Разработка мероприятий по совершенствованию инвестиционной деятельности предприятий (на материалах ОАО "Михайловский ГОК")
Дипломная работа - Менеджмент
Другие дипломы по предмету Менеджмент
ств снизилась, в то время. Как доля собственных увеличилась, что свидетельствует об улучшении финансового состояния предприятия. В целом же, капитал предприятия к 2008 г. увеличился в 2,2 раза по сравнению с 2007 и 2006 гг.
Рассмотрев состав и структуру имуществ и капитала предприятия, оценим его финансовую устойчивость (Таблица 8).
Таблица 8 - Тип финансовой устойчивости предприятия, млн. руб.
Показатели2006 г.2007 г.2008 г.1. Источники собственных средств26473928109612. Внеоборотные активы35603935105163.Собственные оборотные средства2467307747464.Краткосрочные кредиты и займы2654303043015. Н а л и ч и е собственных оборотных средств и краткосрочных заёмных источников для формирования запасов и затрат3865440579696.Кредиторская задолженность1256132832237.Общая величина основных источников формирования запасов и затрат68747012152628.Величина запасов и затрат3029348049739.Недостаток собств. оборотных средств для формирования запасов и затрат-2092-2627-407410. Излишек собств. оборотных средств и краткосрочных заемных средств для формирования запасов и затрат+ 3490+ 4329+515211 .Излишек общей величины основных источников форм-ния запасов и затрат+2654+ 3030+4301Тип финансовой устойчивостиУстойчивУстойчивУстойчив
Согласно полученным данным, величина запасов и затрат больше собственных оборотных средств предприятия. Равновесие платёжного баланса обеспечивается за счёт краткосрочных кредитов и займов. Предприятие в период с 2006 г.по 2008 г. характеризуется финансовой устойчивостью.
.3 Анализ выполнения плана капитальных вложений предприятия
Анализ выполнения плана капитальных вложений следует начать с изучения общих показателей. Рассмотрим эти показатели по всем трём периодам - за 2006, 2007 и 2008 гг. (Таблицы 9,10,11).
Таблица 9 - Показатели выполнения плана капитальных вложений предприятия за 2006 год
Вид капитальных вложений2006 г.По плану, млн. руб.Фактически по сметной стоимости, млн. руб.Выполнение плана, %Строительно-монтажные работы16601660100,0Приобретение основных средств13901410101,4Прочие капитальные работы и затраты15001500100,0Долгосрочные финансовые вложения250250100,0Всего инвестиций48004820101,4
По данным Таблицы 9 видно, что по всем пунктам капитальных вложений, кроме приобретения основных средств, план выполнен на 100%. План по приобретению основных средств перевыполнен на 1%. В связи с этим, предприятие вынуждено было выделить средств на капитальные вложения больше, чем планировалось на 20 млн. руб.
Таблица 10 - Показатели выполнения плана капитальных вложений предприятия за 2007 год
Вид капитальных вложений2007 г.По плану, млн. руб.Фактически по сметной стоимости, млн. руб.Выполнение плана, %Строительно-монтажные работы2870276096,2Приобретение основных средств13801490107,9Прочие капитальные работы и затраты190190100,0Долгосрочные финансовые вложения410410100,0Всего инвестиций48504850100,0
В 2007 году также произошел перерасход средств на приобретение основных средств, в связи, с чем был недовыполнен план по строительно-монтажным работам на 3,8%.
Таблица 11 - Показатели выполнения плана по капитальным вложениям предприятия за 2008 год
Вид капитальных вложений2008 г.По плану, млн. руб.Фактически по сметной стоимости, млн. руб.Выполнение плана, %Строительно-монтажные работы3150298094,6Приобретение основных средств15001620108Прочие капитальные работы и затраты250250100,0Долгосрочные финансовые вложения500500100,0Всего инвестиций54005400100,0
Анализируя данные Таблиц 9, 10 и 11, можно сделать выводы, что по все трём периодам существуют отклонения от плана капитальных вложений. Наиболее существенные отклонения произошли в 2008 году, а именно:
план по строительно-монтажным работам недовыполнен на 5,4%;
план по приобретению основных средств перевыполнен на 8%;
план по капитальным затратам (в том числе приобретение основных средств) перевыполнен на 20%;
план по долгосрочным финансовым вложениям выполнен на 100%;
Рассмотрим выполнение плана инвестирования по каждому субъекту строительно-монтажных работ и причины отклонения от плана (Таблица 12).
По данным Таблицы 12, можно сделать вывод, что недовыполнен план по вводу в действие склада и цеха из-за недостатка средств финансирования строительства. Затягивание сроков строительства приводит к увеличению остатков незавершенного строительства, что раiенивается, как нерациональное использование капитала.
Таблица 12 - Выполнение плана строительно-монтажных работ предприятия за 2008 год
Объект строительстваПолная сметная ст-ть объектаНезавершённое строительство на начало 2008 г.Объём строительных работ в 2008 г.Ввод в действие объектовНезавершенное строительство на конец 2008 г.планфактпланфактпланфактЦех900480900820310--310Склад132012013201300280--280Гараж379-379330182180--Прочие551-551530430430--Итого:3150600315029801202610-610
В связи с этим выясним, какие изменения произошли в остатках незавершенного строительства. Для этого фактическую сумму затрат по незавершенному строительству на конец 2008 года сравним с плановой суммой на начало этого же года (Таблица 12). Она увеличилась на 10 млн.руб., в связи с невыполнением плана сдачи в эксплуатацию склада для хранения сырья и нового цеха.
Рассмотрим причины перерасхода или экономии средств по каждой статье затрат на строительно-монтажные работы.
Таблица 13 - Анализ состава затрат на строительство за 2008 г
Статья затратСумма затратпланфакт+,-%Материалы280285+5101,0Заработная плана6567+2103,0Содержание и эксплуатация машин и механизмов130133+3102,0Накладные125125-100,0Итого:600610+10101,6Из Таблицы 13 делаем вывод, что произошло отклонение от плановых норм р