Слияния и поглощения
| Вид материала | Бюллетень |
- Состоялась I ежегодная конференция «Слияния и Поглощения в банковской сфере», 38.65kb.
- Іv международная конференция «Слияния и поглощения компаний в Украине», 84kb.
- Отрывки из книги: Корниенко О. В. Международная экономика. Р-н/Д: Феникс, 2008. Слияния, 387.02kb.
- Р. Скляр pr сопровождение сделок слияния и поглощения (2010), 974.9kb.
- Ассоциации Адвокатских Образований совместно с журналом «Слияния и поглощения» представляют:, 60.32kb.
- «Развитие инвестиционных процессов в Республике Беларусь: приобретение готового бизнеса,, 851.49kb.
- Г. В. Плеханова г. Москва Слияния и поглощения как форма развития международного бизнеса:, 328.6kb.
- Слияния и поглощения, 2183.86kb.
- Слияния и поглощения, 4829.78kb.
- Слияния и поглощения, 2506.41kb.
Металлургия.
"Новолипецкий меткомбинат" завершил консолидацию 84,85% акций ОАО "Комбинат КМАруда"
ОАО "Новолипецкий металлургический комбинат" (НЛМК) объявило о завершении оферты на выкуп обыкновенных акций ОАО "Комбинат КМАруда" (Белгородская область, г Губкин) 27 апреля 2006 г, говорится в сообщении НЛМК. В результате оферты НЛМК приобрел 8,59% обыкновенных акций, увеличив долю в уставном капитале ОАО "Комбината КМАруда" до 84,85%. Как сообщалось ранее, НЛМК объявило оферту на приобретение обыкновенных акций ОАО "Комбинат КМАруда" у любых законных держателей с 27 марта по 27 апреля 2006 г по цене 10 тыс руб за акцию номиналом 0,25 руб ОАО "Комбинат КМАруда" является добывающей компанией и находится в 350 км от производственных мощностей НЛМК в Липецке. "Комбинат КМАруда" удерживает лидирующие позиции среди российских компаний, использующих подземный способ добычи. Компания снабжает НЛМК железорудным концентратом. Проектные мощности комбината по добыче и переработке руды составляют 3,5 млн т в год, по производству концентрата - 1,5 млн т. Максимально достигнутая за счет внедрения нового оборудования и технологий годовая производственная мощность по добыче руды составила 3,95 млн т, по производству концентрата - 1,81 млн т. Уставный капитал ОАО "Комбинат КМАруда" состоит из 257072 обыкновенных акций номиналом 0,25 руб.
По материалам информационного агентства Прайм-Тасс
Стоимость Arcelor значительно выше суммы, предложенной Mittal Steel, считает исполнительный директор Arcelor Ги Долль
Стоимость европейской сталелитейной компании Arcelor приблизительно равна умноженному на пять или шесть показателю EBITDA и значительно выше суммы, предложенной Mittal Steel, сообщил исполнительный директор Arcelor Ги Долль. На торгах во вторник котировки акций Arcelor и Mittal растут на фоне общего роста акций горнодобывающих и сталелитейных компаний. По мнению аналитиков, рынки ожидают, что Mittal увеличит сумму предложения о покупке Arcelor. В интервью газете Le Figaro, Ги Долль повторил, что сумма в 20,5 миллиарда евро ($25,9 миллиардов), предложенная Mittal, значительно ниже стоимости Arcelor, основанной на рыночных показателях акций и составляющей от 33,7 миллиарда до 40,7 миллиарда евро. "Мы прогнозируем EBITDA (прибыль до процентов, налогов, переоценки и амортизации) на уровне семи миллиардов евро. (Для расчета стоимости) необходимо применить рыночные мультипликаторы для нашей отрасли, которые сейчас колеблются между пятью и шестью, и вычесть сумму долга", - сказал Долль. На годовом собрании акционеров Arcelor в пятницу, переизбранный председатель совета директоров, Джозеф Кинш сказал, что компания рассмотрит предложение Mittal, если сумма сделки будет увеличена. У Arcelor есть несколько путей, чтобы противостоять поглощению, добавил он, но пообещал инвесторам, что совет директоров не будет безоговорочно стремиться к предотвращению сделки. Комментируя предложение Mittal в феврале, Долль говорил, что "лучшее противоядие - это эффективность компании и наглядность наших результатов по сравнению с результатами других". В конце января ведущая компания сталелитейной отрасли Mittal Steel выступила с предложением о покупке второго по величине в мире сталелитейщика Arcelor. Предложение о поглощении вызвало опасения массового сокращения рабочих мест в Европе, где велико присутствие Arcelor. Годовое собрание акционеров Mittal Steel состоится 9 мая в Роттердаме. Финансовая отчетность компании за первый квартал 2006 года будет опубликована 10 мая. Arcelor опубликует отчет о финансовых результатах за первый квартал 12 мая.
