Лекции по теме: «Финансы и кредит»

Вид материала

Лекции

Содержание Финансовое планирование – Оперативное планирование – Ссудный капитал Причинами образования таких финансов являются Рынок ссудного капитала, как один из финансовых рынков, представляет собой особую сферу финансовых отношений, участниками которы Функция экономии издержек обращения Функция ускорения концентрации капитала Функция ускорения научно-технического прогресса Функция обслуживания товарооборота Закон сохранения ссужаемой стоимости – Закон временного характера функционирования кредита – Платность кредита В качестве обеспечения кредита применяют Дифференцированный характер кредита Банковский кредит подразделяется на различные виды по ряду признаков В классическом понимании краткосрочный кредит

Подобный материал:

• Лекции по дисциплине «Финансы и кредит», 1443.96kb.
• Методические указания по выполнению выпускных квалификационных работ для студентов, 655.92kb.
• Взфэи фотография Фамилия Имя Отчество, 175.38kb.
• Программа спецкурса для специальности 1-25 01 04 Финансы и кредит Для специализации, 168.99kb.
• Рабочая программа по дисциплине "Внебюджетные фонды" 080105 «Финансы и кредит»: специализация, 652.28kb.
• Рабочая программа обсуждена и рекомендована к применению в учебном процессе для обучения, 1160.24kb.
• Методические указания для выполнения курсовой работы по дисциплине «Финансы» (для студентов, 506.46kb.
• Рабочая программа по дисциплине Государственный финансовый контроль 080105 «Финансы, 348.22kb.
• Учебно-методический комплекс по дисциплине «Деньги. Кредит. Банки» для специальности, 373kb.
• Погребинская Екатерина Александровна, 133.29kb.

Федеральный бюджет
доходы представителей органов верховной власти; заработная плата работникам бюджетной сферы (учителям, врачам и т.д.); пенсии, пособия, стипендии из федеральных внебюджетных фондов (пособиям матерям); компенсационные выплаты из резервных фондов (фин. помощи, содержания детских домов); выигрыши по гос. лотереи.	налоги и иные обязательные платежи, непосредственно выплачиваемые федеральному бюджету косвенные налоги (акцизы, НДС); инвестиционные вложения, государственные лотереи.

Региональный бюджет
оклады и иные доходы местного руководства; заработная плата работникам бюджетных региональных организаций; пенсии, пособия социального характера из региональных внебюджетных фондов; дополнительные пенсии, стипендии местного уровня; компенсационные выплаты и доходы по ценным бумагам местных займов (выигрыши в местную лотерею).	налоги и иные обязательные платежи в региональные фонды (местные, целевые сборы); инвестиционные вложения в региональные муниципальные займы и лотереи; пожертвования в местные программы социального характера (экологические программы).

Финансы общественных организаций

доходы на содержание руководства и персонала; выплаты и иные затраты, связанные с реализацией целевых установок организаций (общественные), их получателями могут быть сироты, инвалиды, деятели искусств, научные работники, религиозные деятели; оплата услуг, предоставляемых данной (общественной) организации: строительство, транспорт, связь.

организационные, вступительные, членские взносы; бесплатный труд представителей населения на благо общественной организации, и предоставление ей помещений, оборудования, различных вещей из частной собственности; косвенные поступления от деятелей искусства, спорта, науки при организации их бесплатных выступлений; организованные пожертвования; вложения в лотерею и иные предприятия проводимых общественных организаций; приобретение общественной организацией отдельных зданий.

Предпринимательские финансы
зарплата; доходы по ценным бумагам; проценты по вкладам и депозитам; доходы по долевому участию в деятельности предприятия; страховые возмещения.	инвестиции в акции, векселя и другие ценные бумаги, вклады, страховые платежи.

Входящие и выходящие потоки замыкаются внутри финансов населения.

Финансы населения между собой

доходы от реализованных продуктов товаров и услуг, оказываемых населением; алименты и прочие компенсации; оплата потребностей детей, родственников и иждивенцев; милостыня, благотворительные платежи, наследство, личные подарки; средства, полученные при проведении личных лотерей, азартных игр и ряда услуг криминальной и полукриминальной сферы.

«Финансовое планирование и финансовый контроль».


Они являются базовыми методами управления финансов.


Финансовое планирование – это процесс отражения количественных и качественных показателей развития финансовой системы.


