Укрепление финансовой устойчивости кредитных организаций в России тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Егорычева, Евгения Витальевна |
| Место защиты | Москва |
| Год | 2008 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.10 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Укрепление финансовой устойчивости кредитных организаций в России"
На правах рукописи
Егорычева Евгения Витальевна
УКРЕПЛЕНИЕ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ В РОССИИ
Специальность 08 00 10 - Финансы, денежное обращение и кредит
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
иоз163578
Москва - 2008
003163578
Диссертация выпонена в Федеральном государственном образовательном учреждении высшего профессионального образования Академия бюджета и казначейства Министерства финансов Российской Федерацию).
Научный руководитель доктор экономических наук, профессор
Ларионова Ирина Владимировна
Официальные оппоненты' доктор экономических наук, профессор
Усоскин Валентин Маркович
кандидат экономических наук Бездудный Михаил Антонович
Ведущая организация: Институт экономики Российской
академии.тзаук
Защита диссертации состоитЬя л_15__02_2008 г. в _16 ш_час.
На заседании Диссертационного совете Д 226 00 01 при ФГОУ ВПО Академия бюджета и казначейства Министерства финансов Российской Федерации по адресу 101909, г Москва, Малый Златоустинский переулок, д. 7 стр 1
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Академии бюджета и казначейства Министерства финансов Российской Федерации
Автореферат разослан </У Р/ 2008 г
Ученый секретарь диссертационного совета кандидат экономических наук
ЕВ Галова
I. Общая характеристика работы
Актуальность темы исследования. На протяжении последнего десятилетия проблемы укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций приобретают особую остроту в связи с интеграцией национальной экономики в мировое хозяйство и усилением взаимосвязи экономической и финансовой сфер деятельности, обострением конкуренции на рынке банковских продуктов и услуг, а также в связи с возрастающим объемом финансовых сделок и комплексностью новых инструментов Новые вызовы времени обусловливают потребность в углублении исследований содержания и направлений укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций
Главной тенденцией, определяющей развитие российского банковского сектора на современном этапе, является благоприятная макроэкономическая среда и политическая стабильность, что позволило кредитным институтам на фоне укрепления к ним доверия увеличить свое участие в развитии экономики страны За последние семь лет доля активов банковского сектора в валовом внутреннем продукте возросла с 32,9 до 52,4%, в 1,8 раза увеличилась доля собственных средств и более чем в 3 раза возросла доля кредитов и других размещенных средств, предоставленных банковским сектором нефинансовым организациям1. Безусловно, эти данные свидетельствуют о достаточной зрелости национальной банковской системы В то же время параметры развития банковского сектора нашей страны в сравнении с другими, в том числе переходными и развивающимися экономиками еще весьма скромны Другими словами, существуют фундаментальные проблемы, финансовые и экономические факторы, которые оказывают определенное влияние на устойчивость кредитных организаций Влияние комплекса факторов находит свое отражение в институциональных характеристиках банковского сектора, приводит к сокращению количества действующих кредитных организаций, например, в 2005 г - на 46 кредитных организаций, в 2006 г Ч на 64, за пять месяцев
' Об юр банковского сектора Российской Федерации (Иитернет-версия), июль 2007 г
2007 г - на 23 банка2. Указанные тенденции связаны, с одной стороны, с ростом требований и критериев оценки финансовой устойчивости кредитных институтов Банком России, а с другой, Ч с нарушением законодательных и регулятивных норм, в том числе вследствие недостатков в управлении и оценке рисков, а также с неспособностью менеджмента предвидеть возможные колебания рыночной конъюнктуры и внести соответствующие коррективы в тактику и стратегию поведения на рынке Последствием таких недостатков является снижение финансовой устойчивости кредитных организаций Известно, что по действующей в настоящее время классификации кредитных организаций в зависимости от степени финансовой устойчивости кредитные организации делятся на четыре группы При этом к первым двум группам кредитных институтов Ч без недостатков в деятельности и с отдельными недостатками относятся подавляющее большинство кредитных организаций, хотя наблюдаются некоторые негативные тенденции Так, по данным Банка России количество кредитных организаций без недостатков в деятельности за 2006 г сократилось с 218 до 194, количество кредитных организаций, имеющих отдельные недостатки, - с 986 до 932, В целом доля финансово стабильных кредитных организаций в 2006 году сократилась на 1,4% и составил 94,7% от числа действующих кредитных организаций3 Удельный вес прибыльных кредитных организаций в 2006 году снизися с 98,9% до 98,4% по сравнению с 2005 годом, а количество убыточных увеличилось с 14 до 18 или с 1,1% до 1,5% от общего числа действующих кредитных организаций Вместе с тем убытки в деятельности российского банковского сектора в 2006 году составили 0,8 мрд руб и по сравнению с 2005 годом сократились на 7,1 мрд руб 4 Кроме того, результаты стресс-теста по состоянию на 01 01 2007 показывают, что совокупные потери могут составить в консервативном сценарии 38,7% капитала кредитных организаций или 2,5% ВВП, а при пессимистическом
2 Обзор банковского сектора Российской Федерации (Интернет-версия), июль 2007 г
3 Годовой отчет Банка России за 2006 г - с 29
4 Там же с 23
сценарии - 63,1% капитала или 4% ВВП1 При этом отмечается рост возможных потерь при различных сценариях тестирования по сравнению с предыдущими периодами
Все это обусловливает потребность в исследовании теоретических проблем и разработке направлений укрепления финансовой устойчивости российских кредитных организаций
Актуальность темы диссертационного исследования определяется необходимостью определения направлений, форм и методов укрепления финансовой устойчивости с учетом российского и зарубежного опыта
Степень разработанности темы исследования. В последнее время в отечественной экономической литературе освещались вопросы стабильности, надежности и финансовой устойчивости банковской системы в целом Финансовая устойчивость отдельных кредитных организаций исследовалась, как правило, в региональном аспекте, с учетом влияния факторов и рисков на финансовую устойчивость кредитных институтов, мониторинга финансовой устойчивости и др. Комплексного исследования проблем укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций не проводилось
В своем исследовании автор опирася на теоретические разработки многих видных ученых в области денежного обращения, кредита и банков, таких как М П. Афанасьев2, Б И. Алехин3, 3 В. Атлас, М А Бездудный, Н И Валенцева, В С. Геращенко, Е Ф Жуков, В С Захаров, Т М Костерина, Р В Корнеева, Г Г Коробова, Л Н Красавина, О И Лаврушин, И В Ларионова, И.Д Мамонова, Ю С. Масленченков, В.В Новикова, В С Пашковский, М А Пессель, К Р Тагирбеков, В М Усоскин, Г Г. Фетисов, А А Хандруев, З.Г. Ширинская, М М Ямпольский и ДР
Поскольку проблемы финансовой устойчивости, в основном, разрабатывались и получили освещение в зарубежной литературе, в диссертации использованы труды К Дж Варлавена, К Д Ворд,
1 Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора за 2006 год - с 50
2 Афанасьев М П Очерки истории экономической мысли М, Изд-во БДЦ, 2005 г
3 Алехин Б И Рынок ценных бумаг/Учебное пособие-М ЮНИТИ-ДАНА, 2006 г
Мак Нотон Д, P.C. Портера, Э Рида, ПС Роуза, Дж Ф Синки-мл, Ф Мишкин и др., а также материалы международных конференций, института экономического развития Всемирного Банка
Динамичность развития банковского сектора, сопровождаемая накоплением проблем в сфере капитализации кредитных институтов и настораживающим ростом совокупной величины рисков, требует разработки направлений укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций с учетом накопленного российского и зарубежного опыта
Целью исследования является решение научной задачи, заключающейся в поиске направлений укрепления финансовой устойчивости функционирующих кредитных организаций Достижение поставленной цели потребовало решения следующих задач
1. На основании уровня финансовой устойчивости кредитных организаций определить классификационные границы финансовой устойчивости,
2 Выявить факторы укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций,
3. Разработать классификацию факторов финансовой устойчивости в контексте позитивного и негативного их воздействия на устойчивость кредитной организации,
4 Обобщить российский и зарубежный опыт в части применяемых методов оценки финансовой устойчивости кредитных организаций органами надзора,
5 Дать оценку современной российской и зарубежной практике оценки финансовой устойчивости кредитных организаций органами надзора,
6 Определить направления совершенствования методики оценки финансовой устойчивости российских кредитных организаций,
7 Разработать и обосновать рекомендации по укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций
Объектом исследования являются российские кредитные организации
Предметом исследования является укрепление финансовой устойчивости российских кредитных организаций
Теоретическая основа диссертационной работы. В ходе исследования были изучены и обобщены разработки ведущих организаций по банковскому делу, законодательные и другие нормативные акты, материалы научных конференций и семинаров, международная практика, рекомендации зарубежных исследователей
Методы исследования. В диссертации использовались системный подход, статистические методы, анализа и синтеза, методы исторического и логического анализа теоретического и практического материала Положения, выносимые на публичную защиту
1 Сущность и содержание финансовой устойчивости кредитной организации, обуславливающий выбор и определение границ финансовой устойчивости, критериев оценки и факторов укрепления, а также целесообразность учета не только финансовых, но и нефинансовых факторов финансовой устойчивости при определении ее границ
2 Предложения и рекомендации по проведению мониторинга с учетом индикаторов макроэкономической, институциональной и инфраструктурной среды на федеральном и региональном уровнях.
