Организационный план 31 6 План производства 32 7 Финансовый план 38 План по рискам 41 Точка безубыточности и окупаемость проекта 43

Вид материала

Диплом

Содержание 2.7 Финансовый план Производственная себестоимость Налог на имущество 2.8. План по рискам 2.9. Точка безубыточности и окупаемость проекта

Подобный материал:

• План производства 7 Организационный план 8 Финансовый план 1 План доходов и расходов, 471.76kb.
• Организационный план 13 8 Финансовый план 16 9 План по рискам, 170.48kb.
• Производственный план 21 Организационный план 23 >10. Финансовый план 25 11. Анализ, 527.27kb.
• План маркетинга. 30. План производства, организаций и финансовый план. 31. Анализ, 14.78kb.
• Рабочей программы дисциплины Бизнес-планирование по направлению подготовки 270800 Строительство, 20.35kb.
• План рисков > Календарный план > Финансовый план Заключение, 222.91kb.
• Организационный план. Финансовый план. Инвестиционный климат и риски. Содержание разделов, 19.96kb.
• Производственный план Управление и организация Финансовый план и риски проекта Заключение, 421.31kb.
• Бизнес-план проекта Бизнес план проекта «название», 93.84kb.
• Финансовый план Требуется ли финансовый план? Если требуется, то будут ли предоставлены, 23.32kb.

2.7 Финансовый план

На основе проведенных расчетов можем сделать расчет себестоимости производства всего объема выпуска и единицы продукции (табл.14).

Таким образом, себестоимость производства 1 стаканчика йогурта объемом 300 мл. составляет 6,61 руб.

Коммерческие расходы составляют 10% от производственной себестоимости:

…………

Таблица 14

Расчет себестоимости производства всего объема выпуска и единицы продукции

Статьи затрат	Абсолютная сумма затрат, тыс.руб.	Затраты на 1 единицу продукции, руб.
1. Материальные затраты
- сырье
- упаковка
2. Заработная плата
3. Отчисления от заработной платы
4. Общепроизводственные расходы
Производственная себестоимость
5. Коммерческие расходы
Полная себестоимость

Структура себестоимости продукции представлена на рис.5.

………….

Рис.5. Структура себестоимости продукции

Как показывают данные, основная доля затрат при производстве йогурта приходится на материальные затраты (85%).

Цена реализации определяется исходя из себестоимости производства и нормы прибыли на единицу продукции, равной 21%.

Таким образом, цена 1 стаканчика йогурта объемом 300 мл. составит:

…………..

Обобщив вышеприведенные расчеты, представим основные финансовые потоки и финансовый результат проекта в первый год работы (табл.15).

Таблица 15

Финансовый план

Доходы и расходы проекта	Сумма, тыс.руб.
1. Первоначальные инвестиции

В графическом виде основные финансовые показатели проекта представлены на рис.6-7.


Рис.6. Основные финансовые показатели проекта, тыс.руб.


Рис.7. Основные финансовые показатели проекта, тыс.руб.

Рентабельность продаж составит:

……………

Налог на имущество. Налоговая база по налогу на имущество определяется как среднегодовая стоимость имущества, признаваемого объектом налогообложения. Среднегодовая стоимость имущества, признаваемого объектом налогообложения, за налоговый (отчетный) период определяется так. Сначала складывают величину остаточной стоимости имущества на 1-е число каждого месяца налогового (отчетного) периода и на 1-е число следующего за налоговым (отчетным) периодом. Полученный результат делят на количество месяцев в налоговом (отчетном) периоде, увеличенное на единицу.

Формула расчета налогооблагаемой базы (среднегодовая стоимость имущества) за год может быть представлена следующим образом:

1/13 х (С1+ С2 + С3 + С4 + С5 + С6 + С7 + С8 + С9 + С10 + С11 + С12 + С13),

где С - остаточная стоимость имущества, облагаемого налогом, по состоянию на 1-е число каждого календарного месяца отчетного периода.

Для расчета налога определим остаточную стоимость оборудования за каждый месяц первого года эксплуатации (табл.16).

Таблица 16

Остаточная стоимость имущества

Дата	Остаточная стоимость имущества, руб.	Кол-во единиц имущества	Итого остаточная стоимость имущества, руб.

Рассчитаем среднегодовую стоимость имущества, подлежащую налогообложению:

……………….

Сумма налога исчисляется по итогам налогового периода как произведение соответствующей налоговой ставки и налоговой базы, определенной за налоговый период:



Ставка налога - 2,2%.

Сумма налога, исчисленная по итогам года, составит:

Ни = 3876855 руб. * 2,2% = 85291 руб.

