Журнал для пользователей Project Expert №3 Содержание

Вид материала

Решение

Содержание Вопросы и ответы Вопросы стратегического планирования и управления Александр Идрисов, председатель Совета директоров компании «Про-Инвест Консалтинг», президент Гильдии инвестиционных и финансовы Полезен ли тотальный контроль? Некоторые выводы Что почитать? Приколы :)) Из рассказа нашего партнера Заметки на полях (некоторые выдержки из записей в истории работы с клиентами) :))

Подобный материал:

• Project Expert 0, 587.79kb.
• Одним из лидирующих инструментов планирования бизнеса в условиях рынка, разработки, 42.42kb.
• Project Expert, 326.17kb.
• Календарный план маркетинговое исследование поиск офиса реклама, 19.51kb.
• Курс обучения и сертификации (модуль 1) Разработка бизнес-планов и инвестиционных проектов, 48.41kb.
• Резюме особисті дані, 19.61kb.
• Система Audit Expert позволяет банку оценивать состояние потенциальных и текущих заемщиков., 134.64kb.
• Опыт работы:   2006 — настоящее время компания it expert, 57.81kb.
• Project Expert как инструмент построения финансовой модели предприятия обеспечивает, 133.05kb.
• «Агентство гуманитарных технологий», 75.45kb.

Вопросы и ответы

Ведущий раздела – Максим Лысов

Вопрос: Почему с процессе строительства объекта, которое состоит из нескольких этапов, амортизация начинает начисляться не по окончании строительства всего объекта и ввода его в эксплуатацию, а раньше, по окончании каждого из этапов?

По-видимому, Вы объявили активом каждый из этапов строительства объекта. В Project Еxpert амортизация актива начинает начисляться с месяца, следующего за окончанием этапа, объявленного активом. Как следует из Вашего вопроса, в Вашем случае активом является не каждый отдельный этап строительства, а весь строящийся объект в целом, поэтому Вам необходимо создать этап, который будет включать подэтапы строительства, и именно этот «материнский» этап (а не отдельные этапы строительства) объявить в качестве актива.


Вопрос: Мне неясен механизм разнесения постоянных издержек в разделе «Анализ безубыточности/Сводные таблицы»: сумма постоянных издержек по продуктам не равна строке «Итого постоянные издержки». При этом, сумма переменных издержек соответствует строке «Итого переменные издержки».

Скорее всего причина в том, что у Вас часть издержек разнесена по продуктам, а часть отнесена на всю компанию. В строках сводных таблиц Project Еxpert, касающихся продуктов, отображается именно та часть постоянных издержек, которая отнесена на эти продукты, а в строке «Итого» – вся сумма издержек, а не сумма издержек, отнесенных на различные продукты.

Если Вы не выполняете разнесение издержек вообще, то в сводной таблице все они автоматически разносятся по продуктам пропорционально обороту. Если же Вы разнесли по продуктам только часть издержек, то в сводной таблице будет отражено только это разнесение, а остальные издержки «лягут» на компанию. По-видимому, именно последняя ситуация и возникла в Вашем случае.


Вопрос: Должны ли быть равны валюта стартового баланса и валюта российского баланса?

Этот вопрос нужно рассматривать в контексте задач, которые Вы будете решать с помощью программы. Можно выделить две основные аналитические (а не расчетные) задачи, как правило, решаемые с помощью Project Еxpert:

1. Оценка эффективности инвестиций в проект.
   
2. Прогноз финансового состояния предприятия.
   

Рассмотрим Ваш вопрос применительно к этим задачам:

В первом случае при оценке эффективности инвестиций необходимо учесть все значимые денежные потоки, влияющие на эффективность проекта. Стартовый баланс может содержать данные, которые прямо или косвенно влияют на денежные потоки проекта. Их и только их необходимо учитывать и вносить в модуль «Стартовый баланс». При этом валюты баланса по отчетности и в Project Еxpert могут не совпадать: необходимо четко идентифицировать статьи стартового баланса, влияющие на денежный поток проекта, и вносить в Project Еxpert только их.

