Введение
| Вид материала | Отчет |
- Джон Р. Хикс. "Стоимость и капитал", 4314.44kb.
- Введение глава психологизм как особенность характерологии в рассказах Всеволода Иванова, 12.47kb.
- Лабунец Ольга Юрьевна мытищи 2009 г. Оглавление Введение 3 Использование видеофильмов, 263.17kb.
- Анализ и планирование трудовых показателей Аудит и контроллинг персонала Введение, 12.45kb.
- Программа курса. План семинарских занятий Методические рекомендации Новосибирск 1999, 340.75kb.
- Учебной дисциплины (модуля) Наименование дисциплины (модуля) Введение в спецфилологию:, 83.08kb.
- 1. Целеполагание в процессе менеджмента Введение, 49.78kb.
- Пояснительная записка. Особенностью курса «Введение в языкознание» является высокая, 305.75kb.
- Курносов Владимир Анатольевич Волжск 2007 Оглавление Введение 3-5 Глава I. Юродство, 355.39kb.
- Целевые программы и непрограммная деятельность Распределение расходов по целям, задачам, 396.48kb.
Объединение компаний, сводная финансовая отчетность
┌──────────────────────────┬──────────────────────────┬──────────────────────────┐
│ МСФО │ ГААП США │ Российское │
│ │ │ законодательство │
├──────────────────────────┼──────────────────────────┼──────────────────────────┤
│МСФО (IFRS) 3 "Объединения│ГААП не описывает правила │Аналогия: зависимое │
│бизнеса" │составления финансовой │общество │
│Определяет порядок учета │отчетности отдельно для │ │
│операций по объединению │материнской компании, так │ │
│компаний путем покупки │как если компания имеет │ │
│одной компании другой или │одно или два дочерних │ │
│путем довольно редкой │общества, она представляет│ │
│операции объединения │пользователям только │ │
│интересов, когда │консолидированную │ │
│невозможно определить │отчетность │ │
│покупателя (операции │ │ │
│объединения интересов не │ │ │
│будут рассматриваться в │ │ │
│связи с их скорым уходом │ │ │
│из терминологии МСФО). │ │ │
│Покупка компании считается│ │ │
│состоявшейся, когда одна │ │ │
│из объединяющихся компаний│ │ │
│приобретает контроль над │ │ │
│другой объединяющейся │ │ │
│компанией. Такой контроль │ │ │
│возникает, если │ │ │
│покупающая компания │ │ │
│приобретает: │ │ │
│более половины голосующих │ │ │
│акций приобретаемой │ │ │
│компании; │ │ │
│право распоряжаться более │ │ │
│чем половиной акций с │ │ │
│правом голоса другой │ │ │
│компании по соглашению с │ │ │
│другими инвесторами; │ │ │
│право определять │ │ │
│финансовую и текущую │ │ │
│политику другой компании │ │ │
│на основании устава или │ │ │
│соглашения; │ │ │
│право назначать и смещать │ │ │
│большинство членов совета │ │ │
│директоров (или иного │ │ │
│аналогичного органа │ │ │
│управления) другой │ │ │
│компании; │ │ │
│право представлять │ │ │
│большинство голосов при │ │ │
│решении вопросов на │ │ │
│заседаниях совета │ │ │
│директоров (иного │ │ │
│аналогичного органа │ │ │
│управления). Определить │ │ │
│компанию-покупателя по │ │ │
│прямым показаниям бывает │ │ │
│проблематично, но в │ │ │
│большинстве случаев │ │ │
│присутствуют косвенные │ │ │
│признаки; │ │ │
│справедливая стоимость │Показатель, отражающий │ │
│одной из объединяющихся │долю головной организации │ │
│компаний значительно │в прибылях или убытках │ │
│больше другой, что │зависимого общества за │ │
│позволяет считать │отчетный период и процент │ │
│покупателем первую │принадлежащих головной │ │
│компанию; │организации голосующих │ │