2.8. План по рискам

Под риском понимается опасность того, что цели, поставленные в проекте, могут быть недоступны полностью или частично.

Для оценки вероятности рисков использовались мнения трех экспертов: Генеральный директор предприятия (1), Финансовый директор предприятия (2), Управляющий производством (3).

Разработчиками проекта был составлен перечень рисков по всем стадиям проекта. Каждому эксперту, работающему отдельно, предоставлялся перечень рисков, и им предлагалось оценить вероятность их наступления, руководствуясь следующей системой оценок:

0 – риск рассматривается как несущественный;

25 – риск, скорее всего, не реализуется;

50 – о наступлении события ничего определенного сказать нельзя;

75 – риск, скорее всего, проявится;

100 – очень большая вероятность реализации риска.

После определения вероятностей по рискам была проведена интегральная оценка риска в два последовательных этапа: сначала определялась оценка риска для каждой из стадий, предварительно рассчитав риски для подстадий, стадии функционирования – финансово-экономической, технологической и социальной. После этого можно дать оценку риска всего проекта на основе оценок риска отдельных стадий. Для получения оценки рисков объединенных стадий использовалась процедура взвешивания. Процедура определения веса, с которыми каждый простой риск входит в общий риск проекта, проводилась согласно следующим правилам:

• все риски могут быть ранжированы по степени важности (расставлены по приоритетам). Риски первого приоритета имеют больший вес, чем риски второго, и т.д.;
  
• все риски с одним и тем же приоритетом имеют равные веса;
  
• сумма весов равна единице, веса являются числами положительными, в диапазоне от 1 до 0.
  

Все риски, связанные с системой расчетов, имели первый приоритет. Второй приоритет был отдан социальным факторам. А техническим – третий.

Анализ рисков настоящего проекта приведен в таблице 17.

Таблица 17

Анализ рисков проекта по производству йогуртов

№	Риски	Эксперты			Сред-няя	Прио-ритет	Вес	Оцен-ка
		1	2	3

Как показывает таблица, суммарный риск проекта составляет 45,83 балла и может быть охарактеризован как средний.

Риск подготовительной стадии связан, прежде всего, с возможным валютным риском и непредвиденными затратами. Особую опасность представляют непредвиденные затраты, из-за которых может снизится общая рентабельность проекта.

Наиболее высоким уровнем риска обладают финансово-экономические факторы функционирования. Из результатов расчета финансово-экономических рисков следует, что риск составляет примерно 63% от общего показателя риска проекта, причем, доминирующими причинами этого является возможное снижение спроса, непредвиденное снижение цен конкурентами, а также рост цен на перевозки.

Уровень социальных рисков составляет 5,33 (11,9 %), причем их подавляющая часть обусловлена возможными трудностями с набором персонала и его квалификацией.

Рассматриваемый проект не связан со значительными техническими и социальными рисками.

В качестве условий предотвращения рисков могут быть рекомендованы следующие мероприятия: заключение договоров с фиксированными суммами, детальная проработка подготовительной стадии проекта с целью снижения риска непредвиденных затрат, заключение долгосрочных контрактов с поставщиками с четкими условиями и штрафными санкциями, использование механизмов страхования валютных рисков.

2.9. Точка безубыточности и окупаемость проекта

Под точкой безубыточности понимается такая выручка и такой объем производства предприятия, которые обеспечивают покрытие всех его затрат и нулевую прибыль, т.е. это тот объем продаж, при котором предприятие не имеет ни прибыли, ни убытка. Эту точку также называют «критической», или «мертвой», или точкой «равновесия». В литературе часто можно встретить обозначение этой точки как ВЕР (аббревиатура «break-even point»), т.е. точка или порог рентабельности.

Чтобы рассчитать точку безубыточности необходимо все затраты разделить на постоянные и переменные (табл.18).

Таблица 18

Состав затрат в разрезе постоянных и переменных

	На объем продукции, тыс.руб.	На единицу продукции, руб.
Расходы всего
В т.ч.
1) постоянные затраты
- заработная плата
- отчисления от заработной платы
- общепроизводственные расходы
- налог на имущество
2) переменные затраты
- материальные затраты
- коммерческие расходы

На долю постоянных в общей структуре затрат приходится 6%, на долю переменных – 94% (рис.8).


Рис.8. Структура затрат на производство продукции

Критический объем производства йогуртов (V_кp) определим по формуле:

V_кp = Постоянные затраты / (1 – доля переменных затрат в выручке)

…………….

Таким образом, проект является выгодным и эффективным.