Рабочая программа дисциплины «Математические методы финансового анализа» Направление подготовки 080100 Экономика

Вид материала

Рабочая программа

Содержание 1. Цели освоения дисциплины 2. Место дисциплины «Математические методы финансового анализа» в структуре ООП бакалавриата 3. Компетенции обучающегося, формируемые в результате освоения дисциплины Выпускник должен обладать следующими профессиональными компетенциями (ПК) 4. Структура и содержание дисциплины «Математические методы финансового Формы текущего контроля успеваемости 1. Введение. Начисление процентов (6 часов) 2. Математические методы анализа и оценки потоков платежей (6 часов) 3. Математические методы анализа реальных инвестиций (6 часов) 4. Математические методы анализа финансово-кредитных операций (6 часов) 5. Математические методы анализа финансовых инвестиций (6 часов) 5. Образовательные технологии 7. Учебно-методическое и информационное обеспечение дисциплины 8. Материально-техническое обеспечение дисциплины «Математические методы финансового анализа».

Подобный материал:

• Примерная программа дисциплины "Математические методы финансового анализа", 464.29kb.
• Рабочая программа учебной дисциплины «имитационное моделирование» Направление 080100, 188.9kb.
• Рабочая программа дисциплины «математические методы и модели» Рекомендуется для направления, 140.06kb.
• Рабочая программа по дисциплине «Математические методы финансового анализа» специальности:, 139.06kb.
• Рабочая программа дисциплины Направление подготовки «Экономика» 080100. 68 Магистерская, 958.21kb.
• Рабочая программа дисциплины «методы структурного и системного анализа» Рекомендуется, 129.37kb.
• Программа дисциплины «Социально-экономические отношения и социальная стратификация», 395.39kb.
• Программа дисциплины Модели экономического равновесия олигополии для направления 080100., 128.41kb.
• Рабочая программа дисциплины «Оценка недвижимости» Рекомендуется для направления подготовки, 254.68kb.
• Программа дисциплины дн. В. 2 «Экономико-математические методы в экономике» Для студентов, 197.94kb.

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ


ТОМСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ


ФАКУЛЬТЕТ ПРИКЛАДНОЙ МАТЕМАТИКИ И КИБЕРНЕТИКИ


Утверждаю


Декан факультета

прикладной математики и кибернетики


__________________ А.М. Горцев


“_____”_________________2011 г.


Рабочая программа дисциплины

«Математические методы финансового анализа»


Направление подготовки

080100 Экономика

Профиль: Математические методы в экономике


Квалификация выпускника

Бакалавр


Форма обучения

очная


Томск

2011


1. Цели освоения дисциплины


Целью курса «Математические методы финансового анализа» является

– систематическое изучение и овладение основными понятиями и методами финансово-экономических вычислений (основ финансовой математики);

– изучение современных математических моделей и методов анализа финансового рынка;

– применение персональных ЭВМ в финансовом анализе.


2. Место дисциплины «Математические методы финансового анализа» в структуре ООП бакалавриата


Дисциплина относится к вариативной части профессионального цикла основной образовательной программы (Б.3), изучается в 4-м семестре. Студент должен знать дисциплины математического и естественнонаучного цикла:

- математический анализ;

- основы информатики.

- дифференциальные уравнения;

- дискретная математика;

- теория вероятностей и математическая статистика;

- численные методы;

- методы оптимизации.

Также он должен знать следующие дисциплины профессионального цикла:

- экономическая теория;

- микроэкономика;

- эконометрика;

- математические модели экономики.

Студент должен знать и уметь применять на практике методы теории дифференциальных уравнений, численные методы, методы теории вероятностей и математической статистики, математические модели экономики.

Дисциплина должна быть предшествующей для преддипломной практики.

Студент должен овладеть методами решения широкого круга задач, таких как:

– измерение конечных финансовых итогов производственно-хозяйственной деятельности или коммерческой сделки для каждой из участвующих сторон;

– анализ зависимости конечных результатов финансово-кредитной операции от основных ее параметров и условий, определение взаимосвязи этих параметров, их предельных допустимых значений;

– нахождение параметров эквивалентного изменения условий сделки;

– разработка планов реализации финансово-кредитных операций;


3. Компетенции обучающегося, формируемые в результате освоения дисциплины

«Математические методы финансового анализа».