│объединение компаний │акций │ │
│осуществляется путем │ │ │
│обмена голосующих акций на│ │ │
│деньги или их эквиваленты:│ │ │
│компания, переводящая │ │ │
│деньги за акции, - │ │ │
│покупатель; │ │ │
│объединение компаний │ │ │
│осуществляется с условием,│ │ │
│что управляющие одной из │ │ │
│них получают │ │ │
│преимущественное право при│ │ │
│подборе управляющих для │ │ │
│вновь возникающей │ │ │
│компании: доминирующая │ │ │
│компания - покупатель. │ │ │
│Обратная покупка - это │ │ │
│ситуация, в которой │ │ │
│компания, приобретая пакет│ │ │
│акций другой компании, в │ │ │
│качестве возмещения │ │ │
│выпускает такое количество│ │ │
│своих голосующих акций, │ │ │
│что контроль над │ │ │
│объединяемой компанией в │ │ │
│итоге переходит к │ │ │
│владельцам компании, │ │ │
│продавшей пакет своих │ │ │
│акций. │ │ │
│По форме компания, │ │ │
│выпустившая голосующие │ │ │
│акции, может считаться │ │ │
│материнской, но по │ │ │
│существу она является │ │ │
│проданной, поэтому вторая │ │ │
│компания должна применить │ │ │
│к ее (первой) активам и │ │ │
│обязательствам метод учета│ │ │
│покупки по МСФО (а не │ │ │
│наоборот) │ │ │
├──────────────────────────┼──────────────────────────┼──────────────────────────┤
│Учет покупки компаний. │ │ │
│Покупка компании │ │ │
│отражается в учете по тем │ │ │
│же принципам, что и │ │ │
│покупка других активов. │ │ │
│Для признания покупки │ │ │
│важное значение имеет ее │ │ │
│дата, которая определяется│ │ │
│по дате фактической │ │ │
│передачи покупателю │ │ │
│контроля над имуществом и │ │ │
│операциями приобретаемой │ │ │
│компании. Начиная с этой │ │ │
│даты покупатель обязан │ │ │
│включать в свою финансовую│ │ │
│отчетность активы и │ │ │
│обязательства │ │ │
│приобретенной компании и │ │ │
│стоимость ее деловой │ │ │
│репутации, возникшей при │ │ │
│покупке, а также │ │ │
│финансовые результаты, │ │ │
│полученные приобретенной │ │ │
│компанией. │ │ │
│Стоимость покупки компании│ │ │
│учитывается: │ │ │
│в сумме денежных средств │ │ │
│или их эквивалентов, │ │ │
│выплаченных продавцу; │ │ │
│или по справедливой │ │ │
│стоимости на дату покупки;│ │ │
│или по сумме любого │ │ │
│другого возмещения за │ │ │
│покупку, отданного │ │ │
│покупателем в обмен на │ │ │
│контроль над другой │ │ │
│компанией. │ │ │
│В стоимость покупки также │ │ │
│включаются затраты, │ │ │
│связанные с приобретением │ │ │
│компании, такие, как │ │ │
│гонорары посредникам и │ │ │
│консультантам, затраты на │ │ │
│регистрацию выпуска │ │ │
│долевых ценных бумаг. │ │ │
│Общие административные │ │ │
│затраты, включая затраты │ │ │
│на содержание отдела │ │ │
│приобретений, и прочие │ │ │
│затраты, которые не могут │ │ │
│быть отнесены на │ │ │
│конкретное учтенное │ │ │
│приобретение, не │ │ │
│включаются в │ │ │
│первоначальную стоимость │ │ │
│приобретения, а признаются│ │ │
│в качестве расхода по мере│ │ │
│возникновения. │ │ │
│Когда покупка компании │ │ │
│осуществляется в несколько│ │ │
│этапов, первоначальная │ │ │
│стоимость покупки │ │ │
│равняется суммарной │ │ │
│стоимости операций на всех│ │ │
│этапах. Перечисленные │ │ │
│денежные активы и принятые│ │ │
│обязательства оцениваются │ │ │
│на дату операции обмена, │ │ │
│но если оплата покупки │ │ │
│переносится, в │ │ │
│первоначальную стоимость │ │ │
│включается не номинальная,│ │ │
│а дисконтированная │ │ │
