Одобрено кафедрой «Экономика и антикризисное управление» (протокол №12 от «14» мая 2009г.) Москва 2009
| Вид материала | Документы |
- Одобрено учебно-методическим советом экономического факультета экономика учебно-методический, 2833.93kb.
- Одобрено учебно-методическим советом юридического факультета арбитражный процесс учебно-методический, 1016.24kb.
- Учебно-методический комплекс Специальность: 080503 Антикризисное управление Москва, 554.54kb.
- Программа пребывания Ряховской А. Н., д э. н., профессора, зав кафедрой «Экономика, 15.46kb.
- «Экономика и антикризисное управление», 494.85kb.
- Правительстве Российской Федерации» Кафедра «Экономика и антикризисное управление», 115.82kb.
- Учебно-методический комплекс Для специальности 080503 Антикризисное управление Москва, 620.29kb.
- Рабочая программа учебной дисциплины Для бакалавров направления 080100. 62 «Экономика», 686.98kb.
- Одобрено учебно-методическим советом факультета управления экономика отрасли учебно-методический, 1986.01kb.
- Одобрено учебно-методическим советом факультета управления Экономика отрасли Учебно-методический, 1923.18kb.
Программа по дисциплине «Теория и практика финансового оздоровления предприятий»
Раздел 1.Предмет дисциплины, цели, задачи, основные понятия, термины.
Тема 1. Понятие неплатежеспособности и финансового оздоровления предприятий.
Финансовое оздоровление предприятий в широком и узком смысле. Финансовое оздоровление как одна из экономических целей антикризисного управления и как процесс преодоления неплатежеспособности предприятий.
Признаки банкротства и условия возбуждения дела о банкротстве. Задолженность и обязательства организаций, обеспечение, прекращение обязательств, уступка прав требования. Требования по денежным и обязательствам и обязательным платежам, не денежные обязательства. Очередность погашения требований. Принципы неплатежеспособности и неоплатности в конкурсном праве. Неплатежеспособность и несостоятельность предприятий. Неплатежеспособность и проблемы ее анализа на предприятии Неплатежеспособность как ключевое экономическое понятие института банкротства.
^ Модели финансового оздоровления предприятий. Зарубежный опыт финансового оздоровления предприятий.
Тема 2. Анализ факторов возникновения неплатежеспособности и несостоятельности предприятий. Режимы и этапы финансового оздоровления.
Профилактика неплатежеспособности, факторы хозяйственной деятельности непосредственно влияющие на возникновение и развитие неплатежеспособности организаций. Основные факторы и причины вызывающие неплатежеспособность - снижение доходности деятельности, ухудшение ликвидности продукции, снижение ликвидности активов и рост зависимости организации от заемного капитала. Показатели для контроля угрожающих факторов.
Последовательность событий и обстоятельств определяющих возникновение угрозы банкротства и сферу применения методов финансового оздоровления. Режимы и этапы финансового оздоровления. Правовое содержание процедур финансового оздоровления предприятий. Методологическая база финансового оздоровления предприятий. Взаимосвязь режимов финансового оздоровления и антикризисного управления. Предотвращение банкротства и восстановление платежеспособности – сходство и различие понятий.
Раздел 2. Методология и инструменты профилактики и предотвращения возбуждения дела о банкротстве.
^ Тема 3. Диагностика финансового состояния предприятий. Выявление угрозы банкротства.
Кризис платежеспособности организаций, стадии кризиса и их характеристика. ^ Диагностика экономического состояния неплатежеспособного предприятия - цели, исходные данные, подходы. Финансовая отчетность как источник информации для анализа и контроля процедуры финансового оздоровления. Экспресс-диагностика. Диагностика платежеспособности как многослойный факторный анализ.
Построение системы анализа и диагностики платежеспособности. Способы учета отраслевых и индивидуальных особенностей.
Прогнозирование банкротства – цели подходы, применимость. Зарубежные и отечественные подходы к прогнозированию банкротства организаций. Использование статистических моделей и методик на основе экспертных оценок.
^ Тема 4. Построение системы антикризисного мониторинга и регулирования.
Понятие и цели антикризисного мониторинга. Формирование системы анализа и мониторинга неплатежеспособными предприятиями. Организация системы мониторинга и регулирования для групп организаций. Дополнительные возможности и сроки предупреждения банкротства в соответствии с Законом о банкротстве 2002 г. в сравнении со старой редакцией закона. Последовательность событий от возникновения финансовых проблем до возбуждения дела о банкротстве. Последовательность и сроки действий уполномоченных органов и конкурсных кредиторов при возбуждении дела о банкротстве. Группы риска по степени угрозы банкротства.
^ Анализ платежеспособности крупных экономически и социально значимых организаций. Пример организации системы учета и анализа финансового состояния и платежеспособности для стратегических предприятий и организаций.
