Geum.ru

Институт экономики мировой финансовый кризис в постсоветских странах: национальные особенности и экономические последствия

Вид материалаДокументы
О задачах снг в условиях мирового кризиса
Таблица 1 Основные социально-экономические показатели государств Содружества в 2008 г.
И.К. Илингин
Подобный материал:
1   ...   16   17   18   19   20   21   22   23   ...   28

О ЗАДАЧАХ СНГ В УСЛОВИЯХ МИРОВОГО КРИЗИСА



Ухудшение состояния мирового производства происходило на фоне замедления темпов роста мирового экспорта и сокращения потоков капитала (особенно в развивающиеся страны), повышения стоимости внешних займов, а также резких колебаний курса доллара США и евро по отношению друг к другу и к другим мировым валютам. Последствия финансового кризиса наиболее негативно сказались на финансовом, строительном, автомобильном, туристическом секторах экономики всего мира. Таким образом, мировая экономика, в которой в последние несколько лет сложился период существенного роста (основной движущей силой которого был экономиче­ский рост в развивающихся странах), превратилась в экономику, для даль­нейшего развития которой характерна высокая степень неопределенности.

До сентября 2008 г. одним из важных факторов экономического роста государств - участников СНГ, являющихся в основном экспортерами углеводородов и сырья, была весьма благоприятная внешнеторговая конъюнктура, однако, затем мировые цены на нефть, черные и цветные металлы и другие виды сырья стали стремительно снижаться. В результате в госу­дарствах Содружества замедлились темпы экономического роста.

Несмотря на то, что в большинстве государств СНГ темпы роста основных макроэкономических показателей в 2008 г. были ниже, чем в предыдущем 2007 г., наблюдалась тенденция дальнейшего экономического роста. В среднем по Содружеству валовой внутренний продукт увеличился на 5% (в 2007 г. - на 8,5%), производство промышленной продукции - на 2% (на 7%), инвестиции в основной капитал - на 10% (на 21%), розничный товарооборот - на 14% (на 17%), перевозки грузов - на 2% (на 3%). При этом в первой половине года производство ВВП почти во всех государствах - участниках СНГ росло быстрыми темпами, несмотря на усиление инфля­ционных процессов, а во второй половине (особенно в IY квартале) темпы экономического роста практически повсеместно резко замедлились в связи с финансовым кризисом. В то же время, несмотря на замедление темпов прироста ВВП в последние месяцы прошедшего года, в целом за 2008 год практически во всех государствах Содружества они были выше среднемировых и средних по экономически развитым странам.


*Новожилов Евгений Андреевич - заместитель председателя Исполкома СНГ


Таблица 1 Основные социально-экономические показатели

государств Содружества в 2008 г.

(2008 в % к 2007)
ВВП

(в посто-

янных

ценах)
Промыш-

ленная

продук-ция

(в постоян-

ных ценах)
Валовая

Продук-ция

с/х

(в постоян-

ных ценах;

хозяйства

всех кате-

горий)
Инвести-

ции в ос-

новной

капитал

(в постоян-

ных ценах;

