Правила разработки программ комплексного развития систем теплоснабжения муниципального образования Предложения и замечания просим направлять по адресу

Вид материала

Документы

Содержание Методические основы оценки общественной и бюджетной эффективности инвестиционных проектов Технического задания на разработку инвестиционной программы субъекта теплоснабжения по развитию систем теплоснабжения 5. Целевые условия для инвестиционной программы 6. Ограничения и специальные требования 7. Источники финансирования 8. Ожидаемые результаты 9. Сроки и этапы разработки инвестиционной программы. 11. Особые условия

Подобный материал:

• Программы «Комплексного развития систем коммунальной инфраструктуры муниципального, 2184.5kb.
• А. Я. Бекшаев Физические основы ЭВМ лекции, 50.92kb.
• Методические указания и контрольные задания для студентов-заочников образовательных, 597.68kb.
• Состав программы комплексного развития систем коммунальной инфраструктуры муниципального, 710.48kb.
• Долгосрочная целевая программа комплексного развития систем коммунальной инфраструктуры, 2171.44kb.
• Продление демографической катастрофы курс на вымирание и гибель России Ложные ориентиры, 374.89kb.
• Решение проект, 3158.07kb.
• Программа комплексного развития коммунальной инфраструктуры муниципального образования, 688.67kb.
• Решение Правления Кузбасской тпп, 49.55kb.
• Программа комплексного социально-экономического развития муниципального образования, 386.43kb.

Приложение 6.2


Методические основы оценки общественной и бюджетной эффективности инвестиционных проектов


Настоящие методические рекомендации содержат основные методы оценки эффективности инвестиционных проектов, применяемые в российской и мировой практике, и предназначены для оценки эффективности инвестиционных проектов разработчиками программ комплексного развития систем теплоснабжения муниципальных образований. На основании проведенной оценки общественной, бюджетной и коммерческой эффективности осуществляется отбор инвестиционных проектов для включения в программу комплексного развития систем теплоснабжения.

Основой для расчета эффективности является информация, содержащаяся в инвестиционных проектах субъектов теплоснабжения муниципального образования.

Основными принципами оценки эффективности инвестиционных проектов являются:

• рассмотрение проекта в течение всего периода функционирования объекта инвестиции
  
• моделирование денежных потоков, учитывающих все поступления и выплаты денежных средств за расчетный период
  
• сопоставимость условий сравнения различных проектов
  
• осуществление выбора инвестиционного проекта по критерию наибольшего значения эффекта
  
• учет фактора времени путем дисконтирования поступлений и выплат, осуществляемых в различные моменты времени
  
• учет всех наиболее существенных последствий реализации проекта
  
• учет влияния инфляции
  
• учет наличия разных участников проекта, возможности несовпадения их интересов
  

1. Общественная эффективность

Показатели общественной эффективности учитывают социально-экономические последствия реализации инвестиционного проекта для общества в целом, в том числе «внешние» эффекты в смежных отраслях экономики, экологические, социальные и внеэкономические эффекты. В случае если «внешние» эффекты невозможно оценить количественно (например, повышение комфортности условий проживания), необходимо осуществить экспертную оценку их влияния.

При расчете общественной эффективности необходимо комплексно учитывать социальные, экономические и экологические последствия реализации инвестиционного проекта для общества в целом. Проект оценивается с точки зрения общества, без выделения отдельных участников и без учета взаимоотношений между ними. Денежные потоки при этом отражают прежде всего движение ресурсов между проектом и внешней средой.

В расчетах эффективности необходимо учитывать влияние реализации инвестиционного проекта на деятельность сторонних организаций и населения, в том числе:

• влияние осуществления проекта на объемы производства продукции (работ, услуг) сторонними предприятиями. В стоимостном выражении можно оценить как изменение выручки (доходов) сторонних организаций вследствие реализации проекта.
  
