Банковское дело / Доходы и расходы / Лизинг / Финансовая статистика / Финансовый анализ / Финансовый менеджмент / Финансы / Финансы и кредит / Финансы предприятий / Шпаргалки Главная
Финансы
Банковское дело
| Под ред. Г.Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой. Банковское дело: Учебник Под ред. Г.Н. Белоглазовой, Л. П. Кроливецкой . - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика,2003. - 592 е., 2003 | |
12.3.1. Анализ балансового отчета кредитной организации |
|
|
Предлагаемая методика обобщения данных публикуемого баланса кредитных организаций учитывает сложившуюся практику финансового анализа собственных средств, обязательств и активных операций коммерческих банков. Количественная оценка собственных средств (капитала) банка осуществляется с позиций выполняемых им функций (защитная функция; оперативная функция; регулирующая функция). Качество пассивов характеризуется стабильностью ресурсной базы банков, стоимостью привлеченных ресурсов, чувствительностью к изменениям процентных ставок и зависимостью от внешних источников финансирования, и наконец, структура активов оценивается с точки зрения ликвидности, рискованности и доходности. Начальным этапом анализа является оценка объема, структуры и дина-мики основных статей актива и пассива баланса. Применительно к каждому разделу публикуемого балансового отчета могут быть рассчитаны следующие показатели: относительные величины, характеризующие удельный вес отдельных статей в общем объеме анализируемой группы статей; показатели динамики (абсолютный прирост, темп роста, темп прироста); показатели, характеризующие влияние изменения суммы средств по каждой статье на общее изменение объема анализируемой группы статей. Согласно структуре публикуемого балансового отчета, установленной Центральным банком Российской Федерации, анализ состава собственных средств банка может быть представлен с использованием табл. 12.1. Таблица 12.1 Статьи балансового отчета Удельный вес в общественном объеме собственных средств, % по состоянию на дату отчета 01.01... 01.01... 01.01... 01.01... Всего В том числе: уставный капитал эмиссионный доход фонды и прибыль, оставленные в распоряжении кредитной организации переоценка основных средств нераспределенная прибыль Данные табл. 12.1 позволяют оценить основные источники формирования собственных средств (капитала) банка; изменение доли наиболее устой-чивой его части - уставного фонда. Одним из важнейших компонентов системы оценки финансового состояния банка является анализ достаточности его капитала. Согласно положениям Базельского соглашения 1998 г., достаточность капитала имеет статический и динамический аспекты. Статический аспект состоит в необходимости соблюдения минимальных стандартов абсолютного размера капитала, т.е. предполагает, что ни один банк, принимающий депозиты и выдающий кредиты, не должен иметь уставный капитал менее 5 млн евро. Динамический аспект связан с соблюдением банком так называемых Ба- зельских нормативов и стандартов. Основными показателями надежности банков служит коэффициент Кука, выражающий отношение капитала банка к активам, взвешенным по степени риска. Данная методика послужила осно-вой расчета соответствующих экономических нормативов, утвержденных Банком России. Развитие рекомендаций Базельского соглашения 1988 г. в основном затрагивало вопросы распределения активов по степени риска. Порядок определения суммарного капитала остался практически без изме-нения. В целях управления банковскими рисками в составе факторов, которые определяют размеры собственных средств банка, называют не только масштабы активных операций в целом, но и объем отдельных видов операций, прежде всего операций по вкладам и кредитам. В Инструкции № 1 ЦБ РФ наряду с нормативами достаточности капитала банка представлены другие нормативы, которые также связаны с размером капитала банка (максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков; максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика); максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения и др.). В составе публикуемой отчетности отражается фактическое значение показателя достаточности собственных средств (Н1). Кроме того, непосредственно по данным балансового отчета могут бьггь рассчитаны и другие, применявшиеся ранее в международной практике в качестве экономических нормативов, варианты расчета коэффициента достаточности капитала банка: _ Собственные средства (капитал) достаточюсти капиталаЧ Общая сумма вкладов _ Собственные средства (капитал) достаточюсти капитала Ч г\сг - Общая сумма активов При проведении межбанковских сравнений уровень каждого коэффициента у конкретного банка целесообразно сопоставить со средними, модальными и медианными его значениями по совокупности, аналогичных по характеру осуществляемых операций банков. В целях анализа факторов, определяющих изменение уровня этих коэф-фициентов, рекомендуется использовать следующую таблицу (табл. 12.2). Таблица 12.2 Показатели Даты 01.01... Фактическое значение показателя достаточности капитала: К, К2 Факторы, определяющие уровень показателя, тыс. руб.: собственные средства общая сумма вкладов общая сумма активов По материалам публикуемой отчетности банков можно рассчитать фактическое значение соотношения величины привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения к собственным средствам (капиталу) банка, т.е. норматив Н11, (в %). Сравнение этого значения с максимально допустимым уровнем позволяет выработать рекомендации о развитии клиентской базы банков, уровня ее диверсификации. Коэффициент диверсификации клиентской базы определяется как соотношение суммы вкладов физических и юридических лиц. Уровень клиентской базы банка оценивается также на основе анализа структуры обязательств банка. Важнейшим показателем, отражающим финансовое состояние банка, является также коэффициент рычага, характеризующий соотношение обязательств и собственных средств в пассиве баланса. Высокий уровень этого коэффициента свидетельствует о возможности банка получать большую прибыль и одновременно о значительном финансовом риске, который принимает на себя банк, поскольку на каждую единицу капитала приходится значительная сумма финансовых обязательств. Дальнейший анализ пассива баланса целесообразно оформить таблицей, выделив основные статьи обязательств банка (табл. 12.3). Таблица 12.3 Пассивы Сумма по состоянию на дату отчета Изменение за период базисный период текущий период темп роста, % абсолют-ный прирост, тыс. руб. влияние на изменение общего объема обязательств всего, тыс. руб. удель-ный вес, % всего, тыс. руб. удель-ный вес, % К К V -IV ] Х 1 V ж V ' 1 ж го V - V 1 0 Кредиты, полученные банком от ЦБ РФ Средства других кредитных организаций Средства клиентов в том числе вклады физических лиц Выпущенные банком долговые обязательства Прочие обязательства Всего обяза- ЕН0 тельств 100,0 2Г, 100,0 щ ж *гД -100% Оценка показателей, приведенных в данной таблице, позволяет определить структуру ресурсов банка, место и роль в общем объеме ресурсов каждого вида обязательств. Динамика этих показателей позволяет установить источники формирования обязательств банка, что в свою очередь зависит от состояния рынка финансовых ресурсов, уровня специализации или, напротив, универсализации банка и особенностей его внутренней политики. В качестве сводной характеристики интенсивности изменений можно использовать интегральные показатели структурных сдвигов, применяемые в статистических исследованиях, в частности квадратический коэффициент абсолютных структурных сдвигов: 5 где щ 2,о) о - доли отдельных статей пассива баланса, соответственно в текущем и ба- зисном периодах; К - число сравниваемых групп статей. При отсутствии изменений в составе статей баланса величина данного показателя равно нулю. Верхней границы его изменения нет, поэтому для оценки усиления или снижения интенсивности структурных сдвигов целесообразно проводить расчет этого коэффициента по нескольким периодам. Достаточно распространенным сводным показателем структурных сдвигов, имеющим не только нижнюю, но и верхнюю границы своего изменения, является индекс различий: Он изменяется от 0 до 1. Чем ближе его величина к 1, тем значительнее степень изменений в составе анализируемой группы статей. Как известно, нормативными актами Банка России устанавливаются коэффициенты ликвидности баланса банка в виде соотношений между активами и пассивами с учетом их сроков, сумм и типов. В составе общей финансовой и статистической отчетности предусмотрены данные об активах и пассивах по срокам востребования и погашения (форма № 125). Однако эта информация не предоставлена в официально публикуемой отчетности кредитных организаций. Вместе с тем распределение пассивов по срокам важно для оценки сбалансированности ресурсов банка с точки зрения их стоимости и стабильности. Считается, что увеличение в общем объеме