Фінансові аспекти управління капітальними інвестиціями
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
ії та обсягу балансу показав, що з 2001 до 2002 року ефективність використання майна підприємства підвищилась, а з 2002 до 2003 -зменшилася. З 2001 до 2002 року підприємство збільшувало обсяги реалізації завдяки збільшенню активів, а в 2003 році виручка і обсяги майна знизилася, що негативно впливає на прибуток підприємства,
З 2001 до 2002 року виручка підприємства від реалізації продукції зросла на 45%, а з 2002 до 2003 року знизилася на 3%. Саме зміна цього фактору вплинула на всі фінансові показники діяльності підприємства. При цьому собівартість продукції продовжувала зростати. А виходячи з того, що собівартість становить значну частину виручки, знизились показники валового і операційного прибутку. Збільшення різноманітних витрат також негативно вплинуло на роботу фірми. Результатом збільшення собівартості, витрат та непропорційного збільшення доходів стало від'ємне значення чистого прибутку підприємства (-30,4%), що означає нестійкість фінансового стану підприємства протягом періоду, що досліджувався.
Аналіз рентабельності даного підприємства показав, що показники рентабельності покращилися з 2001 до 2002 року і погіршилися з 2002 до 2003 року. Таке коливання цих показників обумовлене, перш за все, зміною виручки від реалізації на протязі трьох років та збільшенням собівартості продукції. Тобто підприємство ТОВ "Обрій" з 2001 до 2002 року діяло більш рентабельно, ніж з 2002 до 2003.
Показники ділової активності підприємства характеризують оборотність капіталу фірми, яка, в основному, покращується протягом даного періоду. Так, покращилися коефіцієнти оборотності активів, запасів, кредиторської заборгованості. А, відповідно ним, зменшилась і тривалість обороту активів, запасів та кредиторської заборгованості. Разом з тим, зменшення коефіцієнту та збільшення обороту дебіторської заборгованості вказує на затримку грошових платежів нашому підприємству, що зменшує фінансові можливості фірми.
.2 Обґрунтування потреби в капітальних інвестиціях
В дипломній роботі використані данні ТОВ "Обрій". Це підприємство входить до галузі легкої промисловості. Форма власності на підприємстві: товариство з обмеженою відповідальністю, тобто підприємство, де несуть відповідальність особи, лише в межах своїх вкладів.
"Обрій" був заснований в 1994 році. З моменту створення фірми на ринок України була представлена така продукція: фурнітура та аксесуари для легкої промисловості найвищої якості провідних лідерів з Германії, а також чохли для одягу, пластикові козирки для головних уборів та чоловічі сорочки власного виробництва. На даний момент виробнича діяльність по виготовленню головних уборів активно ведеться в Києві та Харкові.
Для організації даного виробництва ТОВ "Обрій" має орендні площі 1000 м. кв. У таблиці 14 наведено непрямі витрати фірми, що включають плату за оренду приміщень, адміністративні витрати та витрати на збут. Зміни у всіх витратах перераховано на рівень інфляції 1,1%.
Таблиця 14
Непрямі витрати підприємства
№п/пВитрати ($)Роки20042005200620071Плата за оренду приміщень50060009900132002Адміністративні витрати4000440048403Витрати на збут600130001820023400Сума витрат1898230003250041440
У перший місяць роботи над виробництвом головних уборів ТОВ "Обрій" зробить закупку необхідного обладнання та сировини, яка потрібна для початку виробництва. Ці витрати наведено у таблицях 15 та 16.
Таблиця 15
Потреба в обладнанні
№п/пНазва обладнанняЗагальна кількість необхідного обладнанняЦіна т (1 шт)Кошти, потрібні на обладнання($)грн..1Універсальні швейні машини2070014000742002Оверлок48003200169603Зігзаг65003000159004Рукавні швейні машини46002400127205Петельні швейні машини160060031806Розкройний ніж240080042407Розкройна машина11500150079508Прасувальне обладнення38002400127209Дублювальне обладнення31400420022260Загальна сума витрат32100170130
Зростання обсягів виробництва власної продукції та ефективність роботи фірми напряму залежить від налагодженого постачання сировини та матеріалів. Інформація про джерела постачання оформлені в таблицю 17:
Таблиця 16
Потреби в сировині і матеріалах
Назва материалуОдиниця виміруВитрати материалу на одиницюВартість за одиницю($)Кількість матеріалу, який потрібен для початку виробництваТканина верхум.кв0,2301,1504600Козирокшт.1,0000,04020000Кнопкашт.2,0000,02240000Дублеринм.кв.0,2000,1824000Поролонм.кв.0,1800,0683600Підкладкам.кв.0,1500,1253000Стрічкам.пог.1,0000,03020000Ниткам.3,0000,00360000Етикеткакомпл.1,0000,10020000Коробкашт.0,0300,017600Картонм.кв0,0260,011520Загальні витрати ($) на одиницю виробу1,748Кількість головних уборів, яку планується виробити у перше півріччя.20000Вартість матеріалу, який потрібен для початкового виробництва($)34960Вартість матеріалу, який потрібен для початкового виробництва грн..122360
Таблиця 17
Постачальники продукції
№ п./п.ПостачальникиСировина та матеріали1"Баланді"Тканина верху2"Обрій"Козирки3Т.К. ФурнітураКнопки4"Обрій"Дублерин5АСАТПоролон6Т.К. ФурнітураПідкладка7"Гоголев"Стрічка8"Обрій"Нитка9"Обрій"Етикетка10"Фаворит"Коробка11"В 2 В"Картон
На етапі початкового виробництва головних уборів планується асортимент, який складається з 5 моделей:
02028;
Утка;
Жиріновка;
Легіон;
Восьмиклинка,
але він буде поступово збільшуватися і до 2006 року досягне 25 - 30 видів даної продукції.
Прогноз продажу головних уборів, виручка, яку планується отримати та відпускна ціна одиниці виробу наведено у таблиці 18.
Таблиця 1