Geum.ru
Темы диссертаций по экономике » Экономическая теория

Инвестиции в производство общественных благ тема диссертации по экономике, полный текст автореферата



Автореферат



Ученая степень кандидат экономических наук
Автор Водяненко, Олег Игоревич
Место защиты Саратов
Год 2012
Шифр ВАК РФ 08.00.01

Автореферат диссертации по теме "Инвестиции в производство общественных благ"

На правах рукописи

00504ОИ.-

Водяненко Олег Игоревич

ИНВЕСТИЦИИ В ПРОИЗВОДСТВО ОБЩЕСТВЕННЫХ БЛАГ: ТЕНДЕНЦИИ И ОСОБЕННОСТИ РАЗВИТИЯ В РОССИИ

Специальность 08.00.01 - Экономическая теория

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

1 7 ЯНВ 2013

Саратов-2012

005048419

Работа выпонена в ФГБОУ ВПО Саратовский государственный социально-экономический университет

Научный руководитель: Русановский Виктор Александрович

доктор экономических наук, профессор

Официальные оппоненты: Залозная Галина Михайловна

доктор экономических наук, профессор, заведующий кафедрой экономической теории и управления ФГБОУ ВПО Оренбургский государственный аграрный университет

Огурцова Елена Вячеславовна

кандидат экономических наук,

доцент кафедры экономической теории и

национальной экономики

ФГБОУ ВПО Саратовский государственный

университет

им. Н.Г.Чернышевского

Ведущая организация: ФГБОУ ВПО Воронежский государственный

университет инженерных технологий

Защита состоится 21 января 2013 года в 13-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212.241.02 ФГБОУ ВПО Саратовский государственный социально-экономический университет по адресу: 410003, г. Саратов, ул. Радищева, 89, ауд. 843.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ФГБОУ ВПО Саратовский государственный социально-экономический университет по адресу: 410003, г. Саратов, ул. Радищева, 89.

Автореферат разослан 20 декабря 2012 г.

Ученый секретарь диссертационного совета, д. э. н., профессор

Н.С. Яшин

I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Рост объема и многообразия общественных благ, повышение их значимости в современных стандартах качества жизни актуализирует проблему инвестиций в производство общественных благ.

Со стороны государства инвестиции в производство общественных благ финансируются из государственного бюджета. Производство общественных благ чаще всего требует участия государст ва в силу таких специфических особенностей общественных благ как неконкурентность в потреблении и неисключаемость. Процесс принятия решения об инвестициях в производство общественных благ государством сопряжен с проблемой выбора. В современной экономике сохраняется несоответствие между ограниченным количеством ресурсов, пригодных для производства благ и услуг, способных максимально удовлетворить настоящие и будущие, разнородные по качеству и неотложности потребности общества. Специфика процессов производства и предоставления общественных благ обусловливает необходимость формирования стимулирующих механизмов, направленных на привлечение частных лиц в сферу предоставления общественных благ.

В настоящее время структура бюджетных расходов не является оптимальной для стимулирования стабильного экономического развития. Руководством страны признается, что средства, направляемые из бюджета на реализацию проектов в развитие инфраструктуры сферы образования и науки, недостаточны. Эффективность осуществляемых бюджетных расходов низка, в свою очередь получаемый социально-экономический эффект несоразмерен объему израсходованных средств.

Таким образом, проблема повышения эффективности государственных инвестиционных проектов и поиска альтернативных или допонительных источников финансирования производства общественных благ приобретает все большую актуальность. Привлечение частного предпринимательства к общественным проектам призвано уменьшить нагрузку на государственный бюджет, перераспределить предпринимательский риск между частными и общественными инвесторами, повысить уровень эффективности организации управления.

Степень разработанности проблемы. Проблема производства общественных благ является частью теории общественных благ, которая возникла в середине XX века в неоклассической теории. Родоначальниками концепции общественных благ можно назвать Э. Линдаля, К.Виккселя, А.Пигу и П. Самуэльсона. В их работах было дано определение общественных благ и впервые поставлен вопрос о провалах рынка Ч незаинтересованности частного сектора в догосрочных инвестиционных проектах в производство общественных благ в силу низкой нормы окупаемости и высокого положительного внешнего эффекта. Традиционная немецкая теория государственных финансов (Брюммерхопф

Д.) и кейнсианство также возлагали именно на государство ведущую (если не исключительную) роль в инвестировании в производство общественных благ.

В настоящее время современная теория государственных финансов, применяющая предельный анализ неоклассиков (Стиглиц Дж., Аткинсон Э., Масгрейв Р.) сочетается с теорией общественного выбора (Дж. Бьюкенен, Г. Талок, М. Осон, " К. Эрроу), в рамках которой рассматривается поведение государства как самостоятельного экономического агента при принятии политических и инвестиционных решений о распределении ограниченных ресурсов.

Вопросы реформирования общественного сектора в России рассматриваются в работах В.И.Бархатова, В.Л.Макарова, К.И.Сонина, В. Л.Тамбовцева, Л.Я.Яковца, Ю.В.Федоровой. Актуальны проблемы развития государственно-частного партнерства в производстве общественных благ, затрагиваемые в работах В.Варнавского, В.Лившица, А.Швецова и др.