^ Тема 5. Основные подходы и мероприятия направленные на преодоление неплатежеспособности организаций
Методика составления плана финансового оздоровления. Особенности разработки планов финансового оздоровления неплатежеспособных организаций. Виды планов, цели составления. Структура и содержание плана финансового оздоровления, характеристика содержания разделов плана. Контроль финансовых потоков неплатежеспособного предприятия. Действия должника предприятия, его собственников по предотвращению возбуждения дела о банкротстве.
Меры по финансовому оздоровлению – цели, задачи и классификации. Мероприятия по финансовому оздоровлению организаций связанные с реструктуризацией собственного капитала (акционерного капитала) организаций. Мероприятия по финансовому оздоровлению организаций связанные с реформированием активов. Особенности управления активами неплатежеспособного предприятия в виде объектов основного, вспомогательного производства, непроизводственных объектов и объектов незавершенного строительства в целях финансового оздоровления.
Мероприятия по финансовому оздоровлению организаций направленные на урегулирование задолженности организаций. Задачи и особенности применения мероприятий. Реструктуризация долга как мера финансового оздоровления неплатежеспособных предприятий.
^ Тема 6. Слияния и разделения как форма реструктуризации неплатежеспособных предприятий.
Использование процедур слияния и разделения предприятий для их финансового оздоровления. Экономический эффект от слияния и разделения бизнеса. Особенности применения разделительных процедур для кризисных предприятий.
Дополнительные ресурсы корпоративных (холдинговых) структур в целях преодоления неплатежеспособности организаций.
^ Тема 7. Особенности действий и поведения предприятия должника в период непосредственно предшествующий возбуждению дела о банкротстве.
Действия должника предприятия, его собственников по предотвращению возбуждения дела о банкротстве. ^ Досудебная санация организации. Методические основы прав и обязанностей организации должника по вопросу подачи заявления в арбитражный суд о своем банкротстве.
^ Разработка стратегии финансового оздоровления. Преимущества и недостатки возбуждения дела о банкротстве по заявлению должника.
Особенности принятия решений в сфере банкротства при обращении взыскания на имущество организаций-должников. Право на получение отсрочки по уплате налогов при угрозе банкротства.
Раздел 3. Методология и процедуры восстановления платежеспособности организаций.
Тема 8. Учет прав и законных интересов участников дела о банкротстве организаций. Участие государства.
Интересы различных участников дела о банкротстве организации. Интересы кредиторов и собственников организации должника. Интересы государства, субъекта Российской Федерации и муниципального образования. Противоречие и конфликт интересов. Основные положения по учету прав и законных интересов в законодательстве о банкротстве.
^ Государственное регулирование процессов финансового оздоровления. Существующая система обеспечения интересов государства в сфере несостоятельности организаций. Проблема убыточных и низко рентабельных организаций. Особенности отдельных категорий организаций в сфере предупреждения их банкротства. Отсутствующие должники и их ликвидация.
^ Тема 9. Подготовительная процедура банкротства организаций – наблюдение.
Экономические задачи проведения процедуры наблюдения и условия для их решения. Основные мероприятия и сроки проведения процедуры наблюдения.
Финансовый анализ, проводимый в процедурах банкротства. Направления, цели, задачи, исходная информация. Методические основы выявления признаков фиктивного банкротства. Методические основы выявления признаков преднамеренного банкротства. Правила проведения экспертизы признаков фиктивного и преднамеренного банкротства, установленные нормативными документами.
Анализ финансового состояния и диагностика неплатежеспособного предприятия в соответствии с Правилами проведения финансового анализа арбитражными управляющими. Система финансовых показателей и коэффициентов, применяемых для анализа в процедурах банкротства. Отражение различных сторон финансового состояния должника с помощью этой системы. Анализ хозяйственной, инвестиционной, финансовой деятельности организации-должника и ее положения на рынке. Анализ возможности осуществления безубыточной деятельности организацией-должником в процедурах банкротства. Особенности и цели анализа активов и пассивов организации должника.
^ Тема 10. Обоснование возможности восстановления платежеспособности организации должника в процедурах банкротства.
Возможные варианты принятия решений по окончании процедуры наблюдения. Методические подходы к выработке предложений о введении следующей после проведения наблюдения процедуры банкротства в отношении организации-должника.
Оценка суммы долга, подлежащего погашению к концу срока проведения реабилитационных процедур банкротства. Использование результатов финансового анализа для оценки возможностей накопления ресурсов для восстановления платежеспособности. Обоснование возможности (невозможности) восстановления платежеспособности должника и перехода к реабилитационным процедурам банкротства.
Оценка сроков проведения реабилитационных процедур банкротства.
^ Тема 11. Реабилитационные процедуры банкротства.
Финансовое оздоровление, внешнее управление и мировое соглашение как инструменты восстановления платежеспособности организаций. Особенности введения реабилитационных процедур банкротства и мирового соглашения.