• влияние осуществления проекта на качество жизни населения (создание новых услуг, снижение себестоимости оказываемых услуг, повышение качества услуг, обеспечение бесперебойности предоставляемых услуг, расширение круга категорий граждан, имеющих доступ к этим услугам). Проводится экспертная оценка качественных эффектов от реализации проекта на качество жизни населения. В стоимостном выражении можно оценить как изменение затрат населения на оплату услуг теплоснабжения (снижение затрат – положительный эффект, увеличение затрат – отрицательный эффект)
  
• влияние осуществления проекта на занятость населения муниципального образования. В стоимостном выражении можно оценить как изменение бюджетных расходов на выплату пособий по безработице (снижение выплат (соответствует увеличению занятости населения) – положительный эффект, увеличение выплат – отрицательный эффект).
  
• влияние осуществления проекта на окружающую среду. Проводится экспертная оценка качественных эффектов от реализации проекта на экологическую обстановку. В стоимостном выражении можно оценить как изменение платы за выбросы в окружающую среду (снижение выплат (соответствует снижению выбросов) – положительный эффект, увеличение выплат – отрицательный эффект), изменение выплат за потребляемые природные ресурсы (воду, газ, уголь) (снижение выплат – положительный эффект, увеличение выплат – отрицательный), необходимость при реализации проекта вылаты компенсаций за нанасение вреда окружающей среде – отрицательный эффект.
  
• влияние осуществления проекта на уровень аварийности объектов теплоснабжения. В стоимостном выражении можно оценить как снижение затрат на аварийно-восстановительные работы.
  
• влияние осуществление проекта на энергосбережение. В стоимостном выражении можно оценить как изменение удельных затрат на энергоресурсы в результате реализации проекта (эффект пересчитывается на объем выпуска продукции), снижение тепловых потерь, стоимость ввода единицы съэкономленной мощности
  

Данный список эффектов не является исчерпывающим.


При определении общественной эффективности не играет роли перераспределение средств между предприятиями, постащиками, потребителями продукции в пределах народного хозяйства, поэтому при определении потребности в оборотном капитале:

• влияние оборотных пассивов не учитывается
  
• при расчете оборотных активов учитывается потребность в средствах только для оплаты:
  
  • запасов сырья, материалов и комплектующих
    
  • резерва денежных средств
    

Таблица 1 – Структура оборотного капитала для расчета общественной эффективности

Номер шага	0	1	2
Длительность шага
Структура оборотных средств
АКТИВЫ
1. Сырье, материалы, комплектующие
2. Резерв денежных средств
3. ИТОГО ОБОРОТНЫЙ КАПИТАЛ (сумма строк 1-2)
4. Прирост оборотного капитала

При расчете общественной эффективности используется социальная норма дисконта, которая отражает минимальные требования общества к эффективности проекта и устанавливается органами местного самоуправления.

В качестве выходной формы рекомендуется таблица денежных потоков и показателей общественной эффективности (Таблица 2), которые можно оценить в стоимостном выражении и описательная часть, содержащая экспертные оценки социальных, экологических и иных неэкономических последствий реализации проекта.


Таблица 2 – Денежные потоки и показатели общественной эффективности

Номер шага	0	1		i
Длительность шага
Показатель
Операционная деятельность
Денежные притоки
1. Выручка от реализации продукции (услуг)
2. Выручка от продаж нематериальных активов
3. Доход от средств, включенных в дополнительные фонды (возврат основного капитала, проценты и др.)
4. Возмещение НДС на приобретенное оборудование
5. Итого приток (сумма строк 1-4)
Денежные оттоки
6. Материальные затраты на реализацию проекта (оплата материалов, работ, услуг сторонних организаций)
7. Заработная плата с отчислениями
8. Итого отток (сумма строк 6-7)
9. Косвенные финансовые результаты, выраженные в денежной форме (изменение доходов сторонних организаций и населения, обусловленное реализацией проекта, изменение затрат бюджетных средств на выплату пособий по безработице, рыночная оценка ущерба окружающей среде и т.д. Увеличение доходов или уменьшение затрат показывается со знаком «плюс», снижение доходов или увеличение затрат – со знаком «минус»)
10. Денежный поток от операционной деятельности (стр.5-стр.8+стр.9)
Инвестиционная деятельность
11. Вложения в основные средства и прочие внеоборотные активы
12. Изменение оборотного капитала («+» - увеличение, «-» - уменьшение)
13. Выручка отреализации выбывающего имущества
14. Денежный поток от инвестиционной деятельности (-стр.11-стр.12+стр.13)
15. Денежный поток проекта в дефлированных ценах
16. Чистый доход
17. Срок окупаемости без учета дисконтирования
18. Коэффициент дисконтирования
19. Дисконтированный эффект (стр.15*стр.18)
20.Чистый дисконтированный доход
21. Срок окупаемости с учетом дисконтирования
22. Внутренняя норма доходности
23. Индекс доходности дисконтированных инвестиций
24. Индекс доходности дисконтированных затрат