│стоимость встречного │ │ │
│удовлетворения. Выпущенные│ │ │
│покупателем рыночные │ │ │
│ценные бумаги при │ │ │
│определении первоначальной│ │ │
│стоимости покупки │ │ │
│оцениваются по │ │ │
│справедливой стоимости, │ │ │
│равной их рыночной │ │ │
│стоимости на дату │ │ │
│совершения операции, при │ │ │
│условии, что │ │ │
│непредвиденные колебания и│ │ │
│узость рынка не превращают│ │ │
│этот показатель в │ │ │
│ненадежный. │ │ │
│Идентифицируемые активы и │ │ │
│обязательства - это активы│ │ │
│и обязательства, │ │ │
│переходящие к покупателю │ │ │
│после объединения │ │ │
│компаний, которые можно │ │ │
│учесть раздельно и которые│ │ │
│поддаются надежной оценке │ │ │
│на дату приобретения │ │ │
│компании. Они должны │ │ │
│признаваться в финансовой │ │ │
│отчетности отдельно при │ │ │
│условии, что существует │ │ │
│вероятность получить или │ │ │
│утратить в будущем │ │ │
│экономические выгоды, │ │ │
│связанные с этими активами│ │ │
│или обязательствами, и │ │ │
│есть надежная мера оценки │ │ │
│их первоначальной и │ │ │
│справедливой стоимости для│ │ │
│покупателя. │ │ │
│Идентифицируемые активы и │ │ │
│обязательства необходимо │ │ │
│признавать еще и потому, │ │ │
│что деловая репутация │ │ │
│приобретаемой компании │ │ │
│определяется в виде │ │ │
│разности между стоимостью │ │ │
│покупки и стоимостью │ │ │
│признанных активов и │ │ │
│обязательств, перешедших │ │ │
│при продаже под контроль │ │ │
│покупателя. Оценка и │ │ │
│распределение │ │ │
│первоначальной стоимости │ │ │
│покупки осуществляются │ │ │
│нормативным и │ │ │
│альтернативным методами. │ │ │
│Нормативный метод │ │ │
│устанавливает, что │ │ │
│справедливая стоимость │ │ │
│идентифицируемых активов и│ │ │
│обязательств на дату │ │ │
│приобретения компании │ │ │
│признается покупателем │ │ │
│только в той доле, которую│ │ │
│он получил в операции │ │ │
│обмена. Доля меньшинства │ │ │
│определяется по балансовой│ │ │
│стоимости активов и │ │ │
│обязательств приобретенной│ │ │
│компании до ее покупки. │ │ │
│Альтернативный метод, │ │ │
│разрешенный стандартом, │ │ │
│предполагает расчет доли │ │ │
│меньшинства как части │ │ │
│справедливой стоимости │ │ │
│чистых идентифицируемых │ │ │
│активов компании, │ │ │
│принадлежащих меньшинству.│ │ │
│Стоимость деловой │ │ │
│репутации, возникающей при│ │ │
│покупке, амортизируется и │ │ │
│постоянно списывается в │ │ │
│расходы в течение срока ее│ │ │
│полезного использования. │ │ │
│Превышение первоначальной │ │ │
│стоимости покупки над │ │ │
│долей покупателя в │ │ │
│справедливой стоимости │ │ │
│приобретенных │ │ │
│идентифицируемых активов и│ │ │
│обязательств образует │ │ │
│стоимость деловой │ │ │
│репутации и признается в │ │ │
│активе баланса покупателя.│ │ │
│В обратной ситуации │ │ │
│возникает и признается │ │ │
│отрицательная деловая │ │ │
│репутация. Она признается │ │ │
│доходом организации- │ │ │
│покупателя: │ │ │
│в части, в которой │ │ │
│деловая репутация │ │ │
│соотносится с будущими │ │ │
│убытками и расходами, │ │ │
│предусмотренными в планах │ │ │
│покупателя, - в тех │ │ │
│отчетных периодах, в │ │ │
│которых возникнут данные │ │ │
│убытки и расходы; │ │ │
│в части, в которой │ │ │
│деловая репутация не │ │ │
│соотносится с будущими │ │ │
│убытками и расходами, ее │ │ │
│отрицательная стоимость в │ │ │
│сумме, не превышающей │ │ │
│справедливой стоимости │ │ │
