Финансовое планирование в организации ООО "Пегас-Турист"
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
предприятия сведения о возможностях мобилизации предприятием денежных потоков, сумма кредита может быть увеличена по сравнению с той, которая может быть определена традиционными методиками. Следовательно, будет достигнута область пересечения интересов предприятия и банка (максимизация дохода для банка за счет большего объема кредита, для предприятия увеличение объема привлекаемых денежных средств).
3.3 Экономическая эффективность внесенных предложений
По результатам анализа эффективности использования и распределения чистого денежного потока в ООО Пегас-Турист были выявлено, что рентабельность собственного капитала ООО Пегас-Турист снижается, а доля заемного капитала ничтожно мала, что свидетельствует о присутствии производственного риска, т.е. риска недополучения дополнительных доходов. Данное состояние обусловлено отсутствием формирования фонда накопления. Поэтому ООО Пегас-Турист для повышения внутренних резервов эффективности использования чистого денежного потока, и повышения рентабельности собственного капитала следует пересмотреть политику распределения чистого денежного потока.
ООО Пегас-Турист необходимо найти оптимальное соотношение между использованием средств на потребление (нормой распределения) и процентом увеличения собственных средств (внутренними темпами роста).
Для достижения высоких темпов роста оборота нужно повышать возможности увеличения рентабельности собственных средств предприятия.
Если представить фонд потребления как произведение чистого денежного потока и нормы распределения чистого денежного потока, рентабельность собственных средств может быть рассчитана так:
, (3.1)
где НР норма распределения чистого денежного потока;
ВТР внутренние темпы роста.
(3.2)
Для ООО Пегас-Турист следует предложить следующий порядок распределения чистого денежного потока: 15% - на формирование резервного капитала; 35% - на осуществление финансовой деятельности; 50%- на осуществление инвестиционной деятельности.
При данном порядке распределения чистого денежного потока предприятия внутренние темпы роста составят:
ВТР0 = 3,1 * (1- 0,85) = 0,46
ВТР1 = 3,1 * (1-0,50) = 1,55
Рентабельность собственного капитала ООО Пегас-Турист составит:
Rcc1 = 3,1 + 1,55 = 4,7
Таким образом, эффективность предлагаемых мероприятий можно представить в табл. 3.5.
При распределении чистого денежного потока предприятия в размере 35%- на финансовую деятельность, 50% - на инвестиционную деятельность, рентабельность собственного капитала увеличится с 3,1 до 4,7, т.е. на 1,6%. Внутренние темпы роста активов предприятия составят 1,6 , т.е на 1,1% выше чем при настоящей политике распределения чистого денежного потока.
Таблица 3.5
Оценка эффективности оптимизации распределения чистого денежного потока ООО Пегас-Турист
Наименование показателяДо введения мероприятияПосле введения мероприятийОтклонение (+,-)Ставка распределения чистого денежного потока, %:
- финансовая деятельность,
- инвестиционная деятельность
85
-
35
50
-50
+50Рентабельность собственного капитала3,14,7+1,6Внутренние темпы роста (темпы роста активов)0,461,55+1,09
Рассчитано автором по материалам ООО Пегас-Турист
Предлагаемая нами схема распределения и использования прибыли ООО Пегас-Турист повысит эффективность формирования собственного капитала предприятия, внутренние темпы роста активов составят 1,09% и увеличит рентабельность собственного капитала на 1,6%.
Заключение
На основе проведенного в дипломной работе исследования установлено, что эффективная деятельность ООО Пегас-Турист невозможна без грамотного финансового планирования. Упорядочение финансового плана помогает не только кредиторам разобраться в том, куда они вкладывают средства и оценить риски, а и для самого предприятия финансовый план является одним из основных документов. Ведь план дает возможность скоординировать и организовать деятельность всех подразделений предприятия для достижения максимального результата.
Перспективы деятельности ООО Пегас-Турист невозможны без внедрения системы бюджетирования.
Основой бюджетирования является бюджет продаж, так как производство ориентировано в первую очередь на то, что будет продаваться, т.е. пользоваться спросом на рынке. Объем сбыта определяет объем производства, которое в свою очередь, определяет планирование всех видов ресурсов, в том числе трудовых ресурсов, сырьевых запасов и других.
Планирование должно осуществляться по строгому регламенту, использовать расчеты многих количественных показателей.
Для того, чтобы план был реальным и не содержал невыполнимых пунктов используется система бюджетов, которая помогает, рассчитать насколько ООО Пегас-Турист готово к выполнению данного проекта, а потом проанализировать, достигло ли предприятие намеченных целей, если нет, то можно определить какие причины повлияли на это. Все это решается с помощью финансово-экономических показателей, которые являются неотъемлемой частью бюджетирования.
Предложенная методология бюджетирования предназначена для организации системы анализа и планирования денежных потоков, основанной на разработке и контроле выполнения системы бюджетов ООО Пегас-Турист. Она позволит установить текущий и о?/p>