Разработка и обоснование финансовой стратегии предприятия
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
т поступления денежных средств от покупателей. Управление движением кредиторской задолженности должно увязываться с динамикой дебиторской задолженности.
Заключение
Финансовая стратегия компании представляет собой сложную многофакторно ориентированную модель действий и мер, необходимых для достижения поставленных перспективных целей в общей концепции развития в области формирования и использования финансово-ресурсного потенциала компании.
Гипотетическая модель финансовой стратегии может включать следующие взаимосвязанные блоки:
цели и задачи;
уровни реализации;
внешние и внутренние факторы формирования;
инструменты и методы реализации;
результативность стратегии.
В результате проведенного анализа за 2009 год абсолютное отклонение имущества АО KazTransCom в активе баланса составило 1609,7 тыс.тенге, темп роста составил 106,3%.
Соотношение иммобилизованных и мобильных активов таково: 2008 год - абсолютное отклонение мобильных активов составляет 1256,9 тыс. тенге, а иммобилизованных - 1469,4 тыс. тенге, темп роста - 95,8% и 85,5% соответственно, 2009 год - абсолютное отклонение мобильных активов 843 тыс. тенге, а иммобилизованных 766,7 тыс.тенге, темп роста 104,9% и 108,8% соответственно.
Данные показатели свидетельствует о достаточном количестве оборотных средств у предприятия АО KazTransCom. Но в 2008 году был значительный недостаток в денежных средствах - абсолютное отклонение составило 217,71 тыс. тенге, темп роста составил 3,6%, а в 2009 году ситуация несколько улучшилась: абсолютное отклонение денежных средств 421,7 тыс. тенге, темп роста 565,9%.
Таким образом, из полученных коэффициентов видно, что предприятие достаточно снабжено собственными средствами для покрытия обязательств, имеет не высокую долю заемных средств, что свидетельствует о его финансовой устойчивости. Также обладает в достаточной степени средствами в мобильной форме. Финансовое состояние предприятия характеризуется абсолютной устойчивостью, так как запасы превышают источники их формирования.
Удельный вес заемного капитала в общей его сумме снижается. Коэффициент рентабельности активов в 2009 г. Увеличился, а коэффициент рентабельности собственного капитала снизился одновременно с коэффициентом соотношения собственных и заемных средств. Прирост прибыли в связи с приростом заемного капитала по сравнению с 2008 г. увеличился, что свидетельствует о положительном влиянии роста величины заемных средств на эффективность функционирования АО KazTransCom.
Важным элементом финансовой стратегии предприятия в целом является планирование результативности деятельности предприятия. Его можно осуществлять, используя такие три главные его системы: прогнозирование уровня результативности деятельности предприятия и его использование; текущее планирование уровня результативности деятельности предприятия и его использование; оперативное планирование уровня результативности деятельности предприятия и его использование. По результатам реализации предложенных мероприятий по усовершенствованию стратегии финансирования АО KazTransCom составим бюджетный отчет о прибылях.
На АО KazTransCom необходимо осуществлять планирование использования как основного, так и оборотного капитала. Важным фактором планирования использования оборотного капитала является планирования времени поступления дохода и расхода. Наличие оборотного капитала предприятия должно покрывать расхода со времени начала производства к оплате продукта потребителем.
По результатам функционирования в будущем отчетном периоде доход от реализации на предприятии может составлять 817268 тенге. При этом прибыль от основной деятельности будет равнять 30499 тыс.тенге. Величина дивидендных выплат составляет 25% от размера полученной чистой прибыли. На основании проведенных расчетов составили бюджет денежных средств.
И получили следующие данные: на начало периода остаток денежных средств составлял 53 тенге, а в конце будущего года будет равнять 7450,25 тенге. Принимая к вниманию высокую ритмичность производства, считаем, что все денежные потоки на предприятии распределяются по кварталам одинаково. Это, однако, не касается выплаты дивидендов, которые, вообще, платятся по результатам деятельности предприятия в следующем годе. Но мы сознательно указали, что дивидендные выплаты относятся к денежному потоку 4 квартала, поскольку именно тогда они отчисляются из чистой прибыли предприятия.
Таким образом, предложенные мероприятия по оптимизации стратегии финансирования существенно изменят состав и структуру имущества предприятия, приведут к определенному перераспределению денежных потоков, положительно повлияют на финансовое состояние АО KazTransCom.
Список использованной литературы
.Назарбаев Н. Казахстан-2030. Процветание, безопасность и улучше ние благосостояния всех казахстанцев. Послание Президента страны народу Казахстана. - Алматы: Бiлiм, 1997.
.Назарбаев Н.А. Казахстанский путь: от стабильности - через модерни зацию - к процветанию. Казахстанская правда. - 2006. 16 декабря. С.1-2.
.Казахстан на пути ускоренной экономической, социальной и полити ческой модернизации. Послание Президента Республики Казахстан Нурсулта на Назарбаева народу Казахстана. Казахстанская правда. - 2005. - 19 февраля.
.Ансофф И. Стратегическое управление. - М.: Экономика, 2003
.Руденко А.И. Стратегическое планирование на предприятии. - Симферо?/p>