│приобретенных неденежных │ │ │
│активов, признается │ │ │
│доходом на протяжении │ │ │
│оставшегося среднего срока│ │ │
│применения данных активов.│ │ │
│Превышение отрицательной │ │ │
│стоимости деловой │ │ │
│репутации над справедливой│ │ │
│стоимостью приобретенных │ │ │
│неденежных активов │ │ │
│немедленно признается │ │ │
│доходом организации. │ │ │
│Последовательная покупка │ │ │
│акций в двух или │ │ │
│нескольких операциях │ │ │
│обмена предполагает, что │ │ │
│после каждой существенной │ │ │
│операции определяется │ │ │
│справедливая стоимость │ │ │
│приобретенных в ней │ │ │
│идентифицируемых активов и│ │ │
│обязательств и в │ │ │
│соответствии с процентом │ │ │
│купленного интереса │ │ │
│определяется стоимость │ │ │
│деловой репутации. Любая │ │ │
│корректировка справедливой│ │ │
│стоимости идентифицируемых│ │ │
│активов и обязательств, │ │ │
│относящаяся к ранее │ │ │
│осуществленным покупкам, │ │ │
│учитывается как │ │ │
│переоценка. │ │ │
│Если первые операции при │ │ │
│покупке акций │ │ │
│классифицировались как │ │ │
│инвестиции в │ │ │
│ассоциированные компании, │ │ │
│при последующих покупках │ │ │
│акций и переклассификации │ │ │
│операций в покупку │ │ │
│компании положительная или│ │ │
│отрицательная стоимость │ │ │
│деловой репутации │ │ │
│признается с даты │ │ │
│применения учета по │ │ │
│долевому участию (с даты │ │ │
│первоначальной покупки). │ │ │
│Изменение стоимости │ │ │
│покупки, активов и │ │ │
│обязательств. Договоры │ │ │
│покупки компаний могут │ │ │
│предусматривать │ │ │
│корректировку стоимости │ │ │
│покупки в зависимости от │ │ │
│наступления одного или │ │ │
│нескольких событий. Если │ │ │
│их можно определить с │ │ │
│достаточной вероятностью, │ │ │
│то эти корректировки │ │ │
│признаются в │ │ │
│первоначальной стоимости с│ │ │
│даты покупки. Когда │ │ │
│устанавливается, что │ │ │
│предполагаемое событие в │ │ │
│будущем не происходит, │ │ │
│первоначальная стоимость │ │ │
│покупки и деловая │ │ │
│репутация подлежат │ │ │
│соответствующему пересчету│ │ │
│и изменению. │ │ │
│Когда действие │ │ │
│потенциального │ │ │
│обстоятельства, │ │ │
│предусмотренного │ │ │
│договором, прекращается в │ │ │
│будущем и возникает │ │ │
│необходимость доплаты за │ │ │
│покупку компании │ │ │
│определенной │ │ │
│дополнительной суммы │ │ │
│возмещения, необходимо │ │ │
│производить корректировку │ │ │
│первоначальной стоимости │ │ │
│покупки и деловой │ │ │
│репутации. │ │ │
│Раскрытое информации об │ │ │
│объединении компаний. В │ │ │
│примечаниях к финансовой │ │ │
│отчетности за весь период,│ │ │
│в котором производилось │ │ │
│объединение, раскрываются:│ │ │
│названия и описания │ │ │
│объединяющихся компаний; │ │ │
│дата начала │ │ │
│функционирования │ │ │
│объединения для целей │ │ │
│учета и методика учета │ │ │
│объединения компаний; │ │ │
│результат объединения │ │ │
│компаний, полученный от │ │ │
│любой деятельности, │ │ │
│которую реализовала │ │ │
│объединенная компания. │ │ │
│Информация о покупке │ │ │
│компании, раскрываемая в │ │ │
│финансовой отчетности, │ │ │
│составляемой за период, в │ │ │
│течение которого │ │ │
│осуществлялась такая │ │ │
│покупка, должна содержать │ │ │
│дополнительные сведения: о│ │ │
│проценте приобретенных │ │ │
│голосующих акций; о │ │ │
│первоначальной стоимости │ │ │
│покупки и необходимых │ │ │
│дополнительных выплатах с │ │ │