В настоящее время список авторов, в работах которых рассматривается проблема инвестирования в производство общественных благ, постоянно расширяется за счет междисциплинарных исследований в рамках проектного и инвестиционного менеджмента, когда стандартные для частного инвестиционного процесса показатели доходности и окупаемости применяются при оценке эффективности бюджетных расходов.

Актуальность рассматриваемой проблемы, ее практическая значимость, а также недостаточный теоретический анализ возможностей сочетания частных и государственных источников инвестиций в производстве общественных благ обусловили выбор темы диссертационного исследования, цель и основные задачи.

С учетом всего вышеизложенного целью диссертационной работы является анализ тенденций и особенностей развития инвестиций в производство общественных благ в России.

Реализация поставленной цели предопределила необходимость решения следующих задач:

раскрыть сущность экономической категории линвестиции в общественные блага;

выявить специфические черты инвестиций в производство общественных благ;

- рассмотреть особенности оценки эффективности инвестиций государства в производство общественных благ;

- проанализировать возможности применения программного подхода в инвестиционной деятельности государства;

- определить способы привлечения частных инвесторов в производство общественных благ;

выявить тенденции развития инвестиций в производство общественных благ;

выработать практические рекомендации по повышению эффективности инвестиций в производство общественных благ.

Предмет II объект исследования. Предметом исследования являются совокупность экономических отношений, возникающих между субъектами инвестирования в производство общественных благ и реципиентами.

Объектом исследования являются инвестиционные процессы в сфере производства общественных благ.

Теоретической и методологической основой диссертации послужили труды отечественных и зарубежных ученых неоклассического и неоинституционального направления. В качестве методологической основы использованы положения теории общественного выбора, теории государственных финансов, теории общественного сектора.

При разработке основных положений исследования применялись такие методы общенаучного познання как анализ и синтез, индукция и дедукция, единство исторического и логического, законы диалектики, такие как единство и борьба противоположностей, отрицание отрицания и переход количественных изменений в качественные. Для достижения заявленной цели и решения поставленных задач потребовалось применение факторного, функционального и статистического анализа.

Информационную и эмпирическую- базу диссертационного исследования составляют законодательные и нормативно-правовые акты РФ, Указы Президента РФ и Постановления Правительства РФ, справочно-статистические материалы, экономические обзоры, публикации в научной и периодической печати, материалы научно-практических конференций, материалы, размещенные в Интернет, в том числе на официальных сайтах Министерства финансов и государственных статистических органов.

Содержание диссертационного исследования соответствует специальности 08.00.01 - Экономическая теория (1. Общая экономическая теория. 1.1. Теория государственного сектора в экономике) Паспорта специальностей ВАК (экономические науки).

Научная новизна диссертационного исследования заключается в следующих положениях:

сформулировано понятие линвестиции в производство общественных благ, в котором акцентируется внимание на специфических целях инвестирования - усиление социальной ориентации экономической системы и достижение существенного полезного эффекта для общества. В рамках исследования линвестиционный проект в производство общественных благ предлагается понимать как комплекс работ, взаимоувязанных по ресурсам, испонителям и срокам осуществления, способных обеспечить догосрочный прямой и косвенный полезный эффект для общества, в том числе и в интересах будущих поколений;

выявлены специфические черты инвестиций в производство общественных благ. В отличие от инвестиций в производство частных

благ, инвестициям в производство общественных благ свойственны: несоизмеримость затрат с выгодами по величине и форме проявления, несовпадение сферы действия инвестиционного проекта в общественные блага с потенциальным кругом реципиентов, большая длительность и рискованность по сравнению с вложениями в физические или финансовые активы, наличие отложенного и мультипликативного эффектов;

применение метода затраты-выгоды для оценки эффективности инвестиций в производство общественных благ позволило выявить совокупность неучтенных факторов: 1) реальных (прямых и косвенных, материальных и нематериальных, конечных и промежуточных, внутренних и внешних, сегодняшних и отложенных) затрат и выгод, проявляющихся в ' случае изменения производственной функции производителя и/или функции полезности потребителя, затронутого проектом; 2) монетарных издержек и выгод, возникающих в результате изменения совокупного спроса; 3) теневых цен, различий в общественной и частной ставке дискоЕггарования, стоимости неосязаемых благ;

выявлены зависимости объема и характера инвестиций от фиксированноеЩ бюджета и делимости проекта: прямая зависимость между объемом инвестиций в общественные блага и фиксированностью бюджета (ограниченность бюджета обусловливает ограниченность инвестиций), обратная зависимость между объемом инвестиций в общественные блага и делимостью инвестиционного проекта (рост инвестиций в производство общественных благ в ряде случаев приводит к недофинансированию производства частных благ). Доказано, что поскольку конкретный инвестиционный проект может быть неделим, несравним и неравномерен по издержкам и выгодам, окончательное решение дожно приниматься в соответствии с принципами теории общественного выбора;

предложены способы привлечения частных инвестиций в сферу производства общественных благ (развитие государственно - частного партнерства и осуществление внешних корпоративных социальных инвестиций), что позволило выявить преимущества государственно-частного партнерства в сфере производства общественных благ:

