Методические указания и контрольные задания для студентов заочной формы обучения по специальностям 080106 «Финансы (по отраслям)» 080113 «Страховое дело (по отраслям)»

Вид материала

Подобный материал:

1 2 3 4 5 6

Тема 2.3. Финансовая политика

Студент должен:

знать:

содержание финансовой политики;
сущность финансового механизма;
типы финансовой политики.

Содержание и значение финансовой политики.

Финансовая стратегия – основа финансовой политики. Финансовая тактика и значение в решении задач конкретного этапа развития общества. Взаимосвязь стратегии и тактики.

Финансовый механизм и его роль в развитии финансовой политики. Задачи финансовой политики. Типы финансовой политики. Современная финансовая политика российской Федерации.

Методические указания

Государство использует финансы для осуществления своих функций и задач. Важную роль в их реализации играет финансовая политика.

Финансовая политика – это совокупность мероприятий государства, проявляемых в системе форм и методов мобилизации финансовых ресурсов, их распределения и использования для осуществления своих функций и задач. Содержание финансовой политики многообразно. Она включает следующие важнейшие звенья:

выработку научно-обоснованных концепций развития финансов; они формируются на основе изучения требований экономических законов, всестороннего анализа состояния развития хозяйства, перспектив развития производительных сил и производственных отношений, потребностей населения;
основные направления использования финансов на перспективу и текущий период; при этом исходят из путей достижения поставленных целей, предусмотренных экономической политикой, учитываются международные факторы, возможности роста финансовых ресурсов;
осуществление практических действий, направленных на достижение поставленных целей.

Финансовая политика определенной страны зависит от ряда факторов:

исторических условий, уровня развития экономики, политических, экономических и социальных целей, сроков их достижения и даже национальных традиций.

Можно следующим образом сформулировать задачи финансовой

политики:

обеспечение условий для формирования максимально возможных финансовых ресурсов;
установление рационального с точки зрения государства распределения и использования финансовых ресурсов;
организация регулирования и стимулирования экономических и социальных процессов финансовыми методами;
выработка финансового механизма и его развитие в соответствии с изменяющимися целями и задачами стратегии;
создание эффективной и максимально деловой системы управления финансами.

Важной составной частью финансовой политики является установление финансового механизма, при помощи которого происходит осуществление всей деятельности государства в области финансов. Финансовый механизм представляет собой систему установленных государством форм, видов и методов организации финансовых отношений. Финансовый механизм подразделяется на директивный и регулирующий. Директивный финансовый механизм, как правило, разрабатывается для финансовых отношений, в которых непосредственно участвует государство. В его сферу включаются налоги, государственный кредит, расходы бюджета, бюджетное финансирование, организация бюджетного устройства и бюджетного процесса, финансовое планирование. Регулирующий финансовый механизм определяет основные правила игры в конкретном сегменте финансов, не затрагивающем прямо интересы государства. Такая разновидность финансового механизма характерна для организации внутрихозяйственных финансовых отношений на частных предприятиях.

Развитие государства связано с изменением финансовой политики. Выделяют три её основных типа:

классическая;
регулирующая;
планово-директивная.

Литература:

[21, с.89-101; 22, с.80-97; 18, с.94-96; 11, с.30-38]

Вопросы для самоконтроля:

1.Объясните термин «финансовая политика».

2.Сформулируйте задачи финансовой политики.

3.В чем отличия директивного и регулирующего финансового механизма?

4.Назовите типы финансовой политики.

5.Охарактеризуйте кратко финансовую политику России на современном этапе.

Тема 2.4. Управление финансами

Студент должен:

знать:

задачи и функции органов управления финансами;
основные методы финансового управления.

Органы управления финансами.

Задачи и функции Министерства финансов РФ и его органов на местах.

Важнейшие задачи Министерства РФ по налогам и сборам и его органов на местах. Сфера деятельности Федеральной службы налоговой полиции Российской Федерации.

Функции федерального казначейства Российской Федерации, Государственного таможенного комитета Российской Федерации.

Значение финансового менеджмента в условиях рыночных отношений.

Основные методы финансового управления. Необходимость финансового планирования в условиях рыночной экономики. Виды финансовых планов. Сфера финансовых прогнозов, их значение. Финансовое регулирование и стимулирование, их взаимосвязь.

Финансовая дисциплина и её значение.