По материалам информационного агентства Reuters
"Челябинский цинковый завод" завершил сделку по приобретению 51% акций "Nova-цинк"
ОАО «Челябинский цинковый завод» (ЧЦЗ, 100-процентная дочка Группы ЧТПЗ) завершило сделку по приобретению 51% акций компании «Nova-цинк», занимающейся добычей и обогащением свинцовоцинковых руд месторождения Акжал (Казахстан). Продавец и сумма сделки не раскрываются. Известно, что для финансирования покупки привлечен синдицированный кредит немецкой банковской группы HVB на 70 млн долларов. Покупка «Nova-цинк» частично решит сырьевые проблемы ЧЦЗ: изза нехватки концентрата он за последние три года снизил объемы производства. Ранее главным поставщиком сырья на предприятие был Учалинский ГОК, входящий в Уральскую горно-металлургическую компанию (УГМК). Но после того, как в 2003 году в состав УГМК вошло конкурирующее с челябинским заводом владикавказское ОАО «Электроцинк», значительный объем поставок с Учалинского ГОКа переориентировали туда. В итоге до половины необходимого сырья (примерно 110 тыс. тонн) ЧЦЗ пришлось импортировать. Стремясь диверсифицировать поставки, Группа ЧТПЗ в 2005 году заключила контракты с ОАО «Дальполиметалл» и казахскими поставщиками, в том числе с «Nova-цинк». В то же время владельцы ЧЦЗ не теряли надежд приобрести собственную сырьевую базу. Среднегодовое производство Акжальского ГОКа составляет 38 тыс. тонн цинка в концентрате. Как сообщили в Группе ЧТПЗ, весь объем продукции будет отгружаться на ЧЦЗ. Это удовлетворит потребности завода на 20% от полной мощности (200 тыс. тонн цинка) и на 35% от объемов производства 2005 года (116,4 тыс. тонн). Как сообщил член совета директоров ЧЦЗ Сергей Моисеев, поскольку Акжальский ГОК не сможет в полном объеме удовлетворить потребности предприятия, оно будет развивать долгосрочные отношения с традиционными поставщиками концентрата. Но казахское сырье все-таки позволит ЧЦЗ увеличить производство: планы на 2006 год уже скорректированы со 130 до 150 тыс. тонн цинка и сплавов.
По материалам информационного агентства Урал паблисити монитор
"Новолипецкий меткомбинат" закрыл оферту по "КМА-руде"
2 мая ОАО «Новолипецкий меткомбинат» (НЛМК) объявило о завершении оферты на выкуп акций белгородского комбината ОАО «Комбинат „КМА-руда“», о которой было заявлено в конце марта. В результате оферты НЛМК приобрел 8,6% акций КМА-руды, увеличив свою долю в уставном капитале предприятия до 84,85%. Сумма затраченных на сделку средств не сообщается. Ранее предполагалось, что акции будут выкуплены по 10 тыс. рублей за штуку при номинальной стоимости 0,25 рубля. То есть за пакет в 8,6% акций белгородского комбината НЛМК мог заплатить порядка 220 млн рублей. На НЛМК приобретение КМА-руды объясняют консолидацией профильных активов. Напомним, что в феврале компания приобрела 25,37% акций КМА-руды у структур бизнесмена Алишера Усманова за $50 млн, доведя свою долю в комбинате до 58,26%, а уже в марте выкупила 18% акций, консолидировав таким образом 76,26% комбината. НЛМК – третий по величине меткомбинат в России. Производит 14% российской стали, 24% плоского проката. По итогам 2005 года чистая прибыль НЛМК по US GAAP составила $1,385 млрд. Основной владелец – председатель совета директоров Владимир Лисин.