все источ-

ники фи-

нансирова-

ния)
Перевоз-ки грузов

предпри-

ятиями

транспорта (без трубо-

проводов)
Розничный

товарооборот ( в постоян-ных

ценах; все

каналы

реализа-

ции)
Индексы

цен произ-

водите-лей

промыш-

ленной

продук-ции
Индексы

потреби-

тельских

цен

Азербайджан
110,8
106,0
106,1
134,3
106,0
116,1
111,6
120,8

Армения
106,8
102,0
101,3
101,7
88,4
104,4
102,2
109,0

Беларусь
110,0
110,8
108,9
123,1
106,8
120,5
114,5
114,8

Грузия
104,0
…
…
…
…



109,8
110,0

Казахстан
102,4
102,1
94,4
104,6
103,4
103.6
136,8
117,0

Кыргызстан
107,6
114,9
100,6
94,9
120,6
109,3
126,4
124,5

Молдова
107,6
100,7
131,9
109,01)
95,2
111,7
110,4
112,7

Россия
105,6
102,1
110,8
109,1
99,5
113,0
121,7
114,1

Таджикистан
107,9
96,0
107,9
160,8
109,8
113,5
116,3
120,4

Туркменистан
…
…
…
…
…









Узбекистан
109,4
112,4
104,1
122,4
…
115,0






Украина
102,1
96,9
117,5
104,7
99,6
118,1
135,5
125,2

В среднем по

странам СНГ
105
102
111
ПО
102
114
124
117


Темпы роста инвестиций в основной капитал в большинстве государств СНГ снизились вследствие нехватки собственных средств предприятий и удорожания кредитных ресурсов. В некоторых странах значительные капи­таловложения продолжали осуществляться за счет средств государственного бюджета и иностранных инвесторов.

Темпы инфляции значительно превысили прошлогодние. В среднем по государствам Содружества цены производителей промышленных товаров увеличились в 2008 г. на 24% против 13% в 2007 г. Темпы роста потребительской инфляции в СНГ были значительно выше, чем во многих региональных объединениях стран мира (государства СНГ-17%, страны переходного периода-15,2%, страны с развитой экономикой -3,5%).

Объем внешнеторгового оборота по сравнению с 2007 г. вырос во всех государствах Содружества, при этом экспорт товаров увеличивался более высокими темпами, чем импорт. Рост внешней торговли в значительной мере был обусловлен ценовым фактором. Во второй половине года мировые цены на топливно-энергетические товары существенно снизились, что повлияло на замедление темпов роста как экспорта, так и импорта. Сохранилось увеличение оборота взаимной торговли товарами между государствами СНГ, однако его доля во внешнеторговом обороте во всех странах была ниже прошлогодней.

Замедление темпов экономического роста в ряде государств Содружества (России, Украине, Казахстане) с относительно более высоким уровнем интеграции в мировую экономику явилось следствием нарастания проблем в финансовой сфере, приведших к нарушению ее стабильности. Эти про­блемы выразились в нехватке ликвидности и кредитных ресурсов, увеличе­нии просроченной задолженности по ссудам банков, изъятии вкладчиками средств со счетов банков, снижении роста долгосрочного кредитования, сокращении объемов потребительского кредитования. Кроме того, негативное воздействие на основные отрасли экономики государств - участников СНГ оказало снижение мировых цен на нефть, металлы, зерно, а также сокращение внешнего спроса на ряд экспортируемых государствами Содружества товаров. Для поддержания национальных финансовых систем и реального сектора экономики правительства стран предпринимали антикризисные меры в форме предоставления кредитов и других видов государственной помощи кредитным организациям и предприятиям, повышения степени государственного участия в экономике.

Утратила стабильность ситуация на валютных рынках в рамках СНГ. Сложившиеся в предыдущие периоды тенденции укрепления большинства национальных валют государств Содружества по отношению к доллару США и их ослабления по отношению к российскому рублю к концу года претерпели коренные изменения: почти во всех государствах СНГ курс доллара США вырос по сравнению с концом 2007 г., а курс российского рубля снизился. В соотношении национальных валют и евро в половине государств Содружества курс евро вырос, а в остальных - снизился. В некоторых странах проводилась девальвация национальных валют.

Мировой экономический кризис в последние месяцы стремительно набирает силу, вовлекая в свой дестабилизирующий процесс финансовые рынки и кредитно-финансовые институты государств Содружества. Начавшись в банковском секторе, в сфере ипотечного кредитования США, кризис постепенно охватил всю мировую экономику. О его масштабах красноречиво свидетельствует прогноз Международного валютного фонда, согласно которому убытки мировой экономики от последствий кризиса могут достичь триллиона трехсот миллиардов долларов США. Первоначальный прогноз составлял около триллиона, и есть все основания ожидать, что он будет корректироваться в сторону увеличения и дальше. Больше половины этих потерь придется на долю банков. МВФ оценивает вероятность глобального экономического спада в 25%. Практически повсеместно потребовалось вмешательство государственных структур с целью противодействия кризису и смягчения его негативных последствий.

На этом фоне консолидация банковского сектора как важнейшего фактора развития национальных экономик государств Содружества становится первоочередной задачей. Без четко отлаженного многостороннего механизма взаимодействия в валютно-финансовой сфере успешное развитие экономической интеграции государств - участников СНГ невозможно.

