Учебно-методический комплекс Тюмень 2007 Рынок ценных бумаг. Учебно-методический комплекс г. Тюмень, Тюменский Государственный университет, 2007г., стр. 23 Печатается по решению учебно-методической комиссии идпо

Вид материала

Учебно-методический комплекс

Содержание ©тюменский государственный университет, 2007 Программа курса Экзаменационные вопросы по курсу Список тем контрольных работ по дисциплине Основная литература

Подобный материал:

• Учебно-методический комплекс специальность 0604000 Финансы и кредит Тюмень 2007, 584.52kb.
• Учебно-методический комплекс Тюмень 2005 гражданское право. Учебно-методический комплекс, 535.8kb.
• Учебно-методический комплекс Издательство Тюменского государственного университета, 2300.46kb.
• Учебно-методический комплекс г. Тюмень 2007 Культурология. Учебно-методический комплекс, 376.84kb.
• Учебно-методический комплекс издательство тюменского государственного университета,, 2079.21kb.
• Учебно-методический комплекс издательство тюменского государственного университета,, 631.31kb.
• Учебно-методический комплекс издательство тюменского государственного университета,2005, 246.54kb.
• Учебно-методический комплекс издательство тюменского государственного университета,, 1888.27kb.
• Учебно-методический комплекс издательство тюменского государственного университета,, 456.34kb.
• Учебно-методический комплекс издательство тюменского государственного университета,, 1890.25kb.

ИМНИСТЕРСТВО ОБРАЗОЫВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ТЮМЕНСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

Институт дополнительного профессионального образования

РЫНОК ЦЕННЫХ БУМАГ

Учебно-методический комплекс

Тюмень 2007


Рынок ценных бумаг. Учебно-методический комплекс. г. Тюмень, Тюменский Государственный университет, 2007г., стр. 23


Печатается по решению учебно-методической комиссии ИДПО.


Составитель: к.э.н., доцент кафедры ценных бумаг И.А. Перминова


Ответственный за выпуск: к.э.н., профессор С.А. Терехова


^ ©ТЮМЕНСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ, 2007

ВВЕДЕНИЕ

Изучая проблемы финансового рынка, надо всесторонне выяснить его место в системе финансовых категорий и ту роль, которую он играет в процессе воспроизводства капитала. Глубинные процессы и явления, лежащие в основе, на первый взгляд, видимых и простых форм, в большей мере, чем другие, способны, изменяя свою сущность, влиять на последние. Эти процессы в экономике России были связаны с глобальной приватизацией и секьюритизацией, затронувшей фактически все сущностные и лежащие на поверхности явления.

Курс “Рынок ценных бумаг и биржевое дело” изучается в соответствии с учебными планами и утвержденной программой как один из основных финансовых дисциплин. Знание этого курса необходимо для изучения специальных дисциплин (“Деньги, кредит, банки”, “Финансы”, “Анализ хозяйственной деятельности”, “Бухгалтерский учет” и др.). Учебным планом предусматриваются различные виды учебной работы: лекции, семинарские занятия, индивидуальные и текущие консультации, защита контрольных работ, экзамен, зачет. Выполнение студентами письменной контрольной работы является одной из форм самостоятельного изучения курса “Рынок ценных бумаг и биржевое дело”. Данный учебно-методический комплекс предназначен в помощь студентам при подготовке к семинарским занятиям, экзамену, зачету и выполнение контрольной работы. Он дает полное представление о структуре курса, логике изучаемого материала, содержит список необходимой учебной и методической литературы.

Учебно-методический комплекс подготовлен на основе ГОС для специальностей “Финансы и кредит”, “Мировая экономика”, “Бухгалтерский учет и аудит”.