Результаты освоения ООП бакалавриата определяются приобретаемыми выпускником компетенциями, т.е. его способностью применять знания, умения и личные качества в соответствии с задачами профессиональной деятельности.


В результате освоения данной ООП бакалавриата выпускник должен обладать следующими компетенциями: общекультурными компетенциями (ОК):

- владеет культурой мышления, способен к обобщению, анализу, восприятию информации, постановке цели и выбору путей ее достижения (ОК-1);


- способен находить организационно-управленческие решения и готов нести за них ответственность (ОК-8);

- способен к саморазвитию, повышению своей квалификации и мастерства (ОК-9);

- способен критически оценивать свои достоинства и недостатки, наметить пути и выбрать средства развития достоинств и устранения недостатков (ОК-10);

- осознает социальную значимость своей будущей профессии, обладает высокой мотивацией к выполнению профессиональной деятельности (ОК-11);

- владеет основными методами, способами и средствами получения, хранения, переработки информации, имеет навыки работы с компьютером как средством управления информацией, способен работать с информацией в глобальных компьютерных сетях (ОК-13).


Выпускник должен обладать следующими профессиональными компетенциями (ПК):

научная и научно-исследовательская деятельность:

- способен осуществлять сбор, анализ и обработку данных, необходимых для решения поставленных экономических задач (ПК-4);

- способен выбрать инструментальные средства для обработки экономических данных в соответствии с поставленной задачей, проанализировать результаты расчетов и обосновать полученные выводы (ПК-5);

- способен на основе описания экономических процессов и явлений строить стандартные теоретические и эконометрические модели, анализировать и содержательно интерпретировать полученные результаты (ПК-6);

- способен анализировать и интерпретировать финансовую, бухгалтерскую и иную информацию, содержащуюся в отчетности предприятий различных форм собственности, организаций, ведомств и т.д. и использовать полученные сведения для принятия управленческих решений (ПК-7);

- способен, используя отечественные и зарубежные источники информации, собрать необходимые данные проанализировать их и подготовить информационный обзор и/или аналитический отчет (ПК-9);

- способен использовать для решения аналитических и исследовательских задач современные технические средства и информационные технологии (ПК-10).


В результате освоения дисциплины обучающийся должен:

• Знать:
  

- терминологию, основные понятия и определения математических методов финансового анализа;

- и применять на практике математические методы, используемые при планировании и анализе эффективности финансовых операций.

• Уметь:
  

- разрабатывать математические модели различных финансовых операций;

- на основе моделей получать численные результаты анализа с использованием ЭВМ;

- понимать и применять на практике эффективные математические методы анализа финансовых операций.

• Владеть:- навыками решения реальных практических задач анализа и планирования финансовых операций.
  

4. Структура и содержание дисциплины «Математические методы финансового

анализа»

Общая трудоемкость дисциплины составляет 3,6 зачетных единиц − 131 час.

№ п/п	Раздел Дисциплины	Семестр	Неделя семестра	Виды учебной работы, включая самостоятельную работу студентов (СРС) и трудоемкость (в часах)			Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра) Форма промежуточной аттестации (по семестрам)
				Лекции	Лаб. работы	СРС
1	Введение. Начисление процентов	4	1-3	6	6	8	Текущий опрос студентов на занятиях. Проверка выполнения заданий
2	Математические методы анализа и оценки потоков платежей	4	4-7	6	6	8	Текущий опрос студентов на занятиях. Проверка выполнения заданий
3	Математические методы анализа реальных инвестиций	4	8-11	6	6	8	Текущий опрос студентов на занятиях. Проверка выполнения заданий.
4	Математические методы анализа финансово-кредитных операций	4	12-15	6	6	8	Текущий опрос студентов на занятиях. Проверка выполнения заданий.
5	Математические методы анализа финансовых инвестиций	4	16-17	6	6	8	экзамен
Итого:				30	30	40	31

Лекционные занятия (30 часов)


1. Введение. Начисление процентов (6 часов)

Роль и место финансово-экономических расчетов и финансового анализа в подготовке и реализации экономических решений. Использование табличного процессора Excel при анализе финансовых операций. Время как фактор в финансовых и коммерческих операциях. Сущность процентов и процентных ставок. Простые проценты. Дисконтирование и учет по простым ставкам. Сложные проценты. Начисление сложных процентов. Номинальная и эффективная ставки процентов. Дисконтирование по сложной ставке процентов. Операции со сложной учетной ставкой. Начисление процентов в условиях инфляции. Непрерывное наращение и дисконтирование (непрерывные проценты). Эквивалентность процентных ставок. Изменение условий контрактов.


