894 млн. - $1.356 млрд. и $1.061-1.391 млрд. соответственно. "Копейка" планировала начать Road-show на этой неделе. 22 июня ФСФР выдала компании разрешение на обращение за рубежом 783480226 обыкновенных акций - 35% от увеличенного уставного капитала. Максимальный пакет акций, который мог быть размещен, составлял 1.1 млрд. Планировалось, что по итогам IPO и последующего выкупа акций в свободном обращении будут находиться не более 25% акций "Копейки". При этом 15% от объема размещения должны были быть проданы в рамках опциона после IPO. Компания намеревалась разместить 70% от объема IPO на Лондонской фондовой бирже (LSE), 30% - в РТС. Прайсинг акций был запланирован на начало июля. ФК "Уралсиб" (владеет 50%+1 акция "Копейки") по итогам IPO должна была сохранить контрольный пакет акций компании. У основателей розничной сети Александра Самонова (30%), Сергея Ломакина (10%) и Артема Хачатряна (10%) остался бы блокпакет акций. Такое соотношение долей могло быть достигнуто в результате выкупа акций "Копейки" ее основными владельцами после IPO. Чистая прибыль "Копейки" по IFRS в 2005 году сократилась в 1.6 раза до $9.3 млн. Суммарная выручка в прошлом году увеличилась до $574.83 млн. с $365.827 млн. Объем продаж ТД "Копейка" в I квартале 2006 года составил $208.5 млн., что на 52% превышает показатель аналогичного периода 2005 года - $136.9 млн. "Копейка" является одной из ведущих продуктовых сетей формата "дискаунтер" в России по объему продаж и имеет магазины в Московском, Нижегородском, Самарском и Воронежском регионах. По состоянию на 30 апреля 2006 года "Копейка" управляла 210 магазинами, 150 из которых осуществляли деятельность под торговой маркой "Копейка" и находились во владении, лизинге или франчайзинге, 38 - осуществляли торговлю под вывеской "Эконта" и снабжались в соответствии с агентскими соглашениями, а 22 - под вывеской "Самарапродукт".
ссылка скрыта
До конца 2006 г. 100% акций ТФ "Петербургский Дом книги", принадлежащие городу, могут быть выставлены на продажу
До конца 2006 года акции ОАО "ТФ "Петербургский Дом книги", находящиеся сейчас в собственности города, будут выставлены на продажу. Об этом "ДП" одновременно сообщили представители сразу нескольких книжных сетей Петербурга. Такая же информация циркулирует и в Смольном. Правда, официально подобные планы в Комитете по управлению городским имуществом Петербурга не подтвердили. "Дома книги нет в списке приватизации на 2006 год", – заявил генеральный директор ОАО "Фонд имущества Санкт-Петербурга" Андрей Степаненко. Само акционирование Дома книги проходило без лишней огласки и стало неожиданностью для участников рынка. От комментариев в Комитете по печати и взаимодействию со средствами массовой информации Северной столицы отказались. Наиболее вероятным покупателем акций ОАО "Торговая фирма "Санкт-Петербургский Дом книги" (акционирован в конце 2004 года) считаются структуры, связанные с генеральным директором компании Игорем Дудукиным. До назначения в конце 2005 года на эту должность он был вице-президентом московского ЗАО "ОЛМА Медиа Групп". То, что Игорь Дудукин поддерживает тесные связи с этим издательским домом, подтверждает следующий факт: во время визита в Москву на прошлой неделе он несколько дней вел переговоры в офисе "ОЛМА Медиа Групп". По мнению руководителя одной из книжных сетей Петербурга, Игорь Дудукин сделает все от него зависящее, чтобы 100% акций ОАО "ТФ "СПб Дом книги" были проданы как можно дешевле и тому, кому нужно. "Стоимость Дома книги не может быть выше, чем его годовой оборот, который сейчас составляет около $10 млн. Никаких активов, кроме договоров аренды торговых помещений, у него нет. Правда, бренд, конечно, что-то стоит", – сказал анонимный представитель петербургской книжной сети. "Дом книги – не ключевое предприятие города, не транспортная компания, поэтому город будет продавать пакет сети целиком", – добавляет заместитель начальника ФКП "УТ ЛенВО" Сергей Кайкин. Сейчас у Дома книги в городе свыше 10 магазинов. Более 50% всего оборота сети формируется за счет центрального магазина на Невском пр., 62. Из этого здания магазин должен будет выехать, когда завершится реконструкция Дома Зингера.