- возможность привлечения допонительных средств за счет расширения субъектов инвестиционного процесса посредством включения предствителей частного бизнеса;

- более эффективное распределение обязанностей между субъектами сферы производства общественных благ относительно распределения рисков, компетенций и ответственности сторон;

использование широкого арсенала методов и инструментов осуществления инвестиционной деятельности (контракты, соглашения, договора, институциональные альянсы);

- сохранение за государством права собственности и функции догосрочного планирования, контроля и регулирования сферы производства общественных благ;

выявлены условия, препятствующие и способствующие развитию корпоративного социального инвестирования: к препятствующим развитию отнесены иторичность внешних корпоративных социальных инвестиций по отношению к внутренним, бессистемность и эпизодичность инвестиций, несоответствие стратегическим целям организации, субъективность при принятии решения; к способствующим развитию -динамика структуры капитала компании, фаза жизненного цикла компании, соответствующая отраслевая принадлежность, определение приоритетов государственной макроэкономической политики;

выделены тенденции развития инвестиций в производство общественных благ:

- расширение видовой структуры субъектов инвестирования (наряду с традиционным государственным сектором, в инвестиционный процесс включаются предприятия частного и некоммерческого секторов, а также смешанной формы собственности);

- включение в процесс инвестирования в производство общественных благ самого человека (через индивидуальные инвестиции в здоровье и образование), гражданского общества (через институт волонтерства и благотворительности) и мирового сообщества (через неправительственные международные организации и институциональных инвесторов);

- увеличение валовых объемов инвестирования в производство общественных благ практически во всех странах.

Теоретическая и практическая значимость результатов исследования. Теоретическое значение результатов диссертационного исследования состоит в развитии теории общественного сектора, определении тенденций и особенностей развития инвестиций в производство общественных благ.

Практическая значимость диссертационного исследования заключается в разработке подходов к расчету эффективности бюджетных расходов и оценке их целесообразности и обоснованности применимого при внедрении программного бюджета. Полученные результаты могут быть использованы при развитии государственно-частного партнерства в сфере производства общественных благ, внедрении государственной интегрированной информационной системы управления общественными финансами. Отдельные положения диссертации могут быть использованы в учебном процессе при преподавании курса Теория общественного сектора.

Апробация результатов диссертационного исследования. Основные положения и результаты исследования были представлены и обсуждены на научно-практических конференциях (Саратов, 2011 г., 2012 г.) ив публикациях общим объемом 4,65 п.л., в том числе в трех публикациях в изданиях, рекомендованных ВАК.

Структура диссертации. Структура работы обусловлена поставленными задачами, целью и логикой исследования. Диссертация изложена на 162 страницах, она включает три главы, шесть параграфов, введение, заключение, список использованной литературы, приложения. Диссертационная работа содержит таблицы, схемы. -

II. ОСНОВНЫЕ ИДЕИ И ВЫВОДЫ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ

1. Расширено представление об инвестициях в общественные блага, общественных выгодах и общественных издержках инвестиционного процесса.

Инвестиции в общественные блага предполагают вложения в производство общественных благ. Инвестиции в общественные блага осуществляются в виде вложений, имеющих своей целью усиление социальной ориентации экономической системы, достижение определенного полезного эффекта для общества, например, обеспечение дожного уровня экологической безопасности, создание системы стимулов и мотивов, экономически и социально справедливое распределение благ, обеспечение социальнозначимого уровня образования и медицинской помощи. Взаимосвязь между разными видами инвестиций изображена на рис. 1

социальные инвестиции

-инвШЩии в^ЧИг общественные Щ * блага.

реальные инвестиции.

Рис. 1. Взаимосвязь между различными видами инвестиций (рис.автора)

Автор предлагает при анализе полезного эффекта инвестиций в общественные блага учитывать тот факт, что выгоды инвестиционного проекта легко могут быть измерены деньгами по аналогии с измерением потребительского излишка в частном секторе как разницы между той суммой, которую люди были готовы заплатить за X единиц, и той, которая реально была уплачена.

В действительности издержки и выгоды инвестиционного проекта в общественные блага могут быть реальными и монетарными. Реальные выгоды проявляются, когда производственная функция занятого в проекте производителя или функция полезности потребителя, затронутого

проектом, изменяются. Денежный внешний эффект проявляется в форме изменения относительных цен, заработной платы и прибыли. Однако денежный внешний эффект не измеряет технологических возможностей производства или потребления.

По мнению автора, реальные выгоды связаны с увеличением благосостояния населения в результате реализации того или иного проекта. Они отражают прирост общественного благосостояния относительно реальных затрат ресурсов, отвлеченных от альтернативного использования. В свою очередь, монетарные величины отражают изменения относительного уровня цен, которые возникают, когда экономика подстраивается под изменения объема производства общественных благ (мультипликатор государственных расходов, сдвиг кривой совокупного спроса вправо).

Как отмечается в работе, при анализе реальных издержек и выгод нужно выделять следующие группы: прямые и косвенные, материальные и нематериальные, конечные и промежуточные, сегодняшние и отложенные, внутренние и внешние.

