Лекция Антикризисное регулирование развития территории

Вид материала

Лекция

Содержание Инструменты региональной инвестиционной и промышленной политики Региональная инвестиционная политика Формы осуществления инвестиционной деятельности. Источники инвестиционных ресурсов Привлечение прямых инвестиций Льготное налогообложение инвестиций Поручительства региональной администрации ( Региональная промышленная политика Цели промышленной политики Формы реализации промышленной политики Меры поддержки промышленных предприятий Участие государственных органов и органов местного самоуправления в финансовом оздоровлении предприятий Формирование перечня предприятий-должников Направления расходования денежных средств, полученных предприятием за счет бюджета Процедуры финансового оздоровления, направленные на реструктуризацию задолженности Изменение сроков уплаты налогов Инвестиционный налоговый кредит Основания (ст.64 НК РФ) Инвестиционный налоговый кредит

Подобный материал:

• Лекция Антикризисное управление и антикризисное регулирование: территориальные аспекты, 136.06kb.
• Лекция Государственное антикризисное регулирование (4 ч.), 398.67kb.
• Методические материалы для подготовки слушателей курсов переподготовки управленческих, 1205.27kb.
• Учебно-методический комплекс Специальность: 080503 Антикризисное управление Москва, 554.54kb.
• К постановлению администрации г. Иркутска, 2768.43kb.
• Конкурсное производство, 39.56kb.
• Подходы к оценке конкурентных преимуществ территории, 113.18kb.
• Рабочая программа по дисциплине «Антикризисное управление кредитными организациями», 150.84kb.
• Программа государственного экзамена по специальности переподготовки 1-26 02 78 Антикризисное, 338.14kb.
• Программа дисциплины «Антикризисное управление», 142.04kb.

Лекция 8. Антикризисное регулирование развития территории


Антикризисное регулирование развития территории – это система мер организационно-экономического и нормативно-правового воздействия со стороны государства, обеспечивающих создание условий для преодоления кризисных явлений и для дальнейшего устойчивого развития как самой территорий, так и находящихся на ней предприятий и организаций, а также защиту муниципальных образований от кризисных ситуаций.

Основные цели системы антикризисного регулирования развития территории:

1. формирование благоприятного предпринимательского и инвестиционного климата и механизмов, позволяющих привлекать дополнительные инвестиции на развитие территории;
   
2. создание систем бюджетного инвестирования, бюджетного финансирования и налогообложения, обеспечивающих развитие реального сектора экономики;
   
3. обеспечение баланса интересов органов власти, хозяйствующих субъектов и населения на территории муниципального образования, включая четкое разграничение собственности, полномочий, прав и ответственности на всех уровнях управления;
   
4. создание системы межбюджетных отношений, повышающей степень самостоятельности местных бюджетов;
   
5. создание механизмов повышения эффективности управления региональными (муниципальными) финансами и региональной (муниципальной) собственностью;
   
6. разработка системы мер, направленных на улучшение качества жизни населения всех социальных слоев и категорий, создание благоприятных условий для образования новых рабочих мест.
   

Содержание системы антикризисного регулирования:

1. создание законодательной базы о несостоятельности (банкротстве) муниципалитетов, а также о санации (финансовом оздоровлении) и государственной финансовой поддержке муниципальных образований;
   
2. конкретные меры по оздоровлению территорий, включая временную консервацию, реструктуризацию и тотальную санацию территорий;
   
3. активная промышленная политика, включая прямую государственную и муниципальную поддержку социально и экономически значимых предприятий;
   
4. активная инвестиционная политика с целью повышения инвестиционного рейтинга региона в целом и конкретных муниципальных образований;
   
5. разработка системы мер по преодолению кризиса неплатежей;
   
6. регламентация процедур приватизации и ликвидации предприятий должников, а также представления интересов собственника имущества должника – унитарного предприятия;
   
7. создание института антикризисных управляющих, в т.ч. подготовка государственных и муниципальных служащих для работы в условиях кризиса.
   