По материалам газеты Коммерсант
CISA отказывает иностранным компаниям в покупке Baotou Steel
Китайская CISA на своей официальной встрече по результатам I квартала, прояснила ситуацию с покупкой стратегических предприятий, таких, как Baotou Steel, для иностранных компаний. По словам Luo Bingsheng, вице-президента ассоциации, иностранные стальные компании собираются играть доминантную роль в консолидации и поэтому, рассматривая иностранные вложения капитала, "мы должны осуществлять конкретный анализ ситуации, иностранные компании не могут получить контрольный пакет акций в китайских металлургических компаниях". Компания Baosteel является идеальным выбором для консолидации с Baotou Steel, сообщают рыночные источники. Luo также отметил, что эту сделку можно назвать удачной, т. к. речь идет о предприятиях расположенных на территории КНР и являющихся стратегическими для Китая. Как отмечает Shanghai Securities News, что касается правительственной политики в стальном секторе, то она не исключает участия иностранных компаний в стальной консолидации, но еще раз подчеркивается, что речь здесь не идет о стратегических предприятиях и не о контрольном пакете акций.
По материалам информационного агентства МеталлТорг
Председатель СД Arcelor на днях сообщил, что компания продолжает держать "арсенал оружия" для парирования удара от предложения Mittal Steel
Председатель Совета директоров компании Arcelor, Joseph Kinsch на днях сообщил, что Arcelor продолжает держать "арсенал оружия" для парирования удара от предложения Mittal Steel. Выступая после ежегодного собрания акционеров в Люксембурге Kinsch отметил: "Я использую выражение "оружие", т. к. мы в состоянии некоторого рода боевых действий. У нас есть несколько идей, и мы работаем над некоторыми альтернативами. Я ничего не могу сказать о будущем, но у нас еще есть кое-что в резерве". Как сообщает Metal Bulletin, Joseph Kinsch уклонился от комментариев по поводу встречи Guy Dolle с руководителем российского НЛМК В. Лисиным. Сам Dolle только сказал: "Мы встречались 23 апреля вместе с другими коллегами по стальному бизнесу. Это была Пасха, и в соответствии с русской традицией, мы отведали русских куличей". Kinsch также добавил, что он чувствует уверенность в поддержке приблизительно 80 % акционеров Arcelor, и только около 25 % голосов было против его вторичного избрания.
По материалам информационного агентства МеталлТорг
Инвестфонд Charlemagne Capital вновь стал инвестором "Мечела", купив 0,23% акций компании
Инвестфонд Charlemagne Capital (IOM) Ltd. в I квартале 2006 года приобрел 325 тыс. ADR (0.23% уставного капитала) ОАО "Мечел". Об этом говорится в сообщении Charlemagne. Инвестфонд оценивает свою долю в Мечеле в $8.28 млн. По итогам торгов 3 мая депозитарные расписки Мечела стоили на Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) $28.1. Таким образом, сейчас рыночная стоимость пакета, принадлежащего Charlemagne, составляет $9.12 млн. Charlemagne Capital ранее уже инвестировал в Мечел - на 30 июня 2005 года он владел 969052 ADR (0.69% уставного капитала) металлургической компании. В III квартале прошлого года инвестфонд продал все принадлежащие ему депозитарные расписки Мечела. В январе-марте этого года свою долю в Мечеле увеличил также фонд Arrowstreet Capital, который приобрел 348.2 тыс. ADR (0.25% уставного капитала). Ранее Arrowstreet владел 0.004% Мечела. В то же время, инвестфонд Newgate продал в I квартале 105758 расписок Мечела, Columbia Wanger Asset Management - 107 тыс. Всего в ADR, по состоянию на начало года, обращались 47132604 акций (11.32% уставного капитала) Мечела. АDR третьего уровня "Мечел" разместил