Разработка программы внедрения инновационных технологий для ремонта и содержания дорожных покрытий в дорожно-эксплуатационных объединениях на примере ГП "КрайДЭО"
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
Оператор213 50032400051429375429112629Водитель212 80030720048762355962106789Уборщица25 8001392002209516129548389Сторож25 8001392002209516129548389Итого1183 900110748001757905128327053849812
Общий фонд заработной платы на вновь открываемое производство составит 12 832 705 руб., страховые взносы 3 849 812 руб.
Таблица 3.13 - Расчет прочих затрат по годам реализации проекта, руб.
Наименование2012201320142015201620172018Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования408980408980408980408980408980408980408980Отопление3 000321034203630384040504260Охрана труда2 700288930783267345636453834Освещение510545,7581,4617,1652,8688,5724,2Итого415190415624,7416059,4416494,1416928,8417363,5417798,2
Таблица 3.14 - Смета затрат на производство продукции в прогнозных ценах, тыс. руб.
Элемент затрат2012 г.2013 г.2014 г.2015 г.2016 г.2017 г.2018 г.Материальные затраты13650000146055001556100016516500174720001842750019383000Затраты на оплату труда12832705137309941469216415720615168210581799853219258430Отчисления на социальные нужды (страховые взносы, 30%)3849811411929844076494716185504631753995605777529Амортизация408980408980408980408980408980408980408980Прочие расходы415190415625416059416494416929417364417798Итого затрат31156686332803973548585237778773401652844265193645245737
Таблица 3.15 - Чистая прибыль по производству холодного асфальта, руб.
Показатели2012201320142015201620172018Выручка от продаж528125006797335513795465688005102,72168839463112414882205778189,3Себестоимость31156686332803973548585237778773401652844265193645245737Прибыль от продаж216558143469295810246880450226329,7212867417969762946160532452,312345678Налог на имущество 2,2421,2249423,6640426,131428,5422430,9813464,884467,32Налогооблогаемая прибыль21597392,7834643534,34102428377,950194901,1812865174869749481,1160527985Налог на прибыль4319478,5566928706,86820485675,5810038980,2425730349,613949896,232105597Чистая прибыль17277914,2227714827,4781942702,3240155920,9410292139855799584,9128422388Таблица 3.16 - Расчет среднегодовой стоимости оборудования
Показатели2012201320142015201620172018Стоимость на начало периода2 860 0002 451 0202 042 0401 633 0601 224 080815 100406 120Амортизационные отчисления408 980408 980408 980408 980408 980408 980408 980Стоимость на конец периода2 451 0202 042 0401 633 0601 224 080815 100408 9800Среднегодовая стоимость26555102246530183755014285701019590612040203060Налог на имущество58421,2249423,6640426,131428,5422430,9813464,884467,32
Оценка эффективности проекта
Оценка эффективности проекта ведется по двум видам потоков: от операционной деятельности и инвестиционной деятельности без учета схемы финансирования проекта, это найдет отражение в ставке дисконтирования и коэффициенте дисконтирования, зависящем от нее.
Расчет ставки дисконтирования осуществляется кумулятивным методом. Этот метод основан на суммировании без рисковой ставки доходности и премий за риск, инвестированный в рассматриваемое предприятие.
Далее проведем оценку эффективности инвестиционного проекта. Она ведется по двум видам потоков: от операционной деятельности и инвестиционной деятельности без учета схемы финансирования проекта.
Оценка эффективности проекта представлена в таблице 3.17.
Таблица 3.17 - Расчет денежного потока от операционной, инвестиционной деятельности и показателей коммерческой эффективности проекта
ПоказательЗначение показателя по годам2011 г.2012 г.2013 г.2014 г.2015 г.2016 г.2017 г.2018 г.Выручка от реализации продукции, тыс. руб.0528125006797335513795465688005102,72168839463112414882205778189,3Полная себестоимость продукции, тыс. руб.031156686332803973548585237778773401652844265193645245737Прибыль от реализации продукции, тыс. руб.0216558143469295810246880450226329,7212867417969762946160532452,3Налог на имущество, тыс. руб.058421,2249423,6640426,131428,5422430,9813464,884467,32Налогооблагаемая прибыль, тыс. руб.021597392,7834643534,34102428377,950194901,1812865174869749481,1160527985Налог на прибыль (20%), тыс. руб.04319478,5566928706,86820485675,5810038980,2425730349,613949896,232105597Чистая прибыль, тыс. руб.017277914,2227714827,4781942702,3240155920,9410292139855799584,9128422388Амортизация, тыс. руб.0408 980408 980408 980408 980408 980408 980408 980ЧДП от операционной деятельности, тыс. руб.01768689428123807823516824056490110333037856208565128831368Инвестиционные затраты, в том числе:-34060000000000- на оборудование, тыс. руб.-2860000000000343 543- на здание, тыс. руб.00000000- на оборотные средства, тыс. руб.-546000000000546000ЧДП, от инвестиционной деятельности, тыс. руб.-2877,4000000889543Сальдо денежного потока от операционной и инвестиционной деятельности, тыс. руб.-34060001768689428123807823516824056490110333037856208565128831368Коэффициент дисконтирования (19,75%)1,000,810,660,540,440,360,290,24Дисконтированный ЧДП, тыс. руб.-340600014386607186074864431929617757327367927271627958230350731Дисконтированный ЧДП нарастающим итогом, тыс. руб.-340600010980607295880937390738891664715128457442144737023175087754NPV, тыс. руб.175087754Индекс доходности, дол. Ед.43,49Внутренняя норма доходности, 4,18Срок окупаемости, лет0,24
Оценка эффективности участия предприятия в проекте
Рассмотрим 2 источника финансирования: собственные средства предприятия и заемные средства предприятия. Для реализации проекта необходимы инвестиции на сумму 3 406 000 руб. Предприятие планирует финансировать 30% этих инвестиций, т.е. вложить в реализацию проекта 1 021 800 руб. Оставшуюся сумму 2 384 200 руб. предприятие возьмет в кредит у Сбербанка РФ. Срок кредита 1 год, процент по кредиту составит 20% годовых. 8,525% (1,1 умноженное на ставку рефинансирования ЦБ РФ 7,75%) по кредиту будет включен в себестоимость производимой продукции, а оставшаяся часть процента 11,475% будет списана с чистой прибыли предприятия.
Таблица 3.18 - Расчет кредита
ПериодСумма основного долга, руб.Ежемесячные выплатыПроценты за пользование кредитом (1,67 ежемесячно)Погашение кредита, руб.На себестоимость (8,25%*1,1)=9,075%Из чистой прибыли (20%-9,025%)=10,98384200198 68339816,14238 49918066,5735321749,5664722 185 517198 68336498,12833235 18116561,0257319937,102631 986 833198 68333180,11667231 86315055,4779418124,6387341 788 150198 68329862,105228 54513549,9301416312,1748651 589 467198 68326544,09333225 22712044,3823514499,7109861 390 783198 68323226,08167221 90910538,8345612687,2471171 192 100198 68319908,07218 5919033,28676310874,783248993 417198 68316590,05833215 2737527,7389699062,3193659794 733198 68313272,04667211 9556022,1911757249,85549210596 050198 6839954,035208 6374516,6433815437,39161911397 367198 6836636,023333205 3193011,0955883624,92774612198 683198 6833318,011667202 0011505,5477941812,463873ИТОГО2 384 200258804,912 643 005117432,7279141372,1821
Таблица 3.19 - Оценка эффективности участия предприятия в проекте, руб.
Показатели02012201320142015201620172018Операционная деятельн