2. Математические методы анализа и оценки потоков платежей (6 часов)

Потоки платежей и финансовые ренты. Виды финансовых рент. Постоянные потоки платежей. Наращенная сумма и современная величина годовой ренты. P – срочные ренты: наращенная сумма и современная величина. Определение параметров финансовых рент. Анализ переменных потоков платежей. Непрерывные потоки платежей. Конверсии аннуитетов.


3. Математические методы анализа реальных инвестиций (6 часов)

Показатели финансовой эффективности инвестиционных операций. Чистый приведенный доход (NPV). Внутренняя норма доходности (IRR). Срок окупаемости. Индекс рентабельности. Моделирование сложных инвестиционных процессов. Модель инвестиций в человеческий капитал.


4. Математические методы анализа финансово-кредитных операций (6 часов)

Планирование погашения долгосрочной задолженности. Расходы по обслуживанию долга. Планирование формирования погасительного фонда. Измерители доходности финансово-кредитных операций. Баланс финансово-кредитной операции. Ссудные операции с удержанием комиссионных. Долгосрочные ссуды. Анализ и сравнение коммерческих контрактов. Сравнение условий кредита. Сравнение коммерческих контрактов.


5. Математические методы анализа финансовых инвестиций (6 часов)

Ценные бумаги с фиксированным доходом. Облигации и их рейтинг. Методы определения доходности облигаций. Портфель облигаций. Премия и дисконт по облигации. Оценивание займов и облигаций. Базовая модель оценивания облигаций (The Basic Bond Valuation Model). Оценка риска, связанного с вложениями в облигации. Финансовый анализ обыкновенных акций (детерминированные модели).


Лабораторные занятия. (30 часов)


1. Изучение табличного процессора. Начисление процентов (4 часа).

3. Эквивалентность процентных ставок. Изменение условий контрактов (2 часа).

4. Анализ и оценка потоков платежей (4 часов).

5. Анализ инвестиционных операций (4 часов).

6. Планирование погашения долгосрочной задолженности (4 часа).

7. Анализ кредитных операций (4 часа).

8. Анализ и сравнение коммерческих контрактов (4 часа)

9. Анализ эффективностей ценных бумаг (4 часа).


Курсовая работа не предусмотрена.


5. Образовательные технологии

Предусмотрено использование в учебном процессе активных форм проведения занятий (семинары в диалоговом режиме, дискуссии, разработка конкретных ситуаций, групповые дискуссии). В рамках учебных курсов предусмотрены встречи с преподавателями российских и зарубежных вузов, участие бакалавров в работе научных конференциях.


6. Учебно-методическое обеспечение самостоятельной работы студентов. Оценочные средства для текущего контроля успеваемости, промежуточной аттестации по итогам освоения дисциплины.


Самостоятельная (внеаудиторная) работа студентов состоит в проработке лекций и изучении рекомендованной литературы, подготовке к лабораторным работам.

№ п\п	Вид самостоятельной работы	Объем, час.
1.	Текущая проработка теоретического материала учебников и лекций	16
2.	Подготовка к лабораторным работам	15
Всего часов самостоятельной работы		31

Проработка лекционного материала и составление конспекта лекций оценивается преподавателем на консультациях в течение семестра.

Текущий контроль изучения дисциплины состоит из следующих видов:

• контроль за правильным выполнением и своевременной сдачей лабораторных работ;
  
• контроль за усвоением теоретического материала – проведение тестов по дисциплине.
  

Экзамен осуществляется в форме опроса по теоретической части дисциплины.


Контрольные вопросы

1. Время как фактор в финансовых и коммерческих расчетах.
   
2. Проценты и процентные ставки. Методы начисления процентов.
   