Различают:

1. стратегическое планирование;
   
2. оперативное планирование.
   

Стратегическое планирование – это формирование финансовой политики и определение динамики основных финансовых показателей.


Оперативное планирование – это определение конкретных плановых показателей на текущий плановый период.


Инструменты планирования.

1. контрольные цифры – это прогнозируемые данные, которые не имеют директивного характера (обязательного характера), т.е. это желательные значения.
   
2. финансовые показатели – это заданные параметры, которые всегда имеют директивный характер.
   
3. финансовые лимиты – это предельно допустимые значения финансовых показателей.
   
4. финансовые нормативы – это значения одного финансового показателя, выражается в процентах или в абсолютном размере от другого финансового показателя.
   

Типовые методы финансового планирования.

1. Балансовый метод – это планирование доходов и расходов в рамках какой-то системы.
   
2. Метод экстраполяции – это планирование от достигнутого.
   
3. Программно-целевой метод – это планирование на основе конкретных целевых программ.
   
4. Метод математического моделирования – просчитываются различные комбинации и выбираются наиболее эффективные.
   

Финансовый контроль и его субъекты.


Финансовый контроль – совокупность мероприятий, по проверке соответствия фактического состояния финансовой системы к плановому.


Различают:

1. Стратегический контроль – это контроль за всеми направлениями развития хозяйственной системы и движение денежных средств.
   
2. Оперативный контроль – это контроль за конкретными показателями.
   

Субъекты контроля:

1. Уполномоченные государственные структуры:
   

• Центральный Банк (ЦБ РФ);
  
• Счётная Палата;
  
• Управление по надзору;
  
• Налоговая служба;
  
• Федеральная служба финансово-бюджетного надзора .
  

2. Аудиторские фирмы;
   
3. Уполномоченные коммерческие банки (контроль за валютными операциями).
   

Объекты контроля:

1. наличие денежных средств и записи по счетам юр. ;
   
2. финансовые показатели в финансовой документации;
   
3. товарно-материальные ценности (инвентаризация).
   

Финансовый контроль осуществляется:

1. по времени проведения, и делится на:
   

• предварительный;
  
• текущий;
  
• финишный.
  

2. по широте охвата:
   
   • сплошной и выборочный (широта);
     
   • комплексный и тематический;
     
   • полный и частичный (глубина)
     

«Кредит».


Понятие, сущность, содержание кредита.


Кредит представляет собой – форму движения ссудного капитала, под которым понимается совокупность денежных средств, передаваемых во временное пользование на возвратной основе за плату в виде процента.


Кредит – это, прежде всего, возвратность.


У ссудного капитала (кредита) имеется своя специфика, связанная с удовлетворением потребностей национальной экономики в финансовых ресурсах.

Со стороны собственника у ссудного капитала, специфика в том, что владелец продаёт заёмщику не сам капитал, а только право на его использование.


Ссудный капитал – это кредит.


Со стороны ссудного капитала, как со своеобразного товара специфика состоит в том, что потребительская стоимость ссудного капитала должна продуктивно использоваться заёмщиком, принося при этом прибыль, которой должно хватить на погашение основного долга и выплаты процентов.

Ссудный капитала характеризуется также и формой отчуждения, т.к. возврат кредита и плата за него, как правило, происходит не одновременно с передачей кредита заёмщику, а лишь через определённое время.


Первоначально источником капитала служили временно свободные денежные средства капитала юридических и физических лиц, добровольно передаваемые финансовым посредникам на депозитный счёт, с развитием и углублением рыночных отношений, которые сопровождались внедрением безналичной формы денежных расчётов с участием банков.


Ещё одним источником ссудного капитала стали выступать средства, временно высвобождающиеся в процессе кругооборота промышленного и торгового капитала, и аккумулируемые на расчётных счетах юридических лиц.


Причинами образования таких финансов являются:

• разрыв во времени, между реализацией произведённой продукции и фактическими затратами на дальнейшее производство;
  
• необходимость формирования амортизационного фонда, для последующего восстановления производственных фондов;
  
• разрыв во времени, между формированием прибыли и её фактическим использованием.
  

Такие средства обладают особой привлекательностью для кредитных организаций, при использовании их в качестве кредитных ресурсов, т.к. не требуется предварительного согласия собственника этого счёта и плата за использование этих кредитных ресурсов весьма недорогая или вообще бесплатно.


