Общие условия создания и доверительного управления имуществом общего фонда банковского управления (офбу) ОАО скб приморья «Примсоцбанк»
| Вид материала | Документы |
- Доклад по дисциплине «Правовое регулирование хозяйственной деятельности» Тема: «Договор, 8.93kb.
- Щих в отношениях по доверительному управлению наследственным имуществом: учредителя, 314.75kb.
- Доклад тема "Общие фонды банковского управления в рф", 111.07kb.
- 8. отчетность доверительного управляющего, 870kb.
- Правовая природа, 639.53kb.
- Изменения и дополнения в правила доверительного управления открытым паевым инвестиционным, 69.25kb.
- Договор доверительного управления имуществом № г. Москва, 411.66kb.
- Мониторинг сми РФ по пенсионной тематике 18 апреля 2011 года, 672.16kb.
- Изменения и дополнения в правила доверительного управления открытым паевым инвестиционным, 511.35kb.
- Изменения и дополнения в правила доверительного управления открытым паевым инвестиционным, 30.5kb.
1.20Хранение активов Фонда
В обязанности Доверительного управляющего входит организация ответственного хранения всего имущества Фонда.
Хранение активов Фонда, представленных ценными бумагами, осуществляется в депозитарии Доверительного управляющего.
По усмотрению Доверительного управляющего для хранения ценных бумаг Фонда могут быть также использованы депозитарные системы организованных рынков ценных бумаг (ОРЦБ), имеющих соответствующую лицензию, выданную ФКЦБ России или Банком России.
Хранение активов Фонда, представленных денежными средствами и не находящихся в расчетах, осуществляется отдельно от собственных средств Доверительного управляющего на специальном счете Доверительного управляющего в ГРКЦ ГУ Банка России по Приморскому краю.
1.21Ликвидация Фонда
Настоящий Фонд ликвидируется в случаях:
- ликвидации Доверительного управляющего или отзыва банковской лицензии Доверительного управляющего;
- аннулирования лицензии профессионального участника Доверительного управляющего;
- решения суда (арбитражного суда) по иску Учредителя доверительного управления в случае нарушения Доверительным управляющим условий настоящей Оферты или Инвестиционной декларации Фонда;
- в иных случаях, предусмотренных действующим законодательством.
При ликвидации Фонда его имущество реализуется и вырученные средства после удовлетворения требований кредиторов Фонда, подлежащих удовлетворению за счет имущества Фонда, выплаты начисленного вознаграждения Доверительному управляющему и иных предусмотренных настоящей Офертой расходов, распределяются между Учредителями управления Фонда пропорционально количеству зарегистрированных за ними Номинальных Паев.
Все обязанности по проведению мероприятий по ликвидации Фонда, в том числе по реализации имущества Фонда и распределению денежных средств между Учредителями и Выгодоприобретателями, лежат на Доверительном управляющем.
При наличии оснований для прекращения Фонда, в результате наступления которых прекращаются договоры со всеми Учредителями управления, Доверительный управляющий обязан уведомить о прекращении договоров Учредителей управления и Выгодоприобретателей Фонда, а также кредиторов по сделкам, заключенным в процессе доверительного управления имуществом Фонда, в срок, не превышающий 30 дней со дня наступления вышеуказанных оснований. Обязанности, возникшие до прекращения договоров доверительного управления, подлежат исполнению в соответствии с законодательством Российской Федерации.
Фонд считается прекращенным с момента исполнения всех обязательств по договорам доверительного управления.
1.22Изменение условий
Изменения, вносимые Доверительным управляющим в настоящую Оферту после ее регистрации в Банке России, утверждаются Правлением ОАО СКБ Приморья «Примсоцбанк».
В случае принятия решения о внесении изменений в настоящую Оферту при наличии заключенных договоров доверительного управления Доверительный управляющий обязан получить письменное согласие каждого Учредителя управления Фонда, с которым был заключен договор, на внесение изменений.
После перерегистрации настоящей Оферты в Банке России Доверительный управляющий уведомляет Учредителей управления Фонда и Выгодоприобретателей о зарегистрированных изменениях.
Доверительный управляющий не вправе осуществлять доверительное управление имуществом Фонда в соответствии с новой редакцией Оферты до ее перерегистрации в Банке России.
