Фирма ООО "укц проект" (г. Пермь), Тел.: 8(3422)44-30-28, e-mail: zakaz-ref@mail ru
| Вид материала | Документы |
Содержание2.2. Анализ прибыли от продаж ОАО «Винагропром» |
- Концентрированное моющее средство жидкое, 19.03kb.
- План внебюджетной деятельности по повышению квалификации работников образования пермского, 293.5kb.
- Берестовая Жанна Александровна, методист гцро, тел. 74-57-34; e-mail: metodist-70@mail, 43.21kb.
- Открытый конкурс. Наименование, почтовый адрес, номер контактного телефона, 1173.49kb.
- Научная электронная коллекция: опыт разработки и реализации, 120.82kb.
- Проект технического задания на проведение научной деятельности, 50.64kb.
- Патырбаева Ксения Вадимовна (Контактная информация: e-mail: philosmatem@mail ru; веб-сайт:;, 37.21kb.
- Учреждени е центр независимой экспертизы на автомобильном транспорте, 263.5kb.
- Прика з, 260.67kb.
- Государственное учреждение здравоохранения, 279.48kb.
2.2. Анализ прибыли от продаж ОАО «Винагропром»
ОАО «Винагропром» было создано в соответствии с законодательством РФ.
Фирменное наименование организации – ОАО «Винагропром».
Сокращенное наименование организации – ОАО «Винагропром».
Организационно-правовая форма – открытое акционерное общество.
Место регистрации – г. Нижний Новгород.
Регистрирующий орган – Инспекция Федеральной Налоговой Службы города Нижний Новгород.
Регистрационный номер – В Единый государственный реестр юридических лиц (ИМНС РФ по г. Нижний Новгород) внесена запись 1.03.2007 г. за основным государственным регистрационным номером 1071101001740. Юридический адрес и фактическое местонахождение предприятия – 603001, Нижний новгород, ул. Почаинская, д. 17.
Учредительным документом акционерного общества является устав, утвержденный учредителями. Согласно уставу ОАО «Винагропром»размер уставного капитала равен 121 765 тыс.руб. Единственным акционером организации с 17.04.2009 является ООО «Агрохолдинг». Директором ОАО ОАО «Винагропром» назначен Сердитов Александр Борисович.
На сегодняшний день ОАО «Винагропром» является одним из крупнейших производителей алкогольной продукции Северо-Западного региона. Завод входит в список крупнейших налогоплательщиков Нижнего Новгорода.
Продукция завода пользуется популярностью не только в Нижнем Новгороде, но и за его пределами.
ОАО «Винагропром» осуществляет свою деятельность по следующим направлениям:
- производство, хранение и поставка произведенных спиртных напитков (водки и ликероводочных изделий);
- производство и реализация кондитерских изделий (пряники, восточные сладости);
Организации в 2009 году выпускало 12 наименований водок, 6 наименований водок особых, 5 наименований настоек сладких, 2 наименования настоек горьких и 1 бальзам. Рецептуры большинства изделий разработаны специалистами организации совместно с ведущими российскими научно-исследовательскими институтами. В 2009 году начато производство настойки горькой «Асьядор», фигурных пряников в ассортименте.
Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности организации за 2008, 2009, 2010 годы приведены в приложении 1. По данным этих показателей видно, что предприятие наращивает выпуск производства водки и ликероводочных изделий, однако снизилось производство кондитерских изделий. К 2010 году предприятие сократило объемы производства кондитерских изделий на 135 тонн. В 2010 году прибыль от продаж выросла по сравнению с 2008 годом на 31299 тыс.руб., и на 16313 тыс.руб. по сравнению с 2009 годом.
Необходимо отметить, что планово-экономический отдел не занимается планированием прибыли от реализации товарной продукции. Учет затрат ведется котловым методом или методом накопления затрат по средней стоимости. Это связано с тем, что предприятие включает в себя много подразделений: купажное отделение, водочное отделение, цех розлива, склад готовой продукции, здание администрации, затраты на содержание каждого подразделения считать гораздо труднее, чем в целом по организации, поэтому учет затрат ведется котловым методом, при котором все эти затраты включаются в себестоимость.