Антикризисное регулирование осуществляется путем разработки законодательных и иных нормативных правовых актов в рамках региональной, инвестиционной, промышленной, налоговой, бюджетно-финансовой, в т.ч. долговой, социальной, экологической и др. политики, а антикризисная политика, в свою очередь, реализуется через антикризисные программы и проекты. Для облегчения процесса адаптации экономики к требованиям рынка и выхода из кризиса используются специальные инструменты, направленные на смягчение давления рынка на находящиеся в процессе адаптации производства, а также на реформирование государственной и муниципальной службы.

^ Инструменты региональной инвестиционной и промышленной политики:

1. льготное налогообложение, изменение сроков уплаты налогов в виде налогового кредита и инвестиционного налогового кредита;
   
2. предоставление бюджетных кредитов, льготных займов, инвестиционных кредитов, поручительств и гарантий администрации по коммерческим кредитам;
   
3. предоставление субсидий на погашение процентов по кредитам коммерческих банков, предоставляемых для реализации инвестиционных проектов;
   
4. реструктуризация задолженности по налоговым платежам, платежам за коммунальные услуги, по арендной плате за нежилые помещения;
   
5. предоставление нефинансовых льгот: размещение государственного и муниципального заказов, оказание помощи по созданию инфраструктуры бизнеса, стимулирование развития сети инфраструктуры услуг предприятиям промышленности, помощь при получении в аренду и приобретению в собственность земельных участков и нежилых помещений;
   
6. передача имущества в лизинг;
   
7. участие в управлении акционерными обществами, акции которых находятся в государственной или муниципальной собственности, и в учреждении хозяйственных обществ и товариществ с закреплением пакетов акций в государственной или муниципальной собственности;
   
8. бюджетное финансирование программ развития промышленности на долевых началах с другими участниками;
   
9. содействие предприятиям в расширении рынка сбыта продукции через развитие внутрирегиональной кооперации и внешнеэкономических связей и др.
   

Все эти инструменты используются региональными и местными администрациями при реализации антикризисных программ, причем выбор и сочетание тех или иных инструментов зависит от стадии антикризисного управления: предкризисная, кризис или банкротство.

В любом случае процесс выхода муниципальных образований из экономического кризиса предполагает изменение их экономического и налогового потенциала, внутренней структуры и внешних связей, и одной из важнейших проблем, возникающих в период реструктуризации экономики, сопровождающейся серьезными структурными и институциональными преобразованиями, является выбор целесообразных форм смягчения «структурного шока». Сама по себе необходимость антикризисного регулирования в той или иной степени признается всеми специалистами, но представители монетаризма, например, скептически относятся к пассивной промышленной политике, нацеленной исключительно на амортизацию структурной ломки, так как полагают, что она может привести, во-первых, к сохранению неэффективных производств и, во-вторых, к распространению коррупции.


^ Региональная инвестиционная политика

Инвестиционная политика - комплекс мероприятий по организации инвестиционной деятельности, направленных на обеспечение оптимальных объемов и структуры инвестиционных активов, рост их прибыльности при допустимом уровне риска. Предполагает формирование системы целевых ориентиров инвестиционной деятельности, выбор наиболее эффективных способов их достижения.

Консервативная инвестиционная политика направлена на минимизацию риска вложений при невысоком гарантированном уровне дохода, активная - наоборот.

^ Формы осуществления инвестиционной деятельности.

1. Долевое участие в существующих или создаваемых на территории региона предприятиях или создание предприятий, полностью принадлежащих инвесторам.
   
2. Приобретение предприятий, зданий, сооружений, оборудования, паев, акций, облигаций, других ценных бумаг, другого имущества.
   
3. Участие в приватизации объектов государственной и муниципальной собственности.
   
4. Приобретение в собственность или аренда земельных участков; пользование иными природными ресурсами, отнесенными к государственной и муниципальной собственности.
   
5. Приобретение иных имущественных прав.
   