3 Классификация индикаторов первых проблем в деятельности кредитной организации, позволяющие их идентифицировать на ранних стадиях с целью принятия мер по предотвращению развития кризиса Научная новизна исследования заключается в решении важной
народнохозяйственной проблемы Ч укреплении финансовой устойчивости кредитных организаций с учетом современных тенденций, обосновании комплекса теоретических положений и практических рекомендаций, направленных на идентификацию границ финансовой устойчивости, выявлении первых признаков проблем в деятельности кредитных организаций на ранних стадиях путем разработки системы опережающих и запаздывающих индикаторов и критериев их оценки, а также система мер Ч
антикризисного управления, которые в совокупности будут способствовать укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций
Конкретные результаты, полученные лично соискателем, состоят в следующем
1 Уточнено содержание понятий лустойчивость (стр 20 - 21) и финансовая устойчивость (стр 29-30) кредитной организации, базовыми качественными характеристиками которых являются способность сохранять устойчивое равновесие (внутреннюю сбалансированность) за счет сформированного запаса прочности и его воспроизводить Это позволило определить на теоретическом уровне три базовых состояния посредством установления границ финансовой устойчивости,
2 Расширена и детализирована современная классификация факторов финансовой устойчивости кредитных организаций в контексте ее укрепления (стр 44), выделены группы и подгруппы факторов, обоснована целесообразность и значимость учета влияния нефинансовых факторов для обеспечения устойчивого функционирования кредитных организаций в современных условиях (стр 42),
3 Разработаны критерии финансовой устойчивости кредитной организации, включая нефинансовые, соблюдение которых позволяет получить объективную оценку степени финансовой устойчивости кредитной организации (стр 48),
4 На основе обобщения современного опыта оценки финансовой устойчивости кредитных организаций, используемого в российской и зарубежной практике, определены его достоинства и недостатки (стр 76 -115), обоснован вывод о целесообразности внедрения сценарного моделирования на макро- и микроуровне (стр 104 - 105), применения комплексной оценки,
5 В соответствии с проектом Указания Банка России №766-У обосновано предложение о целесообразности отнесения кредитных организаций к соответствующей классификационной группе финансовой
устойчивости с учетом результатов оценки не только микроэкономических, но и макроэкономических индикаторов (стр 64 - 65, стр 152 - 156),
6 На основании существующей практики мониторинга финансовой устойчивости кредитных организаций в России разработаны предложения по его проведению в соответствии с рядом принципов комплексности, обеспечения возможности раннего распознавания первых признаков проблем, непрерывности, учета специфики и специализации деятельности, доступности и прозрачности (стр 160 - 162),
7. Предложена система опережающих и запаздывающих индикаторов признаков проблем в деятельности кредитных организаций в целях принятия мер реагирования на макро и микроуровне на ранних стадиях их возникновения (стр 168 Ч 170). В контексте повышения эффективности мониторинга на микроуровне, разработан набор мероприятий антикризисного управления по укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций (стр 176 - 177)
Практическая значимость работы заключается в подготовке конкретных предложений для Банка России по совершенствованию методики подходов оценки финансовой устойчивости кредитных организаций в целях повышения эффективности мер по укреплению финансовой устойчивости вследствие негативного воздействия факторов внешней и внутренней среды Разработанные в диссертации предложения и рекомендации могут найти практического применение в работе профильных подразделений Банка России по вопросам пруденционального надзора и менеджмента кредитных организаций
Материалы диссертации могут быть использованы в учебном процессе при изучении студентами курсов Банковское дело, Банковский менеджмент
Апробация результатов исследования. Результаты исследования докладывались на межвузовских научных конференциях в Академии бюджета и казначейства МФ РФ, Академии труда и социальных отношений и научно-практической конференции во Всероссийском заочном финансово-
экономическом институте Наиболее существенные результаты соответствуют п 9 17 паспорта специальности 08 00 10 Финансы, денежное обращение и кредит. Положения диссертационной работы используются в практической деятельности Отдела службы внутреннего контроля и службы риск-менеджмента и других структурных подразделений одной из московских кредитных организаций в части применения разработанных критериев оценки финансовой устойчивости кредитной организации, сценарного моделировании финансовой устойчивости с учетом влияния факторов макроэкономической среды, мониторинга финансовой устойчивости с учетом финансовых и нефинансовых факторов, запаздывающих и опережающих индикаторов первых признаков финансовых проблем
Структура диссертации обусловлена объектом, предметом, целью и задачами настоящее исследования. Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и шести приложений СОДЕРЖАНИЕ
Введение.....................................................................................3
Глава I. Теоретические основы оценки финансовой устойчивости кредитных организаций................................................................14
1 1 Сущность и содержание финансовой устойчивости
кредитной организации ...................... 14
1 2 Факторы финансовой устойчивости кредитной организации ... .31 1.3 Критерии и показатели оценки финансовой устойчивости кредитных
организаций. . . . .. .............47
Глава II. Анализ современной практики оценки финансовой устойчивости кредитных организаций органами
надзора.......................................................................................66
21. Зарубежный опыт оценки финансовой устойчивости кредитных организаций..................................................66
2 2 Российская практика оценки финансовой устойчивости
кредитных организаций .......................82
2 3 Методики прогнозирования финансовой устойчивости кредитной
организации . . ....................102
2 4 Анализ финансовой устойчивости кредитной организации по методике Банка России (на конкретном примере) ... . . . .116
Глава 1П. Направления укрепления финансовой устойчивости
кредитной
организации..............................................................................140
3 1. Мониторинг как фактор укрепления финансовой устойчивости
кредитных организаций ... ..............140
3 2 Индикаторы первых признаков проблем в деятельности кредитных организаций ... . . .166
3 3 Система мер антикризисного управления как фактор укрепления
финансовой устойчивости кредитных организаций. . ..........171
Заключение...............................................................................178
Список литературы.....................................................................186
Приложения..............................................................................197
Диссертационная работа изложена на 185 страницах машинописного текста
II. Основные результаты диссертационной работы
В соответствии с поставленными целями и задачами в настоящем диссертационном исследовании рассмотрены следующие группы проблем
В первой главе диссертации раскрываются содержание понятия финансовая устойчивость, факторы финансовой устойчивости кредитной организации, а также критерии и показатели оценки финансовой устойчивости финансовой устойчивости кредитных организаций
Системный анализ различных подходов, сформировавшихся в современной отечественной и зарубежной экономической литературе, практике надзорных органов, кредитных организаций, позволил выделить
теоретическую проблему Ч отсутствие однозначного понимания и токования терминов лустойчивость и финансовая устойчивость
В экономической теории преобладает точка зрения, базирующаяся на понятии лэкономическое равновесие, в то время как устойчивость рассматривается как одна из составляющих этого состояния Органы надзора в России используют в основном термины стабильность и финансовая стабильность
На основе анализа различных точек зрения в работе предложено авторское определение устойчивости Многоплановость представлений в экономической литературе близких по своему значению понятий стабильность, надежность и лустойчивость позволила сделать вывод о том, что эти понятия не являются однопорядковыми Стабильность как более общее понятие характеризует состояние сложных систем, таких, например, как банковская система Надежность является внешней характеристикой объекта с позиции его контрагентов, например, клиентов кредитной организации Устойчивость Ч качественная характеристика субъекта, выражающаяся в его способности возвращаться в первоначальное состояние за счет сформированного запаса прочности, воспроизводить свой потенциал, противостоять негативному воздействию внешних и внутренних факторов
В диссертации подчеркивается, что применительно к экономическим процессам, банковской сфере, денежному обороту термин стабильность впоне применим, поскольку государство в лице его технических представителей при возникновении потребности, например, в период нарастания негативных тенденций, кризисных явлений использует все имеющиеся в их распоряжении средства для приведения объекта (системы) в состояние устойчивого равновесия, т е первоначальное состояние, способное воспроизводить свои функции и сохранять потенциал Понятие устойчивости более обоснованно использовать на микроуровне - в отношении кредитной организации
Исходя из комплексности содержания термина лустойчивость, в работе сделан вывод о том, что это состояние обеспечивается несколькими блоками
общеэкономических показателей, среди которых основными являются организационно-структурный, деловой и финансовый
Базовой составляющей устойчивости кредитной организации является его финансовая устойчивость, которая находится в тесной взаимосвязи с другими ее характеристиками. Под финансовой устойчивостью кредитной организации мы понимаем такое её качественное состояние, которое может постоянно воспроизводиться в условиях динамической среды за счет сформированного запаса прочности, сбалансированности финансовых параметров деятельности и учета интересов всех заинтересованных сторон. Например, если общеэкономическая устойчивость характеризуется динамичностью, однако кредитная организация не учитывает, либо не в поной мере учитывает интересы сторон (акционеров, клиентов, сотрудников, других банков), то такая его позиция негативно отразится на финансовой устойчивости и устойчивости в целом
Как известно, финансовая устойчивость является центром тяжести кредитной организации Если финансовая устойчивость кредитной организации вызывает сомнения, является недостаточной, то другие составляющие устойчивости не смогут ее обеспечить
Отсутствие однозначного токования термина финансовая устойчивость, а также значимость состояния устойчивого равновесия для функционирования отдельных кредитных организаций и банковской системы потребовало уточнения данного понятия в контексте темы диссертационной работы.
Поскольку уровень финансовой устойчивости кредитных организаций в основном зависит от влияния таких факторов, как способность менеджмента учитывать их воздействие и принимать адекватные меры по их преодолению, то эта группа вопросов была всесторонне раскрыта в диссертационном исследовании
В работе разделяется подход, сформировавшийся в экономической литературе и диссертационных исследованиях о том, что факторы можно
классифицировать на внешние и внутренние, а также о целесообразности выделения макро- и микроуровня их воздействия Одновременно обобщение различных точек зрения, сформировавшихся в экономической литературе и научных исследованиях относительно факторов финансовой устойчивости банковской системы на макроуровне и конкретной кредитной организации на микроуровне, в диссертационной работе обоснована целесообразность подразделения внешних факторов на три группы, макроэкономические, институциональные и инфраструктурные, а соответственно внутренние факторы, или микроэкономические, - на финансовые и нефинансовые Выделенные группы факторов позволили предложить более детальную их классификацию в контексте предметной области Ч финансовой устойчивости кредитной организации. Одновременно в работе показано, что влияние группы микроэкономических факторов, обусловлено не только параметрами жизнеспособности кредитной организации, но и другими, нефинансовыми причинами (схема 1)
В работе обосновано положение о том, что все факторы независимо от сферы их возникновения взаимосвязаны, т. е одна группа факторов не существует изолированно от другой Другими словами, одни факторы могут усиливать влияние других, в том числе усугублять негативное воздействие на финансовую устойчивость В этой связи микроэкономические факторы, разделенные на финансовые и нефинансовые, могут, с одной стороны, нивелировать отрицательное влияние внешних факторов за счет принятия адекватных рыночной среде управляющих воздействий, а с другой - стать индикатором нестабильности отдельной кредитной организации и банковской системы в целом Например, увеличение операций на рынке потребительских товаров стимулирует продажу товаров иностранных производителей в ущерб развитию производства отечественных предприятий, не способствует решению проблем диспропорций в экономике. Другими словами, в работе показано, что внутренние факторы (финансовые и нефинансовые) одновременно могут выступать факторами укрепления или снижения степени финансовой устойчивости
В диссертационной работе к числу факторов укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций отнесены макроэкономическая стабильность, сбалансированность институциональной и инфраструктурной среды, а также ряд микроэкономических факторов (см схему 1)
Макроэкономическая стабильность
Темп роста ВВП Инфляция Размер и структура внешнего дога Сбалансированность бюджета
Реальный валютный курс
Показатели
Монетизация экономики Зависимость экономики от внешнеэкономической конъюнктуры
Приток иностранного капитала Стабильность финансового рынка
Институцио К нальная и ЧI \ инфраструкт \ урная среда /
/ '- Микроэкономи
/ ческая
\ устойчивость
Правовое обеспечение банковской деятельности Обеспечение гарантий вкладчикам Эффективность и приоритеты
регулирования и надзора Развитость банковской инфраструктуры Рыночный механизм Уровень конкуренции
Показатели
Достаточность капитала Качество активов и степень их защищенности Устойчивость и качество ресурсной базы Доля операций с недвижимостью Качество и эффективность менеджмента
Схема 1. Факторы укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций (разработано автором)
В диссертации особое внимание уделяется внедрению рекомендаций Базельских соглашений в части установления минимального размера капитала, оценки кредитных рисков и установления критериальных значений для российских кредитных организаций В работе показано, что переносить сложившиеся на Западе модели, в том числе регулирования банковской сферы без учета специфики экономики и банковского сектора страны, степени его готовности и состояния банковского надзора, тем более использовать универсальные критериальные значения, нецелесообразно
В работе подчеркивается, что в настоящее время применение Базельских соглашений в чистом виде преждевременно, поскольку повышенные резервные требования ограничат возможности кредитных организаций по наращиванию капитальной базы и могут привести к дефициту собственных средств (капитала) у значительной части кредитных организаций, несбалансированности активов и пассивов по срокам востребования и погашения, неспособности отвечать по своим обязательствам, и, как следствие, к ослаблению финансовой устойчивости По оценкам экспертов использование российскими коммерческими банками базового индикативного подхода потребует увеличения капитала до 34%, стандартизированного подхода к оценке операционного риска, соответственно Ч 28% капитала5 В условиях недостаточной капитализации большинства кредитных организаций это отразиться на их конкурентоспособности и финансовой устойчивости
В связи с этим предлагается разработать постепенный, поэтапный переход российских кредитных организаций к требованиям Базельских соглашений по формированию капитала В первую очередь необходимо оценить степень готовности банковского сектора к такому переходу на основе мониторинга финансовой устойчивости кредитных организаций, оценить последствия с учетом внутренней ситуации, разработать порядок и механизмы перехода на Новые соглашения, провести апробацию на группе кредитных организаций
1 Материалы заседания Комитета АРБ, июль 2007 г
В работе обосновывается, что при выборе методики расчета требований к капиталу целесообразно отдать предпочтение упрощенному стандартизированному подходу, предоставив
