Оценка финансово-экономической устойчивости предприятия на примере ООО "Инвсестстрой"
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
° финансирование НормальныйСобственные оборотные средства и долгосрочные обязательстваНизкий риск, достаточно высокие затраты на финансированиеНеустойчивыйСобственные оборотные средства, долгосрочные обязательства, краткосрочные кредиты и займыРиск достаточно высокий, если организация недостаточно кредитоспособна и возможны проблемы с возникновением краткосрочных кредитов и займов, затраты на финансирование достаточно низкиеПредкризисныйСобственные оборотные средства, долгосрочные обязательства, краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженностьРиск самый высокий, если есть проблемы с возобновлением кредитов и займов и если кредиторская задолженность сформирована перед недружественными организациями; затраты минимальны
Для установления типов финансовой устойчивости используются неравенства
Абсолютная финансовая устойчивость:
(35)
где - запасы и НДС по приобретенным ценностям;
- собственные оборотные средства.
Нормальная финансовая устойчивость:
(36)
где - долгосрочные обязательства.
Неустойчивое финансовое положение:
(37)
где - краткосрочные кредиты и займы.
Предкризисное финансовое состояние, на грани банкротства:
(38)
Получить более глубокую оценку финансовой устойчивости организации позволяет анализ относительных показателей финансовой устойчивости (системы коэффициентов). Эти показатели рассчитываются в виде соотношения абсолютных показателей актива и пассива баланса Их можно разделить на группы:
коэффициенты, характеризующие финансовую независимость организации;
коэффициенты, характеризующие состояние оборотных средств;
коэффициенты, характеризующие состояние основных средств.
Все показатели финансовой автономии (независимости) представлены в таблице 8
Таблица 8 - Показатели финансовой независимости (структуры капитала)
Название показателяЭкономическая сущностьМетодика расчета и статьи балансаНормативКоэффициент автоноиииВажнейший показатель финансовой устойчивости. Показывает удельный вес собственных средств в общих источниках финансирования. Увеличение этого коэффициента ведет к > 0,5увеличению финансовой независимости.Название показателяЭкономическая сущностьМетодика расчета и статьи балансаНормативКоэффициент обеспеченности собственными оборотными Средствами Показывает, сколько собственных оборотных средств имеется у организации для текущей деятельности.> 0, 1Коэффициент финансовой активности (плечо финансового рычага)Показывает, сколько заемных источников организация может привлечь на 1 рубль собственных. Увеличение этого показателя ведет к снижению финансовой устойчивости. 0,5Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных активов Показывает, сколько внеоборотных активов приходится на каждый рубль оборотных. Увеличение показателя свидетельствует об увеличение средств организации в наиболее мобильную часть имущества и свидетельствует о повышении ликвидности баланса.нет
Анализ всех вышеперечисленных коэффициентов позволяет выявить тенденции изменения финансовой устойчивости организации.
Следует иметь в виду, что на финансовую устойчивость организации оказывают влияние и другие факторы, среди которых:
тип производства и характер выпускаемой продукции, выполняемых работ, услуг;
размер оплаченного уставного капитала организации;
величина издержек, их структура и динамика по сравнению с периодами, в которых организация и ее деятельность характеризовались относительной устойчивостью;
состояние имущества и финансовых ресурсов организации;
кредитная политика организации;
экономические условия хозяйствования;
платежеспособный спрос на производимую продукцию, оказываемые услуги;
государственная налоговая и кредитная политика и т.п.
Говоря об оценке финансовой стабильности организации необходимо учитывать отсутствие убытков, просроченной кредиторской задолженности, непогашенные в срок займов и кредиты, выданные векселя, задолженности по налогам и сборам, а также оплате труда.
2.3 Методика оценки эффективности деятельности организации
Функционирование организации в рыночных условиях зависит от ее способности получать доход или прибыль, т.е. финансовый результат.
Финансовый результат - это обобщающий показатель анализа и оценки эффективности деятельности организации. К финансовым результатам относятся показатели: валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, прибыль от обычных видов деятельности, нераспределенная прибыль.
Прибыль - конечный финансовый результат деятельности организации, характеризующий ее стабильность и эффективность. Она обеспечивает возможность самофинансирования, удовлетворения материальных и социальных потребностей собственника капитала и работников организации. Этот показатель наиболее полно отражает не только эффективность деятельности организации, но и объем и качество произведенной продукции, состояние п