Прямые (первичные) издержки и выгоды связаны с существом проекта, а косвенные (вторичные) - с побочными результатами, возникающими в ходе его реализации. Принять обоснованное решение о целесообразности инвестиций в общественные блага можно лишь при наличии достаточных гарантий совпадения действительных предпочтений с предполагаемыми. Для этого необходим тщательный анализ, базирующийся на изучении фактического положения и ожидания реципиентов, а также исследований конкретных рынков, на которых они действуют. Это особенно актуально, так как в сфере предоставления общественных благ, как и в других сферах экономики, формируются активные группы специальных интересов, направленных на извлечение явных и неявных выгод в связи с наличием возможности улавливать невидимые общественностью изменения в ходе действия программ.

Материальные выгоды представляют собой блага, которые могут продаваться и покупаться на рынке. Материальные издержки инвестиционного проекта в общественные блага можно легко подсчитать через цену, которую государство дожно заплатить за товар (если закупит его у частных производителей) или которое заплатит за необходимые факторы производства (если оно само займется его производством). В категорию нематериальных попадают те, что не имеют рыночной цены. Существуют различные методы определения рыночной стоимости нематериальных благ, все они дают примерный и не всегда обоснованный результат.

Конечные выгоды касаются непосредственных конечных потребителей, а промежуточные создают выгоды для других проектов. Большинство инвестиционных проектов направлены на решение сегодняшних проблем и приносят сегодняшние выгоды, однако многие инвестиции в общественные блага затрагивают интересы будущих

поколений, и тогда выгода считается отложенной. Инвестиции в локальные общественные блага имеют чаще всего внутренние выгоды и издержки, так как затрагивают интересы конкретной территории, инвестиции в национальные и глобальные общественные блага имеют как внутренние, так и внешние издержки и выгоды.

2.Проанализирован процесс реализации инвестиционных проектов в сфере производства и предоставления общественных благ: раскрыто содержание, определены критерии и этапы оценки эффективности и правила принятия решений.

Автором выявлено, что инвестиционный проект в производство общественных благ характеризуется специфическими чертами:

- затраты не соразмерны с выгодами по величине и форме проявления; помимо денежных доходов следует учитывать нематериальные (неосязаемые) выгоды, отложенные и косвенные выгоды;

- сфера действия инвестиционного проекта в общественные блага не совпадает с потенциальным кругом реципиентов;

- период от начала вложений до момента получения выгод отличается большой длительностью и затрагивает интересы будущих поколений, при этом, существует временной интервал, в течение которого достижима пиковая (наивысшая) отдача от проекта;

- инвестиционные проекты в производство общественных благ обладают мультипликативным эффектом;

- решение о выборе инвестиционного проекта окончательно принимается политическим путем.

В структуре инвестиционных проектов государства можно выделить проекты, направленные на воспроизводство и развитие текущих направлений деятельности, приносящих операционный доход, и проекты по созданию новых направлений, способных в перспективе приносить инвестиционный доход. Применительно к инвестициям в общественные блага, мы также можем разделить деятельность по поддержанию простого воспроизводства общественных благ и инвестиционную деятельность - по обеспечению расширенного воспроизводства существующих общественных благ или созданию новых.

Таким образом, инвестиционный проект в производство общественных благ - это комплекс работ, взаимоувязанных по ресурсам, испонителям и срокам осуществления, способных обеспечить значимый прямой и косвенный полезный эффект для общества.

Как отмечается в работе, критерии оценки инвестиционного проекта подразумевают ответ на следующие вопросы: 1) какие издержки и прибыль следует включить; 2) какой метод оценки следует применить; 3) по какой ставке их следует дисконтировать. Ответ на эти вопросы подразумевает, что нам известно, какие выгоды получат бенефициары. Особенность в том, что мы дожны анализировать не только выгоды и издержки в рыночных ценах, но и социальные выгоды и социальные издержки. Государственные

проекты и программы редко характеризуются одним тииом выгод или затрат, для них характерна множественность целей. Обычно возникают разные выгоды, как прямые, так и косвенные, сиюминутные и отложенные внутренние и внешние. Значение этих выгод разное, они могут неравномерно распределяться между различными слоями экономики и между различными группами населения, также они могут иметь перераспределительный характер. Следует рассмотреть все альтернативные способы реализации проекта, чтобы максимизировать поную выгоду. При этом, нельзя одновременно достичь всех целей, поэтому сравнение проектов включает этап предписывания относительных весов различным выгодам, полученным в результате реализации проекта.

В каждом конкретном случае, инвестиционный проект может быть неделим, несравним и неравномерен по издержкам и выгодам. Например, строительство дороги от А до Б, или от Б до С, притом, что расстояние между городами разное, являются неделимыми проектами (дорогу можно либо построить, либо не построить).

Если располагаемый бюджет неограничен, то необходимо сопоставлять эффективность использования ресурсов в частном и государственном секторах. Общественный проект дожен быть принят, если выгоды по нему превышают издержки.

Таким образом, по мнению автора, выбор' правила принятия решения при проектном анализе инвестиций в общественные блага зависит от того, является ли бюджет фиксированным или переменным, а также является ли проект делимым или нет.