Для того, чтобы оценить на сколько эффективно организация управляет прибылью от продаж необходимо провести маржинальный анализ прибыли от продаж. Для этого рассчитаем переменные и постоянные издержки, маржинальный доход, точку безубыточности в натуральном и стоимостном выражении для ликероводочных и кондитерских изделий, коэффициент операционного левериджа, эффект операционного ливереджа.
Маржинальный доход (М) рассчитывается по формуле 1.
M = S – V (1),
где S — выручка от реализации; V — совокупные переменные затраты.
Точка безубыточности — это объем выпуска, при котором прибыль предприятия равна нулю, т.е. объем, при котором выручка равна суммарным затратам. Иногда ее называют также критическим объемом: ниже этого объема производство становится нерентабельным.
Алгебраическим методом точка нулевой прибыли рассчитывается исходя из следующей зависимости:
I = S -V - F = (p * Q) - (v * Q) - F = 0 (2),
где I — величина прибыли; S — выручка; V — совокупные переменные затраты, F — совокупные постоянные затраты
Отсюда находим критический объем:
Q ' = F / (p-v) (3),
где Q ' — точка безубыточности (критический объем в натуральном выражении).
Критический объем производства и реализации продукции можно рассчитать не только в натуральном, но и в стоимостном выражении:
S = F * p /(p - v) = Q' * p (4),
где S — критический объем производства и реализации продукции.
Экономический смысл этого показателя — выручка, при которой прибыль равна нулю. Если фактическая выручка предприятия больше критического значения, оно получает прибыль, в противном случае — убыток.
Еще один аналитический показатель, предназначенный для оценки риска, — «зона безопасности», т.е. разность между фактическим и критическим объемами выпуска и реализации (в натуральном выражении):
Зб = Оф - Q ' (5),
где Зб — зона безопасности; Оф — фактический объем выпуска и реализации продукции.
Зона безопасности характеризует риск предприятия: чем она меньше, тем больше риск того, что фактический объем производства и реализации продукции не достигнет критического уровня Q' и предприятие окажется в зоне убытков.
Соотношение постоянных и переменных операционных затрат предприятия, позволяющее использовать механизм операционного левериджа с различной интенсивностью воздействия на операционную прибыль предприятия, характеризуется “коэффициентом операционного левериджа”:
Кол = F/ (F+V) (6).
Чем выше значение коэффициента операционного левериджа на предприятии, тем в большей степени оно способно ускорять темпы прироста операционной прибыли по отношению к темпам прироста объема реализации продукции.
Конкретное соотношение прироста суммы операционной прибыли к сумме объема реализации продукции, достигаемое при определенном коэффициенте операционного левериджа, характеризуется показателем “эффект операционного левериджа”:
Эол = П / S (7).
Воздействие операционного рычага можно определить иначе:
Эол = М / П (8),
Где П – прибыль от продаж соответствующего периода.
Для проведения расчетов необходимо знать долю переменных и постоянных расходов в составе себестоимости. Планово-экономический отдел организации предоставил нам следующие данные: ставка переменных издержек составила в 2008 г. - 77 копеек в общей сумме затрат, в 2009 году этот показатель уменьшился на 8 копеек и в 2010 году ставка опять возросла уже до 80 копеек в общей сумме затрат. Исходя из этих данных, составим таблицы с расчетами и разместим в приложениях 1,2 и 3.