│указанием на потенциальные│ │ │
│обстоятельства таких │ │ │
│выплат; о характере и │ │ │
│сумме резервов на покрытие│ │ │
│расходов на покупку. │ │ │
│Если справедливая │ │ │
│стоимость активов и │ │ │
│обязательств или │ │ │
│возмещение при покупке │ │ │
│могут быть определены │ │ │
│только условно, нужно │ │ │
│раскрывать сложившуюся │ │ │
│ситуацию и ее причины. В │ │ │
│примечаниях к отчетности │ │ │
│необходимо изложить │ │ │
│порядок учета │ │ │
│положительной или │ │ │
│отрицательной деловой │ │ │
│репутации. При этом важно │ │ │
│раскрыть, по какой статье │ │ │
│отчета о прибылях и │ │ │
│убытках отражается │ │ │
│амортизация положительной │ │ │
│деловой репутации или │ │ │
│признается стоимость │ │ │
│отрицательной деловой │ │ │
│репутации. Необходимо │ │ │
│указать, что │ │ │
│отрицательная стоимость │ │ │
│деловой репутации │ │ │
│отражается в балансе путем│ │ │
│уменьшения стоимости │ │ │
│положительной деловой │ │ │
│репутации. Если │ │ │
│предполагается отсрочить │ │ │
│признание дохода от │ │ │
│отрицательной деловой │ │ │
│репутации, необходимо │ │ │
│указать информацию о │ │ │
│характере, сумме и │ │ │
│распределении во времени │ │ │
│ожидаемых в будущем │ │ │
│убытков и расходов. │ │ │
│Сводная финансовая │ │ │
│отчетность или отчетность │ │ │
│компании, присоединившей │ │ │
│другую компанию, должна │ │ │
│раскрывать: │ │ │
│отражение положительной │ │ │
│или отрицательной деловой │ │ │
│репутации, период │ │ │
│амортизации ее стоимости с│ │ │
│отдельным обоснованием │ │ │
│причин, когда такой период│ │ │
│превышает нормативный │ │ │
│двадцатилетний срок; │ │ │
│использование иного, чем │ │ │
│линейный метод, │ │ │
│равномерного списания, │ │ │
│если стоимость деловой │ │ │
│репутации амортизируется │ │ │
│иным методом. │ │ │
│В случае необходимости │ │ │
│любой корректировки │ │ │
│справедливой стоимости │ │ │
│идентифицируемых активов и│ │ │
│обязательств они должны │ │ │
│раскрываться и поясняться │ │ │
│в финансовой отчетности за│ │ │
│соответствующие отчетные │ │ │
│периоды. │ │ │
│Если факт объединения │ │ │
│компаний обнаружился после│ │ │
│отчетной даты, но до │ │ │
│представления финансовой │ │ │
│отчетности, в ней следует │ │ │
│раскрывать необходимые │ │ │
│данные об объединении, │ │ │
│которые могут быть │ │ │
│полезными для │ │ │
│пользователей финансовой │ │ │
│отчетности │ │ │
├──────────────────────────┼──────────────────────────┼──────────────────────────┤
│МСФО (IAS) 28 "Учет │Составление │ │
│инвестиций в │консолидированной │ │
│ассоциированные компании" │отчетности основано на │ │
│Ассоциированная компания │критерии владения │ │
│возникает для инвестора в │большинством голосующих │ │
│том случае, когда он имеет│акций, таким образом, │ │
│возможность оказывать на │сфера консолидации уже, │ │
│нее существенное влияние, │чем в МСФО, где │ │
│но ассоциированная │предполагается оценка │ │
│компания не является для │"контроля деятельности", │ │
│него дочерней (или │даже если отсутствует │ │
│совместной) компанией. │большинство голосующих │ │
│Наличие существенного │акций. С другой стороны, │ │
│влияния возникает, когда │не включаются в сферу │ │
│инвестор сам или через │консолидации по правилам │ │
│дочерние компании владеет │МСФО некоторые дочерние │ │
│более чем 20% акций │компании (в которых │ │
│ассоциированной компании. │материнская компания │ │