2. Бюджетная эффективность


При расчете бюджетной эффективности реализации инвестиционных проектов необходимо учитывать ситуацию, когда финансирование инвестиционного проекта осуществляется за счет средств бюджетов различных уровней. Показатели бюджетной эффективности рассчитываются на основании определения потоков бюджетных средств. Нормативно-правовой базой для расчета бюджетной эффективности явяляется Налоговый кодекс РФ, бюджеты различных уровней на соответствующий год. Бюджетную эффективность можно рассчитать как для каждого уровня бюджета (федеральный, региональный, местный), так и в общем для всех уровней.

К притокам средств при расчете бюджетной эффективности относят:

• притоки от налогов, акцизов, сборов и отчислений во внебюджетные фонды, установленных действующим законодательством
  
• доходы от лицензирования, конкурсов, тендеров на проектирование, строительство и эксплуатацию объектов, предусмотренных проектом
  
• погашение бюджетных кредитов, выданных из соответствующих бюджетов участникам проекта
  
• платежи в погашение налоговых кредитов
  
• дивиденды по принадлежащим муниципалитету, региону или государству акциям и другим ценным бумагам, выпущенным в связи с реализацией инвестиционного проекта
  

К оттокам бюджетных средств относятся:

• предоставление бюджетных ресурсов на условиях закрепления в собственности соответствующего органа управления части акций организации, реализующей инвестиционный проект
  
• предоставление бюджетных ресурсов в виде инвестиционного кредита
  
• предоставление бюджетных средств на безвозмездной основе
  
• бюджетные дотации, связанные с проведением определенной тарифной политики и обеспечением соблюдения определенных социальных приоритетов
  

При оценке бюджетной эффективности учитываются:

• налоговые льготы (снижение налоговых поступлений)
  
• государственные гарантии займов и инвестиционных рисков (плата за гарантии, выплаты по гарантии при наступлении страховых случаев (с учетом фактора риска))
  
• изменение налоговых поступлений от предприятий, деятельность которых улучшается или ухудшается в результате реализации инвестиционного проекта
  
• изменение выплат пособий по безработице (при влиянии реализации инвестиционного проекта на количество рабочих мест)
  
• выделение средств из бюджета для переселения граждан в случаях, предусмотренных проектом
  

Кроме того, при реализации проектов в сфере теплоснабжения необходимо учитывать следующие бюджетные эффекты:

• изменение уровня выплат субсидий населению
  
• изменение бюджетных затрат на оплату тепловой энергии организациями, финансируемыми из бюджетов различных уровней
  

При расчете бюджетной эффективности используется бюджетная норма дисконта, которая отражает приемлимую для бюджета эффективность проекта и устанавливается органами местного самоуправления.

Расчеты бюджетной эффективности проводятся отдельно для каждого уровня бюджета. При оценке инвестиционных проектов для включения в программу комплексного развития систем теплоснабжения муниципального образования наибольший вес имеют эффекты для местного и регионального бюджетов.


В качестве выходной формы при расчете бюджетной эффективности рекомендуется таблица бюджетных денежных потоков и показателей бюджетной эффективности (Таблица 3).