Расчет точки безубыточности в целом по ОАО «Винагропром» (приложение 1) показал, что организация получала прибыль в течение всего периода исследования, то есть объем реализации продукции превышал безубыточный объем продаж. Отметим, что наименьшую прибыль от продаж организация получила во втором квартале 2008 года – 16 050 тыс.р. и наибольшую в третьем квартале 2008 г. – 39655,26 тыс.р. Выручка к 2010 году возросла на 50%, маржинальная прибыль – 35% и прибыль от продаж возросла на 37%. Такое увеличение маржинальной прибыли произошло за счет того, что в 2009 году доля переменных затрат в составе себестоимости составляла на 8 копеек меньше, чем в 2008 году. Общая сумма маржинальной прибыли к 2010 сократилась на 38317 тыс.р. по сравнению с 2009 годом. Это связано с тем, что сократились объемы производства продукции на 157 тыс.л., несмотря на то, что доля переменных затрат возросла на 11 копеек. Необходимо подчеркнуть, что чем выше уровень маржинального дохода, тем быстрее возмещаются постоянные затраты и организация имеет возможность получать прибыль. Точка безубыточности производства достигла своего максимума в четвертом квартале 2010 года – 152660,16 тыс.р., а минимум в четвертом квартале 2008 года – 107373,08 тыс.р.
Расчет основных показателей маржинального анализа (приложение 2) показал, что организация имела минимальный запас финансовой прочности во втором квартале 2009 года – 30,68% для водки и ликероводочных изделий и 28,76% для кондитерских изделий. Максимальный запас финансовой прочности за исследуемый период был в третьем квартале 2008 года, и составил для водки и ликероводочных изделий 56,42%, для кондитерских изделий - 55,70%. Из расчетов точки безубыточности получили, что критический объем производства достиг своего максимума во втором квартале 2008 года. Для водки и ликероводочных изделий этот показатель составил 1688,15 тыс.л. и 97% тонн для кондитерских изделий. Минимальное значение точки безубыточности было в четвертом квартале 2010 года: для водки и ликероводочных изделий значение равно это 1015,15 тыс.л, а для кондитерских изделий - 34,53 тонн. Смысл точки безубыточности состоит в том, что ниже этого объема производство становится нерентабельным.
Расчет показателей операционного рычага на ОАО «Винагропром» (приложение 3) показал, что в 2008 году коэффициент операционного ливереджа равен 0,2, в 2009 году – 0,31, а в 2009 году – 0,23. Данные значения говорят о том, что организация способна ускорять темпы прироста прибыли от продаж по отношению к темпам прироста объема реализации продукции. Эффект операционного рычага имел максимальное значение во втором квартале 2009 года (3,26), то есть если объем продаж увеличился бы на 4 %, то прибыль бы возросла на 13,04% (4x3,26). Соответственно, при помощи эффекта операционного рычага и плановым объемом продаж при неизменности иных факторов можно планировать прибыль.
Для того чтобы оценить на сколько эффективно организация управляет прибылью от продаж, необходимо провести факторный анализ прибыли от продаж в организации. Изменение прибыли от реализации продукции формируется под воздействием следующих факторов: изменения объема реализации; изменения себестоимости; изменение отпускных цен на реализованную продукцию.
Составим таблицу с данными для факторного анализа прибыли от продаж для водки и ликероводочных изделий (таблица 1).
Таблица 1
Показатели выпуска водки и ликероводочных изделий ОАО «Винагропром»
| ПОКАЗАТЕЛИ | 2008 | 2009 | 2010 |
| Количество продукции, тыс.л. | 7795,00 | 8389,00 | 8232,00 |
| Цена продукции, руб./л. | 53,72 | 70,28 | 76,17 |
| Выручка, тыс.р. | 418711,32 | 589591,20 | 627049,92 |
| Полная себестоимость от реализации, тыс.р. | 340631,84 | 497724,60 | 520175,36 |
| Себестоимость единицы продукции, руб/л | 43,70 | 59,33 | 63,19 |
| Прибыль от реализации, тыс.р. | 78079,48 | 91866 | 106874,56 |
По этим данным проведем факторный анализ прибыли от продаж для водки и ликероводочных изделий для ОАО «Винагропром» (таблица 2).