Методические указания

Управление финансами в Российской Федерации прежде всего осуществляют высшие законодательные органы власти. Это Федеральное собрание и две его палаты – Государственная Дума и Совет Федерации. Их деятельность проявляется в рассмотрении и утверждении федерального бюджета России и отчета о его использовании. Федеральное собрание рассматривает также законы о налогах, сборах и обязательных платежах.

Важнейшим органом, осуществляющим управление финансами РФ, выступает Министерство Финансов РФ и его органы на местах.

Министерство финансов выполняет следующие функции:

участвует в работе по составлению прогнозов функционирования экономики;
организует работу по составлению проекта федерального бюджета и обеспечивает его исполнение;
принимает участие в определении ценовой политики;
принимает участие в работе по совершенствованию страховой деятельности в стране;
осуществляет сотрудничество с международными финансовыми организациями и др.

Важнейшими департаментами Министерства финансов РФ являются: бюджетный департамент, который составляет проект федерального бюджета; отраслевые департаменты финансирования промышленности; строительства и строительной индустрии; транспорта и связи; сельского хозяйства, пищевой промышленности и охраны природы; оборонного комплекса и др. Важным подразделением Министерства финансов выступает Главное управление федерального казначейства, отвечающее за кассовое исполнение бюджета.

Контроль за правильным исчислением, полнотой и своевременностью взносов в бюджет всех обязательных платежей возложен на Министерство РФ по налогам и сборам.

Государственный таможенный комитет РФ несет ответственность за поступление таможенных пошлин.

В условиях перехода на рыночные отношения исключительно важное значение имеет также эффективное управление ресурсами предприятий различных форм собственности – финансовый менеджмент.

Основными методами управления финансами являются планирование, оперативное управление и контроль.

Литература:

[18, с.83-93; 21, с.83-88; 22, с.92-86; 10]

Вопросы для самоконтроля:

1. Назовите органы, осуществляющие управление финансами.

2. Каковы функции Министерства Финансов РФ?

3. Назовите основные функции Министерства РФ по налогам и сборам и его органов на местах – налоговых инспекций.

3. В чем состоят полномочия Федеральной службы налоговой полиции?

4. Что вы понимаете под финансовым менеджментом?

Тема 2.5. Финансовый контроль

Студент должен:

знать:

сущность финансового контроля;
органы, его осуществляющие;
формы и методы финансового контроля.

Сущность финансового контроля и его развитие в условиях перехода к рыночной экономике. Назначение государственного финансового контроля, контроля со стороны кредитных учреждений, акционеров и внутреннего контроля.

Система финансового контроля и ее элементы. Органы финансового контроля.

Ведомственный финансовый контроль и его задачи.

Аудиторский контроль, его виды и значение.

Виды, формы и методы проведения финансового контроля.

Методические указания

Финансовый контроль – законодательно регламентированная деятельность специально созданных учреждений контроля и контролеров – аудиторов за соблюдением финансового законодательства и финансовой дисциплины всех экономических субъектов, а также за целесообразностью и эффективностью их финансовых операций.

Таким образом, финансовый контроль не ограничивается правовой и количественной сторонами и имеет аналитический аспект.

В зависимости от субъектов, осуществляющих финансовый контроль, различают государственный, внутрихозяйственный и независимый финансовый контроль.

Государственный финансовый контроль осуществляют органы государственной власти; его назначение – отслеживать стоимостные пропорции распределения валового национального продукта.

Внутрихозяйственный финансовый контроль осуществляется экономическими службами предприятий, организаций и учреждений.

Независимый финансовый контроль осуществляют специализированные фирмы и службы.

Экономические и политические преобразования в Российской Федерации в начале 90-х гг. привели к существенной перестройке действовавшей в стране системы финансового контроля, постепенному приближению её к западной модели. Были упразднены органы народного контроля. Новая система политической власти во главе с Президентом вызвала к жизни президентский контроль. Появились новые органы финансового контроля: Федеральное казначейство, Государственная налоговая служба, Федеральная служба страхового надзора, Федеральная служба налоговой полиции и др. Возник аудиторский контроль.

Финансовый контроль можно условно классифицировать по разным критериям:

времени проведения:

предварительный;

текущий;

последующий;

методам проведения:

проверки;

обследования;

надзор;

анализ финансовой деятельности;

наблюдение (мониторинг);

ревизии;

форме проведения:

обязательный;

инициативный.

Новый вид финансового контроля, возникший в России в конце 80-х годов – аудиторский. Аудиторская проверка может быть обязательной и инициативной. Если инициативная проверка осуществляется по решению самого экономического субъекта, то обязательная проводится в установленном порядке в случаях, установленных Законом.

