Особенности проведения финансового анализа предприятия
Курсовой проект - Экономика
Другие курсовые по предмету Экономика
и отражены на конец года в составе обязательств выданных.
Табл. 2.3 Сопоставление показателей прироста выручки от продажи (реализации) продукции и прироста среднего значения итога баланса за 2011 год.
Показатели2010г.2011г.Темпы прироста, %Выручка от продаж776245912102949 155,92Средняя стоимость капитала (итог баланса)486179113135676270,18
Если темпы прироста выручки от реализации продукции 155,92% ,а прирост итога баланса 270,18%.
Проведем анализ платёжеспособности на основе абсолютных показателей и на основе коэффициентов ликвидности.
Табл. 2.4 Анализ ликвидности баланса в 2010 - 2011 гг.
АКТИВ20102011ПАССИВ20102011Излишек/недостатокплатеж. средствтыс. руб.201020111.Наиболее ликвидные активы (А1)9147719511511.Наиболее срочные обязательства (П1)4352644987805479507-40366542.Быстрореализуемые активы(А2)149768637085212.Краткосрочные пассивы(П2)42117960124181076507-23038973.Медленнореали-зуемые активы(А3)208537580725483.Долгосрочные пассивы(П3)206072030002465580695484.Труднореализуемые активы(А4)3466023634164.Постоянные пассивы (П4)19272712092413-1580669-1728997БАЛАНС484443413095636БАЛАНС484443413095636--
По данным таблицы 2.4 видно, что по состоянию на 2010 г. выполняется соотношение А1>= П1, А2 >= П2, А3>= П3, А4 <= П4, применяемого в отношении абсолютной ликвидности. Поэтому можно утверждать, что баланс предприятия в 2010 г. абсолютно ликвидный, у предприятия достаточно средств, чтобы покрыть текущие обязательства. Предприятие своевременно и полностью способно рассчитаться по своим долгам.
Однако в 2011 г. по группе наиболее ликвидных активов наблюдается недостаток в размере 4036654 тыс. руб., по группе быстрореализуемых активов так же недостаток в размере 2303897 тыс. руб. По группе медленнореализуемых активов виден избыток средств в размере 8069548 тыс. руб. И по 4 группе труднореализуемых активов виден платежный недостаток в размере 1728997 тыс. руб. Таким образом, по данным таблицы 2.4 видно, что в 2011 г. бухгалтерский баланс предприятия не является абсолютно ликвидным. У предприятия не хватает средств для покрытия источников имущества.
Табл. 2.5 Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов организации
Виды источников финансовых результатовАбсолютные величиныОтносительные величиныИзменения2010 год2011 год2010 год2011 годВ абсолютных величинах В структуреВ % к величине на начало 2011 года123456781Собственный капитал1944628213245340,016,23187825-23,77109,661.1Уставный капитал1538550153855031,6511,71--19,941001.2резервный капитал846389090,170,07446-0,1105,271.3Прибыль3976155849948,184,45183779-3,73147,132Источники, приравненные к собственным72955100,010,7395438-,7298,612.1Доходы будущих периодов72710,010-1-0,0198,612.2Резервы предстоящих расходов и платежей-95439-0,73954390,73-3Заемные средства2478294601241850,9745,777648354- 5,2242,63.1Долгосрочные кредиты банков и прочие займы2057115-42,31-2057115-42,31-3.2краткосрочные кредиты банков и прочие займы42117960124188,6645,77559123937,111427,524Привлеченные средства43879748952959,0237,27445649828,251115,64.1кредиторская задолженность43519248922958,9537,24445710328,291124,174.2Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов360530000,070,03-605-0,0483,225Итого (валюта баланса)4861791131356761001008273885-270,18,186Внеоборотные активы55320069088211,385,26137682- 6,12124,897Текущие активы43085911244479488,6297,7481362036,12288,848Чистый оборотный капитал (стр.7-стр.3.2-стр.4)34486151537081---1911534--55,439Собственные оборотные средства (стр.1+стр.2+стр.3.1-стр.6)45550152918845---1636170--35,9210Оборотная часть уставного капитала (стр.1.1-стр.6)985350847668---137682--13,9811Собственные оборотные средства (стр.1-стр.6)13914281441571--50143-103,6
Собственные оборотные средства у предприятия увеличились на 50143 тыс. руб. или на 3,6% по сравнению с 2010 годом. Оборотная часть уставного капитала снизилась на 137682 тыс. руб. или на 13,98%. Собственные оборотные средства уменьшились на 1636170 тыс. руб. или на 35,92%. Чистый оборотный капитал снизился на 1911534 тыс. руб. или на 55,43%.
Табл.2.6 Расчет стоимости чистых активов
Показатели2010г.2011г. Отклонениев сумме (гр.3-гр.2)в %% (темп прироста)123451. Активы1. Нематериальные активы12681073- 19584,622. Основные средства20051324214541632120,763. Незавершенное строительство126844460831924351,694. Доходные вложения в материальные ценности-81188118-5. Долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения *206598327466120868158,56. Прочие внеоборотные активы**13213767474-6466351,067. Запасы184862273571495508527397,988. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям47512427973380461900,779. Дебиторская задолженность***149768637085212210835247,62Краткосрочные финансовые вложения**830691944614113923113,7110. Денежные средства840806537- 775437,7712.Итого активы, принимаемые к расчету (сумма пунктов 1-11)4861791131356768273885270,182. Пассивы13. Долгосрочные обязательства по займам и кредитам2057115-2057115-14. Прочие долгосрочные обязательства ****,*****36053000-605-16,7815. Краткосрочные обязательства по займам и кредитам421179601241855912391427,5216. Кредиторская задолженность435192489229544571031124,1717. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов----18. Резервы предстоящих расходов -95439-95439-19. Прочие краткосрочные обязательства*****7271-1-1,3920. Итого пассивы, принимаемые к расчету (сумма данных пунктов 13-19)2917163110032238086060377,1921.Стоимость чистых активов (итого активы, принимаемые к расчету (стр.12), минус итого пассивы, принимаемые к расчету (стр.20))19446282132453187825109,66
Изучим состояние запасов и затрат предприятия по данным баланса. С этой целью проанализируем изменение материальных оборотных средств организации в абсолютной сумме и в процентах по отношению к базисному периоду, а также изучить структуру средств организации (таблица 2.7.).
Табл. 2.7.Анализ запасов и затрат
Виды оборотных средств2010 год2011 годОтклонениетыс.р.удельный вес, %тыс.р.удельный вес, %СуммаВ %-х к итогу на 2011 год.тыс. р.в%-х пунктах123456781.Сырье, материалы и др. аналогичные ценности78137842.27358987648,7928084986,52459,432. Готовая продукция и товары для перепродажи89658948,5278910037,911892511-10,59311,083. Прочие