Рынок ссудного капитала, как один из финансовых рынков, представляет собой особую сферу финансовых отношений, участниками которых являются:

1. первичные инвесторы, т.е. собственники свободных финансовых ресурсов;
   
2. специализированные посредники – это кредитно-финансовые организации, в том числе и банки;
   
3. заёмщики – юридические, физические лица и государство, испытывающие дефицит финансовых средств.
   

Рынок ссудных капиталов может быть подразделён на следующие сегменты:

1. денежный рынок как совокупность краткосрочных кредитных операций, обслуживающих движение оборотных средств;
   
2. фондовый рынок, т.е. совокупность кредитных операций, обслуживающих рынок ценных бумаг;
   
3. рынок капитала – это среднесрочные и долгосрочные кредиты, обслуживающие движение, прежде всего, основных средств;
   
4. ипотечный рынок – обслуживающий рынок недвижимости.
   

Функции кредита.

1. Перераспределительные функции кредита – заключаются в том, что через кредит происходит перемещение временно-свободных финансовых ресурсов в те сферы хозяйственной деятельности, где они находят практическое применение или в те сферы, где обеспечивается более высокая прибыль.
   
2. Функция экономии издержек обращения – это замещение действительных денег кредитными деньгами.
   

Оборачиваемость капитала в целом при использовании кредитных денег выше, чем при использовании знаков стоимости, т.е. наличных денег, маневрирование кредитными деньгами намного легче и доступнее.

3. Функция ускорения концентрации капитала – заключается в том, что заёмные средства позволяют существенно расширить масштабы производства и тем самым обеспечить дополнительную массу прибыли, пусть даже известная её часть уходит на расчёты с кредиторами.
   
4. Функция ускорения научно-технического прогресса – связана с самим характером инновационного процесса.
   

Научно-технические разработки требуют довольно значительного денежного финансирования и, как правило, довольно большого разрыва во времени, между первоначальным вложением капитала, к получению новой продукции.

5. Функция обслуживания товарооборота – при товарообороте возможна замена наличных денег кредитными деньгами такими как: вексель, чек, кредитные карточки.
   

«Законы кредита».

1. Закон возвратности – предполагает возврат ссужаемой стоимости кредитору.
   
2. Закон сохранения ссужаемой стоимости – заключается в том, что средства, предоставляемые во временное пользование, после возврата их кредитору, не утрачивают своих потребительских свойств, за счёт платы по кредиту.
   
3. Закон временного характера функционирования кредита – выражает зависимость кредита от продолжительности высвобождения ссуженной стоимости (срок кредита ограничивается соответствующимися возможностями кредитора и не может иметь бесконечный характер).
   
4. Закон равновесия – между высвобождающимися и перераспределительными ресурсами на условиях возвратности предполагает, что кредит может быть предоставлен только в той сумме, которой реально обладает кредитор.
   

Существуют нормативы ЦБ РФо риске кредита, выдаваемому одному заемщику . Поэтому существуют консорциальные кредиты

Консорциум – временное объединение для выдачи кредита большого размера одному заёмщику, несколькими кредиторами (несколькими банками).


Принципы кредита.

1. Возвратность – означает, что перед выдачей кредита необходимо проверить платёжеспособность заёмщика, и просчитать возможность возвратности кредита на данную цель.
   
2. Срочность – означает, что кредит необходимо вернуть в тот срок, который был указан в кредитном договоре, если кредит возвращён не в срок, то у банка могут возникнуть проблемы с ликвидностью.
   

Ликвидность банка – это способность банка отвечать по своим обязательствам, т.е. по тем средствам, которые он привлёк.

3. Платность кредита – выражается в необходимости оплаты за использование кредитных средств, которые реализуются через ссудный процент.
   
4. Обеспеченность – необходимость учитывать имущественные интересы кредитора при возможном нарушении заёмщиком принятых на себя обязательств.
   

В качестве обеспечения кредита применяют :

-гарантию правительства или местных органов власти;

-банковскую гарантию (другой банк, не там, где берут кредит);

-гарантию третьего лица (поручительство).

-различные виды залога

-страхование кредита

5. целевой характер кредита – выражается в необходимости использовать кредит на согласованные цели, отражённые в кредитном договоре.
   

Если кредит использован на другие цели, возникает вероятность его не возврата.

При нецелевом использовании в кредитном договоре оговаривается введение повышенного процента за его использование.