Календарно-тематический план дисциплины “Рынок ценных бумаг” (для специальностей “Финансы и кредит”, “Мировая экономика”)

№ п/п	Наименование тем	всего	лекции	семи-нары	самостоя-тельные
1	Сущность и роль рынка ценных бумаг в экономике	16	2	-	14
2	Организационно-экономическая структура рынка ценных бумаг	12	2	2	8
3	Государственные и муниципальные ценные бумаги	16	2	-	14
4	Корпоративные ценные бумаги	20	4	2	14
5	Характеристика производственных ценных бумаг	10	2	-	8
6	Механизм принятия инвестиционных решений	12	4	2	8
7	Механизм создания и управления фондовой биржи	10	2	-	8
8	Основные сделки на бирже	12	2	2	8
	ВСЕГО	108	18	8	82

Календарно-тематический план дисциплины “Рынок ценных бумаг” (для специальностей “Бухгалтерский учет и аудит”)

№ п/п	Наименование тем	всего	лекции	семи-нары	самостоя-тельные
1	Сущность и роль рынка ценных бумаг в экономике	7	2	-	5
2	Организационно-экономическая структура рынка ценных бумаг	10	-	-	10
3	Государственные и муниципальные ценные бумаги	10	2	-	8
4	Корпоративные ценные бумаги	10	-	2	8
5	Характеристика производственных ценных бумаг	8	2	-	6
6	Механизм принятия инвестиционных решений	8	2	-	6
7	Механизм создания и управления фондовой биржи	8	-	-	8
8	Основные сделки на бирже	8	-	-	8
	ВСЕГО	69	8	2	59

^

ПРОГРАММА КУРСА

Тема 1. Сущность и роль рынка ценных бумаг в экономике.

Проблемы формирования и особенности состояния рынка ценных бумаг в России. Рынок ценных бумаг как составная часть финансового рынка страны, его взаимосвязь с рынком наличных денежных средств и рынком ссудного капитала. Дать определение ценной бумаги. Показать различие между юридическим и экономическим толкованием ценной бумаги.

История появления ценных бумаг, их функции. Определить роль российской программы приватизации в становлении рынка ценных бумаг.

Тема 2. Организационно-экономическая структура рынка ценных бумаг.

Дать классификацию ценных бумаг. Именные, ценные бумаги на предъявителя, ордерные ценные бумаги, долевые и долговые ценные бумаги. Временная классификация ценных бумаг, классификация ценных бумаг по уровню риска. Рыночные и нерыночные ценные бумаги, основные и вспомогательные, документарные и бездокументарные, эмиссионные и неэмиссионные ценные бумаги.

Функциональная структура рынка ценных бумаг. Первичный и вторичный рынок ценных бумаг, их участники, удельный вес, цели функционирования. Рынок ценных бумаг как способ движения фиктивного капитала. Организованный и неорганизованный, биржевой и внебиржевой рынок ценных бумаг. Профессиональные участники рынка ценных бумаг. Российская торговая система (РТС).

Тема 3. Государственные и муниципальные ценные бумаги.

Государственные ценные бумаги как рыночный метод воздействия на величину государственного долга и его структуру. Основные направления влияния рынка государственных ценных бумаг на финансовое оздоровление экономики. Виды государственных ценных бумаг, выпускаемых на территории Российской Федерации. Проблемы становления и функционирования рынка государственных ценных бумаг. Основные направления реструктуризации государственного внутреннего долга.

Муниципальные ценные бумаги, цели их выпуска. Источники обеспечения муниципальных займов. Определение цены облигации. Виды муниципальных облигаций.

Тема 4. Корпоративные ценные бумаги.

Акция как ценная бумага, ее виды. Виды стоимости акций. Курс акций. Понятие дохода и доходности акций.

Определение облигации, виды. Выплата процентов по облигациям. Доходность облигации. Практика присваивания облигациям рейтинга надежности.

Управленческие возможности акций и облигаций. Проблемы и тенденции выпуска облигаций в России. Законодательные и нормативные акты, регламентирующие выпуск и обращение акций и облигаций на территории Российской Федерации.

Тема 5. Характеристика производных ценных бумаг.

Роль и место производных ценных бумаг на фондовом рынке. Виды производных бумаг (варрант, опцион, фьючерс, американские депозитарные расписки).

Дать понятие опциона. Обратить внимание на то, что опцион - это право, а не обязательство. Раскрыть механизм опционной торговли, факторов, влияющих на цену опциона. Американский и европейский опционы. Внутренняя, рыночная и внешняя стоимости опционов.