право кредитным организациям опираться на национальные кредитные рейтинги, что позволит в переходный период снизить нагрузку на капитал Временные рамки постепенного перехода дожны определяться Банком России исходя из складывающихся макроэкономических реалий и зарубежных практик При этом нельзя упускать из виду, что само банковское законодательство и нормативные акты органа надзора пока несовершенны, особенно в части бухгатерского учета и методического обеспечения по оценке рисков, наличию адекватной (комплексной) системы управления ими Постоянные изменения в российском банковском законодательстве и несвоевременная корректировка нормативных документов приводят к дезориентации банков, ошибкам в принятии управленческих решений и как следствие, к ослаблению финансовой устойчивости кредитных организаций В соответствии с Инструкцией Банка России от 16 01 2004 №110-И Об обязательных нормативах банков значение норматива достаточности капитала проекте Указания Об оценке экономического положения кредитных организаций установлены критерии этого норматива для банков с капиталом, менее 5 мн евро - 11% и для банков с капиталом более 5 мн евро - 10% В то время как в Указаниях №766-У установлены значения, превышающие нормативные, что противоречит Инструкции №110-И, так как завышает требования по формированию капитала
полный переход российских кредитных организаций на Базельские соглашения по оценке рисков, формированию и расчету капитала, целесообразно завершить в среднесрочной перспективе
Во второй главе диссертации раскрываются зарубежный опыт оценки финансовой устойчивости кредитных организаций, российская практика оценки финансовой устойчивости кредитных организаций и методики прогнозирования финансовой устойчивости кредитной организации, а также предложены пути совершенствования современных методик определения
финансовой устойчивости кредитных организаций на основе анализа преимуществ и недостатков методического аппарата, используемого органами надзора в российской и зарубежной практике
Финансовая устойчивость отдельно взятой кредитной организации влияет на стабильность всей банковской системы Наиболее достоверную оценку степени финансовой устойчивости системы в целом и ее элементов во всем мире дают органы надзора
В диссертационной работе был изучен и обобщен зарубежный опыт в части сформировавшихся подходов и методов оценки финансовой устойчивости кредитных организаций развитых стран. Как показал анализ, они различаются не по существу, а по степени формализации, т е имеются развернутые аналитические системы оценки, сопровождающиеся классификацией банков по степени финансовой устойчивости, а также статистические модели, предназначенные для оперативного выявления проблемных кредитных организаций При всем различии в построении приведенных методик, сущностная основа их едина она отражает одинаковые составляющие финансовой устойчивости и факторы, ее обуславливающие
В зарубежной практике оценка финансовой устойчивости кредитных организаций базируется на рискоориентированных моделях, предназначенных для раннего выявления первых признаков угроз финансовой устойчивости кредитных организаций Такие модели позволяют спрогнозировать финансовую устойчивость кредитных организаций в краткосрочной перспективе на основе макроэкономических показателей и текущей оценки (таблица 1)
Таблица 1
Сравнительная характеристика различных методик оценки финансовой устойчивости кредитных организаций
Разновидность методики Достоинства Недостатки
Рейтинговые системы Позволяют увидеть местоположение банка Оценивают текущее состояние без анализа изменений
среди других, качественные показатели работы кредитной организации показателей работы кредитных организаций и их прогнозирования, постоянно запаздывают, Дают оценку финансового состояния, а не устойчивости
Методики, базирующиеся н! коэффициентное анализе Аналитический характер, обеспечивающий комплексность оценок, Наличие четких количественных критерие оценки, Возможность в зависимости от ситуации изменять число исходных коэффициентов для обеспечения их взаимодопоняемости и взаимосвязанности Фактически оценивают финансовое состояние, не финансовую устойчивость, не позволяют получить оценку значений показателей в краткосрочной и среднесрочной перспективе
Методики, использующие методы математической статистики Позволяют выявить закономерности и взаимосвязи, прогнозировать тенденци: развития ситуации и значение показателей в перспективе Не учитывают качественные факторы (качество управления, эффективность системы управления рисками), Не учитывают изменения макроэкономических индикаторов
Система раннего оповещения Позволяют выявить проблемы на ранних стадиях В российской практике находятс на раннем этапе становления
Источник составлено автором
Основным преимуществом рейтинговой системы органов банковского надзора является то, что она предоставляет структурированную и всеобъемлющую конструкцию Количественная и качественная информация собирается и подвергается анализу на постоянной основе, и банковский надзор фокусируется на отклонениях от нормы Стоит отметить, что рейтинговая система органов банковского надзора не препятствует решению собирать и подвергать анализу конкретные информационные данные (за пределами обычных рамок) для данного конкретного случая Однако данная система оценки не отвечает в поной мере содержанию финансовой
устойчивости, поскольку раскрывает финансовое состояние кредитных организаций на дату в прошлом
В целях осуществления банковского надзора за деятельностью кредитных организаций для оценки финансового состояния кредитных организаций, а не устойчивости, в Банке России в настоящее время используется преимущественно коэффициентный метод анализа Он реализован в официально используемых для оценки финансового состояния в системе Банка России методиках, утвержденных рядом нормативных документов6 Характерным примером использования системы взаимосвязанных показателей (коэффициентов) оценки деятельности кредитной организации являются, прежде всего, обязательные нормативы Банка России, устанавливающие определенные ограничения на деятельность кредитных организаций
Введение системы обязательных нормативов на начальном этапе создания банковской системы в России поностью оправдало себя, обеспечив равный подход ко всем поднадзорным субъектам и позволив дисциплинировать руководителей кредитных организаций, заставляя их учитывать в своей деятельности наиболее существенные риски.
Однако, по мере дальнейшего развития банковской системы, расширения круга осуществляемых кредитной организацией операций, а значит, и принимаемых рисков, стали проявляться и ее недостатки Во-первых, увеличение спектра и масштабов рисков привело к росту требований к деятельности кредитных организаций и расширению системы нормативов и форм отчетности, сделав ее громоздкой и дорогостоящей Во-вторых, требования к выпонению нормативов деятельности на отчетные даты привели к тому, что недобросовестные руководители кредитных организаций научились осуществлять регулировочные операции, скрывающие действительное финансовое положение
' Указанием Банка России от 31 03 2000 № 766-У О критериях определения финансового состояния кредитных организаций, письмом Банка России от 04 09 2000 №15-5-3/1393 О методике анализа финансового состояния банка, Указанием от 16 012004 №1379-У Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия в системе страхования вкладов
Поэтому Инструкцией 110-И сокращено количество экономических нормативов банковской деятельности и предусмотрено их соблюдение на ежедневной основе
Другим примером использования приемов коэффициентного анализа является Указание Банка России от 31 03 2000 № 766-У О критериях определения финансового состояния кредитных организаций, регламентирующее порядок оценки финансового состояния банков в целях организации банковского надзора В соответствии с данным указанием кредитные организации с точки зрения финансового состояния ежемесячно относятся к одной из четырех групп
В основу классификации положен ряд формальных критериев по соблюдению законодательства и нормативных требований. При этом предусмотрено, что отнесение кредитной организации к соответствующей категории и группе дожно отражать содержательное представление территориального учреждения Банка России о состоянии кредитной организации с учетом тенденций ее развития.
Цель анализа в данном случае Ч обнаружение финансово нестабильных, проблемных кредитных организаций для применения к ним различных пруденциальных норм вплоть до отзыва лицензии
Основным инструментом анализа количественных характеристик финансового состояния кредитных организаций сотрудником надзорного подразделения территориального учреждения Банка России в настоящее время является методика, приведенная в письме Банка России от 04 09 2000 №15-5-3/1393, в основу которой положены метод агрегирования (группировки) балансовых статей и использование финансовых коэффициентов Предлагаемые данной методикой подходы базируются на оценке банковских рисков и нацелены на проведение комплексного анализа финансового состояния кредитной организации на основе отчетности, а также иных источников официальной информации о её деятельности Конечная цель проведения анализа по данной методике состоит в выявлении у кредитной организации проблем на возможно более ранних стадиях их
формирования Непосредственно в рамках анализа дожна решаться задача получения достоверной картины текущего финансового положения кредитной организации, тенденций его изменения
В работе проведен анализ финансовой устойчивости одной из кредитных организаций в соответствии с действующим методическим аппаратом, разработаны рекомендации по укреплению финансовой устойчивости, внесены предложения по совершенствованию методического обеспечения, внедрению современного инструментария
В диссертационной работе сделан вывод о том, что комплекс методического обеспечения, применяемого в российской надзорной практике, в большей мере ориентирован на установление финансового состояния кредитных организаций, а не финансовой устойчивости, как динамической, качественной характеристике устремленной в будущее
Проведенный сравнительный анализ отечественной и зарубежной практики оценки финансовой устойчивости кредитных организаций позволил сделать вывод о том, что, во-первых, российская практика не отличается пока достаточной прозрачностью системы оценки Во-вторых, в ней слабо отражена система оценки и управления рисками в кредитной организации В-третьих, недостаточное внимание уделено качественным аспектам финансовой устойчивости кредитных организаций (качеству капитала, источникам получения прибыли, качеству активов, ликвидности)
В этой связи, исходя из авторского определения понятия финансовой устойчивости, в работе делается вывод о том, что методика оценки финансовой устойчивости кредитной организации национальным органом надзора - Банком России - нуждается в совершенствовании и дожна строиться по двум направлениям* оценке ключевых количественных и качественных индикаторов, включая их прогнозирование, оценке вероятности снижения уровня финансовой устойчивости на основе системы раннего реагирования с целью выявления первых признаков проблем на ранних стадиях, то есть методический аппарат дожен носить комплексный характер
В третьей главе диссертации раскрывается назначение мониторинга как фактора укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций, дается классификация индикаторов первых признаков проблем в деятельности кредитных организаций, а также система мер антикризисного управления как фактор укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций
Обобщение различных точек зрения, получивших освещение в экономической литературе, позволило сделать вывод о том, что мониторинг финансовой устойчивости кредитных организаций представляет собой комплексное наблюдение за системой укрупненных индикаторов, характеризующих финансовую устойчивость кредитных организаций в динамике с учетом влияния внешних и внутренних факторов, с целью выявления отклонений от зафиксированного ранее уровня устойчивости и принятия превентивных мер по его коррекции в целях укрепления
В настоящее время мониторинг финансовой устойчивости с учетом, например, факторов макроэкономической среды, осуществляется как в целом по банковскому сектору, так и по каждой кредитной организации на уровне органа надзора В работе обосновывается необходимость наряду с полученной информацией изменения набора основных количественных параметров кредитных организаций учитывать влияние макро экономических, институциональных и инфраструктурных индикаторов на микроуровне Ч кредитной организации, что позволит получить более точную оценку финансовой устойчивости кредитных организаций менеджментом банка
В развитие тезиса о целесообразности применения в методиках оценки систем раннего реагирования применительно к мониторингу финансовой устойчивости кредитной организации в диссертации предложен набор опережающих и запаздывающих индикаторов финансовой устойчивости (см таблицу 2)
Таблица 2
Классификация индикаторов первых признаков проблем в деятельности кредитных организаций
Группы индикаторов финансовой устойчивости кредитной организации
Опережающие индикаторы, или указывающие на наличие кратковременной нестабильности финансовой устойчивости, не позволяют кредитной организации выйти за границы коридора устойчивости_
Запаздывающие индикаторы, свидетельствуют о наличии нестабильности в деятельности кредитной организации, анализ и оценка которых дожны осуществляться с учетом углубленного анализа финансовой
устойчивости кредитной организации
наличие задержки платежей по
корреспондентскому счету кредитной организации,
- отток средств со счетов ЛОРО (при наличии в прошлом устойчивого, стабильного остатка),
- постоянное (в течение одного месяца) обращение в Банк России за получением
внутридневных кредитов,
- отрицательная динамика (при условии соблюдения норматива мгновенной ликвидности) показателя Н2,
убытки на
внутриквартальные даты; -рост показателя
совокупного риска активов в динамике на ряд дат,
- существенное колебание остатков на счетах до востребования на внутрикватальные даты,
- снижение ликвидности на рынке ценных бумаг
- наличие картотеки по клиентским платежам,
отрицательная динамика по группе показателей ликвидности (в соответствии с Инструкцией №110-И), причем фактический уровень показателей находится на грани установленной нормы,
отрицательная динамика показателя достаточности капитала при выпонении установленного критериального уровня,
- ухудшение качества активов (рост доли просроченной задоженности по отношению к ссудной задоженности, снижение показателя защищенности кредитного портфеля, недостаточная обеспеченность выданных кредитов),
- снижение темпов роста кредитования,
- наблюдающаяся отрицательная тенденция (в течение квартала) по изменению остатков на счетах до востребования, срочных депозитов, вкладов физических лиц,
- снижение по сравнению с обычным уровнем задоженности по межбанковским кредитам, остатков на счетах ЛОРО, остатков на счетах денежных и приравненных к ним средств в активе баланса кредитной организации;
убытки на квартальные даты, либо отрицательная динамика показателя прибыли на протяжении года,
снижение доля активов приносящих доход в активе баланса кредитной организации_
Источник составлено автором
Автор предполагает использование двух групп индикаторов может стать одним из направлений укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций, поскольку позволяют менеджменту принять превентивные меры на ранних стадиях возникновения проблем
Еще одним направлением укрепления финансовой устойчивости является антикризисное управление В процессе исследования содержания данного понятия в законодательных актах, экономической литературе, диссертационных работах, работе сделан вывод о том, что кредитная организация нуждается в антикризисном управлении уже на стадии выявления лопережающих признаков проблем, поскольку кризисные явления в деятельности кредитных организаций могут развиваться весьма стремительно, с учетом характера операций (незавершенность большинства сделок) и их чувствительности к изменениям рыночной конъюнктуры Даже незначительное снижение запаса прочности финансовой устойчивости кредитной организации требует соответствующих антикризисных мероприятий Следовательно, антикризисное управление является частью классического менеджмента, хотя и имеет характерные черты Принятие же мер антикризисного характера на стадии, когда проблемы в финансовой деятельности кредитной организации стали публичными, например, введена временная администрация, как правило, имеет низкий полезный эффект Другими словами, не многим кредитным организациям удается выйти из данного состояния
В заключении автор сделал вывод, что оценка уровня (степени) финансовой устойчивости кредитной организации дожна проводиться в соответствии с научно обоснованной методикой, базирующейся на системе показателей и критериев их оценки, а также учитывать состояние макроэкономической, институциональной и инфраструктурной среды При этом набор индикаторов финансовой устойчивости и критериев их оценки следует варьировать с учетом стабильного, нестабильного, предкризисного и кризисного состояний среды Полученные результаты позволили автору
уточнить понятийный аппарат, выделить и классифицировать группы факторы укрепления финансовой устойчивости, разработать систему опережающих и запаздывающих индикаторов и критериев их оценки и систему мер антикризисного управления, которые в совокупности будут способствовать укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций В качестве системы мер антикризисного управления предложены реструктуризация активов и пассивов исходя из принципа продожительности платежей, продажа активов с целью снижения нагрузки на капитал, секьюритизация активов, изменение структуры ресурсной базы банка, рекапитализация за счет привлечения новых собственников, сворачивание неэффективных сфер деятельности и др
Список работ автора по теме диссертации. По теме диссертационного исследования опубликовано 9 работ общим объемом 3,4 п л .
