Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчетности ОАО «Югорский лесопромышленный холдинг»
| Вид материала | Пояснительная записка |
| 3. Управление рисками. 3.1 Риск потери текущей финансовой устойчивости (уменьшения уставного капитала Холдинга). |
- Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчётности Общие сведения, 288.32kb.
- Годовой отчет открытого акционерного общества «югорский лесопромышленный холдинг», 516.49kb.
- Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчетности за 2010 г. Оао «Газпромнефть-Урал», 867.21kb.
- Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчетности за 2010 г. Оао «Сибнефть Ярославнефтепродукт», 1145.76kb.
- Пояснительная записка к бухгалтерской отчетности за 2008 год по ОАО «1-ая петербургская, 1850.63kb.
- "Финансовая газета. Региональный выпуск", n 12, 2004 пояснительная записка к бухгалтерской, 90.62kb.
- Пояснительная записка к бухгалтерской отчетности за 2010 год (тыс руб.) Пояснительная, 938.86kb.
- Пояснительная записка к бухгалтерской отчетности, 948.83kb.
- Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчетности ОАО «камазинструментспецмаш», 1137.39kb.
- Пояснительная записка к годовой бухгалтерской отчетности за 2009 год ОАО «Карьер», 65.49kb.
3. Управление рисками.
Осуществляя производственную и финансовую деятельность, Холдинг осознает присутствие на промышленных, строительных и финансовых рынках различные уровни рисков, которые в случае принятия их Холдингом могут ухудшить финансовые и производственные составляющие деятельности Холдинга.
Главной задачей управления рисками является возможное предотвращение риска, способного возникнуть в будущем, а так же определение лимита риска и дальнейшее обеспечение соблюдения установленных лимитов.
Управление операционными, производственными рисками обеспечивается в Холдинге надлежащим соблюдением внутренних регламентов и процедур.
Холдинг признает и принимает, что в ходе текущей производственной деятельности Холдинга присутствуют следующие виды рисков:
1. Риск потери финансовой устойчивости Общества
2. Кредитный риск
3. Сырьевой риск.
4. Рыночный риск.
6. Финансовый (валютный) риск.
3.1 Риск потери текущей финансовой устойчивости (уменьшения уставного капитала Холдинга).
Холдинг принимает на себя существующий риск потери финансовой устойчивости.
Риск потери финансовой устойчивости складывается из оценки убыточных «токсинных» активов находящихся на балансе Холдинга.
К данным активам относится финансовые вложения в ООО «Советсклеспром» и ОАО «ЛВЛ – Югра».
На конец 2010 года создан резерв под обесценение финансовых вложений в ООО «Советсклеспром» в размере 804 397 тыс. рублей. Данные финансовые вложения были получены в виде вклада в уставный капитал Холдинга от Собственника.
Созданный в 2009 году резерв под обесценение финансовых вложений привел к снижению стоимости чистых активов общества. В результате стоимость чистых активов составила в 2009 году 2 632 034 тыс. рублей, что меньше величины уставного капитала на 500 446 тыс. руб.
В декабре 2010 г. в ООО «Советклеспром» закончилась процедура банкротства. Неисполненная сумма обязательств ООО «Советсклеспром» перед Холдингом составила 707 641 тыс. рублей.
| |
В 2010 году Холдинг уменьшил сумму убытка на 118 188,5 тыс. рублей за счет созданного резервного капитала и существовавшей нераспределенной прибыли. Фактический убыток составил 589 452 тыс. рублей.
За счет полученной прибыли в 2010 году произошло так же снижение накопленного убытка Холдинга. В результате на конец 2010 года стоимость чистых активов составила 2 669 172 тыс. рублей. Прирост стоимости чистых активов в 2010 году к уровню 2009 года составил 37 138 тыс. рублей.
Существующая норма рентабельности на производимую и реализуемую товарную продукцию Холдинга в период 2011 – 2012 не позволит выровнять величину чистых активов до размера уставного капитала Холдинга.
В соответствии с положениями п. 6 ст. 35 Федерального закона от 26 декабря 1995 года N 208-ФЗ "Об акционерных обществах" в случае: «если стоимость чистых активов общества останется меньше его уставного капитала по окончании финансового года, следующего за вторым финансовым годом или каждым последующим финансовым годом, по окончании которых стоимость чистых активов общества оказалась меньше его уставного капитала, после окончания соответствующего финансового года обязано принять решение об уменьшении уставного капитала общества до величины, не превышающей стоимости его чистых активов.