Фьючерсные контракты. Определить свойства фьючерсного контракта. Механизм заключения фьючерсного контракта, постоянная и вариационная маржа. Роль расчетной палаты при заключении фьючерсного контракта. Технология исполнения фьючерсного контракта. Спекуляция и хеджирование с помощью фьючерсных контрактов.

Сложные опционные сделки. Спрэд, арбитраж, стрэддл, стрэнгл.

Американские депозитарные расписки (АДР), глобальные депозитарные расписки (ГДР). Спонсируемые и неспонсируемые АДР. Уровни программ спонсируемых АДР. АДР, распространяемые по публичной подписке, и «ограниченные» АДР.

Тема 6. Механизм принятия инвестиционных решений (фундаментальный и технический анализы).

Фундаментальный анализ инвестиционной ситуации. Уровни и этапы проведения фундаментального анализа. Изучение показателей ликвидности и капитализации на первом этапе фундаментального анализа, показателей эффективности хозяйственной деятельности на втором этапе фундаментального анализа, расчет показателей, характеризующих структуру капитала и уровень задолженности на третьем этапе фундаментального анализа. Анализ потенциала акций на четвертом этапе фундаментального анализа.

Технический анализ (графический) инвестиционной ситуации. Методы проведения технического анализа. Проведение гистограмм. Методы анализа гистограмм, определение так называемых ключевых дней. Анализ разрывов на гистограмме (обыкновенные, былые, отрывные, окончательные разрывы). Понятие понижающегося, горизонтального, повышающегося (восходящего) трендов. Краткосрочные и долгосрочные тренды. Линии поддержки и сопротивления. Прогнозирование изменения цен ценных бумаг на основе графического анализа.

Тема 7. Механизм создания и управления фондовой биржи.

Понятие фондовой биржи, ее функции. Биржа как механизм рыночного ценообразования. Устав биржи. Категории учредителей и акционеров биржи. Статус члена биржи. Понятие действительного и ассоциированного членов биржи. Временные и постоянные члены биржи. Имущество биржи. Источники формирования денежных средств биржи.

Стандартизация биржевой деятельности. Определение курса биржевого товара.

Включение ценной бумаги в биржевую котировку (листинг). Преимущества биржевой котировки ценных бумаг для эмитента и инвестора. Исключение ценных бумаг из реестра биржевой котировки (делистинг). Некоммерческий характер деятельности биржи.

Рабочий сеанс биржи, его регулярность, продолжительность. Состав участников биржевой торговли. Клиенты биржи. Функции и назначение брокерских фирм, брокеров, дилеров, специалистов. Взаимодействие клиента, брокера и специалиста. Получение специалистом приказа от брокера. Виды поручений: рыночные, лимитированные, стоп-поручения, стоп-лимитированные поручения, специальные поручения. Виды биржевых цен:

«цена продавца», «цена покупателя», «цена сделки».

Биржевые индексы. Биржи в российской экономике.

Тема 8. Виды биржевых сделок.

Дать классификацию биржевых сделок. Содержание кассовых сделок с ценными бумагами, сфера их применения. Срочные сделки. Разновидности срочных сделок: традиционные сделки на срок, сделки на разность, сделки с премией, стеллажные сделки, депорт, репорт и др. Биржевая игра на повышение и понижение курса ценных бумаг.

Организация проведения и оформления сделок по купле-продаже ценных бумаг. Механизм централизованных взаиморасчетов внутри биржевых операций. Содержание биржевых споров и пути их разрешения.


Тематика семинарских занятий.

Тема 1. Сущность и роль РЦБ в экономике.

1. РЦБ как составная часть финансового рынка.
   
2. Определение ценной бумаги.
   
3. Роль и функции ценных бумаг в экономике.
   
4. Финансовые риски на рынке ценных бумаг.
   

Тема 2. Организационно-экономическая структура РЦБ.

1. Классификация ценных бумаг.

2. Функциональная структура РЦБ.

3. Виды организованного рынка.

4. Профессиональные участники РЦБ.

5. Организация торговли ценными бумагами в Российской торговой системе (РТС).

Тема 3. Государственные и муниципальные ценные бумаги.

1. Общая характеристика государственных ценных бумаг.

2. Государственный республиканский внутренний займ. Облигации внутреннего валютного займа.