Озабоченность по этому поводу глав государств Содружества выразилась в совместном Решении о необходимости постоянного мониторинга ситуации в связи с мировым финансово-банковским кризисом и выработки соответствующих предложений по его преодолению, принятом ими 10 октября на последней встрече в Бишкеке. Начало работу созданное этим Решением постоянно действующее совещание на уровне министров финансов государств - участников СНГ. 21 октября проведено его 1-е заседание, организованное с участием Исполкома СНГ, на котором состоялся обмен информацией о текущей ситуации на финансовых рынках государств Содружества.

Кризис в разной степени затронул финансовые рынки государств - участников СНГ. Тем не менее, министры финансов признали необходимость принятия государствами мер по проведению адекватной складывающимся условиям денежно кредитной и фискальной политики, ограничению роста инфляции и сохранению макроэкономической стабильности, обеспечению достаточного уровня ликвидности в банковском секторе, росту капитализации банковской системы, эффективному функционированию системы страхования и гарантирования депозитов. При этом участники встречи подчеркнули важность комплексного подхода к разрешению кризисной ситуации, поскольку разовые меры, применяемые лишь к отдельным финансовым институтам, не дают продолжительного эффекта.

Участники встречи выразили озабоченность колебаниями цен на сырьевые и продовольственные товары и их ролью в формировании негативных тенденций в экономике государств Содружества.

На совещании была достигнута договоренность о продолжении диалога министров финансов государств - участников СНГ по наиболее актуальным проблемам мировой экономики и обмену информацией о складывающейся ситуации и предпринимаемым мерам по ее стабилизации и возвраще­нию в русло нормального развития. Очередную встречу министров финансов намечено провести в апреле - мае 2009 г. в Санкт-Петербурге.

Одним из возможных шагов на пути укрепления финансово-банковской системы и валютной интеграции на пространстве Содружества могло бы стать создание Международного финансового центра.

Содружеству Независимых Государств нужна устойчивая финансовая система. С этой целью на первом этапе было бы целесообразно создать региональные финансовые центры, а также Международный финансовый центр, который в дальнейшем смог бы занять достойное место в мировом финансово-банковском пространстве. Создание таких центров стало бы реальным вкладом в углубление экономической интеграции государств Содружества.

Такой подход, на наш взгляд, позволит модернизировать финансовую инфраструктуру государств - участников СНГ, создать действенный инструмент привлечения в экономику стран Содружества дополнительных ресурсов, как зарубежных, так и внутренних.

С позиции сегодняшнего дня нельзя не учитывать тот факт, что и Россия, и другие государства СНГ вступили в полномасштабный мировой финансовый и экономический кризис с не реформированными рыночными институтами экспертизы, страхования, капитализации, технического регулирования и ведения совместной деятельности. Институты регулирования экономик наших государств морально, методологически и технически устарели, не соответствуют требованиям современных международных стандартов, применяемых сегодня в странах с развитой экономикой. И одной из главных проблем является устранение ряда ключевых несоответствий в экономиках государств СНГ посредством первоочередных корректирующих и предупреждающих действий для повышения эффективности работы регуляторов в целях минимизации негативных последствий мирового кризиса. И, в первую очередь, устранение несоответствий, касающихся формирования современных и эффективно работающих рыночных институтов, таких как: независимая экспертиза, регулирование предпринимательской деятельности, судебных органов, налогового и таможенного администрирования, бухгалтерского учета и другие институты, которые сегодня отстают от темпов развития и интеграции мировой экономики. Решение этих проблем находится в области оперативного реформирования практически всех рыночных институтов государств - участников СНГ.

Государствам Содружества надо осознать необходимость создания национальных финансовых центров с последующим формированием финансового центра Содружества. Опыт работы подобного национального центра уже имеется в Казахстане.

Наконец, следует серьезно обсудить и наметить амбициозные практические меры по переходу в расчетах взаимной торговли на национальные валюты с целью перевода в перспективе внешней торговли на единую резервную валюту Содружества.

И.К. Илингин*