Во втором случае проект, осуществляемый предприятием, рассматривается в контексте его влияния на финансовое состояние предприятия (на структуру баланса, значения финансовых показателей и т. п.), поэтому кроме элементов стартового баланса, влияющих на денежные потоки проекта, необходимо учесть также и другие данные, оказывающие существенное влияющие на состояние предприятия. Однако учитывать при этом все данные, содержащиеся в балансах, составленных по РПБУ, нецелесообразно, так как данные проекта (например, объемы продаж) носят всего лишь прогнозный характер. Кроме того, как правило, они оказывают гораздо большее влияние на результаты прогноза, чем данные баланса на начало проекта. Поэтому учет стартового баланса с точностью «до копейки» вряд ли существенно прибавит достоверности результатам прогноза финансового состояния, получаемого с помощью Project Еxpert.

Исходя из сказанного, мы рекомендуем учитывать в стартовом балансе лишь до 80% самых существенных активов и пассивов, так как точность прогнозов деятельности предприятия на будущее вряд ли превысит те же 80 %. Избавьте себя от лишней работы!


Вопрос: Сейчас очень активно проводится реструктуризация задолженности предприятий по налогам. В нашем случае получилось так, что из общей суммы задолженности часть задолженности по налогам должна погашаться в течение проекта, а часть – за его пределами. Как отразить эту ситуацию в Project Еxpert?

Задолженность необходимо отразить на карточке «Отсроченные налоги» модуля «Стартовый баланс». При этом ее необходимо разбить на две части: погашаемую в течение проекта и погашаемую за пределами проекта. Для первой части указывается график погашения задолженности (с... по.., если она погашается равномерными платежами; или отдельно каждый платеж, если выплаты по месяцам разнятся). Для корректного отображения второй части задолженности нужно удлинить проект на 1 месяц, отнести на него погашение задолженности в «Стартовом балансе», а период расчета показателей эффективности (и итоговых таблиц) в модуле «Настройка расчета» уменьшить на 1 месяц.


Вопрос: Непосредственно перед началом инвестиционного проекта наше предприятие взяло в лизинг оборудование, и лизинговые платежи осуществляются во время его реализации. Каким образом можно отразить эти операции в программе, если оборудование находится на балансе у лизинговой компании?

Согласно приказу Минфина «Об отражении в бухгалтерском учете операций по договору лизинга», если по условиям договора лизинга лизинговое имущество учитывается на балансе лизинговой компании, то его стоимость у лизингополучателя отражается на забалансовом счете. Лизинговые платежи относятся к издержкам периода и попадают в расходы в том периоде, в котором возникли. Таким образом в стартовом балансе на момент начала проекта обязательства по лизинговым платежам отражать не нужно. Поскольку Project Expert является системой стратегического планирования, она не работает на уровне учета ресурсов, не принадлежащих предприятию (арендованных, находящихся на хранении и т. п.). Для отражения вашей ситуации можно использовать модули «Общие издержки» («Операционный план») или «Другие выплаты» («Финансирование»).

При этом в модуле «Общие издержки» лизинговые платежи описываются как постоянные издержки предприятия, начиная с первого месяца проекта. При использовании модуля «Другие выплаты» необходимо ввести схему выплат лизинговых платежей, начиная с первого месяца проекта. Для корректного отражения лизинговых операций с точки зрения налогообложения при этом необходимо войти в диалог «Нестандартные налоги» (открывается кнопкой «Налоги» в модуле «Другие выплаты») и включить опцию «Облагать НДС», а флаг «Выплачивается из прибыли» снять.


Вопрос: При создании таблиц пользователя нам необходимо, чтобы данные существовали и по кварталам, и по итогам года. Каким образом использовать функцию «объединить в периоды» (что поставить внутрь скобок)?

Для решения подобной задачи можно воспользоваться функцией «Объединить», которая позволяет объединять значения элементов массива с учетом календаря (по кварталам или годам) в соответствии с выбранным типом объединения. Ее синтаксис выглядит следующим образом:

Объединить (массив, период, тип объединения),

где

• массив – это совокупность значений показателей, полученная в результате либо выполнения операций над отдельными числами, константами или строками, либо работы функций, возвращающих совокупность значений;
  
• строка – это совокупность чисел, в которой каждое число соотносится с определенным месяцем проекта (примерами строки является строка итоговой таблицы, строка таблицы детализации, строка таблицы пользователя, а также любая из рассчитываемых автоматически строк группы «Строки» редактора формул);
  
• период – число, определяющее календарный период объединения (квартал или год); допустимыми значениями этого числа являются 3 (соответствует объединению по кварталам) и 12 (соответствует объединению по годам);
  
• тип объединения – число, определяющее способ объединения (0 – объединение по минимальному значению, 1 – по максимальному значению, 2 – по сумме, 3 – по среднему значению, 10 – по сумме нарастающим итогом).
  