3. Государственные краткосрочные облигации (ГКО). Облигации федерального займа (ОФЗ). Облигации государственного сберегательного займа (ОГСЗ).

4. Еврооблигации как вид ценной бумаги.

5. Муниципальные облигации, специфика обращения.

6. Реструктуризация государственного внутреннего долга.

Тема 4. Корпоративные ценные бумаги.

1. Общая характеристика и виды акций.

2. Виды стоимости акций.

3. Общая характеристика и виды облигаций.

4. Определение текущей стоимости облигаций.

5. Доходность акций и облигаций.

6. Управленческие возможности акций и облигаций.

Тема 5. Характеристика производных ценных бумаг.

1. Варрант как вид производной ценной бумаги.

2. Виды опционных контрактов.

3. Характеристика фьючерсного контракта.

4. Сложные опционные сделки.

5. Сущность и виды американских депозитарных расписок (АДР).

Тема 6. Механизм принятия инвестиционных решений (фундаментальный и технический анализы).

1. Фундаментальный анализ инвестиционной ситуации I и II уровни.

2. Фундаментальный анализ инвестиционной ситуации III уровень

3. Технический анализ инвестиционной ситуации.

Тема 7. Механизм создания и управления фондовой биржи.

1. Сущность и функции биржи.

2. Определение биржевого товара.

3. Процедура листинга.

4. Котировка ценных бумаг и формирование биржевых цен.

5. Биржевые индексы.

Тема 8. Основные виды сделок.

1. Характеристика кассовых сделок.

2. Понятие и виды срочных сделок.

3. Сущность пролонгационных сделок.


^

Экзаменационные вопросы по курсу

“Рынок ценных бумаг” (для слушателей “Финансы и кредит”, “Мировая экономика”)

1.Проблемы формирования и особенности состояния РЦБ в России.

2. РЦБ как составная часть финансового рынка.

3. Определение ценной бумаги.

4. Роль и функции ценных бумаг в экономике.

5. Классификация ценных бумаг.

6. Функциональная структура РЦБ.

7. Виды организованного рынка.

8. Профессиональные участники РЦБ.

9. Организация торговли ценными бумагами в Российской торговой системе (РТС).

10. Общая характеристика государственных ценных бумаг.

11.Государственный республиканский внутренний займ. Облигации внутреннего валютного займа.

12.Государственные краткосрочные облигации (ГКО), облигации федерального займа (ОФЗ), облигации государственного сберегательного займа (ОГСЗ).

13. Еврооблигации как вид ценной бумаги.

14. Муниципальные облигации, специфика обращения.

15.Реструктуризация государственного внутреннего займа. 16.Общая характеристика и виды акций.

17. Виды стоимости акций.

18.Общая характеристика и виды облигаций.

19. Определение текущей стоимости облигаций.

20.Доходность акций и облигаций.

21. Управленческие возможности акций и облигаций.

22.Варрант как вид производной ценной бумаги.

23.Виды опционных контрактов.

24. Характеристика фьючерсного контракта.

25. Сложные опционные сделки.

26.Сущность и виды американских депозитарных расписок (АДР).

27. Фундаментальный анализ инвестиционной ситуации I и II уровни

28. Фундаментальный анализ инвестиционной ситуации III уровень.

29. Технический анализ инвестиционной ситуации.

30.Сущность и функции биржи.

31 .Определение биржевого товара.

32. Процедура листинга.

33.Котировка ценных бумаг и формирование биржевых цен.

34. Биржевые индексы.

35. Характеристика кассовых сделок.

36.Понятие и виды срочных сделок.

37.Сущность пролонгационных сделок.


Вопросы к зачету по курсу «Рынок ценных бумаг»

(для специальности “Бухгалтерский учет и аудит”)


1. Состояние РЦБ в России.

2. РЦБ как составная часть финансового рынка.

3. Классификация ценных бумаг.

4. Функциональная структура РЦБ.

5. Организация торговли ценными бумагами в РТС.

6. Общая характеристика и виды акций.

7. Виды стоимости акций.

8. Общая характеристика и виды облигаций.

9. Доходность акций и облигаций.

10. Управленческие возможности акций и облигаций.

