Пути совершенствования бухгалтерского учета и анализа денежных потоков
Дипломная работа - Бухгалтерский учет и аудит
Другие дипломы по предмету Бухгалтерский учет и аудит
?ль2, стр.190151191Чистый денежный поток4,стр.05011766Корректировки чистой прибыли в связи с изменением балансовых остатков нематериальных активов*1,стр.110-основных средств*1, стр.120-96787незавершенного строительства1, стр.130-6052долгосрочных финансовых вложений1, стр.140отложенных налоговых активов1,стр.145запасов1, стр.210-23619НДС по приобретенным ценностям1,стр.220-22дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)1, стр.230-161дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются менее чем через 12 месяцев после отчетной даты)1, стр.240+9929краткосрочных финансовых вложений1, стр. 250резервного капитала1, стр.430нераспределенной прибыли прошлых лет1, стр.470 (за минусом чистой прибыли отчетного года)-151191займов и кредитов1, стр.610+45000кредиторской задолженности1, стр.620-1367доходов будущих периодов1, стр.640-10резервов предстоящих расходов1, стр.650Итого сумма корректировок чистой прибыли-73289Чистая прибыль с учетом корректировок (должна быть численно равна чистому денежному потоку).77902
Чистые денежные потоки (чистые денежные средства), рассчитанные по прямому и косвенному методам могут не совпадать по следующим причинам:
. Признание в косвенном методе прибыли (убытков) отчетного года в качестве денежного потока по текущей деятельности. Однако прибыль (убыток) отчетного года включает финансовый результат, связанный с инвестиционной деятельностью (реализация активов, получение процентов и дивидендов),
. Влияние косвенных налогов. Поступления и платежи, рассчитанные по прямому методу, включают косвенные налоги, в то время как расчеты по косвенному методу производятся на основе показателей - нетто.
. Влияние дебиторской и кредиторской задолженностей. При расчете денежных средств косвенным методом кредиторская и дебиторская задолженности относятся к текущей деятельности, в то время как они могут иметь отношение к инвестиционной деятельности.
4. Неденежные формы расчетов. В косвенном методе наличие неденежных форм расчетов не прослеживается, в то время как в прямом методе, который оперирует реальными денежными потоками, платежи или поступления, связанные с неденежными формами расчетов, просто не будут учитываться в расчетах
Коэффициентный анализ представляет собой неотъемлемую часть анализа денежных потоков. С его помощью изучаются уровни и их отклонения от плановых и базисных значений различных относительных показателей, характеризующих денежные потоки, а также рассчитываются коэффициенты эффективности использования денежных средств организации.
Коэффициенты, используемые для анализа денежных потоков, являются характеристиками их: достаточности и синхронности и эффективности функционирования (рис. 2).
Рис. 2. Направление и показатели коэффициентного метода анализа денежных потоков
Прежде всего, коэффициентный анализ денежных потоков дает представление о возможности компании генерировать необходимую величину поступления денежных средств для поддержания платежеспособности, т.е. своевременно и в полном объеме погашать краткосрочные обязательства перед кредиторами, персоналом, налоговыми органами, внебюджетными фондами и т.д. Для этого рассчитываются следующие коэффициенты.
Коэффициент текущей платежеспособности за год характеризует достаточность денежного потока по текущей деятельности за период.
КплТД= ДПпТД / ДПоТД =767287/582638=1,31 (норматив больше 1)
где ДПпТД - положительный денежный поток по текущей деятельности за анализируемый период;
ДПоТД - отток по текущей деятельности за анализируемый период.
Если значение коэффициента текущей платежеспособности больше единицы, то организация может полностью гасить свои обязательства по текущей деятельности за счет превышения притоков над оттоками.
Коэффициент обеспеченности денежными средствами, характеризует, сколько в среднем дней организация сможет работать без дополнительного притока денежных средств.
Кодс=ДСср*365 / ПЛтек = 11766*365/582638=7,37 (дней)
где ДСср - величина денежных средств (средняя за период) рассчитанная по балансу или отчету о движении денежных средств; ПЛтек - платежи по текущей деятельности.
Аналогичным рассмотренному показателю является показатель интервала самофинансирования, который учитывает возможность самофинансирования не только за счет имеющегося остатка денежных средств, но и за счет краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности.
Ис = (ДСср+КФВср+ДЗср)*365 / ПЛтек
= (11766+0+40208)*365/582638 =32,55 (дней)
где КФВср - средняя за период величина краткосрочных финансовых вложений; ДЗср- средняя за период величина дебиторской задолженности.
Достаточность денежного потока по текущей деятельности для самофинансирования.
Динв = ЧДПТД / ДПоИД
=767287 / 146102 = 5,4
где ЧДПТД - чистый денежный поток по текущей деятельности; ДПоИД - оттоки денежных средств по инвестиционной деятельности.
Слишком большое значение этого показателя (превышающее единицу), хотя и подтверждает возможность полностью финансировать инвестиционные процессы за счет собственных средств, все же косвенно свидетельствует о недостаточной инвестиционной активности, поскольку масштабное обновление производственного потенциала возможно только при привлечении внешних источников финансирования.
Достаточность денежного потока по текущей деятельности для погашения обязательств.
Дфин = ЧДПТД / ДПоФД