ресурсов банка доли срочных депозитов приводит к росту процентных расходов. Одновременно срочные депозиты оказываются наиболее стабильной частью привлекаемых ресурсов, что позволяет осуществлять кредитование на более длительные сроки и, следовательно, под более высокий процент. Рекомендуемый их уровень в ресурсной базе - не менее 50%. Сокращению расходов банка способствует увеличение доли средств на текущих и расчетных счетах клиентов (депозитов до востребования), но эти средства могут быть изъяты по первому требованию, и, следовательно, высокая их доля в ресурсах снижает ликвидность банка. Оптимальный уровень расчетных счетов в ресурсной базе - до 30%. Важнейшими источниками банковских ресурсов являются сбережения населения. По материалам публикуемой отчетности банков анализ вкладов физических лиц может быть расширен и представлен в виде следующей таблицы (табл. 12.4). Дата Таблица 12.4 Показатели 01.01... Фактическое значение соотношения величины привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения к собственным средствам (капиталу) (норматив Н11) Нормативное значение максимального размера привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения Сумма вкладов физических лиц Обязательства - всего Собственные средства (капитал) Для оценки потенциальной возможности привлечения банками средств населения во вклады целесообразно сопоставить данные этой таблицы с показателями, характеризующими склонность населения к сбережениям. Для анализа склонности населения к сбережениям используются опубликованные статистические данные, на основе которых рассчитывается доля (сберегательная квота) привлеченных средств граждан во вклады и депозиты в их доходах или в сумме свободных денег на руках у населения. В целях диверсификации клиентской базы банков для отбора потенциальных клиентов, которые могут быть привлечены на обслуживание в учреждения банка, рекомендуется составлять списки юридических лиц региона в разрезе секторов экономики и с учетом их отраслевой принадлежности. При оценке роли средств других кредитных организаций в составе ресурсов анализируемого банка следует учитывать, что соответствующая статья публикуемого баланса объединяет данные об остатках средств на корреспондентских счетах кредитных организаций-корреспондентов, межбанковские кредиты и депозиты (за исключением кредитов, полученных кредитными организациями от Банка России, которые учтены в отдельной статье баланса). Развитие корреспондентской сети банка, как известно, свидетельствует об уровне доверия, о роли банка на финансовом рынке. Качественными показателями здесь являются скорость операций и их надежность, что обеспечивает банкам-клиентам возможность не только оперативно проводить расчеты, но и более эффективно управлять своими операциями. Относительно межбанковских кредитов следует отметить, что в связи с их дороговизной и, как правило, краткосрочным характером рекомендуется одерживать чрезмерное увеличение этих средств в составе банковских ресурсов. Кроме того, считается, что межбанковский кредит хотя и обес печивает оперативность привлечения дополнительных средств, но не способствует диверсификации банковских операций, что отрицательно сказывается на ликвидности банка. Рекомендуемый уровень в ресурсной базе - 20%. В итоге сравнительный анализ статей пассива опубликованного баланса банка позволяет сделать предварительные выводы о возможности банка сфор-мировать оптимальную структуру активных операций, обеспечить необходимый уровень прибыли и рентабельности. Аналогично оформляется анализ состава и динамики активов публикуемого баланса банка. На основе распределения статей активов с использованием методов сравнения определяются пропорции между статьями, выявляются тенденции в их изменении. В итоге прослеживается, в какой мере эти изменения и отклонения являются результатом целенаправленного управления активами с точки зрения требований соблюдения должного уровня ликвидности и обеспечения наибольшей прибыльности операций банка. Такая направленность анализа предполагает характеристику размещения средств, прежде всего между категориями активов, которые обеспечивают банку прямой доход, и активов, которые представляют собой гарантию сохранности средств вкладчиков. Расчеты оформляются в виде следующей таблицы (табл. 12.5). Таблица 12.5 Статьи актива Базисный Текущий Изменение Влияние баланса период период каждой всего, в % всего, в % к относи абсолют статьи тыс. к