11. Общая характеристика государственных ценных бумаг.

12.Государственный республиканский внутренний займ и облигации внутреннего валютного займа.

13.Виды государственных ценных бумаг (ГКО;ОФЗ; ОГСЗ).

14. Характеристика еврооблигаций.

15. Основные направления реструктуризации государственного внутреннего долга.

16. Характеристика опционных контрактов.

17. Фьючерсные контракты как инструмент финансового рынка.

18.Проведение фундаментального анализа (1 -ый; 2-ой уровни).

19. Фундаментальный анализ (3-ий уровень).

20. Технология проведения технического анализа. 21 .Сущность и функции биржи.

22. Определение биржевого товара.

23. Процедура листинга.

24. Котировки ценных бумаг и формирование биржевых цен.

25.Биржевые индексы.

26.Кассовые сделки.

27. Характеристика срочный сделок.

28.Пролонгационные сделки как вид срочных сделок.


Методические указания к выполнению контрольной работы.

Для выполнения контрольной работы предоставляется право выбора ее из предлагаемого перечня. При этом номер темы должен соответствовать последней цифре зачетной книжки. Данная контрольная работа выполняется в соответствии с учебным планом финансового факультета заочного отделения, согласованным с Министерством образования Российской Федерации. Студенты должны написать и защитить контрольную работу по дисциплине: «Рынок ценных бумаг и биржевое дело». Контрольная работа должна быть выполнена по плану, согласованному с преподавателем. План должен последовательно отражать основное содержание работы. Главы и параграфы в тексте и в плане должны иметь одинаковое созвучие. Контрольная работа должна занять достойное место при подготовке к сдаче зачета. Поэтому она должна отражать не только теоретическую часть, но и практическую, сопровождаемую графиками, рисунками и т.д. В этой связи допускается некоторое отклонение от темы, взятой из предлагаемого перечня, в особенности если работа студента связана с ценными бумагами, а в предлагаемом перечне этой темы нет. По согласованию с преподавателем можно заниматься разработкой такой темы. Объем контрольной работы 12-14 страниц, выполненных 14 шрифтом на компьютере, либо от руки в размере простой ученической тетради. Контрольная работа сдается и регистрируется в деканате заочного отделения, затем передается преподавателю для проверки. Если контрольная работа соответствует требованиям, то допускается преподавателем к защите.


^

Список тем контрольных работ по дисциплине

“Рынок ценных бумаг”

1. История создания, уровень и перспективы развития РЦБ в России.
   
2. РЦБ: структура и макро и микроэкономическая роль.
   
3. Ценные бумаги: сущность, основные виды и инвестиционные качества.
   
4. Рынок государственных ценных бумаг.
   
5. Частные фондовые инструменты и их рынок (акции, облигации).
   
6. Методы оценки ценных бумаг.
   
7. Фондовая биржа: сущность, задачи, механизм создания и управления, участники биржевой торговли.
   
8. Механизм биржевых операций. Проблема организации расчетов и клиринга по фондовым сделкам.
   
9. Внебиржевой РЦБ в России.
   
10. Банковские операции с ценными бумагами.
    
11. Инвестиционная деятельность банков.
    
12. Защита прав инвестора.
    
13. Проблемы и тенденции вексельного обращения в России.
    
14. Управление портфелем ценных бумаг предприятий. Портфельные стратегии.
    
15. Сущность и механизм финансового посредничества на российском РЦБ.
    
16. Операции Центрального банка с ценными бумагами.
    
17. Федеральная комиссия по РЦБ: статус, функции и роль в развитии рынка ценных бумаг.
    
18. Инвестиционные фонды и их деятельность.
    
19. Проблемы создания информационной инфраструктуры РЦБ в России.
    
20. Государственное регулирование РЦБ.
    
21. Государственные ценные бумаги в мировой практике.
    
22. Организация и практика вторичного обращения облигационных займов в России.
    
23. Проблемы рынка государственных ценных бумаг в России.
    
24. Депозитарные расписки.
    
25. Долговые обязательства предприятий: отечественный и зарубежный опыт.
    
26. Акции: отечественный и зарубежный опыт.
    
27. Опционы и фьючерсы: опыт развитых стран.
    
