Теория гордыни Вопросы эффективности слияний и поглощений
| Вид материала | Документы |
- Курсовая работа тема: "Слияния и поглощения. Особенности слияний и поглощений в России", 398.42kb.
- Особенности слияний и поглощений компаний в современной России, 735.44kb.
- Эксперты о новой волне "слияний и поглощений", 29.13kb.
- Количественная оценка рынка слияний и поглощений нефтегазовых компаний в России, 66.49kb.
- Стратегическое планирование слияний и поглощений в электроэнергетике, 272.49kb.
- Эффективность международных сделок слияний и поглощений компаний с развивающихся рынков, 363.11kb.
- Семинарских занятий Тема История слияний и поглощений, 40.81kb.
- Тенденции развития слияний и поглощений как путь концентрации банковского капитала, 867.07kb.
- Методологические проблемы слияний и поглощений, 900.98kb.
- Институт экономики переходного периода, 2502.93kb.
IV.КРЕДИТОВАНИЕ
- Анализ кредитоспособности и рейтинг заемщика
4.1.1. Проверка кредитного предложения включает в себя сбор информации о заявителе и анализ его кредитоспособности с целью выявления наиболее приемлемых кредитных предложений.
Информацию о заявителе составляют сведения о предшествующей истории взаимоотношений заявителя и кредитных организаций, сведения о руководителях организации и первоначальная информация о качестве менеджмента заявителя.
Анализ кредитоспособности заявителя базируется на следующих 4 аспектах:
- отраслевой аспект - отражает процессы развития отрасли и позицию, которую заявитель занимает в отрасли. Слабые позиции в данном аспекте могут значительно снизить способность к погашению кредита.
- финансовый аспект - определяет способность заявителя получать достаточно денежных средств, являющихся основным источником погашения кредита.
- управленческий аспект характеризует качество менеджмента, которое определяется компетентностью команды менеджеров, управляющих предприятием, и эффективностью их руководства коллективом.
- аспект качества обеспечения кредита - определяет уровень контроля со стороны Банка за предметом залога и возможность получения реальной стоимости обеспечения в случае невозврата кредита.
4.1.2. Отделом кредитования разрабатываются методики проведения финансового анализа и расчета финансовых коэффициентов, определяющие следующие основные показатели деятельности заявителя.
1) Рентабельность (соотношение финансовых результатов деятельности заявителя с его затратами)
Для расчета данного показателя анализируется соотношение: суммы прибыли (доходов) к общей сумме пассива баланса; удельного веса прибыли (дохода) в реализованной продукции (отношение прибыли (дохода) к сумме реализованной продукции); валовой прибыли и процентных выплат, а также определяется, формируется ли прибыль заявителя доходами от основной деятельности или предмет его реальной хозяйственной деятельности достаточно запутан и др.
- Ликвидность (способность заявителя выполнять текущие обязательства)
Наряду с коэффициентами ликвидности учитывается также разница между текущими активами и текущими пассивами, что позволяет определить, формируются ли оборотные средства заявителя за счет оборотного капитала его контрагентов, что осложняет управление ликвидностью.
- Финансовая структура заявителя
Анализируется соотношение между источниками средств заявителя и направлениями использования этих средств, а также движение денежных средств, их приток (отток) от хозяйственной деятельности заявителя.
4.1.3. На основе произведенных проверок и расчетов специалистами Отдела кредитования устанавливается кредитный рейтинг заемщика:
1 – высокий (при расчетах преобладает категория надежности);
2 – удовлетворительный (при расчетах преобладает категория неустойчивости);
3 – низкий (при расчетах преобладает категория ненадежности);
4 – неприемлемый (недостаточные параметры кредитоспособности).
- Обеспечение кредитов
В качестве обеспечения выдаваемых кредитов Банк принимает:
- гарантии иностранных и российских банков;
- гарантийные депозиты;
- залог ликвидного по заключению специалистов Отдела кредитования имущества, принадлежащие заявителю на правах собственности, в т.ч. ценные бумаги, основные средства, недвижимость, готовая продукция, товарно-материальные ценности и др., а также залог имущественных прав (требований);
- гарантии и поручительства органов федеральной и местной власти;
- гарантии и поручительства организаций с известной платежеспособностью, подтвержденной банками;
- другие виды обеспечения.
