Что такое кросс-курс и спот-курс. Как происходит процесс заключения сделок. Что такое маржинальная торговля. Методику расчета прибыли/убытка. Методика расчета стоимости одного пункта

Вид материала

Документы

Содержание Маржа (margin) – требуемое Брокером денежное обеспечение для поддержания открытых позиций. Маржинальная торговля Вариационная маржа Методика расчета прибыли/убытка. Методика расчета стоимости одного пункта. Несколько замечаний

Подобный материал:

• Заявка на предоставление услуг по расчету налогооблагаемой инвестиционной прибыли (убытка), 20.36kb.
• Т. П. Возможно ли «объективистское» религиоведение?, 75.66kb.
• Десять нерешенных проблем теории сознания и эмоций. Эмоции, 306.48kb.
• Начальный курс обучения правам человека Содержание Часть I. Первые шаги • Что такое, 2838.75kb.
• Методика определения средней стоимости одного квадратного метра общей площади жилья, 40.68kb.
• Производительность труда и социализм, 126.37kb.
• Тема: Что такое вич? Что такое вич- инфекция? Что такое спид?, 31.26kb.
• Пройдя специализированный элективный курс «Знакомые незнакомцы», вы узнаете о свойствах, 476.63kb.
• Е. В. Постоевой Религиозно-философская публицистика Л. Н. Толстого, 980.21kb.
• Что такое договор. Общая методика заключения надежного договора. Структура и основные, 497.66kb.

Маржинальная торговля

• Маржа (margin) – требуемое Брокером денежное обеспечение для поддержания открытых позиций.
  
• Маржинальная торговля (Margin Trading) — Осуществление арбитражных операций с контрактами на валюты и (или) CFD контрактами, в результате которых объемы открываемых позиций превышают в несколько раз размер вариационной маржи.
  
• Вариационная маржа (variation margin) – при падении баланса ниже уровня минимальной суммы, которая должна находиться счете трейдера или инвестора в брокерской компании, - дополнительно требуемый депозит для приведения счета собственного капитала инвестора/трейдера к начальному уровню маржи.
  

Особенности маржинальной торговли


Сделки на рынке Форекс осуществляются по принципу маржинальной торговли. Маржинальная торговля имеет ряд особенностей, которые и сделали ее столь популярной.

1. Небольшой стартовый капитал позволяет осуществлять сделки на суммы, многократно (в десятки и сотни раз) его превышающие. Это превышение называют кредитным плечом (leverage).

2. Торговля проводится без реальной поставки денег, что сокращает накладные расходы и дает возможность открывать позиции как покупкой, так и продажей валюты (в том числе отличной от валюты депозита).

Депозит и кредитное плечо


Открытие счета и внесение денег на депозит (внесение маржи) - первое, что Вы должны сделать перед началом проведения торговых операций. Назначение депозита - гарантия компенсации возможных потерь.

Одним из условий торговли является кредитное плечо - коэффициент, показывающий, во сколько раз размер открытой позиции может превышать размер депозита.

• Пример.
  

Депозит равен 10 000 USD, кредитное плечо 200. При данных условиях Вы можете открыть позицию, размер которой не превышает 2 000 000 USD (10 000 * 200) или эквивалент в другой валюте.

Если же Вы открываете позицию не 2 000 000, а 100 000 USD, то Вы задействуете не весь свой депозит и у Вас останутся свободные средства.


Попрактиковаться в открытии/закрытии ордеров Вы можете с помощью программы ссылка скрыта. Для этого Вам необходимо ссылка скрыта ее, установить и ссылка скрыта.

7. Методика расчета прибыли/убытка. Методика расчета стоимости одного пункта.
   

Если Вы купили товар (валюту) по одной цене, затем продали его по другой, то прибыль или убыток составит разницу между ценой продажи и ценой покупки умноженной на сумму сделки.