28. Операции с векселями.
    

29. Виды первичного размещения ценных бумаг: отечественный и зарубежный опыт.
    
30. Виды и организация вторичных рынков ценных бумаг.
    
31. Организация деятельности и структура фондовых бирж в России и за рубежом.
    
32. Депозитарная инфраструктура РЦБ.
    
33. Организация выпуска и обращения ценных бумаг коммерческих банков: отечественный и зарубежный опыт.
    
34. Инвестиционные и брокерские операции коммерческих банков на РЦБ.
    
35. Инвестиционные фонды и организация их деятельности.
    
36. Основы оценки эмитента, содержание проспекта эмиссии.
    
37. Валютные ценные бумаги.
    
38. Проблемы организации управления портфелем ценных бумаг.
    
39. Доверительное управление на РЦБ.
    
40. Учет операций с ценными бумагами в коммерческом банке.
    
41. Мировой опыт государственного регулирования рынков ценных бумаг.
    
42. Законодательство, регулирующее развитие РЦБ в России.
    
43. Роль центрального банка на РЦБ: отечественный и зарубежный опыт.
    
44. Налогообложение операций с ценными бумагами.
    
45. Саморегулируемые организации (отечественный и зарубежный опыт).
    
46. Паевые инвестиционные фонды.
    
47. Российская торговая система.
    
48. Рынок ценных бумаг г. Тюмени.
    
49. Технический анализ ценных бумаг.
    
50. Основы фундаментального анализа ценных бумаг.
    
51. Биржевые кризисы.
    

Тесты по предмету “Рынок ценных бумаг”


Тест №1.

1. Ликвидность ценной бумаги тем выше, чем риск по ней
   
   • Ниже
     
   • Выше
     

2. К рискам предприятия относятся риски
   

• Ликвидности
  
• Отраслевой
  
• Кредитной
  
• Процентный
  
• Валютный
  

3. По мере снижения рисков, которые несет на себе данная ценная бумага
   

• Растет ее ликвидность и доходность
  
• Падает ее ликвидность и доходность
  
• Растет ее ликвидность и падает доходность
  
• Падает ее ликвидность и растет доходность
  

4. К производным финансовым инструментам относятся:
   

• Сертификаты акций
  
• Варранты
  
• Коносаменты
  
• Опционы
  
• Сберегательные сертификаты
  

5. К видам профессиональной деятельности на РЦБ относится деятельность
   

• Эмиссионная
  
• По ведению и хранению реестра собственников ценных бумаг
  
• По управлению ценными бумагами
  
• По определению взаимных обязательств (клиринг)
  
• Инвестиционная
  

6. Министерства и ведомства РФ ценные бумаги выпускать
   

• Могут
  
• Не могут
  

7. Процентный доход по облигациям государственного сберегательного займа ОГСЗ
   

• Не выплачивается
  
• Выплачивается 1 раз в год
  
• Выплачивается чаще 1 раза в год
  
• Выплачивается только в момент погашения
  

8. Какие права предоставляет акция как ценная бумага ее держателю?
   

• Получение части прибыли в виде дивидендов
  
• На участие в управлении
  
• На часть имущества, остающегося после его ликвидации
  

9. Каким органом принимается решение о выпуске облигаций
   

• Советом директоров
  
• Общим собранием акционеров
  

10. Опцион на покупку – это ценная бумага, дающая право
    

• Надписателю опциона купить ценные бумаги
  
• Держателю опциона купить ценные бумаги
  

Тест №2.

1. Рискованность ценной бумаги тем выше, чем доходность по ней
   

• Ниже
  
• Выше
  

2. Риск того, что эмитент долговых ценных бумаг не выплатит проценты по ним или сумму основного долга называется
   

• Процентный
  
• Кредитный
  
• Урегулирования расчетов
  
• Инфляционный
  
• Мошенничества
  

3. Ценные бумаги являются имуществом
   

• Движимым
  
• Не движимым
  
• Вопрос поставлен не корректно
  

4. Эмиссионная ценная бумага – это ценная бумага, которая:
   

• Выпускается только в документарной форме
  
• Выпускается как в документарной, так и в без документарной форме
  
• Размещается выпусками
  
• Имеет равный объем и сроки осуществления прав внутри одного выпуска независимо от времени приобретения
  