^ Источники инвестиционных ресурсов:

1) внутренние (инвестиционные ресурсы территории):

• региональный бюджет развития (инвестиционный бюджет) – является составной частью территориального бюджета и служит специальным инструментом государственного стимулирования привлечения в дополнение к средствам бюджета средств частных инвесторов и инвестиционных институтов для реализации инвестиционных проектов и формирования региональной собственности, обеспечивающих структурную перестройку и экономический рост, увеличение налоговых поступлений и создание дополнительных рабочих мест, развитие инновационных технологий, способствующих снижению прямых и косвенных затрат бюджета. Использование денежных средств бюджета развития на финансирование инвестиционных проектов осуществляется на конкурсной основе на условиях возвратности, платности и срочности, а для строительства жилья для малообеспеченных, объектов социальной сферы и коммунального хозяйства - на безвозвратной основе;
  
• внутренние инвестиционные ресурсы предприятий, зарегистрированных и расположенных в регионе;
  
• средства региональных финансово-кредитных институтов;
  
• сбережения населения региона;
  

2) внешние (привлекаемые в регион инвестиционные ресурсы):

• бюджет РФ и субъекта федерации для муниципального образования;
  
• средства предприятий, расположенных в других регионах России;
  
• средства финансово-кредитных организаций, расположенных в других регионах России;
  
• иностранные инвестиции;
  
• сбережения граждан.
  

Соответственно, формируются две стратегии мобилизации инвестиций:

1. стратегия внутреннего саморазвития (за счет внутренних источников инвестиционных ресурсов), подразумевающая удержание и развитие уже существующего в городе бизнеса;
   
2. стратегия привлечения инвестиций извне.
   

Формы инвестиций

1. Прямые инвестиции предполагают вложение средств непосредственно в строительство новых или в оснащение уже существующих предприятий.
   
2. Кредитные средства.
   
3. Портфельные.
   

Таблица 1 – Эффект от привлечения инвестиционных ресурсов

^ ПРИВЛЕЧЕНИЕ ПРЯМЫХ ИНВЕСТИЦИЙ	ПРИВЛЕЧЕНИЕ КРЕДИТНЫХ РЕСУРСОВ
создается определенное количество рабочих мест
предприятие - реципиент инвестиционных ресурсов СТАНОВИТСЯ болеЕ финансово устойчивЫМ и способнО работать в нестабильной рыночной среде	финансовая устойчивость предприятия - реципиента ниже, и онО больше подверженО риску банкротства в случае неблагоприятных изменений внешней среды
инвестированные ресурсы остаются на территории РЕГИОНа и расширяют его потенциал	инвестированные ресурсы возвращаются к источнику ресурса, то есть идет отток инвестиционных ресурсов на величину первоначального ресурса, увеличенного на проценты по кредитным ресурсам
платится налог на прибыль, получаемую предприятием	прибыль используется в значительной мере на выплату кредита и процентов по нему, в связи с чем налог на прибыль поступает в отдаленной перспективе
платятся налоги с выручки, НДС, налоги и платежи, связанные с заработной платой

Таким образом, стратегия мобилизации инвестиционных ресурсов должна опираться в первую очередь на мобилизацию прямых инвестиций и дополняться инвестициями финансово-кредитных организаций с акцентом на мобилизацию внутренних кредитных ресурсов города. При этом представительный орган государственной власти при формировании бюджета на очередной финансовый год утверждает перечень приоритетных направлений и объектов инвестиционной деятельности, являющимися особо значимыми для социально-экономического развития региона.


Формы поддержки инвестиционной деятельности

1. Льготное налогообложение инвестиций.
   
2. Предоставление инвестиционного налогового кредита.
   
3. Предоставление льготных займов, инвестиционных кредитов, поручительств и гарантий.
   
4. Предоставление нефинансовых льгот: государственных заказов на льготных условиях; оказание помощи по созданию инфраструктуры бизнеса; помощь при получении в аренду и приобретению в собственность земельных участков и нежилых помещений.
   
5. Содействие инвесторам в получении таможенных льгот.
   
6. Участие в учреждении хозяйственных обществ и товариществ с закреплением пакетов акций в муниципальной собственности.
   
7. Погашение процентов по кредитам коммерческих банков, предоставляемых инвесторам для реализации инвестиционных проектов.
   
8. Предоставление инвесторам возможности конвертации задолженности бюджету в ценные бумаги.
   

^ Льготное налогообложение инвестиций

Льготы по налогам и сборам – предоставляемые отдельным категориям налогоплательщиков и плательщиков сборов предусмотренные законодательством о налогах и сборах преимущества по сравнению с другими налогоплательщиками или плательщиками сборов, включая возможность не уплачивать налог или сбор либо уплачивать их в меньшем размере.