6. Дифференцированный характер кредита – подразумевает разный подход кредиторов к различным категориям потенциальных заёмщиков.
   

Формы и виды кредита.


Кредит подвержен классификациям по различным признакам на формы, а те в свою очередь на виды.


Различают 6 достаточно самостоятельных форм кредита:

1. банковский;
   
2. коммерческий;
   
3. потребительский;
   
4. государственный;
   
5. международный;
   
6. ростовщический.
   

1. Банковский – одна из главных форм кредита.
   

Представляет собой одну из наиболее распространённых форм кредитных отношений современной экономики, характеризующую передачу в ссуду денежных средств.


Кредиторами выступают исключительно специализированные кредитно-финансовые организации, т.е. обладающие соответствующей лицензией ЦБ.


Заёмщиками могут быть юридические и физические лица.

В качестве инструмента кредитных отношений является кредитный договор или кредитное соглашение.


Доход – ссудный процент, ставка которого устанавливается по соглашению сторон.


Банковский кредит подразделяется на различные виды по ряду признаков:

1. по срокам погашения, следующие:
   
   1. онкольный – подлежит возврату в фиксированный срок после требования кредитора, т.е. заранее срок кредита не оговаривается (кредит до востребования).
      

В рыночных условиях этот вид кредита практически не используется из-за неприемлемости для заёмщика.

2. краткосрочный – предоставляется на восполнение временного не- достатка оборотных средств заёмщика.
   

Такой вид кредита наиболее приемлем в торговле, в сфере услуг, при межбанковском кредитовании.

В классическом понимании краткосрочный кредит – это кредит на срок до 1 года.

В российской практике:

• краткосрочные кредиты - считаются от 1 дня до 3 месяцев;
  
• среднесрочные кредиты – предназначены для целей как производственного, так и коммерческого характера наибольшее
  

распространение получили в аграрном секторе, при кредитовании инновационных процессов с небольшими объёмами – долгосрочный кредит от 1 года до 3 лет (или в некоторых странах до 5 лет); в российской практике от 3 месяцев до 1 года.

Долгосрочные кредиты используются обычно в инвестиционных целях и обслуживают движение основных средств, при реконструкции, техническом перевооружении и строительстве.


Срок погашения свыше 3-5 лет. В российской практике свыше 1 года.

2. по способу погашения, следующие виды:
   
   1. погашение в конце срока кредита единым платежом ,что применимо для краткосрочных кредитов
      
   2. погашение в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора (среднесрочные и долгосрочные кредиты).
      

3. по способу взимания ссудного процента:
   

процент выплачивается в момент общего погашения кредита;

процент выплачивается равномерными взносами в течение всего срока действия кредитного договора (среднесрочные и долгосрочные кредиты);

ссудный процент удерживается банком в момент непосредственной выдачи кредита заёмщику, что не характерно для нормальной рыночной экономики, но может применяться в условиях нестабильности национального хозяйства.

4. по наличию обеспечения:
   
   1. доверительные кредиты, единственным инструментом, обеспечения которого, является кредитный договор (применяется только при кредитовании специальных и надёжных клиентов;
      
   2. обеспеченные кредиты, когда в роли обеспечения могут быть как залог, в виде любого имущества, ценных бумаг, имущественных прав; обеспечение может быть также в виде финансовой гарантии 3-ьих лиц, причём гарантами могут быть государство, другие банки или 3-ьи лица Сумма кредита и % по нему равны или больше суммы обеспечения
      
   3. недостаточно обеспеченные кредиты, когда есть обеспечение кредита, но не на всю сумму, в этом случае увеличивается риск банка.
      

5. по целевому назначению:
   
   1. кредиты общего характера – используются заёмщиком по собственному усмотрению, в современных условиях выдача таких кредитов применяется очень редко для юридических лиц, чаще для физических
      

Кредиты в этом случае называются кредитами на неотложные нужды; банк выдаёт такие кредиты физическим лицам, т.к. возвратность кредита определяется доходами заемщика в виде зарплаты, а не це- левым использованием с дальнейшим получением прибыли.

2. целевые кредиты – предоставляются на использование денежных средств заёмщика на конкретную цель, предусмотренную кредитным договором.
   

При нарушении целевого использования к заёмщику применяются штрафные санкции (увеличение процентной ставки по кредиту или досрочный отзыв кредита).