Таблица 1

Правила принятия решения при проектном анализе государственных инвестиций в

Бюджет Проект

Делимый Неделимый

Фиксированный Средства распределяются так, чтобы предельные выгоды были равны Вариант, максимизирующий чистые выгоды до тех пор, пока предельные выгоды не станут равны единице

Переменный Финансируются все проекты, до тех пор, пока предельные выгоды не станут равны единице, т.е. пока чистая выгода не станет равна нулю Все проекты с положительными чистыми выгодами

Этот же анализ можно провести при анализе распределения бюджетных средств в рамках одной программы, но по разным регионам.

Как отмечается в работе, для всесторонней оценки эффективности проекта необходим учет не только реальных, но и монетарных выгод. Предположим, что программа повышения национальной конкурентоспособности предполагает государственные инвестиции в развитие отечественного производства. В соответствии с первым проектом

выбирается регион с высокими заработными платами, но с развитой транспортной инфраструктурой, в связи с чем, совокупные издержки ниже. По второму проекту в регионе сборки низкие заработные платы, предприятие является градообразующим, но при этом находится в удалении от транспортных магистралей, в связи с чем, стоимость доставки, а значит и общие расходы окажутся выше. В отсутствие перераспределительных соображений выбирается первый проект, т.к. он обеспечивает более высокий уровень чистых выгод. Но если принять во внимание монетарные факторы, то второй проект поддерживает низкодоходное население, развивает целый регион, его суммарная выгода выше. Противники подобной перераспределительной политики придерживаются точки зрения: инвестиционный проект принимается и реализуется для выпонения конкретных заданных целей, он не может быть одновременно инструментом социальной политики или/и политики выравнивания регионов. Нельзя достичь всех целей, поэтому перераспределение ресурсов целесообразнее осуществлять с помощью системы налогов и трансфертов, а инвестиционные проекты измерять в критериях лэкономические издержки/экономические выгоды.

3. Раскрыты особенности инвестиционной деятельности государства в сфере производства общсегвенных благ, что служит развитию теории государственного регулирования, теории инвестиций, теории эффективности производства.

Государство остается ведущим инвестором в производство общественных благ и стремится наиболее эффективно использовать ограниченные ресурсы, которыми оно обладает. Его целью является максимизация общественного благосостояния, и поэтому среди индикаторов успешности инвестиционного проекта необходимо учитывать не только количественные показатели, но и изменения в благосостоянии. Отсюда разница в оценки эффективности расходов Ч для частного сектора чистая отдача от инвестиций характеризуется прибылью, в то время как для общественного сектора чистая отдача, подлежащая максимизации, - разница между общественными выгодами и общественными издержками.

Именно в силу выделенных особенностей частный бизнес не заинтересован в осуществлении инвестиций в общественные блага без допонительных стимулирующих воздействий со стороны государства. Производство общественных благ относится к классическим провалам рынка, устранение которых берет на себя государство.

Автором при анализе государства как агентства по производству общественных благ были учтены следующие моменты:

- государство может выступать как самостоятельный и единственный производитель общественных благ (оборона от внешней агрессии, установление единых общегосударственных стандартов), так и как партнер частных- структур, поностью финансирующий процесс создания общественных благ (строительство автомобильных дорог или

утилизация мусора); и в том, и в другом случае, государство осуществляет полный объем расходов, связанных с производством общественных благ;

- большинство производимых государством общественных благ можно считать институтами, реализующими спецификацию и защиту прав собственности и свободы. Наблюдается непосредственная зависимость между качеством и объемом предоствляемых общественных благ и улучшением социально-экономического климата в обществе. Например, предоставление дожного объема такого блага, как равномерное распределение доходов, стимулирует наименее обеспеченных членов общества к более активной деятельности.

Таким образом, общественные расходы (если не принимать во внимание перераспределение) уместны при невозможности обеспечения оптимальных размеров финансирования производства отдельных благ посредством только рыночного механизма.

Автором выявлена зависимость объемов производства частных и общественных благ. Общественное благо, предоставляемое совместными усилиями, обладает специфическим свойством - неконкурентностыо в потреблении, что означает сохранение определенного количества блага для потребления, независимо от количества потребляющих. Вместе с тем, следует иметь в виду, что при отсутствии -финансовой поддержки из общественного сектора может произойти недопроизводство ряда частных благ, потребление которых сопровождается значительными позитивными экстерналиями. В этой связи представляется верным следующее предположение: в случае равномерного распределения выгод между потребителями блага, как участвующими, так и не участвующими в финансировании, рыночный спрос илюстрирует предельную полезность данного блага.

Привнося свой вклад в развитие теории общественного сектора автор акцентирует внимание на следующем моменте: для развития сферы производства и предоставления общественных благ важное значение имеет величина денежных средств, которые государство может направить на эти цели. В этом контексте приобретают особое значение такие компоненты общественного сектора как государственные финансы, доходы и расходы государственного бюджета.

Специфика достижения социально-экономических целей, стоящих перед государством в рыночной экономике, предполагает осуществление общественных (государственных) расходов, значимых для реализации перераспределительной функции, для производства общественных благ как государственными предприятиями, находящимися в общественном секторе, так и организациями, не принадлежащими государству. В целях оптимизации объема производимых общественных благ общественные расходы могут направляться на финансирование необходимых государству видов продукции, работ и услуг, производимых в рамках частного сектора. Таким образом, мы считаем, что потребность в

государственном финансировании более значима, чем потребность в государственной собственности.