Льготы по налогам в части сумм, зачисляемых в региональный бюджет, предоставляются инвесторам на основании региональных законов. Налоговые льготы по федеральным налогам определяются в порядке, установленном Налоговым кодексом Российской Федерации и федеральными законами о федеральных налогах и сборах.

Например, в Челябинской области предприятиям, направляющим собственные средства и привлекающим инвестиции для реализации программ и проектов по созданию новых, реконструкции и модернизации своих производств уменьшается ставка налога на прибыль на 30% при суммарной доле привлеченных и собственных средств не менее 50% от их стоимости (срок не более трех лет, что соответствует периоду окупаемости проекта).

Предприятие освобождается на два года от уплаты земельного налога в части земельной площади, на которой осуществляется реализация инвестиционного проекта; освобождается от налога на имущество в части созданного при реализации инвестиционного проекта; освобождается от налога на прибыль, получаемую от реализации продукции, произведенной на созданных по инвестиционному проекту производственных мощностях.

Инвесторам областных целевых программ и инвестиционных проектов предоставляются льготы по налогу на прибыль, в том числе не подлежит налогообложению прибыль инвесторов, направленных в инвестиции; снижается ставка налога на прибыль банкам в зависимости от доли кредитных вложений со сроком не менее двух лет, направленных на финансирование инвестиционных проектов и программ. При доле более 50% ставка снижается на 50%, от 10 до 50% - снижается на 30%.

Как правило, сумма налоговых льгот не может превышать объем фактически привлеченных и направленных в инвестиции средств.

При изменении федерального и регионального налогового законодательства, приводящего к увеличению суммы налогов для инвестора против суммы, предусмотренной инвестиционным договором, администрация должна компенсировать инвестору дополнительные издержки.

Общая сумма налоговых льгот учитывается при формировании бюджета на очередной финансовый год. Право на получение налоговых льгот должно периодически подтверждаться органом исполнительной власти, осуществляющим управление инвестиционными программами и проектами на территории региона. С этой целью проводится экспертиза инвестиционных проектов. В случае обнаружения нецелевого использования налоговых льгот инвестор обязан вернуть в бюджет соответствующую сумму. При экспертизе учитывается соответствие проекта приоритетным направлениям развития территории, а также стоимость законченных этапов, выполненных за счет собственных средств инвесторов.

В ходе экспертизы оценивается:

• финансовое состояние предприятия – инициатора проекта (оценка платежеспособности и финансовой устойчивости);
  
• определяется соответствие проекта программе социально-экономического развития;
  
• возможный финансовый результат (срок окупаемости, внутренняя норма прибыли, чистая текущая стоимость и др.).
  

Как правило, развитие кризисных и депрессивных территорий и выравнивание уровня их социально-экономического развития строится на экономическом и административном стимулировании инвесторов к размещению производительных сил в слабо развитых и периферийных районах. Традиционно льготы устанавливались только для инвесторов, вкладывающих средства в создание новых предприятий в депрессивных районах, однако анализ показал, что такая политика не приносит ожидаемых результатов. В связи с этим целесообразно предоставлять аналогичные преференции не только новым, но и уже существующим организациям.

Например, в ряде регионов России льготы предоставляются при условии увеличения фонда оплаты труда не менее чем на 20%. В этом случае ставка налога на имущество и величина земельного налога могут быть снижены на 50%, а льготы по налогу на прибыль будут теми же, что и для новых инвесторов. Кроме того, новым организациям могут быть предоставлены государственные гарантии, бюджетные и инвестиционные налоговые кредиты, имущество в лизинг и субсидии на оплату процентов по привлеченным кредитам.

Для получения налоговых льгот инвесторы заключают с региональной администрацией договор на пять лет о региональной поддержке. В случае предоставления организации дополнительных преференций, кроме налоговых льгот, третьей стороной в этом договоре выступает администрация муниципального образования. В этих соглашениях устанавливаются обязанности предприятия по размерам вкладываемых средств, срокам реализации проектов и объемам производимой продукции.