Пусть, например, необходимо получить квартальные значения валового объема продаж из отчета о прибылях и убытках. В этом случае массив определяет ссылку на строку «Валовый объем продаж» отчета о прибылях и убытках, период = 3 (т. е. объединение выполняется по кварталам), тип = 2 (т. е. по объединение осуществляется по сумме), и формула будет иметь следующий вид:

Объединить (Прибыли-убытки. Валовый объем продаж, 3, 2)

Для более подробного ознакомления с возможностями встроенных функций Project Еxpert рекомендуем прочитать справку об их использовании.

Вопросы стратегического планирования и управления

Ведущий раздела – Игорь Волчков

Стратегия, основанная на ключевых компетенциях
и динамических способностях компании
(окончание, начало см. в №№ 1,2)

Александр Идрисов, председатель Совета директоров компании
«Про-Инвест Консалтинг», президент Гильдии инвестиционных
и финансовых аналитиков

Стратегия в век расцвета информационных технологий и глобализации

Существенное влияние на выбор конкурентной стратегии оказывает и развитие информационных технологий. В настоящее время происходит повсеместное выравнивание качественных характеристик продуктов и услуг, и потребителям с каждым днем все сложнее отдавать предпочтение тому или иному товару, обосновывая свой выбор исключительно потребительскими свойствами продукта. С другой стороны, современные информационные технологии обеспечивают им возможность мгновенного и свободного доступа к информации об альтернативных поставщиках и их предложениях, и появился даже новый термин – «Угроза коммодитизации» (от слова commodities – биржевые товары).

Происходящее лишний раз доказывает, что сегодня конкурируют не столько продукты, сколько компании, представляющие их на рынке. Поэтому предприятия, стремящиеся к долгосрочному лидерству, в качестве конкурентной стратегии все чаще избирают дифференциацию, концентрируя свои усилия на создании отличительных признаков, повышающих их ценность в глазах потребителя. Пример – сегодня многие успешные компании особое внимание уделяют управлению взаимоотношениями с клиентами (Customer Relation Management), создавая условия для их удержания и повышения их лояльности.

Другая тенденция, на которую влияют процессы глобализации и совершенствования информационных технологий, – это стремление успешных компаний занять такую позицию в цепочке ценностей, которая будет максимально соответствовать их ключевым компетенциям. Хорошим примером является пересмотр своих бизнес-процессов компаниями Ford и General Motors: с введением новых систем закупок через электронные биржи они в корне пересматривают свои требования к поставщикам, что приводит к существенным изменениям в структуре отрасли.

Сегодня компании – производители автомобилей предпочитают сосредоточиться на своих ключевых компетенциях: разработке, производстве и маркетинге автомобилей. Производить автомобильные компоненты может любая другая компания, поэтому поставщикам металла они, например, заявляют, что предпочитают приобретать не листовую сталь, а готовые двери, крыши и крылья. Таким образом, металлургические компании вынуждены выстраивать горизонтально и вертикально интегрированные альянсы с технологическими предприятиями, поставщиками изделий из пластмассы, резины, стекла и цветных металлов, т. е. с компаниями, благодаря которым они становятся способными обеспечить комплексное решение.

Полезен ли тотальный контроль?

В российской практике мы часто стакиваемся с попытками максимально контролировать всю цепочку ценностей (производить все, что только можно, самостоятельно). Там, где стратегия вертикальной интеграции приводит к существенному снижению затрат и рисков негативного влияния поставщиков, это оправданно. Однако стремление управлять всей цепочкой часто приводит к тому, что компания оказывается не в состоянии сконцентрировать достаточные ресурсы на ключевых компетенциях, имеющих исключительную важность для достижения и поддержания лидерства в конкурентной борьбе.

