| Джене Сицилиано. Финансы для нефинансовых менеджеров, 2005 |
Кредиты за счет дебиторской задолженности - инкассация до инкассации |
Компании, не имеющие денежных средств для финансирования операций, так как они ждут, пока клиенты им заплатят, и компании, имеющие денежные средства, которые они хотят использовать для других целей, могут ссудить у банка или другого кредитора деньги, отдав свои дебиторские задолженности в залог как обеспечение кредита. Это более простой вариант возобновляемой кредитной линии, когда кредитор выдает кредиты объемом до некоторого процента приемлемых задолженностей, ожидая, что компания выплатит кредит
после инкассации задолженностей. Сроки и условия могут широко варьироваться, включая вопрос о том, что именно приемлемо, каков допустимый кредитный риск, как скоро должны быть возвращены кредиты и т. д. Так же как возобновляемый револьверный кредит, кредит под задолженности позволяет компании сохранять контроль за инкассаторской деятельностью и кредитным риском (в отличие от обсуждаемого ниже факторинга, при котором и контроль, и риск часто - но не всегда - переходят к кредитору).
Кредит под дебиторскую задолженность функционирует примерно так же, как возобновляемый револьверный кредит, за исклю-чением того, что дебиторские задолженности - единственные активы, используемые для подсчета возможного размера займа. Кредиты большей частью ограничены 70-90% стоимости приемлемого обеспечения. Кредитор может потребовать ежемесячных или ежеквар-тальных статистических отчетов и ежеквартальных или ежегодных ревизий банковскими бухгалтерами, чтобы быть уверенным: компания должным образом ведет всю документацию и деятельность по инкассации. Расходы по займам для таких кредитов лучше всего охарактеризовать как средние - не самый низкий процент и не самый высокий. Фактический процент очень сильно зависит от кредитной политики кредитора, кредитоспособности заемщика и отношений мевду ними. Да, несмотря на то что это считается обеспеченным кредитом, готовность кредитора кредитовать, гибкость сроков и условий очень сильно зависят от отношений между кредитором и за-
|
| << Предыдушая |
Следующая >> |
| = К содержанию = |
Похожие документы: "Кредиты за счет дебиторской задолженности - инкассация до инкассации" |
- 1.3. Структуры финансовой системы и органы управления финансовой системой
кредитов, бюджетных ссуд и бюджетных инвестиций. Главные распорядители и распорядители бюджетных средств контролируют использование бюджетных средств их получателями в части их целевого использования и своевременного возвращения. На микроуровне финансовый контроль могут осуществлять контрольно-ревизионные управления Министерства финансов РФ и отраслевых министерств, ревизионные комиссии самих
- Словарь
кредита и составляют до 10-15% стоимости контракта, являются источником пополнения оборотных средств экспортера- поставщика, служат также способом обеспечения выполнения импортером конкретных обязательств. Возврат аванса при невыполнении обязательств экспортером обеспечивается банковской гарантией. Аванс срочный - процентный кредит, который должен быть возвращен в определенный срок либо по
- ТЕСТОВЫЕ ЗАДАНИЯ
кредитов); г) более низкий удельный вес долгосрочных источников финансирования (собственного капитала и долгосрочных кредитов). Общая стоимость имущества предприятия по данным баланса определяется как: а) стоимость внеоборотных активов; б) сумма внеоборотных и оборотных активов; в) сумма внеоборотных активов и производственных запасов; г) величина собственных и долгосрочных заемных источников
- 2.3. Классификация факторов, влияющих на изменение финансового состояния предприятия
кредитов; привлечения краткосрочных финансовых займов и кредитов; отсрочки платежей по кредиторской задолженности; снятия средств с депозитных счетов; продажи части (или всего лпортфеля) инвестиций; востребования предоставленных кредитов и займов; сокращения сроков предоставления товарного (коммерческого) кредита покупателям; ускорения инкассации просроченной дебиторской задолженности;
- 2. Преступления в сфере предпринимательства
кредитных отношений, системы кредитно-финансовых учреждений, центральным звеном которой являются банки. Осуществление банковских операций зачастую сопряжено с риском потери вкладчиками вложенных ими средств в различные кредитно-финансовые учреждения. Уменьшению возможных финансовых потерь в процессе банковской деятельности способствует предусмотренный законодательством порядок ее регулирования. В
- 5.2. Основы организации оборотных средств
кредитов в связи с несвоевременным поступлением выручки от реализации и выпадением денежных средств из производственного цикла. Другая составная часть фондов обращения - денежные средства и дебиторская задолженность. Денежные средства могут быть в финансовых инструментах - на счетах в кредитно-банковских учреждениях, в ценных бумагах, выставленных аккредитивах, в кассе организации
- 5.4. Определение потребности в оборотных средствах
кредитования. В организации рассчитывается потребность в денежных средствах в кассе, в оборотных средствах по запасам товаров (для организаций, использующих кассовый метод). Методика их расчетов аналогична нормированию. К примеру, потребность в оборотных средствах по запасам товаров рассчитывается как произведение нормы запаса товаров на однодневный оборот товаров в IV квартале по покупным
- 11.4. Ликвидный денежный ПОТОК
кредитной позиции в течение периода (месяца, квартала). Чистая кредитная позиция - это разность между суммой кредитов, полученных предприятием, и величиной денежных средств. Ликвидный поток тесно связан с показателем финансового рычага (леверпд- жа), характеризующего предел, до которого деятельность предприятия может быть улучшена за счет банковских кредитов. Финансовый леверидж - объективный
- Финансовое планирование
кредитов и возможностей их погашения; данные о производственном потенциале предприятия (состав и структура основных средств, уровень их физического износа, коэффициенты выбытия и обновления, фондоотдачи и рентабельности); прогноз объема капиталовложений и источников их финансирования; прогноз состава и структуры оборотных активов, величины их прироста и источников финансирования, показателей
- 6.5. Управление дебиторской задолженностью
кредитов, направленной на ускорение взыскания долгов с контрагентов и снижение риска неплатежей. Дебиторская задолженность - это сумма требований, предъявляемых предприятием к своим дебиторам на определенную дату. Дебиторы - юридические и физические лица, которые имеют задолженность перед данным предприятием. Дебиторская задолженность - комплексная статья, включающая расчеты: с покупателями и
|
Финансы