Geum.ru

Учебно-методический комплекс для студентов специальности «финансы и кредит» специализации «банковское дело» Издательство

Вид материалаУчебно-методический комплекс

Содержание


Раздел 7. темы и задания для написания контрольных работ
1. Часть контрольной работы.
2. Часть практические задания к контрольным работам
Раздел 8. вопросы для подготовки к зачету
Раздел 9. тест для самоконтроля
Подобный материал:
1   2   3   4   5   6   7
^

РАЗДЕЛ 7. ТЕМЫ И ЗАДАНИЯ ДЛЯ НАПИСАНИЯ КОНТРОЛЬНЫХ РАБОТ



Контрольная работа студентов, обучающихся на отделении заочного обучения состоит их двух частей – теоретико-правовой и практической.

В теоретико-правовой части необходимо выполнить задание по одному их предложенных вариантов законодательных актов, регулирующих инвестиционную деятельность коммерческих банков. Объем ответа на первую часть должно составлять 3 – 4 страницы. Для ответа на предложенный вопрос необходимо воспользоваться тем правовым актом, который указан в Вашем варианте, также можно использовать учебно-методическую литературу.

В практической части решается задача по выбору варианта.

Номер варианта необходимо выбирать по первой букве фамилии в соответствии с ниже представленной таблицей.

Необходимо соблюдать следующие требования к печатным работам:

Шрифт – Times New Roman, кегль – 14, межстрочный интервал. – полуторный, выравнивание по ширине строки, отступ первой строки абзаца – 1,25. Поля: левое - 2,5; правое – 1,5; верхнее – 1,5; нижнее – 1,5.



Номер варианта
Первые буквы фамилий

1
А
Л
Х

2
Б
М
Ц

3
В
Н
Ч

4
Г
О
Ш

5
Д
П
Щ

6
Е
Р
Э

7
Ж
С
Ю

8
З
Т
Я

9
И
У



10
К
Ф





^ 1. Часть контрольной работы.

Выбрать и проанализировать основные статьи, касающиеся правового регулирования инвестиционной деятельности коммерческих банков по вариантам:


1 вариант. Регулирование инвестиционной деятельности банков (в т.ч. ограничения). (Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» № 395-1 от 2.12.1990г)

2 вариант. Место коммерческих банков в инвестиционной сфере. (Федеральный закон «Об инвестиционной деятельности в российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» № 39-ФЗ от 25.02.1999г.)

3 вариант. Коммерческий банк, созданный в форме акционерного общества: инвестиционный аспект. (Федеральный закон «Об акционерных обществах» № 208-ФЗ от 26.12.1995г.)

4 вариант Коммерческие банки как участники ФПГ: инвестиционный аспект. (Федеральный закон «О финансово-промышленных группах» № 190-ФЗ от 30.11.1995г.)

5 вариант Правовое регулирование лизинговых операций в банковском бизнесе. (Фееральный закон от 29.10.1998 № 164-ФЗ «О финансовой аренде (лизинге)")

6 вариант. функции ЦБРФ в регулировании инвестирования банковских средств. (едеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)»)

7 вариант . Рль коммерческих банков в осуществлении иностранных инвестиций. (едеральный закон от 09.07.1999 № 160-ФЗ «Об иностранных инвестициях в Российской Федерации»:

8 вариант . Федеральный закон от 16.07.1998 N 102-ФЗ «Об ипотеке (залоге недвижимости)»: регулирование банковских операций, связанных с ипотекой.

9 вариант . Федеральный закон от 22.04.1996 N 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»: регулирование банковской деятельности на рынке ценных бумаг.

10 вариант. «Налоговый Кодекс Российской Федерации (часть вторая)» от 05.08.2000 N 117-ФЗ: налоговое регулирование инвестирования банковских средств.


^ 2. Часть практические задания к контрольным работам


1 вариант еский банк рассматривает два альтернативных инвестиционных проекта, средняя ставка доходности которых составляет 10%. Риск, определенный экспертным путем, связанный с реализацией проекта «А», - 12%, проекта «Б» - 15 %. Срок реализации проекта – 5 лет. Необходимо оценить эффективность проектов с учетом рисков.

Размеры инвестиций и денежных потоков приведены в таблице.


Таблица к заданию 1.