Литература:

[18, с.171-198; 21, с.102- 120; 22, с.341-360; 4; 10]

Вопросы для самоконтроля:

1.Содержание и значение финансового контроля.

2. Формы, виды и методы финансового контроля.

3. Права и обязанности налоговых инспекций.

4. Аудиторский контроль.

РАЗДЕЛ 3. Финансы хозяйствующих субъектов и населения.

Тема 3.1. Сущность, функции и принципы организации финансов коммерческих организаций

Студент должен:

знать:

сущность и функции финансов коммерческих организаций;
принципы их организации;
факторы, влияющие на организацию финансов предприятий.

Сущность финансов коммерческих предприятий и их роль в условиях рынка. Финансовые отношения предприятий. Денежные фонды и резервы предприятий. Финансовые ресурсы предприятия. Взаимосвязь распределительной и контрольной функций финансов материальной сферы производства. Основные принципы организации финансов предприятий.

Факторы, влияющие на организацию финансов хозяйствующих субъектов.

Влияние технико-экономических особенностей отраслей народного хозяйства на организацию финансов хозяйствующих субъектов.

Методические указания

В ходе предпринимательской деятельности коммерческих организаций (предприятий) возникают определенные финансовые отношения, связанные с организацией производства и реализацией продукции, оказанием услуг и выполнением работ, формированием собственных финансовых ресурсов и привлечением внешних источников финансирования, их распределением и использованием. Материальной основой финансовых отношений являются деньги.

Финансы коммерческих организаций – это финансовые или денежные отношения, возникающие в ходе предпринимательской деятельности, в результате которых формируется собственный капитал, целевые централизованные и децентрализованные фонды денежных средств, происходит их распределение и использование.

По своему экономическому содержанию всю совокупность финансовых отношений можно сгруппировать по следующим направлениям:

между учредителями в момент создания организации;
между отдельными предприятиями и организациями;
между предприятиями и их подразделениями;
между предприятием и его работниками;
между предприятием и вышестоящей организацией, внутри финансово-промышленных групп, внутри холдинга, с союзами и ассоциациями, членом которых является данная организация;
между предприятиями и банковской системой;
между предприятиями и финансовой системой государства.

Финансам коммерческих предприятий присущи распределительная и контрольная функции. Посредством распределительной функции происходит формирование первоначального капитала, образующегося за счет вкладов учредителей, авансирование его в производство, воспроизводство и приращение капитала, создание основных пропорций при распределении доходов и финансовых ресурсов.

Объективная основа контрольной функции – стоимостный учет затрат на производство и реализацию продукции, выполнение работ и оказание услуг, процесс формирования доходов и денежных фондов.

Финансовые отношения коммерческих предприятий и организаций строятся на определенных принципах, связанных с основами хозяйственной деятельности: хозяйственная самостоятельность, самофинансирование, материальная заинтересованность, материальная ответственность, обеспечение финансовыми резервами.

На организацию финансов предприятий оказывают влияние два фактора: 1) организационно-правовая форма хозяйствования; 2) отраслевые технико-экономические особенности.

В соответствии с Гражданским кодексом РФ коммерческие организации создаются в форме хозяйственных товариществ и обществ, производственных кооперативов, государственных и муниципальных унитарных предприятий.

Предприятие в своей деятельности использует собственные и заемные средства. Источниками собственных средств являются уставный капитал, прибыль, амортизационные отчисления, специальные фонды и резервы. К источникам заемным относятся кредиты банка, выпущенные предприятием ценные бумаги, займы и т.д. В рыночных условиях субъекты хозяйствования обладают подлинной, а не мнимой финансовой независимостью, выражающейся в их праве самостоятельно распределять полученную выручку от реализации продукции, распоряжаться прибылью и т.п.

В непроизводственной сфере наряду с предприятиями, функционирующими на коммерческих началах – коммунальными, бытового обслуживания, страховыми, банковскими – действует огромное число учреждений и организаций, осуществляющих некоммерческую деятельность, т.е. такую, которая не преследует цель получения прибыли. Некоммерческая деятельность не исключает возможности получения организацией определенных доходов, однако последние используются на развитие самой организации. К некоммерческим организациям относятся: большая часть учреждений здравоохранения и образования, культура и искусство, наука, охрана природы. Сфера «финансы предприятий» охватывает также все формы общественных объединений, которые представлены различными добровольными организациями граждан.