1 Анализ финансовой устойчивости кредитных организаций, испытывающих финансовые затруднения / Материалы V Межвузовской научной конференции аспирантов и студентов на тему Управление финансами, межбюджетное регулирование (15 марта 2006) / под ред канд экон наук В Г. Ермилова, канд экон наук 3 А Кеменовой - М изд Академии бюджета и казначейства, 2007 - 0,3п л ,
2 Влияние банковских рисков на финансовую устойчивость коммерческих банков России материалы IV Межвузовской научной конференции аспирантов и студентов на тему Проблемы и перспективы взаимодействия макроэкономической и финансовой политики в России (23 марта 2005г.) / под ред канд. экон наук В Г Ермилова, канд экон наук 3 А Кеменовой -М изд Академии бюджета и казначейства 2007 - 0,3 п л.,
3 Особенности анализа финансовой устойчивости кредитных организаций, испытывающих финансовые затруднения- (сб науч статей преподавателей и студентов / под ред О А Петрусюк - М. Вестник МФЭИ - 2005, №12 - 0,5 п л,
4 Сущность и назначение мониторинга финансовой устойчивости коммерческих банков России Тез/докл участников IV Межвузовской
научной студенческой конференции на тему Эффективное управление общественными финансами (28 мая 2007 г) / Под редакцией канд экон наук В Г Ермилова, канд экон наук 3 А Кеменовой - М. изд Академии бюджета и казначейства, 2007 - 0,5 п л .
5 Финансовая устойчивость коммерческих банков и пути своевременного выявления финансовых затруднений - 0,4 п л, сборник Особенности современных финансовых отношений в РФ (17 12 2007) / Под ред проф Пилипенко О И и др Межвузовский сборник научных работ аспирантов и студентов, выпуск 2 М Спутник 2007,
6 Необходимость и методика оценки финансового состояния коммерческого банка - 0,7 п. л, сборник Особенности современных финансовых отношений в РФ под ред проф Пилипенко О. И и др Межвузовский сборник научных работ аспирантов и студентов, выпуск 2 М Спутник 2007,
7 Сущность и содержание финансовой устойчивости кредитной организации - сборник Особенности современных финансовых отношений в РФ под ред проф Пилипенко О И и др Межвузовский сборник научных работ аспирантов и студентов, выпуск 2 М Спутник 2007 - 0,1 п л ;
8 Сущность и содержание финансовой устойчивости кредитной организации - журнал Экономические науки, выпуск 8 (33), 2007,0,3 п л www ecsn ru1,
9 Финансовая устойчивость коммерческого банка и методика ее оценки -0, 3 п л, сборник Стратегия и тактика развития России - Том I (А - Кон), Москва, изд ВЗФЭИ, 2007
1 Входит в перечень изданий, определенных ВАК
Изд № 12-11-01 Объем л Тираж /оа Заказ "2.2.
Академия бюджета и казначейства
101990, Москва, Малый Златоустииский пер , 7
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Егорычева, Евгения Витальевна
Введение.
Глава I. Теоретические основы оценки финансовой устойчивости кредитных организаций.
1.1. Сущность и содержание финансовой устойчивости кредитной организации.
1.2. Факторы финансовой устойчивости кредитной организации.
1.3. Критерии и показатели оценки финансовой устойчивости кредитных организаций.
Глава II. Анализ современной практики оценки финансовой устойчивости кредитных организаций органами надзора.
2.1. Зарубежный опыт оценки финансовой устойчивости кредитных организаций.
2.2. Российская практика оценки финансовой устойчивости кредитных организаций.
2.3. Методики прогнозирования финансовой устойчивости кредитной' организации.
2.4. Анализ финансовой устойчивости кредитной организации по методике Банка
России (на конкретном примере).
Глава III. Направления укрепления финансовой устойчивости кредитной организации.
3.1. Мониторинг как фактор укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций.
3.2. Индикаторы первых признаков проблем в деятельности кредитных организаций.
3.3. Система мер антикризисного управления как фактор укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Укрепление финансовой устойчивости кредитных организаций в России"
На протяжении последнего десятилетия проблемы укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций приобретают особую остроту в связи с интеграцией национальной экономики в мировое хозяйство и усилением Х взаимосвязи экономической и финансовой сфер деятельности, обострением конкуренции на рынке банковских продуктов и услуг, а также в связи с возрастающим объемом финансовых сделок и комплексностью новых инструментов. Новые вызовы времени обусловливают потребность в углублении исследований содержания и направлений укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций.
Главной тенденцией, определяющей развитие российского банковского сектора на современном этапе, является благоприятная макроэкономическая;? среда и политическая стабильность, что позволило кредитным институтам на фоне укрепления к ним доверия увеличить свое участие в развитии экономики страны. За последние семь лет доля активов банковского сектора в валовом внутреннем продукте возросла с 32,9 до 52,4%, в 1,8 раза увеличилась доля собственных средств и более чем в 3 раза возросла доля кредитов и других размещенных средств, предоставленных банковским сектором нефинансовым организациям1. Безусловно, эти данные свидетельствуют о достаточной зрелости национальной банковской системы. В то же время параметры развития банковского сектора нашей страны в сравнении с другими, в том числе переходными и развивающимися
1 Обзор банковского сектора Российской Федерации. (Интернет-версия), июль 2007 г. экономиками еще весьма скромны. Другими словами, существуют фундаментальные проблемы, финансовые и экономические факторы, которые оказывают определенное влияние на устойчивость кредитных организаций. Влияние комплекса факторов находит свое отражение в институциональных характеристиках банковского сектора, приводит к сокращению количества действующих кредитных организаций, например, в 2005 г. - на 46 кредитных организаций, в 2006 г. Ч на 64, за пять месяцев л
2007 г. - на 23 банка . Указанные тенденции связаны, с одной стороны, с ростом требований и критериев оценки финансовой устойчивости кредитных институтов Банком России, а с другой, Ч с нарушением законодательных и регулятивных норм, в том числе вследствие недостатков в управлении и оценке рисков, а также с неспособностью менеджмента предвидеть возможные колебания рыночной конъюнктуры и внести соответствующие коррективы в тактику и стратегию поведения на рынке. Последствием таких недостатков является снижение финансовой устойчивости кредитных организаций. Известно, что по действующей в настоящее время классификации кредитных организаций в зависимости от степени финансовой устойчивости кредитные организации делятся на четыре группы. При этом к первым двум группам кредитных институтов Ч без недостатков в деятельности и с отдельными недостатками относятся подавляющее большинство кредитных организаций, хотя наблюдаются некоторые
2 Обзор банковского сектора Российской Федерации. (Интернет-версия), июль 2007 г. негативные тенденции. Так, по данным Банка России количество кредитных организаций без недостатков в деятельности за 2006 г. сократилось с 218 до 194, количество кредитных организаций, имеющих отдельные недостатки, - с 986 до 932, В целом доля финансово стабильных кредитных организаций в 2006 году сократилась на 1,4% и составил 94,7% от числа действующих кредитных организаций3. Кроме того, удельный вес прибыльных кредитных организаций в 2006 году снизися с 98,9% до 98,4% по сравнению с 2005 годом, а количество убыточных увеличилось с 14 до 18 или с 1,1% до 1,5% от общего числа действующих кредитных организаций. Вместе с тем убытки в деятельности российского банковского сектора в 2006 году составили 0,8 мрд. руб. и по сравнению с 2005 годом сократились на 7,1 мрд. руб.4 Кроме Х -< того,1 результаты стресс-тёста по состоянию на 01.01.2007 показывают, что Х Х Х! совокупные потери могут составить в консервативном сценарии 38,7% капитала кредитных организаций или 2,5% ВВП, а при пессимистическом сценарии - 63,1% капитала или 4% ВВП.5 При этом отмечается рост возможных потерь при различных сценариях тестирования по сравнению с предыдущими периодами.
Все это обусловливает потребность в исследовании теоретических проблем и разработке направлений укрепления финансовой устойчивости российских кредитных организаций.
3 Годовой отчет Банка России за 2006 г. - с. 29.
4 Там же. - с. 28
5 Отчёт о развитии банковского сектора и банковского надзора за 2006 год Ч с. 50
Актуальность темы диссертационного исследования определяется необходимостью определения направлений, форм и методов укрепления финансовой устойчивости с учетом российского и зарубежного опыта.
Степень разработанности темы исследования. В последнее время в отечественной экономической литературе освещались вопросы стабильности, надежности и финансовой устойчивости банковской системы в целом. Финансовая устойчивость отдельных кредитных организаций исследовалась, как правило, в региональном аспекте, с учётом влияния факторов и рисков на финансовую устойчивость кредитных институтов, мониторинга финансовой устойчивости и др. Комплексного исследования проблем укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций не проводилось.
В своем- исследовании автор опирася на теоретические разработки:-; многих видных ученых в области денежного обращения, кредита и банков,
1 2 таких как М. П. Афанасьев , Б. И. Алёхин , З.В. Атлас, М. А. Бездудный, Н.И. Валенцева, B.C. Геращенко, Е.Ф. Жуков, B.C. Захаров, Т.М. Костерина, Р.В. Корнеева, Г.Г.Коробова, J1.H. Красавина, О.И. Лаврушин, И.В. Ларионова, И.Д. Мамонова, Ю.С. Масленченков, В.В. Новикова, B.C. Пашковский, М.А. Пессель, К.Р. Тагирбеков, В.М. Усоскин, Г.Г. Фетисов, АА. Хандруев, З.Г. Ширинская М.М. Ямпольский и др.
Поскольку проблемы финансовой устойчивости, в основном, разрабатывались и получили освещение в зарубежной литературе, в
1 Афанасьев М. П. Очерки истории экономической мысли М., Изд-во БДЦ, 2005 г.
2 Алёхин Б. И. Рынок ценных бумаг/ Учебное пособие - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006 г. диссертации использованы труды К.Дж. Варлавена, К.Д. Ворд, Мак Нотон Д., Р.С. Портера, Э. Рида, П.С. Роуза, Дж. Ф. Синки-мл., Ф. Мишкин, и др., а также материалы международных конференций, института экономического развития Всемирного Банка.
Динамичность развития банковского сектора, сопровождаемая накоплением проблем в сфере капитализации кредитных институтов и настораживающим ростом совокупной величины рисков, требует разработки направлений укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций с учетом накопленного российского и зарубежного опыта.