Размеры инвестиций и денежных потоков

Годы
Проект «А»
Проект «Б»

Денежный поток, тыс. руб.
Коэфф. дисконтирования с учетом риска по ставке 10+12=22%
Приведенные члены денежного потока
Денежный поток, тыс. руб
Коэфф. дисконтирования с учетом риска по ставке 10+12=22%
Приведенные члены денежного потока

0
-120
1.0



-150
1.0



1
35






50






2
40






60






3
45






65






4
40






70






5
30






50









NPV






NPV








2. Кредитная организация рассматривает два взаимоисключающих проекта «А» и «Б», срок их реализации 4 года, «цена» капитала 15%. Требуемые инвестиции составляют для проекта «А» - 100 тыс. руб., для проекта «Б» - 120 тыс. руб. необходимо оценить эффективность проектов с учетом риска.

Размеры денежных потоков и вероятности их поступления приведены в таблице.

Формула расчета имеет следующий вид:





где at - понижающий коэффициент поступления денежных потоков, определенный экспертным путем.


Таблица 1 к заданию 2


Размеры инвестиций и денежных потоков

Годы
Проект «А»

Денежный поток, тыс. руб.,

CFt и IC
Коэфф. дисконтирования с учетом риска по ставке, r=15%
Дисконтированные члены потока, гр. 2 х гр. 3, тыс. руб.
Понижающий коэфф. Поступления денежного потока, at
Откорректированные члены ДПЮ, гр. 2 х гр. 5 ,

тыс. руб.
Дисконтированные члены откорр. ДП, гр. 6 х гр. 3, тыс. руб.

1
2
3
4
5
6
7

0
-100






1,0






1
40






0,9






2
45






0,85






3
50






0,8






4
40






0,75









NPV
х



х
х




Таблица 2 к заданию 2


Размеры инвестиций и денежных потоков

Годы
Проект «Б»

Денежный поток, тыс. руб.,

CFt и IC
Коэфф. дисконтирования с учетом риска по ставке, r=15%
Дисконтированные члены потока, гр. 2 х гр. 3, тыс. руб.
Понижающий коэфф. Поступления денежного потока, at
Откорректированные члены ДПЮ, гр. 2 х гр. 5 ,

тыс. руб.
Дисконтированные члены откорр. ДП, гр. 6 х гр. 3, тыс. руб.

1
2
3
4
5
6
7

0
-120






1,0






1
45






0,8






2
50






0,75






3
60






0,7






4
55






0,65









NPV
х



х
х



3. Определить текущий годовой доход по облигации номиналом 2000 руб, при 110% годовых.

Исходная формула расчета:


Дк= iк х Цн ,


Где Дк - сумма купонных выплат;

iк - купонная годовая процентная ставка (норма доходности);

Цн - номинальная цена облигации


4. Владелец облигации номиналом 1000 рую. При 30% годовых продал ценную бумагу через 150 дней после очередного «процентного дня». Определить купонный доход прежнего и нового владельца (по формуле точных процентов).

Исходная формула расчета:


,


- купонный доход продавца, покупателя:

i к- годовой купонный доход, %;

t – для продавца – количество дней владения облигацией; для покупателя – число дней от даты продажи до очередного «процентного дня».


5. Облигация приобретена инвестором по курсовой (рыночной) цене (Цк) 1400 руб., погашается через 8 лет (n0 по номинальной цене 1000 руб. (Цn). Определить годовую ставку дополнительного дохода (убытка) – iDD/

Исходная формула расчета:

- величина дополнительного дохода (убытка):


DD = Цn - Цк ;

- годовой ставки дополнительного дохода (убытка):




6. Облигация была приобретена инвестором по курсовой цене (Ц) 1400 руб., погашается через лет по номиналной цене (Ц) 1000 руб., купонная ставка 12%. Определить ставку помещения капитала (совокупного дохода за год – ICD0 и ставку совокупного дохода по облигациям за весьсрок займа (iCDЗ).

Исходная формула расчета:

- величины совокупного годового дохода по облигации (СD)^


CDгод = Dк + DD;

- ставки совокупного дохода за год:





или


iCDгод = Iк = iDD,


где I – ставка купонного дохода;

iDD – годовая ставка дополнительного дохода (убытка) облигации;


- величины совокупного годового дохода по облигациям за весь срок займа (CDЗ):


CDЗ = CD х n;


- ставки совокупного дохода по облигации за весь срок займа:





или


7. Определить курс акции (рыночная цена в расчете на 100 денежных единиц), продаваемой по цене 1300 руб., при номи­нале 1000 рублей.