^ Поручительства региональной администрации (Санкт-Петербург)

Поручительства предоставляются в качестве обеспечения обязательств инвестора по возврату заемных денежных средств, привлекаемых для осуществления инвестиционной деятельности. Администрация определяет срок окупаемости и норму доходности инвестиций, под которую предоставляют поручительство. Общая сумма поручительств устанавливается на финансовый год при формировании бюджета и не может превышать лимит на соответствующий год. В свою очередь, этот лимит не может быть меньше суммы, предусмотренной к выплате в текущем финансовом году по уже заключенным договорам поручительства. Срок поручительства не более 5 лет. Как правило, региональная администрация ведет реестр действующих поручительств.

Поручительство предоставляется на возмездной основе. Размер и условия платы за поручительство определяются региональной администрацией. В Санкт-Петербурге плата за поручительство составляет 0,25-10% от суммы обеспечиваемых обязательств инвестора. Эта плата зачисляется в региональный бюджет. При прочих равных условиях приоритетом при предоставлении поручительств обладают проекты с меньшими сроками окупаемости инвестиций и с меньшими сроками запрашиваемого поручительства.

В качестве условий предоставления поручительств могут быть:

1. отсутствие признаков банкротства у инвестора;
   
2. отсутствие задолженности по обязательным платежам в бюджет;
   
3. доля заемных средств, привлекаемых инвестором под поручительство, к общему объему инвестиций составляет не более 50%;
   
4. расчетный срок окупаемости инвестиций составляет не более 6 лет с момента начала осуществления инвестиционной деятельности;
   

^ Региональная промышленная политика

Промышленная политика – это скоординированная система правовых, экономических и организационных мер органов власти, направленных на повышение эффективности работы промышленности, исходя из социально-экономических интересов региона с учетом промышленной политики федеральных органов власти и интересов субъектов промышленной деятельности.

Промышленная политика позволяет государству осуществлять управление всей рыночной средой, а также отдельными отраслями и предприятиями с целью повышения их коммерческой и бюджетной эффективности. В рамках промышленной политики устанавливаются приоритеты развития, а также механизмы и размеры поддержки соответствующих отраслей и предприятий. Основной принцип финансовой поддержки предприятий – адресность.

Стратегия развития промышленного комплекса основывается на выделении приоритетов в экономике региона, так называемых «точек роста», которые обладают высоким мультипликативным эффектом и способствуют развитию производства в смежных отраслях, оптимизации использования ресурсного, производственного, научного и кадрового потенциала, а также культурно-демографических особенностей территории.

Промышленная политика разрабатывается на среднесрочный и долгосрочный периоды в соответствии с показателями комплексных программ социально-экономического развития региона.

Промышленная политика определяет:

• приоритетные направления промышленной деятельности в регионе;
  
• приоритетные виды продукции;
  
• объекты государственного регулирования;
  
• способы государственной поддержки субъектов промышленной деятельности;
  
• источники финансирования.
  

В Москве основные положения промышленной политики утверждаются по представлению мэра постановления Московской Городской Думы в составе программы социально-экономического развития города Москвы.





^ Цели промышленной политики (фиксируются либо в региональном законе, либо в других нормативно-правовых актах):

1. обеспечение занятости и роста благосостояния населения, пополнение бюджетов всех уровней и развитие социальной сферы;
   
2. содействие удовлетворению потребностей населения и организации региона высококачественной продукцией;
   
3. развитие научно-технического и промышленного потенциала региона;
   
4. оптимизация структуры промышленности региона, стимулирование производства конкурентоспособной продукции, внедрение наукоемких и ресурсосберегающих технологий.
   

Основные задачи:

• создание условий для ускорения восстановления производства на наиболее перспективных промышленных предприятиях и дальнейшего их развития;
  
• проведение структурной и институциональной перестройки промышленного комплекса;
  
• повышение эффективности работы предприятий промышленности на основе технического и технологического перевооружения производства, реструктуризации активов и имущественно-земельного комплекса, стабилизации финансово-экономического состояния;
  
• повышение инвестиционной привлекательности территории, создание механизма гарантий для инвесторов, снижение риска по инвестиционным проектам предприятий региона;
  
• совершенствование механизма управления финансовыми потоками, в том числе связанными с бюджетом, с целью направления большего объема средств в инвестиционную сферу деятельности.
  