на NYSE в октябре 2004 года - по цене $21 за одну расписку (коэффициент обмена ADR на акцию - 1 к 3). В результате IPO компания привлекла $291.9 млн. Группа "Мечел" создана в марте 2003 года. Уставный капитал Мечела составляет 4.162 млрд. руб., выпущено 416270745 обыкновенных акций номиналом 10 руб. В состав компании входят Челябинский меткомбинат, Ижсталь, угольная компания "Южный Кузбасс", Белорецкий меткомбинат, Южуралникель, Коршуновский ГОК, Вяртсильский метизный завод, "Торговый дом Мечел", "Уральская кузница" (Чебаркульский метзавод), а также заводы в Румынии и Литве. В середине марта основные владельцы Мечела - гендиректор компании Владимир Иорих и председатель Совета директоров Игорь Зюзин - провели структурированную сделку, в ходе которой было продано 16.4% акций компании, а free-float увеличился до 23% с 10%. В результате этих сделок доля И.Зюзина в Мечеле увеличилась до 47.1% с 42.2%. Были проданы 15.9 млн. GDR на 47.7 млн. акций (11.46% уставного капитала), а также облигации, конвертируемые в 6.8 млн. GDR на 20.5 млн. акций (4.92% уставного капитала). Часть акций объемом 3.4% стала доступна для инвесторов на основании соглашения по заимствованию акций. Цена GDR составила $22 за одну расписку - с дисконтом в 7.8% к цене закрытия ADS на Нью-йоркской фондовой бирже по состоянию на предыдущий день. Сумма продажи GDR составила $350 млн., облигаций - $150 млн., ставка по облигациям - 10.25% годовых. 10 февраля Мечел объявил, что В.Иорих в течение года продаст свой 42.2-процентный пакет акций Мечела, а И.Зюзин доведет свою долю в капитале металлургической компании до контрольной, выкупив часть акций у В Иориха.
По материалам информационного агентства AK&M
ФАС не определила свою позицию в отношении ходатайства НЛМК о приобретении "Верх-Исетского металлургического завода"
Федеральная антимонопольная служба (ФАС) по-прежнему не определила свою позицию в отношении ходатайства ОАО "Новолипецкий металлургический комбинат" (НЛМК) о приобретении ООО "Верх-Исетский металлургический завод" (ВИЗ-Сталь). Об этом журналистам заявил замруководителя ФАС Андрей Цыганов. Покупка ВИЗ-Стали позволит НЛМК контролировать 100% российского рынка трансформаторной стали, - сказал А.Цыганов. По его словам, в этом есть плюсы и минусы. Плюс - усиление позиций НЛМК на мировом рынке, минус - ухудшение положения российских потребителей, - считает чиновник. Напомним, что в декабре прошлого года НЛМК обратился ФАС с просьбой разрешить приобретение доли в ВИЗ-Стали. Это может быть пакет итальянской компании Duferco (около 90%), основного владельца ВИЗ-Стали. Тогда антимонопольная служба выразила свое нежелание санкционировать сделку, но официального отказа не последовало. Кроме того, покупкой этого актива также интересуется ОАО Магнитогорский металлургический комбинат" (ММК). Если ФАС откажет НЛМК, ММК планировал приобрести долю в ВИЗ-Стали. ВИЗ-Сталь - единственное в России и крупнейшее в Европе предприятие, специализирующиеся исключительно на производстве сортов стали, применяемых при производстве электрических трансформаторов. На сегодняшний день компания контролирует порядка 80% российского производства электротехнической стали и около 10% мирового рынка. НЛМК - третий по величине металлургический комбинат в России - специализируется на производстве листового проката широкого сортамента. В 2005 году комбинат произвел 8.47 млн. т стали и 7.89 млн. т чугуна. Чистая прибыль НЛМК по по US GAAP в 2005 году снизилась на 21.8% до $1.39 млрд. Основным владельцем НЛМК является председатель его Совета директоров Владимир Лисин, который после IPO комбината контролирует около 82.85% акций.