ссылка скрыта
Владельцы региональных фармритейлеров - саратовской "Эфедры" и самарской "Виты" - намерены продать свой бизнес на закрытых тендерах
На продажу выставлено сразу два крупных региональных фармритейлера – саратовская «Эфедра» и самарская «Вита». Учредители обеих компаний намерены продать свой бизнес на закрытых тендерах. Тендер по продаже «Эфедры», организованный Альфа-банком, должен начаться уже на этой неделе. Участники рынка отмечают, что формат закрытых торгов станет основным способом продажи крупных региональных сетей. А эксперты прогнозируют, что ажиотажный спрос на розничные сети приведет к росту цен на них на 50%. Предложение об участии в тендере и данные конфиденциальной презентации группы компаний «Эфедра» Альфа-банк, выступающий финансовым консультантом сделки, разослал потенциальным покупателям в конце мая. Из документов следует, что на продажу единым лотом будут выставлены все шесть компаний группы: четыре розничные компании, одна оптовая, а также компания, на балансе которой находится недвижимость группы. Начальная стоимость лота в документах не названа. Итоги тендера будут подведены в период с 29 по 31 августа этого года. По сведениям „Ъ“, предложение о покупке активов направлено в группу компаний «Протек» (управляет сетью «Ригла»), аптечную сеть «З6,6» и британский фармхолдинг Alliance Unichem. Пресс-секретарь Альфа-банка Юлия Вишневская и гендиректор сети «Эфедра» Наталья Марочкина вчера не стали опровергать или подтверждать проведение тендера. «Эфедра» не единственная региональная аптечная сеть, владельцы которой решили продать бизнес на закрытом тендере. Схожие планы есть и у другой крупной аптечной сети Приволжского округа – «Виты». Источник „Ъ“, знакомый с планами учредителей «Виты», говорит, что в этой компании также обсуждается возможность проведения закрытого тендера и «во многом это решение как для «Виты», так впоследствии и для других региональных игроков будет зависеть от результатов продажи «Эфедры». Группа «Эфедра» образована в 1997 году в Саратове; включает аптечные сети «Эфедра», «Фармволга», «Все для здоровья», «Мир здоровья» (всего 119 аптек), а также ОАО «Саратовская фармацевтическая компания» (оптовая торговля лекарствами) и ООО «Актив» (управляет недвижимостью группы). Владельцем группы участники рынка считают бывшего вице-губернатора Саратовской области Владимира Марона. Оборот «Эфедры» в 2005 году оценивается в $18,6 млн. ООО «Вита» образовано в 1995 году в Самаре. Сеть включает в себя 149 аптек в Самарской, Ульяновской, Оренбургской и Пензенской областях. Основным дольщиком компании считается менеджмент «Виты». Оборот сети в 2005 году, по данным центра маркетинговых исследований «Фармэксперт», составил $75 млн. Эксперты считают, что продажа ритейлеров через закрытые аукционы сможет существенно увеличить их стоимость. По оценкам ряда аналитиков, объективная стоимость активов «Эфедры» составляет $7-10 млн, но в ходе тендера она может вырасти до $15-20 млн, а цена «Виты» – до $40-50 млн.
ссылка скрыта
Pyaterochka Holding, управляющая розничной сетью "Пятерочка", запускает программу по выкупу GDR на $50 млн.
Pyaterochka Holding N.V., управляющая розничной сетью "Пятерочка", запускает программу по выкупу GDR на $50 млн. Об этом говорится в сообщении компании. Планируется, что GDR на эту сумму будут выкуплены до конца 2006 года в зависимости от конъюнктуры рынка. Программа выкупа GDR запущена в рамках опционной программы для менеджмента объемом $150 млн. Предполагается, что выкуп акций будет завершен в течение 5 лет. 18 мая 2006 года Pyaterochka Holding завершила сделку по приобретению ТД "Перекресток" у "Альфа-групп", инвестфонда Templeton и менеджмента сети. "Альфа-групп", в свою очередь, приобрела контрольный пакет акций объединенной компании. Чистая прибыль Pyaterochka в I квартале составила $21.2 млн. что на 5% меньше показателя аналогичного периода прошлого года. Чистая выручка увеличилась на 41% до $438.9 млн., EBITDA - на 30% до $47 млн. Чистая прибыль "Перекрестка" в I квартале 2006 года составила $11 млн., что на 36% больше показателя аналогичного периода прошлого года. Чистая выручка возросла на 45% до $323.4 млн., EBITDA - на 70% до $22.8 млн.
ссылка скрыта