Руководствуясь данным законом, Холдинг признает необходимость принятия решения по уменьшению уставного капитала Общества.
ОАО «ЛВЛ - Югра» является дочерним обществом Холдинга. Холдингу принадлежит 100% акций ОАО «ЛВЛ – Югра» на сумму 144 000 000 рублей.
На протяжении всех отчетных периодов деятельности ОАО «ЛВЛ – Югра», общество показывало убыток от производственной деятельности. Величина Чистых активов ОАО «ЛВЛ – Югра» по состоянию на 31.12.2010 года отрицательна и составляет – (1 164 494) тыс. рублей, что меньше минимального размера уставного капитала установленного действующим законодательством в отношении акционерных обществ. ОАО «ЛВЛ Югра» является главным дебитором в структуре оборотных активов Холдинга. Размер совокупных кредитных обязательств ОАО «ЛВЛ – Югра» перед Холдингом по состоянию на 31.12.2010 года составляет 1 095 639 тыс. рублей.
Рост дебиторской задолженности ОАО «ЛВЛ Югра» перед Холдингом за 2010 год составил 144 288 тыс. рублей.
Исполнение обязательств ОАО «ЛВЛ Югра» перед Холдингом в ближнесрочной перспективе не предоставляется возможным.
Помимо прав требования Холдинга к ОАО «ЛВЛ –Югра» у последнего существует кредиторская задолженность перед Правительством Ханты-Мансийского автономного округа в сумме 673 612 тыс. руб. В отношении данной задолженности между ОАО «ЛВЛ Югра» и Правительством округа заключено мировое соглашение сроком на 25 лет. В силу текущей убыточности деятельности данное мировое соглашение не исполняется.
Учитывая финансовое состояние ОАО «ЛВЛ – Югра», требуемое текущее финансирование Общества для возможности осуществлять производственную деятельность в 2010 году и всю накопленную совокупную кредиторскую задолженность ОАО «ЛВЛ – Югра» перед кредиторами, Холдинг осознает невозможность гашения кредитных обязательств ОАО «ЛВЛ – Югра» перед кредиторами в ближнесрочной и среднесрочной перспективе.
В результате в соответствии с Федеральный закон от 26 декабря 1995 года N 208-ФЗ "Об акционерных обществах" (Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, N 1, ст. 1; 2001, N 33, ст. 3423; 2003, N 9, ст. 805; 2006, N 31, ст. 3445) Холдинг в 2010 году вынужден будет признать взыскание долговых обязательств с ОАО «ЛВЛ – Югра» невозможным, и начать процедуры, предусмотренные действующим законодательством.
Прогнозный убыток от списания кредиторской задолженности ОАО «ЛВЛ – Югра», а так же от обесценивания акций последнего, принадлежащих Холдингу, в ближнесрочной перспективе 2011 – 2013 года составит порядка 1 528 215 тыс. рублей.
В стоимостном выражении Холдинг оценивает совокупную оценку риска потери финансовой устойчивости Общества от списания убыточных «токсичных» активов в период 2011 – 2013 года в размере 1 991 523 тыс. рублей, что составляет 63% от существующего уставного капитала Холдинга.
В 2010 году за счет осуществленного комплекса мер по собственной диверсификации производства Холдинг снизил оценку возможности наступления данного риска в стоимостном выражении на 57 205 тыс. рублей или 3% от предполагаемой оценки в 2009 году.
Дальнейшее снижение вероятности наступления данного риска Холдинг видит в возможности увеличения валовой выручки ОАО «ЛВЛ Югра» посредством увеличения видов оказываемых услуг и расширению спектра выпускаемой продукции. В конце 2010 года принято решение о переводе всех договорных отношений в разрезе заготовки и вывозки сырья на ОАО «ЛВЛ - Югра». Увеличение объема работ по данному направлению деятельности сможет увеличить валовую выручку ОАО «ЛВЛ-Югра» на сумму порядка 431 760 тыс. рублей в 2011 году. Следствием чего ожидается стабилизация текущего финансового убытка.