По материалам информационного агентства AK&M
R.Zaleski вновь увеличил свою долю акций в Arcelor с 4,3 % до 4,5 %
Исполнительный директор компании Arcelor, Guy Dolle сообщил на последнем собрании акционеров, что биржевая стоимость компании выросла от €33,7 млрд до €40,7 млрд, что, безусловно, выше чем предложение Mittal Steel в €20,6 млрд. В соответствии с отчетом во французской печати, в частности в газете Le Figaro, Dolle сообщил, что Arcelor увеличил с 5 до 6 раз запланированную Ebitda , т. е. до €7 млрд. Один из аналитиков подтвердил, что Ebitda, как элемент стоимости предприятия, очень часто используется для оценки компании. По подсчетам Dolle, эта стоимость предприятия должна вырасти, базируясь на показателях Ebitda, и кроме этого, нужно приянть во внимание торговлю акциями на рынке, которые также увеличились в объеме. Также сообщается, что французский предприниматель Romain Zaleski вновь увеличил свою долю акций в компании на сей раз с 4,3 % до 4,5 %. Carlo Tassara International сейчас держит около 28,84 млн акций Arcelor. Кроме этого, Zaleski является держателем 13 % акций французской компании Eramet. На собрании акционеров Dolle сообщил, что будет немедленно связываться с Zaleski, чтобы выяснить, что он собирается делать с акциями Arcelor. Кстати, в феврале, после предложения Mittal Steel, на рынке ходили слухи, что компания Eramet может быть "белым рыцарем" для Arcelor. Тогда же Dolle сказал, что Arcelor не заинтересован в объединении с Eramet.
По материалам информационного агентства MetalTorg.Ru
Акции ThyssenKrupp резко выросли из-за слухов о поглощении
Акции крупнейшей немецкой сталелитейной компании ThyssenKrupp резко выросли 5 мая на торгах в Европе после появления слухов о том, что нашлись покупатели, готовые приобрести промышленный конгломерат, а затем разделить его на несколько отдельных компаний. "Появились слухи о том, что ThyssenKrupp будет поглощен, а затем разделен", - сказал один из трейдеров. В то же время другой трейдер назвал происходящее "типичными пятничными слухами". Акции ThyssenKrupp к 16.06 МСК выросли в цене на 5,45 процента до 28,07 евро. В ходе торгов их цена доходила до 28,45 евро. В последнее время в сильно фрагментированном сталелитейном секторе началась консолидация. Самым заметным событием в сфере слияний и поглощений продолжает оставаться попытка враждебного поглощения крупнейшей стальной компанией мира Mittal Steel второй по величине сталелитейной компании Arcelor. Однако начавшаяся консолидация пока никак не затронула ThyssenKrupp, 23,6 процента акций которого принадлежат Альфреду Круппу фон Болену и Halbach Foundation. Представитель компании от комментариев отказался.
По материалам информационного агентства Reuters
Arcelor предлагает Mittal Steel сделать предложение наличными
Исполнительный директор компании Arcelor, Guy Dolle, сообщил 4 мая в Кливленде, что компания хотела бы рассмотреть предложение Mittal Steel, если это предложение будет достаточно большим и будет сделано наличными. По данным Bureau Report, Guy Dolle также сообщил, что оппозиция предложению Mittal не является безусловной, повторяя слова председателя совета директоров Joseph Kinsch. Arcelor хочет предложения наличными для исключения всяческой неопределенности. "Что такое предложение Mittal Steel в акциях? Это большой вопрос, - продолжил Guy Dolle. - Все имеет цену и в конце концов, акционеры должны решить, хотят они покупать акции в новой компании или нет".