5. Профессиональный участник РЦБ – дилер – котировать ценные бумаги право
   

• Имеет
  
• Не имеет
  

6. Долговые обязательства правительства РФ к составу внутреннего государственного долга
   

• Относятся
  
• Не относятся
  

7. Ежегодный доход по облигациям государственного внутреннего валютного займа зависит от
   

• Номинальной стоимости
  
• Купонной ставки
  
• Цены покупки
  
• Дисконта при первичном размещении
  
• Текущей рыночной цены
  

7. В каких формах выпускаются именные ценные бумаги
   

• Документарной
  
• Без документарной
  

9. Каким органом принимается решение о выплате дивидендов

• Советом директоров
  
• Общим собранием акционеров
  

10. Опцион на продажу – это ценная бумага, дающая право

• Надписателю опциона продать ценные бумаги
  
• Держателю опциона продать ценные бумаги
  

Тест №3.

1. Ордерными ценными бумагами являются
   

• Депозитные сертификаты
  
• Переводные векселя
  
• Простые векселя
  
• Коносаменты
  
• Чеки
  

2. К рискам предприятия относятся риски
   

• Капитальный
  
• Процентный
  
• Поставки
  
• Отзывной
  
• Селективный
  

3. Ценная бумага - это

• Форма капитала
  
• Документ
  
• Имущественное право
  
• Вещь
  
• Движимое имущество
  
• Не движимое имущество
  

4. Фондовый рынок является частью рынка

• Финансового
  
• Денежного
  
• Капиталов
  
• Реальных активов
  
• Банковских кредитов
  

5. Коммерческие банки в РФ выполнять функции профессиональных участников РЦБ

• Могут
  
• Не могут
  
• Могут только после получения соответствующей лицензии ФК ЦБ
  

6. Долговые обязательства муниципальных образований к составу внутреннего государственного долга

• Относятся
  
• Не относятся
  

7. Доход в виде процентных выплат предусмотрен условиями эмиссии

• Государственных краткосрочных облигаций (ГКО)
  
• Облигаций федерального займа (ОФЗ-ПК; ОФЗ-ПД)
  
• Облигаций государственного валютного займа (ОГВЗ)
  
• Облигаций государственного сберегательного займа (ОГСЗ)
  

8. В каких формах выпускаются акции на предъявителя

• Документарной
  
• Без документарной
  

9. Какой должна быть стоимость размещенных привилегированных акций в соответствии с Федеральным законом “Об акционерных обществах”

• Не превышать 10% от уставного капитала
  
• Не превышать20% от уставного капитала
  
• Не превышать 25% от уставного капитала
  

10. Надписатель опциона - это

• Покупатель опциона
  
• Гарант совершения опционной сделки
  
• Продавец опциона
  
• Депозитарий, в котором держатель опциона играет на повышение, а надписатель – на понижение
  

^

ОСНОВНАЯ ЛИТЕРАТУРА

1. Бергер Ф. Что нам надо знать об анализе акций: Пер. с немец.-М.: Интерэксперт, 1998.-207с.
   
2. Бердникова Т.Б. Рынок ценных бумаг и биржевое дело.-М.: Инфра-М, 200.-268с.
   
3. Бердникова Т.Б. Рынок ценных бумаг.-М.:Инфра-М,2002 – 277с.
   
4. Буренин А.Н. Рынки производственных финансовых инструментов.- М.:Инфра-М,1996.-368с.
   
5. Буренин А.Н. Рынок ценных бумаг и производных финансовых инструментов: Уч.пособие-М.: 1 Федеративная книготорговая компания,1998.-352с.
   
6. Валиев С.Х., Эльтазаров Б.Т. Защита ценных бумаг. – М.: ЧеРо, 1997.-157с.
   
7. Гончаренко Л.И. Ценные бумаги: Учет и налогообложение – 2-е изд.-М.: ДНС, 1994.-64с.
   
8. Данилов Ю.А. Создание и развитие инвестиционного банка в России/Академия народного хозяйства при Правительстве РФ.-М.: Дело,1998.-352с.
   