• формирование устойчивых рынков сбыта;
  
• снижение уровня скрытой и явной безработицы и повышение доходов населения, а на этой основе и налоговых доходов бюджета;
  
• повышение эффективности системы управления производственно-хозяйственной деятельностью предприятий, создание корпоративных структур, интегрирующих предприятия промышленности с кредитно-финансовыми, страховыми и другими институциональными структурами и т.д.
  

^ Формы реализации промышленной политики:

1. принятие правовых актов региона в целях регулирования и поддержки промышленности;
   
2. принятие совместных решений с федеральными органами власти и органами власти других субъектов;
   
3. разработка, реализация и контроль за исполнением программ промышленной деятельности;
   
4. заключение региональной администрацией межгосударственных и межрегиональных соглашений;
   
5. управление долями города (пакетами акций) в имуществе субъектов промышленной деятельности;
   
6. принятие совместных решений с объединениями профсоюзов и предпринимателей в рамках системы социального партнерства.
   

^ Меры поддержки промышленных предприятий

1. Прямые: отсрочки и рассрочки налоговых платежей; предоставление инвестиционного налогового кредита; освобождение (полное или частичное) от уплаты налога в региональный и местный бюджет; предоставление в аренду государственного (муниципального) имущества на льготных условиях; предоставление кредита на льготных условиях; предоставление инвестиций из целевых бюджетных фондов; бюджетное финансирование программ развития промышленности на долевых началах с другими участниками.

2. Косвенные: создание стабильных условий хозяйствования, в том числе условий налогообложения и ставок налогов в течение финансового года в части, зачисляемой в региональный бюджет; содействие предприятиям в расширении рынка сбыта продукции через развитие внутрирегиональной кооперации и внешнеэкономических связей; гарантии местной администрации для инвесторов; стимулирование развития сети инфраструктуры услуг предприятиям промышленности; содействие предприятиям отдельных отраслей в получении специфических государственных и муниципальных заказов, в самостоятельном выходе на внешние рынки и т.д.


Например, в Москве законодательно закреплены следующие формы поддержки промышленности:

1. создание благоприятных условий для привлечения инвестиций и внедрения инноваций в промышленности;
   
2. предоставление в соответствии с законодательством Москвы о долговых обязательствах поручительств Правительства Москвы под кредиты, выделяемые для реализации инновационно-инвестиционных проектов;
   
3. преимущественные условия размещения городского заказа;
   
4. реструктуризация задолженностей;
   
5. предоставление различного рода льгот и преференций;
   
6. оказание прямой финансовой поддержки;
   
7. стимулирование повышения спроса на продукцию московской промышленности (выставки, постоянно действующие ярмарки, рекламные плакаты и т.д.)
   
8. содействие продвижению продукции московской промышленности на внутреннем и внешнем рынках, преобразованиям в промышленности и реформирование субъектов промышленной деятельности.
   

^ Участие государственных органов и органов местного самоуправления в финансовом оздоровлении предприятий

Основания для предоставления финансовой помощи:

1. наличие средств в соответствующих бюджетах;
   
2. наличие согласованного и утвержденного плана финансового оздоровления предприятия, включая мероприятия по восстановлению платежеспособности и поддержки эффективной хозяйственной деятельности;
   
3. соблюдение целевого характера использования ранее выделенных финансовых средств;
   
4. наличие согласованного плана финансирования.
   

Критерии отнесения предприятий-должников к категории нуждающихся в финансовой помощи.

I группа – соответствие предприятия статусу экономически и социально значимого для территории:

• предприятия относятся к приоритетным отраслям региона или муниципального образования (приоритетные отрасли определяются постановлением соответствующей администрации)
  
• предприятия выпускают продукцию или оказывают услуги повседневного спроса или стратегические важные
  
• наличие на балансе предприятия инженерной, транспортной и социальной инфраструктуры общей стоимостью величины не менее установленной администрацией
  
• предприятия производят не менее 20% общего объема продукции для реализации экспорта
  
• размер обязательных платежей в бюджеты всех уровней и во внебюджетные фонды составляет величину, превышающую установленную администрацией
  
• предприятия направляют на финансирование благотворительной деятельности не менее некоторого % от уровня, разрешенного законодательством
  

II группа – размер кредитных требований предприятию-должнику (администрация сама устанавливает минимальный и максимальный уровень требований)
^

Формирование перечня предприятий-должников

Ходатайство о проведении досудебной санации за счет бюджетных средств и средств внебюджетных фондов подается предприятием-должником, собственником имущества унитарных предприятий или учредителем.