По материалам информационного агентства MetalTorg.Ru
Заводы в Китае могут стать собственностью Mittal Steel
Компания Mittal Steel, крупнейший производитель стали в мире, планирует сделать несколько приобретений в Китае, заявил Р.Бан – директор европейского дивизиона компании. Интерес Mittal Steel в приобретению Arcelor сохраняется. Р.Бан заявил, что купив Arcelor компания сможет выпускать 110 млн. т стали в год, тогда как целью Mittal Steel является отметка в 140 млн. т стали. Напомним, что компания имеет опыт работы с китайскими активами: в феврале Mittal Steel завершила приобретение 36,67% акций компании Hunan Valin Steel Tube and Wire за 281 млн. евро.
По материалам информационного агентства Rusmet.ru
Президент Таджикистана заявил, что страна отказывается от планов приватизации алюминиевого завода "ТадАЗ"
Таджикистан отказался от планов приватизации своего алюминиевого завода, единственного в Центральной Азии, заявил 5 мая президент страны Эмомали Рахмонов. Ранее правительство беднейшего государства региона говорило о планах подготовить план приватизации предприятия в 2006 году. Интерес к продаже Таджикского алюминиевого завода (ТадАЗ) проявляли крупнейшие в России России производители алюминия РусАл и СУАЛ. "Мы не намерены его приватизировать...Вопрос не стоит о приватизации", - сказал журналистам Рахмонов, который находится с официальным визитом в Казахстане. По данным Рахмонова, в этом году ТадАЗ выпустит 420.000 тонн алюминия. В прошлом году выпуск составил 379.630 тонн. РусАл ранее сообщал также о планах отдельного от ТадАЗа алюминиевого производства в Таджикистане. Основным поставщиком глинозема на ТадАЗ является иностранная оффшорная компания Ansol, которая покупает сырье на украинском Николаевском глиноземном заводе, контролируемом РусАлом.
По материалам информационного агентства Reuters
"Магнитка" создала 100% дочернюю компанию ММК Holdings, в рамках реализации сделки по приобретению Pakistan Steel
ОАО "Магнитогорский металлургический комбинат" (ММК) создало 100% дочернюю компанию ММК Holdings (Asia/ Ltd, Республика Маврикий), говорится в сообщении ММК. Как пояснили ПРАЙМ-ТАСС в пресс-службе ММК, компания ММК Holdings создана в рамках реализации сделки по приобретению Pakistan Steel в соответствии с ранее достигнутыми между ММК и партнерами по консорциуму договоренностями по управлению данным активом. "В дальнейшем, возможно, данной компании будут переданы и прочие инвестиционные проекты ММК в азиатском регионе", - отметили в пресс-службе. Как сообщалось ранее, консорциум в составе ММК, Al-Tuwairqi (Саудовская Аравия) и Arif Habib Group (Пакистан) в начале апреля 2006 г признан победителем аукциона по продаже 75% акций Pakistan Steel Mills Corporation Limited (PSMC, мощностью 1,1 млн т стали в год). Консорциум в составе ММК, Al-Tuwairqi и Arif Habib предложил самую высокую цену за данный пакет в 361,8 млн долл. Победителю аукциона необходимо будет инвестировать в меткомбинат 1,2 млрд долл для увеличения производственных мощностей с 1,1 млн т до 3 млн т в год. Новый собственник также должен вложить в модернизацию коксовой батареи около 200 млн долл. ОАО "Магнитогорский металлургический комбинат" является крупнейшим предприятием черной металлургии России, его доля в объеме металлопродукции, реализуемой на внутреннем рынке - около 20%. Предприятие представляет собой крупный металлургический комплекс с полным производственным циклом. Около половины продукции экспортируется в различные страны мира.
По материалам информационного агентства Прайм-Тасс
Компания "Сайнс-инвест" приобрела на аукционе РФФИ блокпакет акций "Пермметалла" за 20,93 млн. рублей
Приволжское межрегиональное отделение Российского фонда федерального имущества (РФФИ) объявило итоги аукциона по продаже акций ОАО «Пермметалл», которые были подведены 21 марта 2006 года. Общее количество выставленных акций - 10038 обыкновенных именных акций, что составляет 25,5% от уставного капитала компании. Начальная цена – 20,9 млн руб. По информации РФФИ акции были проданы за 20,93 млн руб. ООО «Сайнс-инвест».
По материалам газеты Business Class