Исходная формула расчета:


Ка = (Цр / Цн ) х 100,

Где Ка – курс акции;

Цр – рыночная цена;

Цн – номинальная цена.


8. Акция номиналом 1000 руб. куплена по курсу 200 и по ней выплачивается дивиденд 60% годовых. Определить текущую доходность инвестированных средств (R — рендит акции).

Исходная формула расчета:


,

,

Где Дд – дивидендный доход;

Ц пр – цена приобретения (эмиссионная или рыночная)


9. Акционерное общество зарегистрировало 8 тыс. обыкновен­ных акций, из которых 7 тыс. было продано акционерам. Через некоторое время АО выкупило собственные акции у акционеров в количестве 400 шт. По окончании отчетного года в соответствии с решением собрания акционеров сумма нераспределенной прибыли, направляемой на выплату дивидендов, составила 132 тыс. руб. Оп­ределить дивиденд на одну акцию (D).

Исходная формула:


,

Где Pr - нераспределенная прибыль, направленная на выплату дивидендов;

А обр – количество акций в обращении.


10. Уставный капитал акционерного общества в размере 100 тыс. руб. представлен 800 обыкновенных и 200 привиле­гированных акций. Чистая прибыль, распределяемая между акционерами, составляет 30 тыс. руб. Фиксированная ставка дивиденда по привилегированным акциям — 25%. Определить размер дивиденда на одну обыкновенную акцию (DAo6)-

Исходная формула расчета:


,


Где Pr- чистая прибыль;

iDАпр – ставка дивиденда по привилегированным акциям;

Апр – количество привилегированных акций;

Аоб – количество обыкновенных акций

^

РАЗДЕЛ 8. ВОПРОСЫ ДЛЯ ПОДГОТОВКИ К ЗАЧЕТУ




  1. Сущность и содержание инвестиций
  2. Инвестиционная деятельности
  3. Классификация форм и видов инвестиции
  4. Инвестиционный рынок: общие положения
  5. Инфраструктура инвестиционного процесса
  6. Двойственный характер инвестиционной деятельности банков
  7. Формы инвестиционной деятельности коммерческих банков
  8. Реальные инвестиции банков
  9. Финансовые инвестиции
  10. Производственные инвестиции
  11. Инвестиции в собственную деятельность банка
  12. Треугольник инвестиционных качеств объектов банковского инвестирования
  13. Понятие и элементы инвестиционной политики банков
  14. Формулирование целей инвестиционной деятельности
  15. Разработка основных направлений инвестиционной политики
  16. Определение источников финансирования инвестиций
  17. Факторы, определяющие инвестиционную политику банков
  18. Понятие инвестиционного риска.
  19. Виды банковских инвестиционных рисков.
  20. Методы анализа банковских инвестиционных рисков.
  21. Методы оценок инвестиционных проектов, применяемые в банковской практике.
  22. Диверсификация активов банка и обеспечения как способ снижения инвестиционного риска.
  23. Влияние ресурсной базы коммерческого банка на инвестиционной риск.
  24. Амортизация – важнейший источник инвестирования в коммерческом банке.
  25. Прибыль банка как источник инвестирования. Формирование и использование инвестиционных ресурсов из прибыли банка.
  26. Формирование уставного капитала банка путем выпуска акций как источника инвестирования.
  27. Депозитные и сберегательные сертификаты как инструменты банковского инвестирования.
  28. Коммерческий банк как посредник между эмитентом и инвесторами.
  29. Финансовый лизинг как форма кредитно–инвестиционной деятельности банка.
  30. Основы инвестирования банковских средств в сферу жилищного строительства.
  31. Ипотечное кредитование как форма инвестирования.
  32. Определение и основные черты инвестиционных банков.
  33. Организация деятельности инвестиционных банков.
  34. Услуги, виды деятельности и источники доходов инвестиционных банков.
  35. Венчурный бизнес в банковской деятельности.
  36. Организация и характеристика андеррайтинга.
  37. Текущее корпоративное финансирование как форма поддержки потенциальных инвесторов.
  38. Традиционные услуги инвестиционных банков: доверительное управление.
  39. Традиционные услуги инвестиционных банков: брокерское обслуживание.
  40. Характеристика дилерской деятельности инвестиционных банков.
^

РАЗДЕЛ 9. ТЕСТ ДЛЯ САМОКОНТРОЛЯ


(выбирать один правильный вариант ответа)