Комиссия, администрация рассматривает ходатайство, проверяет наличие/отсутствие критериев для оказания финансовой помощи и включает (не включает) предприятие в соответствующий перечень.

^ Направления расходования денежных средств, полученных предприятием за счет бюджета:

1. удовлетворение требований кредиторов в соответствии с очередностью, установленной действующим законодательством;
   
2. восстановление платежеспособности;
   
3. финансирование реорганизационных мероприятий.
   

Формы финансового оздоровления предприятия

1. Бюджетные кредиты (ст.76, 77 БК РФ).
   
2. Размещение государственного и муниципального заказа на предприятиях (на предприятиях-банкротах заказ не размещается) (ст.72, 73 БК РФ + №97-ФЗ от 6 мая 1999 г.).
   
3. Изменение срока уплаты налогов и сборов (ст. 64 НК).
   
4. Установление льгот по налогам и сборам в части поступлений в соответствующий бюджет (Налоговый кодекс).
   
5. Реструктуризация задолженности по налоговым платежам.
   
6. Реструктуризация задолженности предприятия по коммунальным платежам и арендной плате.
   
7. Бюджетные инвестиции (ст. 80 БК РФ).
   
8. Гарантии, поручительства администрации по коммерческим кредитам предприятиям-должникам в целях реструктуризации производства, возмещение части? процентной ставки по коммерческим кредитам.
   
9. Установление льготных транспортных тарифов и тарифов на коммунальные услуги.
   
10. Приобретение в государственную и муниципальную собственность имущества предприятий-должников.
    
11. Выделение средств из бюджета на прямую финансовую поддержку, а также на создание дополнительных рабочих мест.
    

^ Процедуры финансового оздоровления, направленные на реструктуризацию задолженности:

1. отсрочка и рассрочка платежей, т.е. изменение срока уплаты просроченной задолженности на более поздний срок или дробление платежа на несколько более мелких, которые должны быть внесены в течение определенного периода (в рамках Налогового кодекса);
   
2. зачет взаимных требований;
   
3. переоформление задолженности в займ;
   
4. перевод краткосрочных обязательств в долгосрочные, т.е. изменение соответствующих договоров в части перенесения срока платежей на период более 1 года;
   
5. продажа долговых обязательств третьим лицам;
   
6. списание задолженности;
   
7. погашение задолженности имуществом и имущественными правами (добровольно);
   
8. погашение задолженности посредством отчуждения имущества должника, т.е. арест с последующей реализацией имущества и использованием части вырученных средств на погашение задолженности.
   

В Москве часто используется продажа и передача части акций, продажа нежилых помещений и оборудования, отказ от территории или нежилых помещений, продажа дебиторской задолженности, отсрочки, рассрочки.


^ Изменение сроков уплаты налогов (гл. 9 ч. 1 НК РФ) – дает возможность изменить срок уплаты налога или сбора в форме отсрочки, рассрочки, налогового кредита или инвестиционного налогового кредита. Такое изменение возможно при наличии поручительства или залога имущества (не обязательно на всю сумму задолженности).

1. Отсрочка – изменение сроков уплаты налогов от 1 до 6 месяцев с единовременной выплатой.
   
2. Рассрочка – изменение сроков уплаты налогов от 1 до 6 месяцев с поэтапной выплатой.
   
3. Налоговый кредит – изменение срока уплаты одного или нескольких налогов на срок от 3 месяцев до 1 года. Предприятию предоставляется возможность уменьшать свои платежи с последующей поэтапной уплатой суммы кредита и начисленных процентов
   
4. ^ Инвестиционный налоговый кредит предоставляется на срок от 1 года до 5 лет по налогу на прибыль, по региональным и местным налогам, если средства в размере снижения налога будут использоваться по целевому назначению. Договор по инвестиционному кредиту содержит положения, в соответствии с которыми не допускается реализация либо передача во владение, пользование третьим лицам оборудования и иного имущества, приобретение которого было условием для предоставления кредита.
   