Литература:

[21, с.122-130; 23, с.7-19; 14, с.11-21; 20, с.90-101]

Вопросы для самоконтроля:

1. Дайте определение финансам коммерческих предприятий.

2. Назовите виды денежных отношений, составляющих содержание финансов.

3. Перечислите факторы, оказывающие влияние на организацию финансов предприятий.

4. Назовите особенности функционирования финансов на коммерческих предприятиях.

Тема 3.2. Инвестиционная политика предприятия

Студент должен:

знать:

сущность и виды инвестиций;
субъекты инвестиционной деятельности;
источники финансирования инвестиций;

уметь:

определять эффективность капитальных вложений и финансовых вложений.

Сущность и виды инвестиций. Субъекты и объекты инвестиционной деятельности в Российской Федерации. Особенности инвестиционной политики предприятий на современном этапе.

Инвестиции в основной капитал и во внеоборотные активы. Прямые инвестиции как способ воспроизводства основного капитала. Источники финансирования прямых (реальных) инвестиций. Оценка эффективности капитальных вложений.

Финансовые инвестиции предприятия. Формы финансового инвестирования. Понятие портфеля ценных бумаг и принципы его формирования. Определение доходности финансовых вложений.

Методические указания

Финансовые ресурсы предприятия направляются на финансирование текущих расходов и на инвестиции. Инвестиции представляют собой использование финансовых ресурсов в форме долгосрочных вложений капитала в целях увеличения активов и получения прибыли. Инвестиции осуществляют как физические, так и юридические лица.

В мировой практике инвестиции подразделяют на венчурные, прямые, портфельные, аннуитет.

В России принято подразделять инвестиции на реальные (капитальные вложения) и финансовые вложения.

Капитальные вложения предприятия (реальные инвестиции) – любое вложение денежных средств в реальные активы, связанное с производством товаров и услуг для получения прибыли или в целях достижения социального эффекта. Это вложения, направленные на увеличение основных фондов предприятия как производственного, так и непроизводственного назначения. Реальные инвестиции реализуются путём нового строительства основных фондов, расширения, технического перевооружения или реконструкции действующих предприятий. Различают два способа финансирования капитальных вложений: централизованный (за счёт средств бюджетов различных уровней) и децентрализованный (за счёт средств предприятий). На предприятии основными источниками финансирования инвестиций являются: прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия; амортизационные отчисления; средства, полученные от выпуска и продажи акций; кредиты коммерческих банков; источники вышестоящих организаций;

Средства иностранных инвесторов и др.

Оценка эффективности инвестиционных проектов является одним из наиболее важных этапов в процессе управления реальными инвестициями. На предприятии может быть рассчитана абсолютная и сравнительная эффективность капитальных вложений, а также срок их окупаемости.

Абсолютная эффективность и срок окупаемости исчисляются по формулам:

Е_а = ; Т_{ок =} , где

∆П – прирост прибыли на предприятии за счёт вложения инвестиций;

К – капитальные вложения.

В современных условиях целесообразно применять дисконтированные расчёты. Предприниматель капитальные затраты производит единовременно, а доход будет получать частями в течение ряда лет. Следует определить, сколько будет стоить тот доход, который предприниматель может получить в будущем, в момент вложения инвестиций. Полученную в результате этих расчётов величину называют дисконтированной или текущей стоимостью.

Дисконтированная стоимость (РV) любого дохода (П) через определённый период (Т) при процентной ставке (r) будет равна:

Р = ++ + …+ =

Финансовое инвестирование в самом общем плане рассматривается как форма использования временно свободных денежных средств и может осуществляться предприятием в следующих трёх формах:

вложение денежных средств в ценные бумаги;
вложение денежных средств в доходные виды денежных инструментов (депозитные вклады в коммерческих банках);
вложение денежных средств в уставные капиталы других предприятий.

Литература:

[14, с.240-277; 23, с.165-216; 17, с.134-155; 12]

Вопросы для самоконтроля:

Дайте определение инвестиций.
Назовите виды инвестиций.
Дайте определение реальных инвестиций.
За счёт каких источников может осуществляться инвестиционная деятельность?
На основе каких критериев осуществляется оценка эффективности инвестиционных проектов?
Дайте определение финансовых инвестиций.

Blog

Методические указания и контрольные задания для студентов заочной формы обучения по специальностям 080106 «Финансы (по отраслям)» 080113 «Страховое дело (по отраслям)»