Совершенствование финансовых результатов деятельности ОАО "Универмаг Центральный"
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
оротных средств (собственного оборотного капитала) определяется как разность между собственными и приравненными к ним средствами и внеоборотными активами:
ЧОК = 3+ стр. 550 - 1,
где ЧОК - чистый оборотный капитал, 3 - итог раздела 3 баланса (капитал и резервы), стр. 550 - резервы предстоящих расходов, 1 - итог раздела 1 баланса (внеоборотные активы).
Таблица 8. - Анализ источников оборотных активов
Оборотные активыНа начало годаНа конец годаИзменение за отчетный периодИсточники покрытия оборотных активовНа начало годаНа конец годаИзменение за отчетный периодА123Б1231 запасы и затраты5178678216041 собственные и приравненные к ним источники37323663-691.1 сырье и материалы и другие аналогичные ценности4806051251.1 использованные на покрытие внеоборотных активов57555441-3141.3 расходы на реализацию109129201.2 использованные на покрытие оборотных активов-2023-17782451.4 готовая продукция и товары для реализации4516592714112 краткосрочные обязательства99271100910821.6 расходы будущих периодов73121482.1 краткосрочные кредиты и займы36913484-2072 налоги по приобретенным ценностям1496911-5852.3 кредиторская задолженность и прочие краткосрочные обязательства6236752512893 дебиторская задолженность4971177680Итого136591467210133.1 покупатели и заказчики19225664 3.2 поставщики и подрядчики 9999 3.3 прочая дебиторская задолженность305822517 4 денежные средства599254-345 5 финансовые вложения1201244 ИТОГО789092481358
На предприятии ОАО Универмаг Центральный собственные оборотные средства составили соответственно:
Таблица 9. - Собственные оборотные средства ОАО Универмаг Центральный
ГодЧОК на начало годаЧОК на конец годаИзменение2009-2805-3240-435
Таким образом, за отчетный год ЧОК уменьшился на -435 млн. р.
Проанализируем факторы, влияющие на изменение чистого оборотного капитала в табл. 10.
Таблица 10. - Анализ факторов изменения чистого (собственного) оборотного капитала по методике Минфина РБ, млн.р.
ФакторыРасчет влиянияРезультат влиянияА341 изменение собственных и приравненных к ним источников 3240 - 2805-4351.1.1 изменение уставного фонда272 - 27201.1.3 изменение добавочного фонда4185-4241-562 изменение суммы внеоборотных активов - 1*(6903-6537)-3662.1 изменение стоимости основных средств - 1*(6881-6471)-4102.3 изменение суммы вложений во внеоборотные активы - 1*(22-66)+44Итого3240-2805+435
Результаты показали, что уменьшение величины собственных оборотных средств в большей степени обусловлено увеличением стоимости внеоборотных активов.
2.2.7 Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости
Платежеспособность предприятия - его способность своевременно производить платежи по своим срочным обязательствам.
В процессе анализа изучается текущая и перспективная платежеспособность. Текущая платежеспособность за отчетный период может быть определена по данным баланса путем сравнения суммы его платежных средств по срочным обязательствам. К платежным средствам относятся денежные средства, краткосрочные ценные бумаги, так как они могут быть быстро реализованы и обращены в деньги, часть дебиторской задолженности, по которой имеется уверенность в ее поступлении. Срочные обязательства включают текущие пассивы, то есть обязательства и долги, подлежащие погашению: краткосрочные кредиты банка, кредиторская задолженность за товары, работы и услуги, бюджету и другим юридическим и физическим лицам. Превышение платежных средств над срочными обязательствами свидетельствуют о платежеспособности предприятия.
О неплатежеспособности могут сигнализировать: отсутствие денег на расчетном и других счетах в банке, наличие просроченных кредитов банку, займов, задолженности финансовым органам, нарушение сроков выплаты средств по оплате труда и др.
Текущая платежеспособность внутри отчетного периода может быть определена с помощью платежного календаря, на основании которого определяется коэффициент текущей оперативной платежеспособности, разрабатываются мероприятия, обеспечивающие своевременные расчеты с кредиторами, банком, финансовыми и другими органами. определим платежные средства и срочные обязательства:
Таблица 11. - Платежные средства и срочные обязательства
Платежные средстваСумма, млн. р.Срочные обязательстваСумма, млн. р.1 остаток средств на расчетном счете7651 задолженность по страхованию имущества2162 ценные бумаги9002 оплата счетов поставщиков80373 счета покупателей, подлежащие оплате 82443 погашение краткосрочных кредитов банка11254 поступление средств за реализованные основные средства19804 оплата счетов подрядных строительных организаций4505 прочие поступления денежных средств1805 оплата выданных векселей6486 средства за реализованные ненужные материалы к поступлению8286 оплата задолженности по бюджету26287 остаток денежных средств в кассе1537 выплаты рабочим и служащим33128 поступление дебиторской задолженности7568 перечисления налогов и начислений на оплату труда4329 поступление просроченной дебиторской задолженности8199 выплата депонентской задолженности45Итого1462516893Превышение срочных обязательств над платежными средствами2268Баланс1689316893
Приведенная информация показывает, что на изучаемом периоде предприятие сможет оплатить только 86,6% своих долгов (14625 / 16893), а 13,4% долгов останутся неоплаченными и перейдут в разряд просроченных, что приведет к уплате штрафных санкций, а следовательно к убыткам предприятия.
Ликвидность - это готовность и скорость, с которой текущие активы могут быть превращены в денежные средства. Целесообразно рассчитывать след?/p>