^ Основания (ст.64 НК РФ)	Плата за пользование бюджетными средствами, %
	Отсрочка (рассрочка)	Налоговый кредит	^ Инвестиционный налоговый кредит
1. Ущерб в результате стихийного бедствия	% не начисляются		-
2. Задержка финансирования из федерального бюджета / выполнение государственного заказа			-
3. Угроза банкротства в случае единовременной выплаты налога	½ ставки рефинансирования	Ставка рефинансирования	-
4. Производство / реализация товара, работ, услуг носит сезонный характер			-
5. Проведение НИР, НИОКР либо техническое перевооружение собственного производства, в том числе с созданием рабочих мест для инвалидов, для защиты окружающей среды и др.	-	-	В течение первых 2-х лет – ½ ставки; в течение последних лет – ¾ ставки рефинансирования
6. Осуществление внедренческой или инновационной деятельности, в том числе создание новых или совершенствование применяемых технологий, создание новых видов сырья, материалов
7. Выполнение особо важного заказа по социально-экономическому развитию территории или предоставление особо важных услуг населению

Государственное регулирование в рассматриваемой области осуществляется Министерством финансов РФ, которое выполняет основные функции:

1. учет рассрочек, отсрочек, налоговых кредитов
   
2. аудит
   
3. контроль за выполнением налогоплательщиками принятых решений и заключенных договоров
   
4. планирование (установление лимита)
   

Реструктуризация задолженности по обязательным платежам в бюджет – предоставление отсрочки или рассрочки до 6 лет по налогам и сборам и до 10 лет по штрафам и пени (постановления Правительства РФ, в т.ч. от 03.09.99 №1002 и от 11.11.02 № 818). Графики реструктуризации разрабатывались для каждого предприятия в зависимости от конкретной финансовой ситуации. Как правило, большая часть суммы долга должна была выплачиваться в конце срока реструктуризации. Одновременно с задолженностью по налогам реструктурируется задолженность по штрафным санкциям, причем на более льготных условиях. На период реструктуризации предприятию устанавливалась плата за пользование бюджетными средствами. При погашении задолженности по основному долгу допускается списание долга по пеням и штрафам.

По состоянию на январь 2002 г. с заявлением о реструктуризации обратилось 50376 организаций на общую сумму 349,3 млрд. руб.

Реструктуризация задолженности в региональные и местные бюджеты регламентируют соответствующие законодательные и нормативные акты. Субъекты федерации и МО могут устанавливать свои сроки и свою плату за пользование бюджетными средствами. На практике реструктуризация, как правило, проводится одновременно в бюджеты всех уровней.

Условием реструктуризации является своевременная и полная уплата текущих платежей в течение всего периода отсрочки или рассрочки. Дополнительно субъекты федерации могут выдвигать свои условия, например, невозможность или нецелесообразность погашения задолженности имуществом или имущественными правами или поставками продукции; невозможность бесспорного списания средств со счетов предприятия в погашение задолженности; предоставление предприятием-должником плана финансового оздоровления.

Реструктуризация позволяет предприятиям:

• обеспечить уплату текущих налоговых платежей;
  
• повысить показатели своей деятельности, сократить объем кредиторской задолженности, включая выплаты зарплаты и снизить темпы падения производства;
  
• в отдельных случаях увеличить объем производства и собственных оборотных средств.
  

С другой стороны, бюджет получает дополнительные доходы за счет платности использования бюджетных средств.

Реструктуризация задолженности во внебюджетные фонды, как правило, проходит одновременно с реструктуризацией задолженности по налоговым платежам. Решение о реструктуризации принимают налоговые органы, порядок реструктуризации совпадает с общим порядком или разрабатывается отдельно в рамках специальных соглашений с внебюджетными фондами.

Реструктуризация задолженности по коммунальным платежам проходит на основании договора между поставщиком коммунальных услуг и предприятием-должником, как правило, в виде отсрочки и рассрочки. Если поставщиком коммунальных услуг является унитарное предприятие, разрешение на реструктуризацию дает собственник – соответствующая администрация.