Прибыль или убыток = Сумма сделки * (Цена продажи - Цена покупки)

В общем виде формула расчета прибыли и убытков (по-английски profit and loss или просто profit/loss) выглядит следующим образом:


Profit/Loss = N lots*100 000*(Sell – Buy) – N lots* Commission – N lots*100 000*Overnight*N days/365,

где N lots – количество лотов по 100 000, которое использовал трейдер,

Sell – цена продажи базовой валюты

Buy – цена покупки базовой валюты

Commission – комиссионные, взимаемые диллинговой компанией

Overnight – разница в ставках между базовой валютой и контрвалютой для операций Sell или Buy, в зависимости от совершенных трейдером операций. Взимается только в случае, если трейдер не успел закрыть позицию в тот же день. Она может быть как положительной (оплачивается за счет трейдера), так и отрицательной (доплачивается трейдеру)

N days – количество дней, через которое трейдер закрыл позицию.


Несколько замечаний.


1. Результат расчетов по этой формуле выражается в котируемой валюте.

2. Сумма сделки в этой формуле должна быть выражена в базовой валюте, причем сумма проданной и купленной базовой валюты должна быть одинакова.

3. Если имеется прибыль от операции, то после расчетов будет получен положительный результат, если потери - отрицательный.

4. Результат не зависит от того, как проводилась операция: сначала покупка, а затем продажа или наоборот.

• Пример. Допустим, текущая котировка USD/CHF 1.0905/09 и Вы играете на повышение, т.е. прогнозируете, что доллар будет расти по отношению к швейцарскому франку. Вы открываете позицию покупкой доллара по 1.0909. Через какой-то промежуток времени, допустим, при достижении курса 1.0950, Вы решаете закрыть позицию. Прибыль или убыток = 100 000 * (1.0950 - 1.0909) = 41 CHF. Или, в пересчете на доллары, прибыль = 41 / 1.0950 = 37.44 USD.
  

Возможная прибыль или убыток (Unrealized P/L)


Если у Вас имеется открытая позиция, то в связи с постоянным изменением курса, у Вас будет возникать необходимость расчета возможной прибыли или убытка в конкретные моменты времени.

Пока позиция не закрыта, данные прибыли или убытки не являются окончательными и называются плавающими (возможными или нереализованными). Если Вы закроете позицию в этот момент по этому курсу, то получите именно такую прибыль или убыток. Для расчета возможной прибыли или убытка используются те же формулы.

• Следует отметить, что используя программное обеспечение Wega Trader у Вас не будет необходимости рассчитывать полученную прибыль или убыток. Программа все сделает за Вас. Главная задача – верно спрогнозировать движение курса валюты.
  

Методика расчета стоимости одного пункта.

• Пример.
  

Берем котировку USD/CAD = 1.0713

Соответственно 10 000 $ = 10 713 канадских долларов.

Допустим цена изменилась на 1 пункт, т.е USD/CAD уже = 1.0714

Соответственно 10 000 $ по новой цене = 10 714 канадских долларов.

Отсюда 1 канадский доллар стоит => 1/1.0714 = 0.9333 американских доллара.

• Пример 2.
  

Берем котировку USD/CHF = 1.0905

Соответственно 10 000 $ = 10 905 швейцарских франков.

Допустим цена изменилась на 1 пункт, т.е USD/CHF уже = 1.0906

Соответственно 10 000 $ по новой цене = 10 906 швейцарских франков.

Отсюда 1 швейцарский франк стоит => 1/1.0906 = 0.9169 американских доллара.

• Пример 3.
  

Берем котировку EUR/USD = 1.4881

Соответственно 10 000 евро = 14 881 американский доллар.

Допустим цена изменилась на 1 пункт, т.е EUR/USD уже = 1.4882

Соответственно 10 000 евро по новой цене = 14 882 американских доллара.

В данном случае нет необходимости рассчитывать стоимость 1 пункта – она очевидна и = 1 американскому доллару.


Аналогично ситуация будет выглядеть с британским фунтом стерлингов (GBP), австралийским (AUD) и новозеландским долларами (NZD).