Особенностью инвестиционной деятельности российского государства на современном этапе является ее программный характер. Программный бюджет отличается от традиционного тем, что все или почти все расходы включены в программы, и каждая программа своей целыо прямо увязана с тем или иным стратегическим итогом деятельности ведомства. При этом возникает необходимость скоординированного использования финансовых и материальных ресурсов различной ведомственной, отраслевой, региональной и иной принадлежности для достижения особо важной цели (федеральной, региональной или муниципальной значимости).

Решение о выборе программного или сметного финансирования той или иной задачи дожно приниматься в каждом отдельном случае на основе анализа сравнительной эффективности достижения целей, имея в виду, что преимущество программно-целевого подхода наиболее ярко проявляется в тех случаях, когда выпонение той или иной функции может быть законтрактовано, т.е. для ее реализации может быть привлечен внешний испонитель. Постепенно программный подход распространяется на все направления бюджетных расходов. За время реализации целевых программ в зависимости от направления ФЦП занимали от 2 до 30% в общем объеме бюджетных расходов, и в будущем их долю планируется довести в целом до 95%.

Согласно таблице 2, в общем объеме предусмотренного финансирования из государственного бюджета программная часть составляет от 65,7% (в 2006 году) до 73,5% (прогноз на 2013 год).

Таблица 2

Предусмотренное финансирование из государственного бюджета с разделением на

программную и непрограммную части (мл рд. руб.)

Годы всего Программная часть Непрограммная часть

в мдр.рубл. в% в мдр.рубл. в%

2006 ' 294,4 193,3 65,7 101,1 34,3 .

2007 470,3 292,9 62,2 177,5 37,7 .

2008 420,3 291,0 69,2 129,2 30,8

2009 496,7 298,9 60,1 197,8 39,9

2010 553,8 321,9 58,1 231,9 41,9

2011 763,2 506,1 66,3 257,0 33,7

2012 577,9 413,0 71,4 165,0 28,6

2013, прогноз 501,1 368,6 73,5 132,5 26,5

Таблица рассчитана автором. Источник: www.info.minfin.ru

Расширение практики применения программно-целевых методов сопровождается совершенствованием типологии целевых программ. Представляется, что целесообразно провести деление программ на основе различий в схемах реализации и уровней сложности администрирования, использования различных критериев бюджетной и экономической эффективности. В данном контексте следует рассматривать:

- программы, реализуемые исключительно или преимущественно за счет средств федерального бюджета,

- программы, основанные на привлечении значительной доли финансирования из региональных, муниципальных бюджетов и частных источников,

- программы, реализуемые преимущественно за счет привлекаемых средств частных лиц и организаций.

В зависимости, от характера программной продукции программы можно разделить на три группы. Первая группа - программы оказания услуг. Они приносят прямую общественную выгоду в виде государственных услуг населению. Их можно назвать основными функциональными программами. Каждая фондирует четкое обязательство ведомства перед обществом, вытекающее из прописанных в мандате ведомства услуг или функций. Вторая группа - разрешающие программы. Они не приносят обществу очевидных выгод, но позволяют делать это другим программам, например, разработка отраслевой стратегии ведомства, регулирование отраслевого рынка, трансферы бюджетных средств другим организациям отрасли. Третья группа - административные программы. Они обслуживают две первые группы программ, и их не надо увязывать со стратегическими итогами деятельности ведомства.

Автор предлагает, что перечень государственных программ дожен быть сформирован единовременно, и охватывать большинство расходов в деятельности органов испонительной власти; государственные программы дожны отражать относительно стабильные направления государственной политики, внесение изменений в перечень реализуемых государственных программ дожно быть исключением, а не правилом; содержание программ и их подпрограмм может уточняться исходя из реализуемых приоритетов (в том числе определенных Основными направлениями деятельности Правительства РФ).

В любом случае, окончательное решение всегда принимается политическим путем с учетом достижения приоритетных стратегических целей общества. В послании Президента РФ Путина В.В. О бюджетной политике в 2013-2015 годах поставлена задача перехода к программному бюджету на 2014 и плановый период 2015-2016 года. Таким образом, предполагается внедрение системы ежегодного анализа эффективности расходов по каждому направлению внутри государственной интегрированной информационной системы управления общественными финансами и системы ответственности за достижение поставленных целей (взамен контроля суммы расходов на конкретное направление, действующего в настоящее время) (см. табл.3). Среди 10 крупнейших отраслей максимальное финансирование получили дорожное строительство (29,5%) и жилищное строительство (18,9%), минимальные инвестиции были реализованы в образование (4,7%) и коммунальное строительство (3,9%).