общему тыс. общему тельное, ное, тыс. на общее руб. объему руб. объему % руб. изменение активов активов активов, % К V ж IV * 0 Х ** 0 у. V ж IV ' 1 Х I V ж V Г 1 " 0 ЛУ=У1-У0 АУ:1У0 Активы - всего В том числе: Денежные средства и счета в ЦБ РФ Государственные долговые обязательства Средства в кредитных организациях Чистые вложения в ценные бумаги для перепродажи Средства, переданные в лизинг Чистая ссудная задол-женность Основные средства и нематериальные активы, хозяйственные материалы, МБП Чистые долгосрочные вложения в ценные бумаги и доли Показатели табл. 12.5 отражают уровень рыночной специализации банка, степень концентрации (диверсификации) его операций; позволяют выделить доминирующие статьи, анализ которых должен быть детализирован по материалам внутренней отчетности банков. При выполнении конкретных исследований целесообразно использовать сводные показатели абсолютных и относительных структурных сдвигов, предлагаемые в статистико-экономической литературе. Кроме того, следует проводить укрупненную группировку активов по различным признакам. Так, с целью анализа доходной базы банков выделяют группу так называемых работающих активов, которые приносят прежде всего прямой доход; и группу неработающих активов, которые не приносят дохода либо приносят его в крайне ограниченном размере. К активам, приносящим прямой доход, относятся: кредиты и прочие размещенные средства, включая учтенные векселя; лизинг, ценные бумаги, участие в капитале юридических лиц. К недоходным активам относятся наличные средства в кассе, средства на счетах в ЦБ РФ, основные средства, нематериальные активы и средства в расчетах с прочими дебиторами. Соотношение суммы работающих активов и общего объема активов получило название коэффициент эффективности использования активов. При анализе изменения уровня этого коэффициента рекомендуется сравнивать темпы изменения соответствующих сумм активов. В нормальных условиях низкий удельный вес работающих активов свидетельствует о недоис-пользовании банком возможностей финансового посредничества для извлечения доходов. С другой стороны, основные статьи неработающих активов (прежде всего денежные средства и счета в ЦБ РФ) обладают большей ликвидностью и меньшей рискованностью, чем работающие активы, поэтому их наличие в достаточных объемах повышает устойчивость банка. Поэтому с позиции управления банковскими рисками состав работающих активов подлежит более развернутому анализу. Схема анализа соответствует табл. 12.3. Предметом углубленного анализа являются ссудные операции банка. Для характеристики кредитной политики банка рекомендуют рассчитывать, например, следующие коэффициенты: К Ссуды 1 Обязательства' к Ссуды 2 Капитал Показатель К, характеризует, какая часть обязательств банка направляется в кредиты. Оценка экономического значения коэффициента следующая: уровень коэффициента свыше 0,75 свидетельствует об агрессивной кредит-ной политике банка, ниже 0,65 - об обратном. При агрессивной политике верхний предел равен 0,78, далее - неоправданно опасная деятельность. Экономическое значение коэффициента К, определяется с позиции оценки рискованности ссудной политики: значение выше 8,0 свидетельствует о недостаточности капитала или об агрессивной кредитной политике банка. Для характеристики развития кредитных операций банка также используют расчет коэффициентов опережения, которые представляют собой соотноше-ние темпов изменения объема ссуд и темпов изменения либо общей суммы активов, либо работающих активов, либо суммы обязательств. Формирование наиболее рациональной структуры активов также осуществляется с позиций соблюдения требований ликвидности баланса банка. Выбор методики оценки ликвидности определяется задачами ее анализа на момент времени (т.е. как запас - стационарная ликвидность) и задачами анализа за период времени и на перспективу (т.е. как поток - текущая и перспективная ликвидность). Расчет на основе балансового отчета системы ко-эффициентов отвечает оценке ликвидности с точки зрения запаса. Анализу подлежат активы, которые можно превратить в наличные деньги, и уровень достаточности ликвидных активов путем сравнения имеющихся запасов с потребностями в ликвидных средствах. В нормативных актах Банка России предусмотрено разграничение высоколиквидных и ликвидных активов. |
|
| << Предыдушая | Следующая >> |
| = К содержанию = | |
Похожие документы: "12.3.1. Анализ балансового отчета кредитной организации" |
|
|