Целью исследования является решение научной задачи,, заключающейся в поиске направлений укрепления финансовой устойчивости функционирующих кредитных организаций. Достижение поставленной цели;' потребовало решения следующих задач:
1. На основании уровня финансовой устойчивости кредитных организаций определить классификационные границы финансовой устойчивости;
2. Выявить факторы укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций;
3. Разработать классификацию факторов финансовой устойчивости в контексте позитивного и негативного их воздействия на устойчивость кредитной организации;
4. Обобщить российский и зарубежный опыт в части применяемых методов оценки финансовой устойчивости кредитных организаций органами надзора;
5. Дать оценку современной российской и зарубежной практике оценки финансовой устойчивости кредитных организаций органами надзора;
6. Определить направления совершенствования методики оценки финансовой устойчивости российских кредитных организаций;
7. Разработать и обосновать рекомендации по укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций.
Объектом исследования являются российские кредитные организации.
Предметом исследования i является укрепление финансовой^ устойчивости российских кредитных организаций.
Теоретическая основа диссертационной работы. В ходе исследования были изучены и обобщены разработки ведущих организаций по банковскому делу, законодательные и другие нормативные акты, материалы научных конференций и семинаров, международная практика, рекомендации зарубежных исследователей.
Методы исследования. В диссертации использовались: системный подход, статистические методы, анализа и синтеза, методы исторического и логического анализа теоретического и практического материала.
Положения, выносимые на публичную защиту
1. Сущность и содержание финансовой устойчивости кредитной организации, обуславливающий выбор и определение границ финансовой устойчивости, критериев оценки и факторов укрепления, а также целесообразность учета не только финансовых, но и нефинансовых факторов финансовой устойчивости при определении ее границ.
2. Предложения и рекомендации по проведению мониторинга с учетом индикаторов макроэкономической, институциональной и инфраструктурной среды на федеральном и региональном уровнях.
3. Классификация индикаторов, первых проблем в деятельности кредитной организации;, позволяющие их идентифицировать на ранних стадиях с целью принятия мер по предотвращению развития кризиса.
Научная новизна исследования заключается в решении важной народнохозяйственной проблемы Ч укреплении финансовой устойчивости кредитных организаций с учетом современных тенденций, обосновании комплекса теоретических положений и практических рекомендаций, направленных на идентификацию границ финансовой устойчивости, выявлении первых признаков проблем в деятельности кредитных организаций на ранних стадиях путём разработки системы опережающих и запаздывающих индикаторов и критериев их оценки, а также система мер антикризисного управления, которые в совокупности будут способствовать укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций.
Конкретные результаты, полученные лично соискателем, состоят в следующем:
1. Уточнено содержание понятий лустойчивость и финансовая устойчивость кредитной организации, базовыми качественными характеристиками которых являются способность сохранять устойчивое равновесие (внутреннюю сбалансированность)' за счет сформированного запаса прочности и его воспроизводить. Это позволило определить на теоретическом уровне три базовых состояния посредством установления границ финансовой устойчивости; , ч i ;;
2. Расширена и детализирована современная классификация факторов финансовой устойчивости кредитных организаций в контексте ее укрепления, выделены группы и подгруппы факторов, обоснована целесообразность и значимость учета влияния нефинансовых факторов для обеспечения устойчивого функционирования кредитных организаций в современных условиях;
3. Разработаны критерии финансовой устойчивости кредитной организации, включая нефинансовые, соблюдение которых позволяет получить объективную оценку степени финансовой устойчивости кредитной организации;
4. На основе обобщения современного опыта оценки финансовой устойчивости кредитных организаций, используемого в российской и зарубежной практике, определены его достоинства и недостатки, обоснован вывод о целесообразности внедрения сценарного моделирования на макро и микроуровне, применения комплексной оценки;
5. В соответствии с проектом Указания Банка России №766-У обосновано предложение о целесообразности отнесения кредитных организаций к соответствующей классификационной группе финансовой устойчивости с учетом результатов оценки не только микроэкономических, но . и макроэкономических индикаторов;
6. На основании существующей практики мониторинга финансовой устойчивости кредитных организаций в России разработаны предложения по его проведению в соответствии с рядом принципов: комплексности, обеспечения возможности раннего распознавания первых признаков проблем, непрерывности, учета специфики и специализации деятельности, доступности и прозрачности;
7. Предложена система опережающих и запаздывающих индикаторов признаков проблем в деятельности кредитных организаций в целях принятия мер реагирования на макро и микроуровне на ранних стадиях их возникновения. В контексте повышения эффективности мониторинга на микроуровне, разработан набор мероприятий антикризисного управления по укреплению финансовой устойчивости кредитных организаций.
Практическая значимость работы заключается в подготовке конкретных предложений для Банка России по совершенствованию методики подходов оценки финансовой устойчивости кредитных организаций в целях повышения эффективности мер по укреплению финансовой устойчивости вследствие негативного воздействия факторов внешней и внутренней среды. Разработанные в диссертации предложения и рекомендации могут найти практического применение в работе профильных подразделений.- Банка .России по вопросам пруденционального надзора и менеджмента кредитных организаций.
Материалы диссертации могут быть использованы в учебном процессе при изучении студентами курсов Банковское дело, Банковский менеджмент.
Апробация результатов исследования. Результаты исследования докладывались на научно-практических конференциях в Академии бюджета и казначейства, Всероссийском заочном финансово-экономическом институте и Академии труда и социальных отношений. Наиболее существенные результаты соответствуют п. 9.17 паспорта специальности 08.00.10 Финансы, денежное обращение и кредит. Положения диссертационной работы используются в практической деятельности Отдела службы внутреннего контроля и службы риск-менеджмента и других структурных подразделений одной из московских кредитных организаций в части применения разработанных критериев оценки финансовой устойчивости кредитной организации, сценарного моделировании финансовой устойчивости с учетом влияния факторов макроэкономической среды, мониторинга финансовой устойчивости с учётом финансовых и нефинансовых факторов, запаздывающих и опережающих индикаторов первых признаков финансовых проблем.
Структура диссертации обусловлена объектом, предметом, целью и задачами настоящее исследования. Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и шести приложений. i
Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Егорычева, Евгения Витальевна
Заключение
Экономические реформы последних лет открыли новый этап в развитии банковского дела в России. Основное место в функционировании банковской системы занимают критерии, характеризующие экономическое положение, финансовую устойчивость и динамику развития современной кредитной органпизации. Коренные изменения в построении и функционировании банковской системы стали исходной точкой развития в рамках финансово -экономического анализа кредитной организации. На состояние экономики страны в целом и устойчивость бюджетной системы в частности серьёзное влияние оказывает финансовая устойчивость кредитных организаций. В переходной экономике неустойчивость банковской системы проявляется особенно заметно. Финансово-неустойчивым > кредитным организациям < свойственны общие проблемы, обусловленные низким качеством активов, высокими операционными расходами неадекватными реальному состоянию* их бизнеса, скрытыми убытками, которые по разным причинам не нашли отражение в отчетности. Неудовлетворительное качество активов связано с чрезмерным, агрессивным наращиванием операций по предоставлению ссуд различным категориям заемщиков и отсутствием стимулов для выявления t проблемной задоженности на ранних стадиях, затягиванием мер, направленных на улучшение ситуации. Другой причиной снижения качества активов является концентрация кредитного риска в одном географическом регионе или определенном отраслевом секторе. Последствиями концентрации риска в конкретных компаниях, представляющих единую группу в регионе или отрасли, могут стать причиной единовременного невозврата ссуд, фактором возникновения проблем у кредитной организации. Главной причиной появления подобных ситуаций является отход менеджмента кредитной организации от требований и процедур, изложенных в кредитной политике и внутренних инструкциях, неэффективность функционирования служб внутреннего контроля и аудита. Неадекватный подход в управлении может приводить к тому, что в соответствующих разделах финансовой отчетности (Отчета о прибылях и убытках) отражаются не доходы, а невозвращенные доги, в балансовом отчете сомнительные кредиты не отражаются на счетах по учету просроченных ссуд. Такие методы управления сопровождаются снижением уровня корпоративной культуры,, изложением в отчетности неверных фактов, v сокрытием финансового положения, поощрением спекулятивных операций:и т.д: Названные причины приводят к существенному снижению уровня финансовой устойчивости кредитной организации, что побуждает органы надзора принимать адекватные меры с учетом конкретной ситуации и банковским законодательством. Это означает, что собственники и менеджеры обязаны проводить соответствующие мероприятия по выводу кредитной организации из кризиса.
Кредитные организации, испытывающие финансовые затруднения представляют собой постоянный источник проблем для органов банковского надзора во всех странах независимо от их политического устройства, финансовой системы и уровня экономического развития. В этой связи органы банковского надзора предпринимают соответствующие меры, предусмотренные национальным законодательством, препятствующие распространению проблемных банков в связи с их появлением. По сравнению с действующей методикой оценки финансового состояния кредитной организации, испытывающей финансовые затруднения, автором предлагается методика, предусматривающая выбор направлений для наблюдения наиболее важных из них, а также целевых показателей финансового состояния. В процессе такого выбора нужно ориентироваться на разработанную стратегию и политику управления основными аспектами финансовой деятельности банка; систему стандартов финансовой деятельности, в качестве которых выступают разработанные критерии по : - отдельным аспектам финансовой деятельности; целевые стратегические - .л. * -нормативы; обязательные экономические нормативы ЦБ РФ;- показатели^. текущих и оперативных финансовых планов, избранных для наблюдения; систему информативных отчетных показателей по каждому из направлений финансовой деятельности, а также определение периодичности их формирования. Такая система показателей дожна основываться на данных финансового и управленческого учета банка и создавать базис для последующего расчета отдельных аналитических показателей. Периодичность формирования первичной базы данных определяется срочностью реагирования на отдельные результаты финансовой деятельности и обычно охватывает непрерывную (пооперационную, ежедневную) сводку данных; оперативную (недельную, декадную) сводку показателей; месячный и квартальный отчеты кредитной организации и т.д.; разработку системы обобщающих оценочных (аналитических) показателей, отражающих фактические результаты финансового состояния банка в разрезе различных его аспектов. Система таких показателей дожна поностью корреспондировать с наблюдаемыми направлениями финансовой деятельности, целевыми финансовыми нормативами и плановыми показателями. В процессе разработки такой системы формируются агоритмы расчета отдельных оценочных показателей с использованием первичной информационной базы наблюдения и методов финансового анализа. Устанавливается размер отклонений фактических (или прогнозных) результатов финансовой деятельности от предусмотренных. Размеры отклонений рассчитываются в абсолютных и относительных показателях:, В : каждом.,банке, дожен быть определен критерий критических отклонений,. Х.-: который-;может быть дифференцирован по показателям и 'периодам?'',, осуществления оценки. Также дожен проводиться анализ основных причин, вызвавших отклонение фактических (прогнозных) результатов финансовой деятельности от предусмотренных. В процессе такого анализа в первую очередь выделяются и рассчитываются показатели финансового состояния банка;, по которым наблюдаются критические отклонения от целевых нормативов и показателей планов. По каждому критическому отклонению (а при необходимости и по менее значимым размерам отклонений наиболее важных показателей) необходимо выявить вызвавшие их причины (определение системы действий при установленных отклонениях фактических результатов финансовой деятельности от предусмотренных). Действия финансовых менеджеров в этом случае заключается в трех агоритмах. 1. Ничего не предпринимать - эта форма реагирования предусматривается, когда размер отклонений значительно ниже установленного критического критерия. Однако, наличие отклонения может сигнализировать о зарождающейся тенденции негативного изменения показателя, что требует более пристального внимания к будущей динамике данного показателя. 2. Устранить отклонение - предусматривается разработка мероприятий по обеспечению выпонения целевых нормативных или плановых показателей. 3. Изменить систему нормативных или плановых показателей - такая система действий предпринимается, когда выпонение установленных нормативных или плановых показателей нереально. Выявление резервов нормализации финансовой деятельности и повышение ее эффективности (процедура поиска и реализации резервов):', . ; связана с - использованием агоритма лустранить отклонение. Приэтому : резервы рассматриваются в , разрезе различных аспектов финансовой деятельности или отдельных финансовых операций кредитной организации. В качестве одной из таких возможностей может быть рассмотрена целесообразность использования системы финансовых резервов, внесение предложений по изменению отдельных целевых финансовых нормативов или плановых показателей. Если возможности нормализации отдельных аспектов финансовой деятельности ограничены (не могут привести к поной нормализации финансового состояния банка) или отсутствуют, используется третий агоритм системы действий. В этом случае по результатам текущего наблюдения и контроля вносятся предложения по корректировке системы целевых финансовых нормативов и показателей текущих и оперативных финансовых планов. В отдельных случаях может быть обосновано предложение о прекращении отдельных инвестиционных, финансовых или коммерческих операций.