3. Номинальная и эффективная ставки процентов.
   
4. Дисконтирование.
   
5. Начисление процентов в условиях инфляции и налогообложения.
   
6. Непрерывное наращение и дисконтирование (непрерывные проценты).
   
7. Эквивалентность процентных ставок. Изменение условий контрактов.
   
8. Потоки платежей и финансовые ренты. Виды финансовых рент.
   
9. Наращенная сумма и современная величина ренты.
   
10. Определение параметров финансовых рент.
    
11. Анализ переменных потоков платежей.
    
12. Конверсии аннуитетов.
    
13. Показатели финансовой эффективности инвестиционных операций.
    
14. Чистый приведенный доход (NPV).
    
15. Внутренняя норма доходности (IRR).
    
16. Срок окупаемости.
    
17. Индекс рентабельности.
    
18. Моделирование сложных инвестиционных процессов.
    
19. Планирование погашения долгосрочной задолженности.
    
20. Планирование формирования погасительного фонда.
    
21. Измерители доходности финансово-кредитных операций.
    
22. Баланс финансово-кредитной операции.
    
23. Методы анализа и сравнения коммерческих контрактов.
    
24. Анализ ценных бумаг с фиксированным доходом.
    
25. Методы определения доходности облигаций.
    
26. Модели оценивания облигаций.
    
27. Оценка риска, связанного с вложениями в облигации.
    
28. Финансовый анализ обыкновенных акций (детерминированные модели).
    

7. Учебно-методическое и информационное обеспечение дисциплины

«Математические методы финансового анализа»


а) основная литература:

Домбровский В.В. Методы количественного анализа финансовых операций. – Томск: Изд-во НТЛ, 2005.

Домбровский В.В., Чаусова Е.В. Финансовые вычисления. Учебное пособие. – Томск: Изд-во ТГУ, 2008.

Четыркин Е.М. Методы финансовых и коммерческих расчетов. – М.: Дело ЛТД, 1995.

Шарп У.Ф., Александер Г.Дж.., Бейли Д.В. Инвестиции. – М.: Инфра-М, 1997.

Первозванский А.А., Первозванская Т.Н. Финансовый рынок: расчет и риск. – М.: Инфра-М, 1994.

Домбровский В.В., Смагин В.И. Сборник задач по финансовой математике (учебное пособие). – Томск.: Изд-во ТГУ, 2000.

Малыхин В.И. Финансовая математика. – М.: ЮНИТИ, 1999.


б) дополнительная литература

Алексеев М.Ю. Рынок ценных бумаг. – М.: 1992.

Ковалев В.В. Финансовый анализ. – М.: Финансы и статистика, 1997.

Меньшиков И.С. Финансовый анализ ценных бумаг. – М.: Финансы и статистика, 1998.

Кочович Е. Финансовая математика. – М.: Финансы и статистика, 1994.

Овчаренко Е.К, Ильина О.П., Балыбердин Е.В. Финансово-экономические расчеты в Excel. – М.: ФИЛИНЪ, 1999.

Лукасевич И.Я. Анализ финансовых операций. – М.: Финансы, 1998.


в) программное обеспечение и Интернет-ресурсы:

1. Образовательный математический сайт (www.exponenta.ru).


8. Материально-техническое обеспечение дисциплины «Математические методы финансового анализа».

В распоряжении преподавателей и обучающихся имеется основное необходимое материально-техническое оборудование, а именно компьютеры с соответствующим компьютерным обеспечением, Интернет-ресурсы, доступ к полнотекстовым электронным базам, книжный фонд (3,8 млн. экземпляров) Научной библиотеки Томского университета. Для выполнения лабораторных работ по дисциплине используются персональные ЭВМ с процессорами Pentium 4, операционная система MS Windows ХР, электронная таблица EXCEL WS Office.


Программа составлена в соответствии с требованиями ФГОС ВПО с учетом рекомендаций и ПрООП ВПО Направление подготовки: 080100 Экономика

Профиль: Математические методы в экономике


Автор: д.т.н., проф. Домбровский В.В.


Рецензент: д.т.н., проф. Параев Ю.И.


Программа одобрена на заседании Ученого совета ФПМК

от 24.02.2011 г. Протокол № 282.