  1. В зависимости от характера участия в инвестициях – инвестиции бывают:
    1. Реальные;
    2. Прямые;
    3. Отраслевые;
    4. Финансовые.
  2. Финансирование инвестиций может осуществляться за счет:
    1. Продажи имущества;
    2. Заработной платы;
    3. Покупки ценных бумаг.
    4. Собственных ресурсов.
  3. К собственным финансовым ресурсам для целей инвестирования относятся:
    1. Кредиты;
    2. Депозиты;
    3. Прибыль;
    4. Выпущенные облигации.
  4. В состав инвестиционной сферы включается сфера:
    1. Капитального строительства;
    2. Развития производства;
    3. Финансовой политики;
    4. Развития торговли.
  5. Одно из основных направлений участия банков в инвестиционном процессе:
    1. Мобилизация средств;
    2. Реализация средств;
    3. Привлечение депозитов;
    4. Размещение депозитов.
  6. Одно из основных направлений участия банков в инвестиционном процессе:
    1. Выпуск ценных бумаг;
    2. Вложения в ценные бумаги;
    3. Открытие счетов клиентам;
    4. Кассовое обслуживание.
  7. К инвестиционным операциям банка относятся следующие операции:
    1. Корпоративное финансирование;
    2. Нахождение объекта инвестирования;
    3. По кредитованию инвестиций;
    4. Брокерская деятельность.
  8. Причинами возникновения инвестиционных рисков могут быть:
    1. Действия заказчика;
    2. Действия реципиента;
    3. Отсутствие действий;
    4. Действия подрядчика.
  9. Внутренние инвестиционные риски включают в свой состав риск:
    1. Форс-мажорных обстоятельств;
    2. Неудовлетворительного выбора подрядчиков и поставщиков;
    3. Вида инвестиционной операции.
    4. Недостаточной диверсификации вложенных средств;
  10. Услуги инвестиционной компании в сфере поддержания текущей финансовой устойчивости своего клиента – это:
    1. Доверительное управление;
    2. Текущее корпоративное финансирование;
    3. Брокерское обслуживание;
    4. Дилерская деятельность.
  11. Коммерческий банк может участвовать в инвестиционном процессе в виде следующих субъектов:
    1. Подрядчик;
    2. Заказчик;
    3. Вкладчик;
    4. Эмитент.
  12. В качестве какого субъекта коммерческий банк не может выступать на инвестиционном рынке:
    1. Подрядчик;
    2. Заказчик;
    3. Посредник;
    4. Реципиент.
  13. Коммерческий банк как посредник может совершать следующие операции:
    1. Формировать венчурный фонд;
    2. Выпускать облигации;
    3. Финансировать инвестиционный проект;
    4. Покупать векселя.
  14. Совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет – это:
    1. Брокерская деятельность;
    2. Трастовая услуга;
    3. Дилерская деятельность;
    4. Доверительное управление.
  15. Элементами инвестиционной сферы являются:
    1. Объекты инвестиций;
    2. Инвестиционный рынок;
    3. Инвестиционные институты;
    4. Инвестиционный проект.
  16. Двойственный характер инвестиционной деятельности банков проявляется – с точки зрения развития экономики государства:
    1. Увеличения участников инвестиционного процесса;
    2. Увеличение доходов общества в целом;
    3. Увеличения ставки рефинансирования;
    4. Снижения инфляции.
  17. Классификация форм инвестиционной деятельности коммерческих банков: к какому критерию относятся вложения в реальные и финансовые активы? В зависимости от:
    1. Цели;
    2. Назначения;
    3. Объекта вложения средств;
    4. Источников.
  18. Классификация форм инвестиционной деятельности коммерческих банков: к какому критерию относятся собственные инвестиции банков и клиентские? В зависимости от:
    1. Объекта вложения средств;
    2. Цели;
    3. Назначения;
    4. Источников
  19. Вложения в недвижимость могут приносить доход в виде:
    1. Процентов;
    2. Комиссионных;
    3. Прироста рыночной стоимости;
    4. Прибыли.
  20. Финансовые инвестиции не включают вложения в:
    1. Недвижимость;
    2. Ценные бумаги;
    3. Срочные депозиты;
    4. Инвестиционные кредиты
  21. Способы снижения инвестиционных рисков при инвестиционном кредитовании (выбрать не верный способ):
    1. Приобретение контрольного пакета акций;
    2. Поручительство правления реципиента;
    3. Долевое участие;
    4. Обеспечение финансовыми гарантиями правительства.
  22. Инвестиции в создание и развитие сторонних предприятий могут носить следующий характер:
    1. Финансовый;
    2. Экономический;
    3. Производственный и непроизводственный;
    4. Организационный.
  23. Коммерческие банки не могут участвовать в финансировании инвестпроектов путем:
    1. Выпуска долговых обязательств;
    2. Предоставления инвестиционного кредита;
    3. Акционирования;
    4. Лизинга.
  24. Инвестиции в собственную банковскую деятельность включают:
    1. Создание финансово-промышленной группы;
    2. Участие в биржевых операциях;
    3. Увеличение заработной платы персонала.
    4. Развитие материально-технической базы.
  25. Законодательные нормативные акты, регулирующие банковскую деятельность, содержат ряд ограничений – ограничение участия коммерческих банков в кредитовании других предприятий – доля собственных средств:
    1. 20%;
    2. 30%;
    3. 25%;
    4. 15%.
  26. Инвестиции, направленные на снижение издержек, совершенствование организации банковского дела являются:
    1. Обеспечивают повышение эффективности банковского дела;
    2. Ориентируют на расширение банковских услуг;
    3. Создают необходимость соблюдения требований ОГР;
    4. Ориентируют на увеличение объема ВВП.
  27. Комплекс мероприятий по организации и управлению инвестиционной деятельностью – это:
    1. Инвестиционная политика;
    2. Инвестиционная стратегия;
    3. Инвестиционная тактика;
    4. Инвестиционный мониторинг.
  28. Определение объема и состава конкретных инвестиционных вложений, разработку мероприятий:
    1. Инвестиционная политика;
    2. Инвестиционная стратегия;
    3. Инвестиционная тактика;
    4. Инвестиционный мониторинг.
  29. Ориентация инвестиционной политики на приращение капитала, стоимости активов, связанная с повышенными рисками - данное направление лежит в основе:
    1. консервативной политики;
    2. агрессивной политики;
    3. умеренной инвестиционной политики;
    4. комплексной инвестиционной политики.
  30. Наиболее надежным и устойчивым источником финансирования банковских инвестиций являются:
    1. Собственные ресурсы;
    2. Привлеченные ресурсы;
    3. Заемные ресурсы;
    4. Комплекс ресурсов
  31. Сопоставление издержек привлечения с доходами от инвестиционной деятельности является важнейшим условием использования:
    1. Привлеченных средств;
    2. Заемных средств;
    3. Собственных источников;
    4. Ценных бумаг.
  32. К стабильным банковским ресурсам относят:
    1. Собственные средства банков и долгосрочные обязательства;
    2. Срочные и сберегательные сертификаты, займы других банков;
    3. Остатки депозитов до востребования;
    4. Векселя.
  33. В мировой практике известно следующее количество моделей построения кредитно-банковских систем:
    1. 2 модели;
    2. 3 модели;
    3. 4 модели;
    4. 1 модель.
  34. В какой модели контроль рисков обеспечивается универсальными коммерческими банками, являющимися одновременно кредиторами реального сектора и главными субъектами финансового рынка:
    1. Американская модель;
    2. Германская модель;
    3. Российская модель;
    4. Японская модель.
  35. Для осуществления операций на рынке ценных бумаг необходимо получить лицензию, которая выдается следующим органом:
    1. Центральный Банк РФ;
    2. Минфин РФ;
    3. Федеральная комиссия по рынку ценных бумаг;
    4. Федеральный совет по финансовым рынкам
  1. Специфический механизм проектного финансирования включает анализ …………. (выбрать пропущенное слово) характеристик инвестиционного проекта:
    1. Финансовых;
    2. Производственных;
    3. Технических;
    4. Технологических.
  2. Первоначально финансированием инвестиционных проектов занимались крупнейшие:
    1. Американские и германские банки;
    2. Канадские и германские банки;
    3. Германские и британские банки.
    4. Американские и канадские банки.
  3. Активно участвуют в проектном финансировании международные финансовые институты, в частности:
    1. МБРР и ЕС;
    2. МБРР и ЕБРР;
    3. ЕС и ЕБРР;
    4. ЕС и ООН.
  4. Выбрать этап реализации инвестиционного проекта, на котором осуществляется выявление проектных рисков, разработка мер по их диверсификации и снижению, выбор схем и условий финансирования и т.п.:
    1. Предварительный отбор проектов;
    2. Оценка проектных предложений;
    3. Ведение переговоров;
    4. Ретроспективный анализ.