Таблица 3

Распределение федеральной адресной инвестиционной программы по отраслям _(мрд. руб., 2011 год) 10 крупнейших отраслей__

Отрасль Сумма инвестиций

мрд.руб в % к итогу

Всего 673,4 100

дорожное хозяйство 198,9 29,5

жилищное строительство 127,9 18,9

здравоохранение 77,2 11,5

центральные организации 48,6 7,3

воздушный транспорт 42,3 6,3

культура 40,7 6,0

специальный комплекс 40,7 6,0

электроэнергетика 38,9 5,9

образование 31,6 4,7

коммунальное строительство 26,6 3,9

Таблица рассчитана автором. Источник: л'ил

В исследовании выявлена неравномерность распределения инвестиций в рамках федеральной адресной инвестиционной программы (ФАЙЛ). Среди 10 крупнейших распорядителей средств федерального бюджета по ФАЙЛ следует выделить Росавтодор (объем финансирования 198,6 мрд.руб.), Минобороны (75,2 мрд.руб.) (см. табл.4). Вместе с тем, у Минспорттуризма и Минздравсоцразвития финасирование составило лишь 28,7 мрд. руб. и 28,1мрд. руб соответственно, что явно не соответствует реальным потребностям развития человеческих ресурсов страны.

Таблица 4

10 крупнейших распорядителей средств федерального бюджета по ФАИП

(мрд. руб.), 2011

Распорядители Сумма инвестиций

Росавтодор 198,6

Минобороны 75,2

Минрегион 55,7

Росавиация 40,9

МВД России 34,6

Минкультуры 32,5

Управление делами президента 31,9

Минэнерго 31,8

Минспорттуризм 28,7

Минздравсоцразвития 28.1

Источник: ут\у.шо.тпйп.п

При принятии решения предполагается, что цель бюджетных инвестиций заключается в повышении качества предпринимательского и инвестиционного климата. Бюджетные инвестиции дожны

стимулировать рост частных инвестиций, а не конкурировать с ними. Привлечение частного предпринимательства к общественным проектам в отраслях, традиционно принадлежащих государству или регулируемых

государством, призвано уменьшать нагрузку на государственный бюджет, перераспределять предпринимательский риск между частными и общественными инвесторами, повышать уровень эффективности организации управления.

4. Автором предложены способы привлечения частных инвестиций в сферу производства общественных благ-государственно-частное партнерство и впеките корпоративные социальные инвестиции, что позволило выработать рекомендации по повышению эффективности реализации инвестиционных проектов в сфере производства общественных благ.

Государственно-частное партнерство в сфере производства общественных благ предполагает передачу частному сектору некоторых функции государства, определенных законодательством и гражданско-правовым договором в форме контрактной или институциональной модели с целью привлечения допонительных инвестиций, распределения рисков компетенции И ответственности сторон при сохранении за государством права собственности и функции догосрочного планирования, контроля и регулирования.

В соответствии с известными моделями государственно-частного партнерства автор допонительно выделяет следующие модели ГЧП в общественном секторе:

1. Контрактное ГЧП: строительство, реконструкция, поставка оборудования, оказание специализированных услуг с использованием высокотехнологичного оборудования. При этом контракт может быть заключен в виде инвестиционного, концессионного или операционного соглашения, договора аренды муниципального имущества с внесением необходимых улучшений (реконструкция, модернизация), соглашения о ГЧП (BOT/BOLT и т.д.), контракта на предоставление услуг или управление.

2. Институциональное ГЧП: совместное предприятие с оформлением долей собственности и порядка принятия решения (например, ходинг).

Примерами контрактного ГЧП могут служить:

- инвестиционный контракт: инвестор строит (реконструирует) объект, выпоняя функции генерального подрядчика, и передает его администрации, которая оплачивает результаты работы в рассрочку (примеры: онкоцентр в г. Самара - ACD Research Inc. США; хирургический корпус РКБ № 1, г. Уфа - PROinvest KFT, Венгрия);

- операционные контракты: инвестор строит (реконструирует) объект, эксплуатирует его и передает его собственнику после завершения срока концессионного договора; в отдельных случаях объект возвращается только в случае нарушения концессионного договора1;

' Например, при строительстве Перинатального центра в Казани компанией AVA (Финляндия) местная администрация провела коммуникации и предоставила земельный участок в аренду по льготной ставке,

стимулируя частного инвестора оказывать медицинские услуги

- гибридные контракты: контракты на поставку оборудования, когда администрация оплачивает специализированные услуги на поставку оборудования (гемодиализ - компания Фесфарм (Россия), компания Филипс (Нидерланды)), причем оборудование может быть установлено бесплатно, а расходные материалы оплачиваются отдельно; контракты на построение и управление информационными системами;

- контракты на управление: передача пономочий (набор и управление персонала, закупка, менеджмент, ведение учета и т.д.) и ответственности специализированной управляющей компании (например, концессионное соглашение в рамках государственно-частного партнерства на управление Республиканского центра планирования семьи и репродукции республики Татарстан);

- договор аренды: управление и обслуживание государственного имущества в обмен на получение прибыли. Как правило, арендные отношения предполагают ответственность государства за инвестиции в объекты государственной собственности;

сервисные контракты (аутосорсинг): учреждение передает определённые непрофильные бизнес-процессы или производственные функции на обслуживание компании, специализирующейся в соответствующей области. Если услуги сервиса и поддержки имеют, как правило, эпизодический и случайный характер, ограничены началом и концом, то на аутсорсинг выделяются функции, связанные с профессиональной поддержкой бесперебойной работоспособности отдельных систем и инфраструктуры на основе длительного контракта (не менее 1 года).

Примером институционального альянса может быть слияние государственного унитарного предприятия Медцентр управления делами мэра и правительства Москвы с подконтрольной АФК Система группой компаний Медеи.