В развитие тезиса о целесообразности применения в методиках оценки систем раннего реагирования применительно к мониторингу финансовой устойчивости кредитной организации в диссертации предложен набор опережающих и запаздывающих индикаторов финансовой устойчивости.
Опережающие индикаторы, или указывающие на наличие кратковременных проблем финансовой устойчивости, не позволяют кредитной организации выйти за границы коридора устойчивости. К числу таких индикаторов предлагается отнести: наличие задержи платежей по<-корреспондентскому счету кредитной организации; отток средств со счетов . ЛОРО (при ' наличии в 1 прошлом устойчивого, стабильного остатка); -постоянное (в течение месяца) обращение в Банк России за получением внутридневных кредитов; отрицательная динамика (при условии соблюдения норматива мгновенной ликвидности) показателя Н 2; убытки на внутриквартальные даты; рост показателя совокупного риска активов в динамике на ряд дат; существенное колебание остатков на счетах до востребования на внутрикватальные даты. Одновременно в работе подчеркивается, что наличие негативных отклонений в перечне указанных индикаторов может не представлять угрозы для финансовой устойчивости кредитной организации в условиях нестабильной макроэкономической среды.
Вторая группа индикаторов (запаздывающие) указывает на наличие проблем в деятельности кредитной организации, анализ и оценку которым следует давать с учетом углубленного анализа финансовой устойчивости кредитных организаций. Выделение двух групп индикаторов может стать одним из направлений укрепления финансовой устойчивости кредитных организаций, поскольку превентивные меры могут быть приняты менеджментом на ранних стадиях.
К числу еще одного направления укрепления финансовой устойчивости мы отнесли антикризисное управление. В системе мер антикризисного управления в работе относятся: реструктуризация активов и пассивов исходя из принципа продожительности- платежей; продажа активов с целью снижения нагрузки на капитал; секьюритизация активов; изменение структуры ресурсной базы кредитных организаций; рекапитализация за счет привлечения новых собственников; сворачивание неэффективных сфер деятельности и некоторые другие. В процессе исследования содержания данного понятия в законодательных актах, экономической литературе, диссертационных работах, автор пришел к выводу о том, что в антикризисном управлении кредитная организация нуждается уже на стадии выявления лопережающих признаков проблем, поскольку кризисные явления в деятельности кредитных организаций могут развивать весьма стремительно, учитывая особенности операций (незавершенный характер), чувствительность к изменениям рыночной конъюнктуры. Даже незначительное снижение запаса прочности финансовой устойчивости кредитной организации требует соответствующих антикризисных мероприятий. Другими словами, автор пришел к выводу о том, что антикризисное управление является частью классического менеджмента, хотя и имеет характерные черты. Принятие же мер антикризисного характера на стадии, когда проблемы в финансовой деятельности кредитной организации стали публичными, например, введена временная администрация, как правило, имеет низкий полезный эффект, т.е. не многим кредитным организациям удается выйти из данного состояния.
Таким образом, в проведенном исследования были получены конкретные результаты по ключевым теоретическим и методическим проблемам темы, разработан понятийный аппарата, выделены и классифицированы факторы укрепления финансовой устойчивости, проведен анализ современных российских и зарубежных методик анализа финансовой^ устойчивости кредитных организаций, в том числе с позиции целей мониторинга, разработана система опережающих и запаздывающих индикаторов и критериев их оценки, система мер антикризисного управления, которые будут способствовать повышению устойчивого функционирования кредитных организаций. Основной задачей органов надзора во всем мире является выявление финансово-неустойчивых кредитных организаций на ранних стадиях. К сожалению, как свидетельствует зарубежный и российский опыт, идентификация потенциально уязвимых кредитных организаций относится к числу наиболее трудно решаемых задач. В то же время органы банковского надзора разработали определенных набор инструментов, позволяющих в определенной мере достигать такой цели.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Егорычева, Евгения Витальевна, Москва
1. Федеральный закон О банках и банковской деятельности2. от 27.07.2006 г. № 140-ФЗ.
2. Гражданский кодекс Российской Федерации;
3. Афанасьев М. П. Очерки истории экономической мысли М., Изд-во БДЦ, 2005, с. 326;
4. Алёхин Б. И. Рынок ценных бумаг/ Учебное пособие. Ч М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006 г;
5. Жуков Е. Ф. Менеджмент и маркетинг в банках. Москва Банки и биржи. Издательское объединение ЮНИТИ, 1997
6. Диссертация на соискание учёной степени Королёвой Е. А. Сущность и развитие банковского мониторинга
7. Инструкция Банка России от 16 января 2004 г. N 110-И Об обязательных нормативах банков
8. Положение Банка России от 26.06.1998 №39-П О порядке начисления процентов по операциям, связанным с привлечением и размещением денежных средств банками и отражения указанных операций по счетам бухгатерского учёта
9. Анализ и оценка кредитоспособности заемщика: учебно-практическое пособие/ Д.А. Ендовицкий, И. В. Бочарова. М.: КНОРУС, 2005. -272 с.
10. Анализ кредитоспособности клиента коммерческого банка: учебное пособие/М. И. Власова М.: Банковское дело, 2003.
11. Банки и небанковские кредитные организации и их операции: Учебник/Под ред. Е.Ф.Жукова. Ч М.: Вузовский учебник, 2004.-491 с.
12. Банковские системы зарубежных стран курс лекций /Ю. Г. Вешкин, Г.Л. Авагян, -М.: Экономист 2004. 400 с.
13. Банковское дело: Курс лекций. Под ред. Е. П. Жарковская, И.О. Аренде -М.: Омега-Л, 2003. 399 с.
14. Банковское дело: Учебник/Под ред. д-ра экон. наук, проф. Г.Г. Коробовой М.: Экономистъ, 2004. Ч 751 с.
15. Банковское дело: учебник/О. И. Лаврушин, И. Д. Мамонова, И. В. Валенцева, под. ред. засл. деят. науки РФ д-ра экон. наук проф. О. И. Лаврушина 4-е изд. срер. - М.: КНОРУС, 2006 - 768с.
16. Банковское дело. Управление и технологии: Учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Под ред. проф. А. М. Тавасиева. Ч 2-е изд., перераб. и доп. Ч
17. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.-671 с.
18. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Е. Ф. Жуков, Н.М. Зеленкова, Л. Т. Литвиненко / Под ред. проф. Е. Ф. Жукова. Ч 3-е изд., перераб. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. 703 с.
19. Обеспечение устойчивого экономического и социального развития,-России. Сборник статей по материалам Всероссийской научно-практической конференции проведенной ВЗФЭИ 22 апреля 2005 г.: В 4 т. М.:ВЗФЭИ, 2005 - T.IV (Ск-я) - 336 с.
20. Основы банковской деятельности. (Банковское дело): под ред. Тагирбекова К. Р., Москва: Издательский дом Инфа-М, Издательство Весь Мир, 2003 г. Ч 520 с.
21. Беляков А.В., Ломакина Е.В: Кредитный риск: оценка, анализ, управление // финансы и кредит 2005 г. - № 9:
22. Хенни ван Грюнинг, Соня Брайович Братанович. Анализ банковских рисков, система корпоративного управления и управления финансовым риском.издательство Весь мир, Москва, 2007 Ч 304 с;
23. Стивен Фрост. Настольная книга банковского аналитика. Днепропетровск, издательство Баланс Бизнес Букс, 2006 Ч 672 с;
24. Максимо в. Энг, фрэнсис А. Дис, Лоуренс Дж.Мауер. Мировые финансы -Москва, Издательско-консатинговая компания ДЕКА, 1998, 735 с;
25. Журнал Le Grand Robert de la francaise, 1997, т. 8 28.Shoter Oxford English dictionary, vol 2
26. Meyers Grosses Universal Lexicon, 1981,т. 13
27. Собрание законодательства РФ от 01.03.1999 г. № 9, ст. 109731 .Проект Указаний Банка России Об экономическом положении кредитных организаций, п.2.5., с.З.
28. С.М. Портер. Международная конкуренция: Пер. с англ. /Под ред.
29. B.Д. Щетинина. М.: Экономика, 1991 г. с.2000-2001.
30. Ожегов С.И. Словарь русского языка. М.: Русский язык, 1986.1. C.249, 677
31. Никонова И.А., Шамгунов Р.Н. Стратегия и стоимость коммерческого банка. 2-ое изд. Ч М.: Альпина Бизнес Букс, 2005. Ч с.22.
32. Советский энциклопедический словарь. -М.: Сов. энциклопедия, 1983 Ч с.1391
33. Финансово-кредитный словарь. М.: Финансы и статистика, 1983. -с. 322
34. НовиковаВ.В. Методологические основы формирования рейтинга надежности коммерческих банков /Автореф. дис. на соиск. учен. степ, канд. экон. наук, М., 1996. с. 15-16
35. Живалов В.Н. Финансовая система России эффективность и устойчивость коммерческих банков.- М.: Экономика, 1999. с.9.
36. Ларионова И.В. Стабильность банковской системы в условиях переходной экономики. Дисс. На соискание д-ра эконом. Наук. М., 2000 с. 66, 85-85
37. Фетисов Г Г.Диссертация на соискание ученой степени д-раэконом, наук. М., 2001, с. 69
38. Бюлетень банковской статистики №1(162), 2007, с.69
39. Материалы XYIII съезда АРБ. М., 6 апреля 2007 г., с. 16-17.
40. Goneales-Hertnosillc Brenda. Determinanls of Ex-Ante Banking System Distress: A Macro-Micro Empirical Exploration of Some Recent Episodes. IMF Working Paper Ко. 33, 1999.
41. Годынский Э.Г., Восков Я.В. Методики анализа деятельности кредитных организаций // Известия ТуГУ. Серия Вычислительная техника. Автоматика. Управление. Вып.8 Информационные системы. Тула, 2002. Ч С.57-62.
42. Диагностика развития и финансовой устойчивости банков // Аналитический банковский журнал. 2001. Ч № 8 (75). Ч С. 55-62.
43. Михайлов JL, Сычева JL Американский опыт организации дистанционного мониторинга финансового положения банков // Аналитический банковский журнал. 2000. - № 8 (63). - С. 62-70.
44. Севриновский В. Коэффициентный анализ финансового состояния банков. Проблемы и перспективы // RS-Club. Ч 2000. № 2/21.1. С.42-46.
45. Севриновский В. Развитие систем банковского мониторинга: анализируя мировой опыт // R-Style Softlab, 2001. С.27-37.
46. Инструкция Банка России от 01.10. 1997 № 1 О порядке ~ регулирования деятельности банков
47. Левинтович А. Типичные симптомы болезни банков//Финансист № 3 -1998 стр 42-43
48. Обзор банковского сектора Российской Федерации. (Интернет-версия), июль 2007г.
49. Годовой отчет Банка России за 2006 г. с. 28.
50. Кенэ Ф. Избранные экономические произведения: Пер. с франц. М.: Экономика, 1966. Walras L. Elements d'economic politique puce on theorie de richesse sosaiale. Paris, 1952.
51. Кейнс Дж. Общая теория занятости, процента и денег. М.: Прогресс, 1978.
52. Журнал LeontiefW. Input-output economics.W.V. 1966.
53. Нейман Дж. Теория самовоспроизводящихся автоматов: Пер. с анг. -М.: Мир, 1971.
54. Хикс Дж. Р. Стоимость и капитал М.: Прогресс - Универс, 1993.
55. Бачурин А.В. Рынок в СССР. Становление, регулирование. М.: Экономика, 1991.
56. Воконский В.А. Модель оптимального планирования взаимосвязи экономических показателей. М.: Наука, 1967.
57. Потерович В. М. Экономическое равновесие и хозяйственный механизм. -М.: Наука, 1990.
58. Юданов А. Секреты финансовой устойчивости международных монополий. М.: Финансы и статистика, 1991.
59. Аушев М.-Б. Диссертация Проблема устойчивости коммерческих банков в конкурентной среде. М.:РАГС, 1996.63 .Белых Л.П. Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996.