Доверительный управляющий, Учредители управления Фонда и Выгодоприобретатели обязуются предпринимать необходимые действия для урегулирования всех спорных вопросов к взаимному согласию. Неурегулированные споры и разногласия, возникающие при исполнении настоящего Договора, разрешаются в судебном порядке.
2.ИНВЕСТИЦИОННАЯ ДЕКЛАРАЦИЯ
2.1Цели инвестирования
Стратегической целью доверительного управления имуществом, составляющим Фонд, является прирост его стоимости.
Доходы от доверительного управления имуществом, составляющим Фонд, не являются собственностью Доверительного управляющего, а относятся на прирост стоимости имущества, составляющего Фонд.
Имущество, предоставленное Учредителями управления ОФБУ Доверительному управляющему, предназначено для инвестиций в акции и облигации российских акционерных обществ, государственные облигации и иные ценные бумаги и инвестиционные инструменты, выпущенные в обращение по законодательству Российской Федерации и указанные ниже.
Целями инвестирования являются:
- обеспечение роста стоимости имущества Фонда (рост капитала);
- обеспечение ликвидной структуры имущества Фонда, т.е. возможности Учредителям управления Фонда изъять свою долю в Фонде в виде денежных средств согласно правилам, описанным в п.1.18 настоящих Условий (ликвидность);
- снижение инвестиционного риска Учредителей управления Фонда по сравнению с индивидуальными инвесторами за счет существенной диверсификации вложений Фонда (надежность).
Базовая валюта – рубли РФ.
Начальный денежный эквивалент Номинального Пая установлен в сумме 20 000 (двадцать тысяч) рублей РФ и остается неизменным в течение срока “первичного присоединения”.
2.2Инвестиционная политика
2.2.1 Объекты инвестирования
Имущество, составляющее Фонд, может быть инвестировано Доверительным управляющим в следующие виды инструментов:
- государственные краткосрочные бескупонные облигации;
- облигации федерального займа;
- облигации государственного сберегательного займа;
- другие государственные долговые ценные бумаги;
- долговые ценные бумаги субъектов Российской Федерации и органов местного самоуправления;
- акции российских предприятий;
- облигации российских предприятий, в том числе конвертируемые облигации;
- векселя банков и предприятий;
- финансовые инструменты срочного рынка;
- иностранная валюта;
- валютные облигации, обязательства по которым несет Правительство Российской Федерации.
Доверительный управляющий не имеет права приобретать для Фонда следующие виды активов:
- казначейские обязательства Российской Федерации и субъектов Российской Федерации;
- ценные бумаги, выпущенные Доверительным управляющим и его аффилированными лицами;
Основное направление инвестиций Фонда будет целиком определяться текущей конъюнктурой основных рынков ценных бумаг.
Рынок акций в России, как и в других странах, может переживать довольно продолжительные периоды стагнации и падения. В такие периоды значительную долю и даже основу инвестиций Фонда могут составить ценные бумаги с фиксированным доходом.
Стратегия Доверительного управляющего при выборе акций заключается в том, что концентрация активов будет проводиться на предприятиях, имеющих следующие характеристики:
- продукция предприятия имеет постоянный устойчивый спрос;
- наличие иностранных стратегических инвесторов;
- значительный экспортный потенциал;
- отсутствие проблемы неплатежей на внутреннем рынке;
- основные средства, стоимость которых привлекательна в сравнении с мировыми ценами;
- желательна значительная рыночная стоимость предприятия, рыночная капитализация которого составляет не менее 50 млн. долларов США;
- количество акций, свободно обращающихся на рынке, составляет не менее 25% от общего количества акций;
- ликвидность акций предприятия;
- реестродержатель признает права номинального держателя;
- предприятие раскрывает информацию перед акционерами и потенциальным инвесторами более полно, чем другие;
- предприятие дружественно относится к внешним инвесторам и уважает права акционеров, не имеющих большинства голосов.
Стратегия Доверительного управляющего при выборе объектов инвестирования среди ценных бумаг с фиксированной доходностью будет заключаться в сравнении следующих показателей:
- показатели надежности, т.е. раскрывающие возможности эмитента расплатиться по своим обязательствам, или наличие иных форм гарантий;
- показатели ликвидности рынка этих ценных бумаг, т. е. возможности продажи в любой момент без существенной потери стоимости;
- доходность, которую обеспечивают ценные бумаги.