Анализ финансовой деятельности на предприятии (на примере ЗАО «Сибирская аграрная группа»)
Курсовой проект - Экономика
Другие курсовые по предмету Экономика
ков.
где коэффициент автономии;
М собственные средства, руб.;
общая сумма источников, руб.
Минимальное значение коэффициента автономии принимается на уровне 0.6 . означает, что все обязательства фирмы могут быть покрыты ее собственными средствами. Рост коэффициента автономии свидетельствует об увеличении финансовой независимости и снижения риска финансовых затруднений.
Имеем,
на начало года=83270/88640=0.93;
на конец года=85740/89140=0.96;
Рост данного коэффициента и его высокая величина свидетельствуют о полной финансовой независимости фирмы.
Коэффициент финансовой устойчивости представляет собой соотношение собственных и заемных средств.
,
где коэффициент финансовой устойчивости;
М собственные средства, руб.;
К заемные средства, руб.;
З кредиторская задолженность и другие пассивы, руб.
Превышение собственных средств над заемными означает, что фирма обладает достаточным запасом финансовой устойчивости и относительно независима от внешних финансовых источников.
Имеем,
на начало года =83270/(3670+1700)=15.5
на конец года =85740/(2980+420)=25.21
Таким образом, фирма является финансово устойчивой, и за отчетный год коэффициент финансовой устойчивости возрос на 9.71 - с 15.5 до 25.21, или на 62.65% (9.71/15.5*100).
Затем изучаются в отдельности динамика и структура собственных оборотных средств и кредиторская задолженность.
Источниками образования собственных средств являются уставный капитал, отчисления от прибыли (в резервный фонд, в фонды специального назначения - фонд накопления и фонд потребления), целевое финансирование и поступления, арендные обязательства, вклады учредителей.
Целевое финансирование и поступления представляют собой источник средств предприятия, предназначенных для осуществления мероприятий целевого назначения: на содержание детских учреждений и другие. Средства для осуществления мероприятий целевого назначения поступают от родителей на содержание детей в детских садах и яслях, от других фирм.
Анализ наличия и движения собственных оборотных средств фирмы предполагает определение фактического размера средств и факторов, влияющих на их динамику (табл.6).
Таблица 6. Анализ наличия и движения собственных оборотных средств фирмы
ПоказателиНа начало периодаНа конец периодаИзмененияУставный капитал79 80079 650-150Резервный капитал2 4003 5001100Фонд специального назначения1 0702 5901520нераспределенная прибыль;000Итого источников собственных средств83 27085 7402470Исключаются:Нематериальные активы (остаточная стоимость)1 2001 600400Основные средства (остаточная стоимость)56 80056 000-800Капитальные вложения8 0008 400400Долгосрочные финансовые вложения:3 8000-3800Расчеты с учредителями000Краткосрочные финансовые вложения2 1600-2160Прочие внеоборотные активы000Убыток000Итого исключается:71 96066 000-5 960Собственные оборотные средства11 31019 7408 430
Материал табл. 6 показывает, что за год собственные оборотные средства возросли на 8430 руб. с 11310 до 19740 руб. Этот прирост был обусловлен действием следующих факторов.
- Увеличение оборотной части уставного капитала на 250 руб. - с 21800 руб. до 22050 руб., что увеличило сумму собственных оборотных средств на 250 руб. Оборотная часть уставного капитала определяется путем вычитания из общего объема уставного капитала основных фондов по остаточной стоимости и нематериальных активов по остаточной стоимости.
Имеем:
на начало года79800-1200-56800= 21800 руб.
на конец года79650-1600-56000= 22050 руб.
Изменение за год 21800 22050 = 250 руб.
- Увеличением суммы капитальных вложений на 400 руб. с 8000 до 8400 руб., что снизило сумму собственных оборотных средств на 400 руб.
- Уменьшение суммы долгосрочных финансовых вложений на 3800 руб. с 0 до 3800 руб., что увеличило сумму собственных оборотных средств на 3800 руб.
- Уменьшение суммы долгосрочных финансовых вложений на 2160 руб. с 0 до 2160 руб., что увеличило сумму собственных оборотных средств на 2160 руб.
- Ростом суммы средств (прибыли), направленных на пополнение резервного фонда, на 1100 руб. - со 2400 до 3500 руб., что увеличило собственные оборотные средства на 1100 руб.
- Увеличением сумм средств, направляемых в фонды специального назначения (фонд накопления, фонд потребления), на 1520 руб. - с 1070 до 2590 руб., что повысило собственные оборотные средства на 1520 руб.
Итого:250-400+3800+2169+1100+1520=8430 руб.
Увеличение суммы собственных оборотных средств свидетельствует о том, что фирма не только сохранила имеющиеся средства, но и накопила дополнительную сумму их.
После этого анализа переходим к анализу кредиторской задолженности (табл.7).
Таблица 7. Анализ движения кредиторской задолженности фирмы
Показатели, руб.На начало периодаВозникло обязательствПогашено обязательствНа конец периодаИзмененияРасчеты с кредиторами за товары, работы1 4003201 400320-1 080Авансы, полученные от покупателей, заказчиков300400600100-200Всего кредиторской задолженности17007202000420-1280
Материал табл. 7 показывает, что кредиторская задолженность фирмы составляла на начало года 1700 руб., возникло обязательств на сумму 720 руб. и погашено обязательств за год в сумме 2000 руб. Остаток на конец года составляет 420 руб. (1700+720-2000)
Общая сумма кредиторской задолженности за год снизилась на 1280 руб. Это снижение задолженности произошло по расчетам с кредиторами за товары (-1080 руб.), за счет авансов, полученных от покупателей и заказчиков (-200 руб.).
В целях углубления анализа движения кредиторской задолженности и финансового состояния необхо?/p>