9. Дегтярева О.И., Кандинская О.А. Биржевое дело. – М.: ЮНИТИ,1997. –502с.
   
10. Едронова В.Н., Мизиковский Е.А. Учет и анализ финансовых активов: Акции, облигации, векселя.-М.: Финансы и статистика,1995.-272с.
    
11. Жуков Е.Ф. Ценные бумаги и фондовые рынки: Учебное пособие/Всесоюзный заочный финансово-экономический инситут.-М.: Банки и биржи: ЮНИТИ,1995.-224с.
    
12. Золотарев И.Б. Все, что вы хотели знать о паевых фондах – М.: инансы и статистика, 1998.-112с.
    
13. Иванов А.Н. Обращение и регистрация ценных бумаг.-М.:ИНФРА-М,1996.-140с.
    
14. Иванов А.Н. Профессиональные участники рынка ценных бумаг.-М.: Центр деловой информации.1995.-176с.
    
15. Колтынюк Б.А. Ценные бумаги. – С-Петербург. 2000-302с.
    
16. Каменева Н.Г. Организация Биржевой торговли: Учебник для студентов вузов по экономич. Специальностям – М.: Банки и биржи:ЮНИТИ, 1998.-304с.
    
17. Касимов Ю.Ф. Основы теории оптимального портфеля ценных бумаг.-М.: Филинъ, 1998.-142с.
    
18. Килячков А.А., Чалдаев Л.А. Практикум по российскому рынку ценных бумаг: Учебное пособие.-М.:БЕК, 1997.-770с.
    
19. Комментарий к Федеральному закону “Об акционерных обществах”/Авт. Кол.: В.В. Залесский и др.: Под общ.ред. М.Ю. Тихомирова.-М.1996.-399с.
    
20. Кудряшов В.В. Как провести эмиссиию в акционерном обществе: Справочное пособие.-М.: Центр экономики и маркетинга, 1998.-224с.
    
21. Лякин А.Н., Ляпинскас А.А. Рынок ценных бумаг. – С.-Петербург, 2001.-158с.
    
22. Лялин В.А., Воробьев П.В. Ценные бумаги и фондовая биржа. – М.: Филинъ,2000.-245с.
    
23. Меньшиков И.С. Финансовый анализ ценных бумаг.- М.: Финансы и статистика,1998.-354с.
    
24. Методика оценки рейтинга предприятия акционерного типа. /Отв. Ред. Н.Н. Филлипов.- Екатеринбург: УрГЭУ, 1995.-45с.
    
25. Миркин Я.М. Ценные бумаги и фондовый рынок.-М.: Перспектива, 1995.-536с.
    
26. Митин Б.М. Ценные бумаги.-М.: Современная экономика и право, 2001.-480с.
    
27. Практикум по курсу ценные бумаги./Под ред. В.И. Колесникова и В.С. Торкановского.-М.: Финансы и статистика, 2000.-299с.
    
28. Рынок ценных бумаг./Под ред. В.А. Галанова. А.И. Басова.-М.: Финансы и статистика, 2000.-349с.
    
29. Рынок ценных бумаг. Учебн. Пособие для вузов/Под ред. Е.Ф. Жукова.-М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2002.-399с.
    
30. Семенкова Е.В. Операции с ценными бумагами.-М.:Перспектива, 1997.-328с.
    
31. Ценные бумаги/Под ред. В.И. Колесникова, В.С. Торкановского.-М.: Финансы и статистика, 2000.-416с.
    
32. Чернецкая Г.Ф. Рынок ценных бумаг и биржевое дело.-М.: ИНФРА-М, 2001.-154с.
    
33. Эрлих А.А. Технический анализ товарных и финансовых рынков: Прикладное пособие.- М.: ИНФРА-М,1996.-176с.
    

Рынок ценных бумаг

Учебно-методический комплекс


Составитель: к.э.н., доцент кафедры ценных бумаг И.А. Перминова


Ответственный за выпуск: к.э.н., профессор С.А. Терехова


Печать офсетная

Подписано в печать______________________ Заказ№_______________

Объём_______ п.л. Тираж_________экз.


Издательство Тюменского государственного университета

625003, г. Тюмень, ул. Семакова, 10