Опыт многих стран, которые в течение догого времени используют ГЧП, показывает, что успех и скорость продвижения ГЧП зависит от многих обстоятельств: наличие поной и замкнутой федеральной законодательной базы; наличие консультативного центра поддержки ГЧП по отраслям; подготовка квалифицированных специалистов по подготовке, испонению, регулированию и мониторингу проектов ГЧП.

Вторым способом привлечения частных инвестиций в сферу производства общественных благ может быть развитие корпоративной социальной ответственности, понимаемой как добровольный вклад бизнеса в развитие общества, включая социальную, экономическую и экологическую сферы. В настоящее время корпоративная внешняя социальная политика имеет меньшее значение для российских компаний, чем внутренняя социальная политика. Инвестиции в общественные блага осуществляются стихийно и нецеленаправленно; отсутствуют механизмы выбора приоритетных направлений инвестиций, согласованных со стратегией компании; компании отдают предпочтение краткосрочным

инвестиционным проектам, часто служащим достижению субъективных целей руководства; направление инвестиций зависит от отраслевой специфики компании и часто ггосит вынужденный характер. Фактически все социальные инвестиции, осуществляемые российскими компаниями, детерминируются внутренними потребностями производства и мало связаны с рыночными экстерналиями.

Государство может целенаправленно стимулировать частные инвестиции в общественные блага путем налоговых послаблений, правовых методов, информационной поддержки. Следует отметить необходимость разработки единых стандартов для оценки степени поноты и комплексности процесса осуществления затрат корпораций на общественные блага.

В качестве тенденций развития инвестиций в производство общественных благ автором выделяются:

- расширение видовой структуры субъектов инвестирования (наряду с традиционным государственным сектором, в инвестиционный процесс включаются предприятия частного и некоммерческого секторов, а также смешанной формы собственности);

- включение в процесс инвестирования в производство общественных благ самого человека (через индивидуальные инвестиции в здоровье и образование), гражданского общества (через институт волонтерства и благотворительности) и мирового сообщества (через неправительственные международные организации и институциональных инвесторов);

- увеличение валовых объемов инвестирования в производство общественных благ практически во всех странах.

III. СПИСОК РАБОТ, ОПУБЛИКОВАННЫХ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ

Статьи в изданиях, рекомендованных ВАК:

1. Водяненко О.И. Особенности оценки инвестиционных проектов в общественные блага// Вестник СГСЭУ. 2012. №2 (41). С. 12-15. 0,7 п.л.

2. Водяненко О.И. Специфика корпоративных инвестиций в общественные блага // Вестник СГСЭУ. 2012. №3 (42). С.19-23. 0,7 п.л.

3. Водяненко О.И. Тенденции развития, инвестиций в общественные блага // Вестник СГСЭУ. 2012. №4(43). С. 17-21. 0,7 п.л.

Статьи и тезисы докладов в других изданиях:

4. Водяненко О.И. Инвестиции в производство общественных благ// Экономика и общество в условиях глобализации: вызовы XXI века: материалы международной научно-практической конференции 27-28 сентября 2011 г. / Саратовский государственный социально-экономический университет. - Саратов, 2011. 4.2. С.33-34. 0,2 п.л.

5. Водяненко О.И. Субъекты инвестирования в производство общественных благ / Параграф в колективной монографии Гармонизация интересов субъектов сферы производства общественных благ - Саратов-СГСЭУ. 2011. С. 16-26. 0,5 п.л.

6. Водяненко О.И. Становление квазирыночного механизма в сфере производства общественных благ / Материалы международной научно-практической конференции Модернизация экономики России в контексте глобализации 24-25 января 2012 г.) / Отв. Ред. О.Ю. Соколова. -Саратов: Издательство КУБиК, 2012. С.34-37. 0,4 п.л.

7. Водяненко О.И. Государство как агентство по производству общественных благ / Материалы V заочной Всероссийской конференции Актуальные проблемы и перспективы развития экономики в условиях модернизации. Февраль 2012 г. Саратов, СГСЭУ. 2012. С.27-30. 0, 2 п.л.

8. Водяненко О.И. Выравнивание территорий как цель инвестирования в производство общественных благ 0,2 п.л. Материалы межвузовской научной конференции аспирантов и молодых ученых Стратегии устойчивого развития регионов России 28 февраля 20)2 С. 109-113. Энгельс, 0, 25 п.л.

9. Водяненко О.И, Федорова Ю.В. Качественная характеристика финансовых ресурсов сферы производства опекаемых благ / Параграф в колективной монографии Ресурсный потенциал сферы предоставления опекаемых благ. Саратов: СГСЭУ, 2012. С. 110-132. 1,0 п.л.

Водиненко Олег Игоревич

Инвестиции в производство общественных благ: тенденции и особенности развития

Автореферат

Подписано в печать// /2. 2 Формат 60x84^

Бумага типогр. № 1 Гарнитура Тайме Печать офсетная Уч - иш Я 7 1

Заказ^ Тираж 100 экз.

Издательский центр Саратовского государственного социально-экономического университета 410003, г. Саратов, ул. Радищева, 89. СГСЭУ.

Похожие диссертации