В зависимости от качества обеспечения кредита и в соответствии с нормативными указаниями Банка России специалистами отдела кредитования определяется уровень кредитного рейтинга ссуды.
По качеству обеспечения выделяются обеспеченные, недостаточно обеспеченные и необеспеченные ссуды.
- Требования по оформлению кредитной документации
- Для документарного сопровождения процесса кредитования в Банке разрабатываются и утверждаются единые формы следующих документов:
- перечень документов, предоставляемых заявителем для получения кредита (гарантии);
- заявка на предоставление кредита (гарантии);
- заключение по заявке на кредитование (в заключении должны быть отражены общие сведения о заявителе, условиях кредита, анализ предлагаемого обеспечения кредита, анализ рисков, связанных с заявителем, кредитный рейтинг запрашиваемой ссуды, кредитная история заявителя и др.);
- журналы регистрации кредитных заявок, кредитных договоров и договоров об обеспечении возврата кредита;
- типовые формы кредитных договоров и договоров об обеспечении возврата кредита.
Вышеперечисленные документы, а также вся корреспонденция между заемщиком и Банком, документы о проведенном финансовом анализе и иные кредитные документы, подготовленные сотрудниками Банка, хранятся в кредитном деле заемщика. Данная документация является конфиденциальной и доступ к ней ограничен.
Взаимоотношения между Отделом кредитования и другими подразделениями Банка оформляются документально. Виды документов, порядок их представления, лица, ответственные за прием и передачу документации, указываются в Правилах кредитования, утверждаемых в установленном порядке.
- Кредитный мониторинг
Кредитный мониторинг включает в себя непрерывный процесс отслеживания финансового состояния заемщика, его кредитоспособности, направлений использования средств на протяжении всего периода действия кредитного договора. Порядок осуществления мониторинга устанавливается Правилами кредитования.
Важнейшим элементом кредитного мониторинга является сбор достоверной информации, и ее регулярный анализ. Руководителю Отдела кредитования еженедельно предоставляется следующая информация по заемщикам:
- абсолютная величина кредитного риска;
- величина кредитного риска с учетом обеспечения;
- первоначальные кредитные рейтинги;
- пересмотренные кредитные рейтинги;
- экспресс-анализ текущего финансового состояния крупнейших заемщиков;
- показатели обслуживания задолженности;
- отчетность о резервировании на случай потерь по кредитам.
При обнаружении постоянного превышения заемщиком лимитов кредитования, нарушения графика погашения, неблагоприятных тенденций изменения финансовых коэффициентов (уменьшение собственного оборотного капитала), неуплаты налогов, несвоевременного предоставления оперативной и достоверной финансовой информации, задержки в представлении отчетности и других негативных фактов деятельности заемщика Банк должен предпринять следующие корректирующие действия:
- проведение переговоров по реструктуризации кредита – изменению условий погашения долга;
- привлечение консультантов (по техническим, маркетинговым или финансовым вопросам);
- получение дополнительного обеспечения;
- предоставление отсрочки (пролонгация) с условием контроля деятельности заемщика;
- другие действия по снижения риска невозврата кредита.
V. ПОРЯДОК ФОРМИРОВАНИЯ И ИСПОЛЬЗОВАНИЯ РЕЗЕРВА НА ВОЗМОЖНЫЕ ПОТЕРИ ПО ССУДАМ
5.1. Оценка кредитных рисков
5.1.1. Оценка кредитных рисков (в соответствии с требованиями российского банковского законодательства) производится Банком по всем ссудам и всей задолженности клиентов, приравненной к ссудной, а именно:
- по всем предоставленным кредитам, включая межбанковские кредиты (депозиты);
- по векселям, приобретенным Банком;
- по суммам, не взысканным по банковским гарантиям;
- по операциям, осуществленным в соответствии с договором финансирования под уступку денежного требования (факторинг)
- по прочим активам, несущим кредитный риск.
При оценке кредитных рисков по международным стандартам бухгалтерского учета расчет проводится по всем активам и внебалансовым обязательствам, несущим кредитный риск. Оценка кредитных рисков по международным стандартам бухгалтерского учета проводится для целей внутрибанковского анализа.