Таблица 3 – Бюджетные потоки и показатели бюджетной эффективности

Номер шага	0	1		i
Длительность шага
Показатель
Поступления в бюджет
1. Налоги и платежи в бюджет
2. Возврат займов
3. Возврат процентов по займам
4. Дивиденды по акциям, находящимся в собственности региона
5. Плата за гарантии займов и инвестиционных рисков
6. Итого поступления (сумма строк 1-5)
Расходы бюджета
7. Предполагаемая поддержка проекта
8. Бюджетные дотации
9. Возврат НДС из бюджета
10. Расходы на переселение граждан
11. Итого расходы (сумма строк 7-10)
12. Прочие финансовые результаты, выраженные в денежной форме (изменение уровня выплат субсидий населению, изменение затрат бюджетных средств на выплату пособий по безработице, изменение расходов бюджета на оплату тепловой энергии. Увеличение доходов или уменьшение затрат показывается со знаком «плюс», снижение доходов или увеличение затрат – со знаком «минус»)
13. Бюджетный эффект (стр.6-стр.11+стр.12)
14. Дефлированный бюджетный эффект
15. То же нарастающим итогом (ЧД)
16. Коэффициент дисконтирования
17. Дисконтированный бюджетный эффект (стр.14*стр.16)
18. То же нарастающим итогом (ЧДД)
19. Индекс доходности гарантий (отношение ЧДД к величине гарантий)
20. Индекс доходности бюджетных инвестиций (отношение ЧДД к накопленному объему инвестиций)
21. Срок окупаемости бюджетных инвестиций
22. Срок окупаемости бюджетных инвестиций с учетом дисконтирования

Приложение 7


Примерное содержание

Технического задания на разработку инвестиционной программы субъекта теплоснабжения по развитию систем теплоснабжения


1. Основание для выполнения работ и руководящие документы:

2. Заказчик:

3. Исполнитель:

4. Цель работы: формирование инвестиционной программы ______ по развитию систем коммунальной инфраструктуры, определяющей мероприятия по строительству или модернизации объектов системы теплоснабжения в зоне ведения компании, и определение объема необходимого финансирования.

5. Целевые условия для инвестиционной программы: определяются целевые показатели и условия, которые должны быть достигнуты при реализации инвестиционной программы. Примерами таких показателей и условий могут являться: обеспечение теплоснабжения планируемой новой застройки (например, обеспечение подключения к ЦТ нового микрорайона в ___году и т.д.), повышение эффективности деятельности отдельных объектов или системы (например, снижение потерь при передаче тепловой энергии до ____ уровня и т.д.), достижение установленных технико-экономических характеристик деятельности организации (например, снижение себестоимости выработки тепловой энергии до ____ руб/Гкал, и т.д.).

6. Ограничения и специальные требования: определяются временные(например, мероприятия должны быть реализованы в срок не более ____) и финансовые (например, затраты на реализацию мероприятий не должны превысить ___ руб, или тариф не должен повыситься более чем на ___руб). В качестве специальных требований определяются ограничения на мероприятия, включаемые в инвестиционную программу (например, мероприятия по перекладке труб предусматривать только с использованием труб из ППУ-изоляции, или строительство новых источников должно предусматривать приоритет когенерационной выработки и т.д.).

7. Источники финансирования: указываются источники финансирования мероприятий инвестиционной программы, ориентировочные объемы финансирования из бюджетов различных уровней, предложения по заключению концессионных и инвестиционных соглашений.

8. Ожидаемые результаты: определяются требования к формату и содержанию инвестиционной программы субъектов теплоснабжения, требования по проработке альтернативных вариантов достижения целевых условий (п.4.).

9. Сроки и этапы разработки инвестиционной программы.

10. Согласование инвестиционной программы: устанавливаются дополнительные требования к промежуточным согласованиям программы с профильными подразделениями органов местного самоуправления и/или ключевыми контрагентами.

11. Особые условия: определяются иные особые условия, учитывающие специфические или уникальные требования, предъявляемые к разработке конкретной инвестиционной программы.


Приложение 8


Форма для сбора информации по мониторингу программы комплексного развития систем теплоснабжения

Наименование индикатора	Единица измерения	Точка отсчета	1-й период (месяц, квартал, год)		2-й период (месяц, квартал, год)		i-тый период (месяц, квартал, год)
			план	факт	план	факт	план	факт