Факторный анализ прибыли от продаж для водки и ликероводочных изделий показал, что общее изменение прибыли от продаж за 2009 год составило 13787,11 тыс.р. Повышению прибыли от продаж способствовал рост объемов реализации продукции – 594 тыс.л., что сотавило 5949,86 тыс.руб. Повышение цены на 16,56 руб. повлекло к повышению прибыли от продаж на 138972 тыс.р. Однако с ростом производства увеличились затраты, себестоимость единицы продукции стала составлять в 2009 году 59,33 руб., это на 15,63 руб. больше, чем в 2008 году. Увеличение себестоимости повлекло за собой уменьшение прибыли от продаж на 131135 тыс.р. К 2010 году реализация водки и ликероводочных изделий сократилась на 157 тыс.л., что повлекло за собой уменьшение прибыли от продаж на 1719,28 тыс.р. За счет повышения цены на сырье увеличилась себестоимость продукции, что повлекло за собой уменьшение прибыли от продаж на 31765,67 тыс.р. Увеличение цены к 2010 году повлекло увеличение прибыли от продаж на 48492,91 тыс.р.
Таблица 2
Факторный анализ прибыли от продаж для водки и ликероводочных изделий, тыс.р.
| Фактор | Формула для расчета | Годы | |
| 2009 | 2010 | ||
| Изменение объема реализованной продукции | ΔП(q)=(q1-q0)*(p0-s0) | 5949,86 | -1719,28 |
| Изменение себестоимости продукции | ΔП(s)=(s1-s0)*q1 | 131135,7 | 31765,67 |
| Изменение цены | ΔП(p)=(p1-p0)*q1 | 138972,95 | 48492,91 |
| Общее изменение | ΔП=ΔП(q)+ΔП(s)+ΔП(p) | 13787,11 | 15007,96 |
Теперь необходимо составить таблицу с показателями выпуска кондитерских изделий в ОАО «Винагропром» (таблица 3).
Таблица 3
Показатели выпуска кондитерских изделий ОАО «Винагропром»
| ПОКАЗАТЕЛИ | 2008 | 2009 | 2010 |
| Количество продукции, т | 502,00 | 506,00 | 367,00 |
| Цена продукции, тыс.р. | 72,53 | 101,32 | 148,57 |
| Выручка,тыс.р. | 36409,68 | 51268,80 | 54526,08 |
| Полная себестоимость от реализации, тыс.р. | 29620,16 | 43280,40 | 45232,64 |
| Себестоимость единицы продукции, руб/кг | 59,00 | 85,53 | 123,25 |
| Прибыль от реализации, тыс.р | 6789,52 | 7988,40 | 9293,44 |
Проведем факторный анализ прибыли от продаж по кондитерским изделиям (таблица 4).
Объем производства и реализации кондитерских изделий к 2009 году увеличился на четыре тонны и стал составлять 506 тонн. Это повлекло за собой увеличение прибыли от продаж на 54,1 тыс.р. Себестоимость также увеличилась на 26,33 руб., это послужило сокращением прибыли от продаж на 13424,22 тыс.р. Увеличение цены в 2009 году составило 28,79 руб., это привело к повышению прибыли от продаж на 14569 тыс.р. В 2010 году резко падают объемы производства кондитерских изделий. Снижение производства составило 139 тонн, это послужило уменьшением прибыли от продаж на 2194,44 тыс.р. Однако за счет повышения цены прибыль от продаж увеличилась на 17341 тыс.р. Изменение себестоимости повлекло к сокращению прибыли от продаж на 13841,52.
Таблица 4
Факторный анализ прибыли от продаж по кондитерским изделиям, тыс.р.
| Фактор | Формула для расчета | Годы | |
| 2009 | 2010 | ||
| Изменение объема реализованной продукции | ΔП(q)=(q1-q0)*(p0-s0) | 54,10 | -2194,44 |
| Изменение себестоимости продукции | ΔП(s)=(s1-s0)*q1 | 13424,22 | 13841,52 |
| Изменение цены | ΔП(p)=(p1-p0)*q1 | 14569,00 | 17341 |
| Общее изменение | ΔП=ΔП(q)+ΔП(s)+ΔП(p) | 1198,88 | 1305,04 |
Таким образом, на прибыль от продаж ОАО «Винагропром» отрицательное влияние оказало сокращение объемов реализации с 2009 по 2010 гг. и увеличение себестоимости продукции. В то же время фактор инфляции и незначительный рост объема продаж с 2008 по 2010 гг. увеличили прибыль от реализации продукции организации.