5.1.2. Оценка кредитных рисков производится на комплексной основе: в зависимости от финансового состояния заемщика, оцененного с применением подходов, используемых в отечественной и международной банковской практике, возможностей заемщика по погашению основной суммы долга и уплаты в пользу Банка обусловленных договором процентов, комиссионных и иных платежей.
Оценка риска производится одновременно с предоставлением ссуды (учетом векселя, возникновением задолженности, приравненной к ссудной), а впоследствии - при изменении параметров, которые используются в качестве классификационных критериев.
5.2. Классификация ссуд в зависимости от уровня кредитного риска определяется требованиями соответствующих нормативных актов ЦБ РФ.
Исходя из всей совокупности обстоятельств, принимаемых во внимание при классификации ссуд, конкретная классифицируемая ссуда может быть отнесена к одной из более высоких групп риска, чем это вытекает из формализованных критериев, определенных Банком России. Отнесение Банком льготных, переоформленных (в т.ч. пролонгированных) ссуд, а также недостаточно обеспеченных и необеспеченных ссуд при осуществлении классификации ссуд к более низкой группе риска, чем это вытекает из формализованных критериев, в зависимости от реальной величины кредитного риска по оценке Банка, но не ниже группы риска, предусмотренной для обеспеченных ссуд в соответствии с классификацией выданных ссуд и оценкой кредитных рисков, допускается при наличии решения органа управления Банка, уполномоченного учредительными документами Банка.
Допускается классификация Банком переоформленных ссуд с различным качеством обеспечения (независимо от количества переоформлений и наличия фактора изменения условий договора) в более низкие группы риска, в зависимости от реальной величины кредитного риска по оценке Банка. Указанное решение принимается органом управления Банка, уполномоченным учредительными документами Банка.
5.3. Формирование резерва на возможные потери по ссудам
5.3.1. Резерв на возможные потери по ссудам формируется ежемесячно на отчетную дату в последний рабочий день отчетного месяца в валюте Российской Федерации.
Формирование резерва осуществляется отдельно по каждой выданной ссуде (по каждому приобретенному векселю).
5.3.2. Общая величина резерва (остатки на счетах по учету резерва на возможные потери по ссудам) должна ежемесячно уточняться (регулироваться) в зависимости от суммы фактической ссудной задолженности, в т.ч. с учетом изменения суммы основного долга при изменении курса рубля по отношению к иностранным валютам, а также цены на драгоценные металлы на дату регулирования, и от группы риска, к которой отнесена та или иная ссуда (учтенный Банком вексель) на отчетную дату.
Если величина рассчитанного резерва должна быть больше величины ранее созданного и учитываемого на счетах по учету резерва на возможные потери по ссудам, то Банком производится доначисление резерва до расчетной величины.
5.3.3. Резерв на возможные потери по ссудам используется только для покрытия не погашенной клиентами ссудной задолженности по основному долгу, а в части не оплаченных в срок векселей - на покрытие суммы, отраженной на соответствующих балансовых счетах за вычетом просроченных процентов и дисконта.
5.4. Использование резерва на возможные потери по ссудам
5.4.1. Ссудная задолженность безнадежная и/или признанная нереальной для взыскания по решению Совета Банка списывается с баланса Банка за счет резерва на возможные потери по ссудам (счета по учету резерва на возможные потери по ссудам), а при его недостатке списывается на убытки отчетного года.
Принятое решение о списании ссудной задолженности с баланса Банка за счет резерва на возможные потери по ссудам в обязательном порядке по всем крупным ссудам, льготным ссудам, ссудам инсайдерам, всем необеспеченным ссудам должно подтверждаться процессуальным документом (определение, постановление) судебных, нотариальных органов, свидетельствующим о том, что на момент принятия решения погашение (частичное погашение) задолженности за счет средств должника невозможно.
Признанные безнадежными и/или нереальными для взыскания ссуды, не отнесенные к категории крупных, льготных, необеспеченных, кредитов инсайдерам, могут списываться за счет резерва на возможные потери по ссудам по решению Совета Банка без обязательного подтверждения процессуальными документами.