^ Управление оборотными средствами и денежными средствами. График погашения долгов в процедуре финансовое оздоровление. Особенности графика в зависимости от способа введения процедуры. Особенности погашение долгов в процедуре внешнего управления.
Планы финансового оздоровления и внешнего управления, мировое соглашение как разновидность бизнес-плана. Основные меры по восстановлению платежеспособности в процедурах банкротства и особенности их применения. Оптимизация структуры выпускаемой продукции. Эмиссия и размещение акций должника, продажа бизнеса, замещение активов – особенности реализации мероприятий.
Особенности заключения мирового соглашения в ходе различных процедур банкротства.
Учебно-методическое обеспечение дисциплины
Нормативные-правовые акты:
1. Налоговый Кодекс Российской Федерации.
2. Уголовный кодекс Российской Федерации.
3. Кодекс Российской Федерации об административных правонарушениях.
4. Федеральный закон от 26 октября 2002 г. N 127-ФЗ. «О несостоятельности (банкротстве)».
5. Федеральный закон от 02 октября 2007 г.№229-ФЗ «Об исполнительном производстве».
6. Постановление Правительства Российской Федерации от 25.06.2003 № 367 «Об утверждении правил проведения арбитражным управляющим финансового анализа».
7. Постановление Правительства Российской Федерации от 21 декабря 2005 г. N 792 "Об организации проведения учета и анализа финансового состояния стратегических предприятий и организаций и их платежеспособности".
8. Постановление Правительства Российской Федерации от 27 декабря 2004 г. N 855 "Об утверждении временных правил проверки арбитражным управляющим наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства.
9. Приказ Минэкономразвития России от 21.04.07 №104 «Об утверждении методики проведения федеральной налоговой службой учета и анализа финансового состояния и платежеспособности стратегических предприятий и организаций».
10. Приказ Минпромэнерго России и Минэкономразвития России от 25.04.07 №57/134 «Об утверждении методических рекомендаций по составлению плана (программы) финансового оздоровления».
Рекомендуемая литература
основная:
11. «Антикризисное управление. Правовые и экономические основы». Учебное пособие. 2-е изд. М.:«Инфра-М», 2008 г.
12. Кован С.Е., Мокрова Л.П., Ряховская А.Н. «Теория антикризисного управления предприятием» / под. ред. Федотовой М.А., Ряховской А.Н. – М.:»КноРус», 2009. – 157.
13. Кован С.Е., Мерзлова В.В. Практикум по финансовому оздоровлению неплатежеспособных предприятий» / Под ред. М.А.Федотовой, М: «Финансы и статистика», 2005.
14. Антикризисное управление: Учебник. / Под ред. Э.М. Короткова - М.: ИНФРА-М, 2001. –432с.
15. Научно-практический комментарий (постатейный) к Федеральному закону "О несостоятельности (банкротстве)" / Под ред. В.В. Витрянского. — М.: Статут, 2003.
дополнительная:
16. Антикризисное управление предприятиями и банками: Учебно-практическое пособие / Под ред. Г.К. Таля. — М.: Дело, 2001. – 840с.
17. Белых Л.П. Реструктуризация предприятий: Учебное пособие.— М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2001 – 400с.
18. Бобылева А.З. Финансовое оздоровление фирмы. Теория и практика: Учебное пособие. — М.: Дело, 2003. –256.
19. Жарковская Е.П., Бродский Б.Е. Антикризисное управление: Учебник. - М.: Омега-Л, 2004 –336с.
20. Теория и практика антикризисного управления / Под ред. В.И. Кошкина, С. Г. Беляева. — М.: ЮНИТИ, 1998
21. Попов Р.А. Антикризисное управление: Учебник – М.: Высшая школа, 2004, 2003.
22. Арбитражное управление: Учебно-практическое пособие для арбитражных управляющих / Рук. Авт. колл. А.Б. Карлин, Г.Б. Юн. – М.: Издательство «Фонд содействия и поддержки антикризисного управления», 2003 г.
23. Коротков Э.М. Антикризисное управление: Учебник. М.: - ИНФРА-М, 2005.
24. Кукукина И.Г., Астраханцева И.А. Учет и анализ банкротств: Учеб. пособие. – М.: Финансы и статистика, 2004.
25. Оценка бизнеса: Учебник / Под ред. А.Г. Грязновой, М.А. Федотовой. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2004 г.
26. Белых В.С., Дубинчин А.А., Скуратовский М.Л. Правовые основы несостоятельности (банкротства). – М.: НОРМА-ИНФРА, 2001.
27. Правовое регулирование несостоятельности (банкротства): учеб.-практ. Пособие / С.А. Карелина. – М.: Волтерс Клувер, 2006. – 360 с.
28. Журавлев С.Ю. Расследование экономических преступлений. – М.:Юрлитинформ, 2005.
Периодические издания:
29. Эффективное антикризисное управление.
30. Антикризисное управление.
31. Слияния и поглощения.