60. Живалов В.Н. Финансовая система России эффективность и устойчивость коммерческих банков.-М.:'.Экономика, 1999.
61. Фетисов Г.Г. Устойчивость коммерческого банка и рейтинговые; : > системы ее оценки.- М.: Финансы и статистика, 1999. Ч
62. Ларионова И.В. Стабильность банковской системы в условиях рыночной экономики Диссертация на соискание степени доктора эконом, наук. М., 2003. Ч с. 34-35.
63. Фетисов Г.Г. Устойчивость банковской системы и методы её оценки. Дисс. на соискание степени доктора эконом, наук. М., 2004. Ч с.11
64. Юданов А. Секреты финансовой устойчивости международных монополий; М:: Финансы и статистика, 1991.Чс: 41.
65. Иванов, А.Н Банковский кредит как форма инвестирования предприятия // Финансы. 2005. №4.
66. Иванов В.В., Малюгина О.Н. Методика анализа обеспечения при совершении операций кредитования //Финансы и кредит. 2005. № 10.
67. Ли О. В. Об оценке кредитоспособности заемщика (российский и зарубежный опыт). //Деньги и кредит Ч 2005, № 4.
68. Овчаров АО. Организация управления рисками в коммерческом банке //Банковское дело 2006 г. -№ 1.
69. Остапенко В.В. Кредитование банками предприятий: потребности, возможности, интересы //Финансы 2006 г. - № 1.
70. Сайт о банках и банковском деле Ссыка на домен более не работает
71. Сайт о банках и банковском деле Ссыка на домен более не работает
72. Публикации и статьи о банковском деле Ссыка на домен более не работает
73. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Совершенствование банковского надзора и контроля в РФ Егоровой Ю. Б. Ч Москва, 2005, 115 стр.;
74. Федеральный закон О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации от 23.12.2003 г. №177-ФЗ;I
75. Федеральный закон О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций от 25.02.1999 №40-ФЗ в редакции от 20.08.2004г.;
76. Инструкция О порядке принятия Банком России решения о государственной регистрации кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковских операций от 14 января 2004 г. № 109-И;
77. Положение Об обязательных резервах кредитных организаций от 29.03.2004г. №255-П;
78. Синки Дж., мл. Управление финансами в коммерческих банках / Пер.с англ 4-е изд. М.: Catallaxy, 1994
79. П. Роуз Банковский менеджмент. М.: Дело тд. 1995
80. Антикризисное управление предприятиями и банками. М. Дело, 2001
81. Банковское дело. Под ред. Лаврушина О.В. М. ФиС, 2002
82. Львов B.C. Иванов В.В. Анализ финансового состояния коммерческих банков. М.: Яхтсмен , 1996
83. Иванов В.В Анализ надежности банка М.: РДЛ 1996
84. Материалы Базельского комитета по банковскому надзору
85. Иванов В.В., Киселев Д.А. Стратегия управления банковской ликвидностью. Тверь, УМЦ Банка России, 1999
86. Указание Банка России от 16.01.2004 № 1379-У Об оценке финансовой устойчивости банка в целях признания её достаточной для участия системе страхования вкладов;
87. Банковское дело / Под ред. Лаврушина О. И. Ч М. Финансы и статистика, 2000;
88. Бюлетень банковской статистики, М. АЭИ Прайм ТАСС. Ч 2005;г
89. Бюлетень банковской статистики, М. АЭИ Прайм ТАСС. - 2006;-;
90. Бюлетень банковской статистики, М. АЭИ Прайм ТАСС. Ч 2007
91. Верников А. Где найти деньги для банков// Эксперт. 2000, №1;
92. Деньги, кредит, банки Под ред. О. И. Лаврушина. Ч М.: Финансы и статистика, 2000;100., Жуков Е. Ф., Максимова Л. М., Печникова А. В. Деньги. Кредит. Банки: Учебник. -М.: ЮНИТИ. 2000;
93. Ивантер А. Дого запрягаем// Эксперт. -2001.- №6;
94. Конституционно-правовой статус Центрального банка Российской Федерации/Под ред. П. Д. Баренбойма.1. М.:Юстицинформ, 2000;
95. Ивантер А. Маковская Е. Кто кого пересидт//Эксперт 2000. №2;
96. Ивантер А., Четвериков В. Отпуска отложены//Эксперт. 2000 -№34 35;
97. Концептуальные вопросы развития банковской системы Российской Федерации//Вестник Банка России. 2007. - №1;
98. Голубев С. А. Роль центрального банка Российской Федерации в регулировании банковской системы страны. Ч М.: Юридический дом Юстицинформ, 2000;
99. Матовников М. Казначеи, а не кредиторы// эксперт. Ч 2000 Ч №34 35;
100. Матовников М. Тяжёлые деньги//Эксперт. Ч 2000 №46;
101. Мехряков В. Д. Банковский надзор: мировые тенденции// Аналитический банковский журнал. Ч 2003, №4 (95), ч. 2;
102. Миркин Я. Денежная политика после нефтедоларов// Эксперт. Ч 2000. №45;
103. Михайлов JI. Сычёва Л.,к Тимофеев Е. Рост себе в убыток//Эксперт. 2000. -№11;
104. Михайлов Л. Сычёва; Л.у: \ Тимофеев Е. Казённая ^ помощь// Эксперт.-2000.-№22; Х {
105. Николаев А. Банки объединят. Принудительно//Финансовая Россия.-2000, №14;
106. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Тархановой Е. А. Устойчивость коммерческих банков и пути её повышения на региональном уровне Ч С. Петербург, 2001;
107. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Тиханина В. Б. Мониторинг финансовой устойчивости коммерческого банка Казань, 2001;
108. Автореферат и диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Фольмера А. С. Формирование системы оценки финансовой устойчивости коммерческих банков в России Москва, 2006;
109. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Татаринова Л. В. Методические подходы к оценке финансовой устойчивости коммерческого банка Иркутск, 2004;
110. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Плотникова А. А. Определение финансовой устойчивости коммерческих банков в соответствии с международными стандартами Новосибирск, 2004;
111. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Захарьян А. Г. Обеспечение комплексной устойчивости коммерческого банка Ростов-на-Дону, 2005;
112. Диссертация на соискание учёной степени кандидата экономических наук Капустина С. Н. Анализ и моделирование факторов финансовой устойчивости коммерческих банков Москва, 20056
113. Анализ и оценка кредитоспособности заемщика: учебно-практическое пособие/ Д.А. Ендовицкий, И. В. Бочарова. Ч М.: КНОРУС, 2005.-272 с.
114. Анализ кредитоспособности клиента коммерческого банка;, учебное пособие/М. И. Власова Ч М.: Банковское дело, 2003.
115. Банки и небанковские кредитные организации и их ^операции: Учебник/Под ред. Е.ФЖукова. М.: Вузовский учебник, 2004.-49-1 с.
116. Банковские системы зарубежных стран курс лекций ЯО. Г. Вешкин, Г.Л. Авагян, -М.: Экономист 2004. 400 с.
117. Банковское дело: Курс лекций. Под ред. Е. П. Жарковская, И.О. Аренде -М.: Омега-Л, 2003. 399 с.
118. Банковское дело: Учебник/Под ред. д-ра экон. наук, проф. Г.Г. Коробовой М.: Экономисте., 2004. Ч 751 с.
119. Банковское дело: учебник/О. И. Лавру шин, И. Д. Мамонова, И; В. Валенцева, под. ред. засл. деят. науки РФ д-ра экон. наук проф: О: И. Лаврушина 4-е изд. срер. - М.: КНОРУС, 2006 - 768с.
120. Банковское дело. Управление и технологии: Учебник для студентов' вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Под ред. проф. А. М. Тавасиева. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.671 с.
121. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Е. Ф. Жуков, Н.М. Зеленкова, Л. Т. Литвиненко / Под ред. проф. Е. Ф. Жукова. 3-е изд., перераб. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. - 703 с.
122. Кредитная система: опыт, новые явления, прогнозы и перспективы: А.И. Полищук М.: Финансы и статистика, 2005. - 216 с.
123. Обеспечение устойчивого экономического и социального развития России. Сборник статей по материалам Всероссийской научно-практической конференции проведенной ВЗФЭИ 22 апреля 2005 г.: В 4 т.- М.:ВЗФЭИ, 2005 T.II (ж-н) - 292 с.
124. Обеспечение устойчивого экономического и социального развития России. Сборник статей по материалам Всероссийской научно-практической конференции проведенной ВЗФЭИ 22 апреля 2005 г.: В 4 т.- М.:ВЗФЭИ, 2005 T.IV (Ск-я) - 336 с.
125. Основы банковской деятельности. (Банковское дело): под ред. Тагирбекова К. Р., Москва: Издательский дом Инфа-М, Издательство Весь Мир, 2003 г. 520 с.
126. Беляков А.В., Ломакина Е.В. Кредитный риск: оценка, анализ, управление // финансы и кредит Ч 2005 г. № 9;
127. Иванов А.П. Банковский кредит как. форма инвестирования предприятия // Финансы. 2005. №4.j
128. Иванов В.В., Малютина О.Н. Методика анализа обеспечения при совершении операций кредитования //Финансы и кредит. 2005. № 10:
129. Ли О. В. Об оценке кредитоспособности заемщика (российский и зарубежный опыт). //Деньги и кредит 2005, № 4.
130. Овчаров А.О. Организация управления рисками в коммерческом банке //Банковское дело Ч 2006 г. № 1.
131. Остапенко В.В. Кредитование банками предприятий: потребности, возможности, интересы //Финансы Ч 2006 г. № 1.
132. Сайт о банках и банковском деле Ссыка на домен более не работает
133. Сайт о банках и банковском деле Ссыка на домен более не работает
134. Публикации и статьи о банковском деле Ссыка на домен более не работает
135. Дж. ИГОнесси. Конкурентный маркетинг, стратегический подход. Спб.: ПИТЕР, 2002;
136. Дж Синки-мл. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг. М.: Альпина Бизнес Букс, 2007;
137. Мишкин Ф. Экономическая теория денег, банковского дела и финансовых рынков: Учебное пособие для вузов/Пер. с англ Д. В. Виноградова под ред. М. Е. Дорошенко. М. Аспект Пресс, 1999.
138. Валенцева Н. И. Закономерности развития кредита и методы краткосрочного кредитования социалистических хозяйств. Дисс. на соискание учёной степени канд. экон. наук. М.: 1987-436 стр.
139. Королёва Е. А. Мониторинг финансового состояния кредитных организаций. Дисс. на соискание учёной степени канд. экон. наук. М. 2004
140. Страна Контролирующий орган Название системы Год создания Тип системы Подход
141. Франция Банковская комиссия ORAP (Organization and Reinforcement of Preventive Action) 1997 Сторонняя система контроля (наблюдения) оценки банков Рейтинговый
142. SAABA (Support System for Banking Analysis) 1997 Предупреждающая модель ожидаемые потури Прогнозирование банкротства или выживания
143. Германия Федеральное немецкое контрольное ведомство BAKIS (BAKred Information System) 1997 Система анализа финансовых пропорций Система финансовых коэффициентов и группового анализа
144. Италия Банк Италии PATROL 1993 Сторонняя система контроля (наблюдения) оценки банков Рейтинговый
145. Нидерланды Банк Нидерландов RAST (Risk Analysis Support Tool) 1999 Система всесторонней оценки банковских рисков Комплексная система оценки-банковских рисков
146. Observation System (система наблюдения) Планируется Система анализа финансовых пропорций Система финансовых коэффициентов и группового анализа
147. Великобритания Служба по финансовым рискам RATE (Risk Assessment Tools of Supervision and) 1998 Система всестороннего изучения рисков Комплексная система оценки рисков
148. Банк Англии TRAM (Trigger Ratio Adjustment Mechanism) Разработана в 1995 году Ч не введена Предупреждающая модель Комплексная система, объединяющая экспертные оценки с экономико-математическими моделями
149. США ФРС SEER Rating (System for Estimating Exam Rating) 1993 Предупреждающая модель Статистическая модель
150. SEER Risk rank 1993 Предупреждающая модель Модель прогнозирования банкротства и выживания
151. ФРС, Федеральная корпорация по страхованию депозитов, Контролер денежного обращения CAMELS 1980 Внутренняя исследовательская оценка Рейтинговый
152. Федеральная корпорация по страхованию депозитов CAEL 1985(упразднена в декабре 1999 г.) Сторонняя система контроля (наблюдения) оценки банков Рейтинговый
153. GMS Growth Monitoring System Середина 80-х (недавно уточнена) Простая предупреждающая модель Статистическая модель
154. SCOR (Statistical CAMELS Off-site Rating) 1995 Предупреждающая модель Ч нисходящая рейтинговая оценка Статистическая модель
155. ФРС BOPEC 1979 Внутренняя исследовательская оценка Рейтинговый
156. Система макропруденциалъных индикаторов1. Тип мониторинга1. Индикаторы
157. Структура активов кредитных организации, сгруппированных по направлениямвложений(мрд.руб.)