Следует также учитывать, что попытки тотального контроля могут привести к результатам, прямо противоположным запланированным: высокая степень интеграции всех процессов в области производства и сбыта продукции в рамках компании в первую очередь приводит к снижению ее динамических возможностей – способности адаптироваться к изменениям. Например, машиностроительное предприятие может иметь собственное литейное производство и, вроде бы, полностью контролировать его, однако, по сути, происходит обратное – именно это производство как эксклюзивный поставщик контролирует компанию: несмотря на то, что в результате высокой себестоимости из-за низкой загрузки мощностей собственные отливки обходятся дороже, чем такие же отливки от независимых поставщиков, а качество их хуже, предприятие под давлением различных обстоятельств или ложных представлений о требуемой структуре активов и бизнес-процессов продолжает сохранять его.

А вот хорошая иллюстрация того, как собственная торговая сеть может контролировать деятельность компании, не усиливая, а ослабляя ее позиции на рынке: собственной дистрибьюторской фирме предоставлены эксклюзивные права на реализацию продукции компании, но, в отличие от независимого дистрибьютора, она не несет никакой реальной ответственности за невыполнение плановых показателей продаж.

Некоторые выводы

Конкуренция все больше становится борьбой не ресурсов, а стратегий, и инвестиции компаниями все чаще направляются на создание ключевых компетенций и обеспечение своих динамических способностей. Все большую роль играют инновационный потенциал, способности порождать более эффективные стратегии и постоянно развивать компанию, обновляя ее структуру и ключевые бизнес-процессы в ответ на вызовы внешней среды.

Стремление к победе в конкурентной борьбе предъявляет новые требования к способности менеджеров ставить амбициозные, но достижимые цели, формировать видение будущего компании и делать его достоянием всех сотрудников, стимулировать поиск и находить новые нетривиальные решения во всех без исключения областях деятельности компании.

Что почитать?

Статья А.И. Щербакова (Сбербанк РФ) «Оценка инвестиционных проектов, осуществляемых на действующем предприятии», размещенная на сайте «Инвестиционные возможности России» (ivr.ru)

В литературе, посвященной инвестиционному проектированию, вопросы, относящиеся к этой области знаний, как правило, рассматриваются применительно исключительно к вновь создаваемым предприятиям (т. е. «с нуля»). Меж тем в реальной жизни такое встречается чрезвычайно редко, и практики, работающие на предприятиях, испытывают трудности, решая проблемы, касающиеся «встраивания» новых проектов в уже реализуемые планы развития предприятий. При этом одним из важнейших вопросов, которые приходится решать в этом случае, является выбор и грамотное использование методов оценки проектов.

Статья, которую мы рекомендуем вашему вниманию, как раз и посвящена рассмотрению этого вопроса. В ней автор рассматривает факторы, влияющие на выбор метода оценки проектов, подходы, применяемые к оценке финансовой состоятельности и эффективности проектов банками-кредиторами и самими предприятиями, а также достоинства и недостатки таких методов оценки проектов, реализуемых на действующем предприятии, как методы условного выделения, анализа изменений, объединения, наложения и сравнения.

Приколы :))

Ведущий раздела – Игорь Пашанин

Звонок на «горячую линию» Я в ларьке у метро купил диск с вашей программой аж за 1500 рублей. Скажите, чтобы установить ее, что нужно сначала запустить – crack.exe или setup.exe? :)) Из рассказа нашего партнера Идет презентация программы «1C:Предприятие». Бухгалтеру показывают различные модули, варианты работы. И тут демонстратор замечает, что клиент начал скучать: – Вам все понятно. – Да, вроде все, но я видела диалог с надписью «Проводкú». Что это такое? :))

Заметки на полях (некоторые выдержки из записей в истории работы с клиентами) :)) «Перечитывал пейджер. Много думал». Народное Парень пошел учиться дальше, да так, что его уже и не ждут назад Дай ответ…Нет ответа Курьер не смог найти здание, т.е. заблудился ИЗВИНЯЮСЬ, ЧТО ВЛЕЗ В КАРТОЧКУ. Они опять зачем-то скачали PE Trial. Обещают побить все рекорды по количеству скачанных Trial’ов! Куда ни позвони, не знают Людмилу Петровну! Налогооблагаемая прибыль меньше, чем сам налог Тот же результат, т.е. полное его отсутствие… Гуляет где-то по коридорам… Прояснила все финансовые показатели по результату, обосновала модель Джобкинса и построение временного ряда Составил бизнес-план через Excel. Клиент удовлетворился «АЕ-Микро» не печатает. И не должен! 15 минут объяснял формирование категории по показателям через IF. Она поразилась нашему интеллекту