158. Активы 1.01.05 1.01.06 1.01.07 1.04.07
159. Денежные средства, драгоценные металы и камни -всего 196,3 263,4 368,5 284,5
160. В том числе денежные средства 190,7 255,2 356,7 276,0
161. Счета в Банке России и в упономоченных органах других стран 695,5 684,1 955,6 961,6
162. Корреспондентские счета в банках всего В том числе: 227,8 257,5 398,2 480,4
163. Корреспондентские счета в кредитных организациях корреспондентах 86,5 88,5 175,1 119,4
164. Корреспондентские счета в банках- нерезидентах 141,3 169,0 223,1 361,0 с
165. Ценные бумаги, приобретенные банками всего В том числе: 1086,9 1539,4 1961,4' 2404,4
166. Договые обязательства Из них: 752,6 1036,6 1341,2 1627,341.1. Договые обязательства Российской Федерации 435,6 492,0 537,2 585,6
167. Акции 140,9 292,8 391,0 531,842.1. Из них: портфель контрольного участия 19,6 64,9 79,8 104,3
168. Учтенные векселя 193,4 210,1 229,2 245,3
169. Прочее участие в уставных капиталах 6,1 10,7 18,8 19,7
170. Ссудная задоженность всего В том числе: 4463,8 6371,1 9440,5 10437,5
171. Финансирование госпрограмм и капвложений на возвратной основе 1,4 1,6 1,6 1,4
172. Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы 222,8 283,4 409,9 453,5
173. Использование прибыли 34,4 61,2 90,9 111,9
174. Прочие активы всего В том числе: 203,2 279,5 401,8 445,4
175. Средства в расчетах 80,9 116,8 154,7 170,2
176. Дебиторы 27,4 38,3 66,9 81,1
177. Просроченные проценты по ссудам 3,1 0,7 0,8 0,9
178. Расходы будущих периодов 81,4 107,7 150,4 163,1
179. Всего активов 7136,9 9750,3 14045,6 15599,01. Продожение Приложения 3
180. Структура пассивов кредитных организаций, сгруппированных по источникамсредствмрд.руб.)
181. Пассивы 1.01.05 1.01.06 1.01.07 1.04.07
182. Фонды и прибыль банков всего 1006,1 1320,2 1783,0 2171,61. В том числе:
183. Фонды банков 806,7 1015,6 1338,3 1621,6
184. Прибыль (убыток) с учетом финансовых результатов 199,4 304,5 444,7 550,0предшествующих лет
185. Кредиты, депозиты и иные привлеченные средства, 19,5 20,2 13,8 13,6полученные кредитными организациями от Банка 1. России
186. Счета банков всего 116,3 126,6 156,6 128,11. В том числе:
187. Корреспондентские счета кредитных организаций- 69,1 71,7 94,8 66,2корреспондентов
188. Корреспондентские счета банков-нерезидентов 17,5 14,7 14,1 14,4
189. Кредиты, депозиты и иные средства, полученные от 737,1 1086,4 1730,5 1877,4других банков всего 1. В том числе:
190. Просроченная задоженность 0,0 0,0 0,0 0,0
191. Средства клиентов всего 4151,5 5818,9 8467,3 9415,11. В том числе:
192. Средства бюджетов на расчетных и текущих счетах 138,7 48,6 14,6 21,6
193. Средства государственных и других внебюджетных 19,2 17,9 28,0 33,6фондов на расчетных и текущих счетах
194. Средства организаций на расчетных, текущих и прочих 1273,1 1674,1 2361,2 2872,3счетах
195. Средства клиентов в расчетах 30,3 35,6 57,4 108,5
196. Депозиты юридических лиц 564,0 936,4 1543,5 1612,4
197. Средства на счетах физических лиц 2026,7 2817,1 3881,8 4101,31. Из них: 56.1. Вклады физических лиц 1977,2 2754,6 3793,5 4010,4
198. Прочие привлеченные средства 94,7 280,0 570,2 655,9
199. Средства клиентов по факторинговым, форфейтинговым операциям 4,8 8,2 10,4 9,4
200. Средства, списанные со счетов клиентов, но не проведенные по корреспондентскому счету кредитной организации 0,1 0,9 0,2 0,0
201. Выпущенные договые обязательства всего В том числе: 644,2 749,2 1018,1 1002,4
202. Облигации 30,6 67,3 168,3 197,0
203. Депозитные сертификаты 99,2 54,8 33,1 31,5
204. Сберегательные сертификаты 3,6 6,6 16,2 17,3
205. Векселя и банковские акцепты 506,2 614,5 790,5 745,2
206. Прочие пассивы всего В том числе: 462,1 628,9 876,2 / 990,8
207. Резервы 257,9 343,0 452,4 492,4
208. Средства в расчетах 139,1 189,6 265,2 v 318,4
209. Кредиторы 7,5 10,3 21,6 24,5
210. Амортизация основных средств и нематериальных активов 34,9 50,0 75,0 84,0
211. Доходы будущих периодов 10,8 11,4 20,9 22,4
212. Всего пассивов 7136,9 9750,3 14045,6 15599,0
213. Норматив На 1.01.0Х j На 1.02.0Х г На 1.03.0Х г.
214. Н2 мгновенная ликвидность 69,1 62,4 38,1
215. НЗ Ч текущая ликвидность 87,4 77,1 90,1
216. Наименование статей На 1.03.0Х На 1.01.0Х г. Изменение
217. Ликвидные активы , всего В том числе 57946 114703 -56757
218. Денежные средства 51458 89224 -37766
219. Остатки на счетах НОСТРО 6488 25478 -18990
220. Расчеты по ценным бумагам 1 -1
221. Неустойчивые пассивы, всего В том числе 182568 . . . 160307 +22261
222. До востребования 143480 130287 +131931 день 10322 9875 +4472.7 дней 28766 20145 +8621
223. GAP ликвидности -124622 -45604 +79018
224. Наименование статей На 01.01.2007 На 01.01.2006 Темп роста
225. РУб. уд.вес валюта уд. Вес итого уд. Вес руб. уд.вес валюта уд. Вес итого | уд. Вес
226. Денежные средства, всего 10897S 24,5 5728 4,7% 114703 20,2%, 17,50% 17,50% 8211 5,2% 66946 13,5Чо 171,3%в том числе 0,0% 0,00% 0,0% 0,0%касса 3791 0,9 533 0,4% 4324 0,8% 0,60% 0,60% 1971 1,2% 3861 0,8% 112,0%
227. Счета НОСТРО 20283 4,6 5195 4,3% 25478 4,5% 0,10% 0,10% 6240 3,9% 6488 1,3% 392,7%
228. Корреспондентский счйт в ЦБ РФ 50278 4,6 0 0,0% 50278 8,9% 5,70% 5,70% 0 0,0% 19155 3,9% 262,5%
229. ФОР 34622 11,3 0 0,0% 34622 6,1% 11,10% 11,10% 0 0,0% 37442 7,6% 92,5%
230. Счета участников ОРЦБ 1 7,8 0 0,0% 1 0,0% 0,00% 0 0,0% 0 0,0%
231. Межбанковские кредиты, всего 38100 8,6 38694 32,0% 76794 13,6% 4,30% 4,30% 69627 43,87с 84206 17,0% 91,2%в том числе 0,0% 0,0% 0,00% 0,0% 0,0%
232. МБК до 30 дней 38100 8,6 894 0,7 % 38994 6,9% 4,30% 4,30% 60186 37,9% 74686 15,1% 52,2%депозиты в банках-нерезидентах 0 37800 31,2% 37800 6,7% 0,00% 0,00% 9441 5,9% 9520 1,9% 397,1%
233. Всего активы 445458 100 121054 100,0% 566585 100,0% 100,00% 100,00% 158944 100,0% 494813 100,0% 114,5%
234. Структура пассива баланса-банка А в динамике
235. На 01.01.2007 На 01.01.2006
236. Наименование статей руб. уд.вес валюта УА-Вес итого УД-Вес руб. уд. вес валюта уд. Вес итого уд. Вес Темп роста
237. Собственный капитал 99315 22,7% 0 99315 17,5% 99315 29,8% 0,0% 99315 20,1% 100,0%в том числе 0,0% 0,0% 0.0% 0,0%
238. Уставный капитал 53162 12,1% 0 53162 9,3% 53162 16,0% 0 0,0% 53162 10,7% 100,0%
239. Добавочный кашггал 1013 0,2% 0 . -1013" 0,2% 1013 0,3% 0 0,0% 1013 0,2% 100,0%
240. Фонды банка 45140 10,3% 0 45140 7,9% 45140 13,6% 0 0,0% 45140 9,1% 100,0%
241. Корсчета "Jlopo", всего 18047 4,1% 4 18051 3,2% 5001 1.5% 5 0,0% 5006 1,0% 360,6%
242. Средства клиентов по брок. Опер 6 0,0% 0 6 0,0% 9 0,0% 0 0,0% 9 0,0% 66,7%
243. Межбанковские кредиты 20000 4,6% 0 20000 3,5% 10000 3,0% 0 0,0% 10000 2,0% 200,0%
244. Средства предпр., всего 97693 22,3% 15496 12,0% 113189 19,9% 87911 26,4% 39142 24,2% 127053 25,7% 89,1%
245. Средства предприятий в фед. Соб. 2447 0,6% 171 0,1% 2618 0,5% 1640 0,5% 4 0,0% 1644 0,3% 159,2%
246. Средства предпр. В гос. Соб. 43 0,0% 21 0,0% 64 0,0% 43 0,0% 22 0,0% 65 0,0% 98,5%
247. Средства негосударствен. Прр 94233 21,5% 7857 6,1% 102090 17,9% 84811 25,5% 36187 22,3% 120998 24,5% 84,4%
248. Прочие счета 970 0,2% 7447 5,8% 8417 1,5% 1417 0,4% 2929 1,8% 4346 0,9% 193,7%
249. Прочие привлеченные средства 40000 9,1% 0,0% 40000 7,0% 0 0,0% 0 0,0% 0 0,0%
250. Прочие пассивы 4944 1,1% 1040 0,8% 5984 1,1% 1498 0,5% 11145 6,9% 12643 2,6% 47,3%
251. Выпущенные векселя 70733 16,2% 24686 19,2% 95419 16,8% 77443 23,3% 17761 11,0% 95204 19,2% 100,2%
252. Расчеты с кредиторами 1187 0,3% 0,0% 1187 0,2% 967 0,3% 8 0,0% 975 0,2% 121,7%
253. Амортизация 5190 1,2% 0,0% 5190 0,9% 5362 1,6% 0 0,0% 5362 1,1% 96,8%
254. Доходы будущих периодов 308 0,1% 109 0,1% 417 0,1% 45 0,0% 200 0,1% 245 0,0% 170,2%
255. Резервы на возможные потерн 4610 1,1% 0,0% 4610 0,8% 5333 1,6% 0 0,0% 5333 1,1% 86,4%
256. Прибыль 207 0,0% 0Д)% 207 0,0% 239 0,1% 0 0,0% 239 0,0% 86,6%
257. Пассивы, всего 437759 100,0% 128822 100,0% 569018 100,0% 332804 100,0% 162009 100,0% 494813 100,0% 115,0%
Похожие диссертации
- Анализ и перспективы организационно-экономического развития рынка услуг внутреннего водного транспорта России
- Методы управления персоналом горных предприятий на основе факторов надежности
- Финансовая устойчивость кредитной организации как основа конкурентоспособности на рынке банковских услуг
- Финансовое оздоровление сельскохозяйственных организаций в России: теория, методология, инструменты
- Формирование эффективных систем комплексного мониторинга, анализа и моделирования деятельности кредитных организаций в регионах России