Предисловие
| Вид материала | Документы |
- Содержание предисловие 3 Введение, 2760.07kb.
- Томас Гэд предисловие Ричарда Брэнсона 4d брэндинг, 3576.37kb.
- Электронная библиотека студента Православного Гуманитарного Университета, 3857.93kb.
- Е. А. Стребелева предисловие,, 1788.12kb.
- Breach Science Publishers». Предисловие. [3] Мне доставляет удовольствие написать предисловие, 3612.65kb.
- Том Хорнер. Все о бультерьерах Предисловие, 3218.12kb.
- Предисловие предисловие petro-canada. Beyond today’s standards, 9127.08kb.
- Библейское понимание лидерства Предисловие, 2249.81kb.
- Перевод с английского А. Н. Нестеренко Предисловие и научное редактирование, 2459.72kb.
- Тесты, 4412.42kb.
Даже если с 13 до 60 лет (то есть в течение 47 лет) вы будете ежедневно откладывать 1 евро, то вы будете миллионером, а через 5 лет (к 65 годам, то есть к моменту выхода на пенсию) денег у вас будет еще в два раза больше.
Давайте посмотрим на проблему с другой стороны и задумаемся над тем, насколько быстро можно стать миллионером (вкладывая деньги под 12%). Давайте сравним модель ежемесячных накоплений и модель одноразового вклада, который мы «заставим работать» в течение многих лет. Для размышлений предлагаем вам следующую таблицу: сколько я должен вложить (под 12%) и на какой срок, чтобы стать миллионером?
| Срок (годы) | Ежемесячно откладывать | Единовременный вклад |
| 70 | 3,37 | 358,71 |
| 60 | 10,47 | 1114,00 |
| 50 | 32,60 | 3460,00 |
| 40 | 102,01 | 10 746,00 |
| 30 | 324,23 | 33 377,00 |
| 20 | 1085,73 | 103 666,00 |
| 15 | 2098,92 | 182 696,00 |
| 10 | 4458,85 | 321 973,00 |
| 7 | 7756,693 | 452 394,00 |
| 5 | 12 316,88 | 567 426,00 |
Один лишь взгляд на эту таблицу дает понять: если через 20 лет вы хотите стать миллионером, то ежемесячно следует откладывать 1 085,73 евро (или же 103 666 евро за один раз). Если же вы хотите иметь миллион через 7 лет, то ежемесячно вам придется откладывать 7756,69 евро (или же 452 349 евро за один раз).
Решающие факторы — проценты с капитала и ценных бумаг!
Делая подсчеты, мы все время исходим из того, что проценты с капитала и ценных бумаг составляют 12—13%. Это, как вы прекрасно понимаете, очень важный фактор! Многие люди счастливы, получая 5%, большинство же вкладывает деньги под еще меньшие проценты.
Насколько серьезно количество процентов влияет на создание состояния, наглядно демонстрирует следующая таблица. Мы исходили из ежемесячных вкладов в 100 евро и проследили, как с течением времени при различных процентах (3, 5, 13 и 15%) изменяется общая сумма.
Ежемесячные вклады по 100 евро | ||||
| Годы | Под 3% | Под 5% | Под 13% | Под 15% |
| 5 | 6465 | 6801 | 8389 | 8857 |
| 7 | 9334 | 10 034 | 13 587 | 14 713 |
| 10 | 13 974 | 15 532 | 24 398 | 27 522 |
| 15 | 22 697 | 26 738 | 54 951 | 66 851 |
| 20 | 32 830 | 41 122 | 113 262 | 149 724 |
| 25 | 44 601 | 59 587 | 224 547 | 324 353 |
| 30 | 58 274 | 83 287 | 436 932 | 692 328 |
| 40 | 92 606 | 152 761 | 1 615 830 | 3 101 605 |
| 47 | 123 550 | 226 716 | 4 007 127 | 8 820 521 |
| 52 | 149 983 | 297 817 | 7 655 907 | 18 595 295 |
| 60 | 201 443 | 455 839 | 21 549 333 | 61 299 407 |
| 65 | 240 464 | 591 923 | 41 134 835 | 129 177 824 |
| 70 | 285 792 | 766 603 | 78 513 353 | 272 209 958 |
Давайте вместе проанализируем эту таблицу. Сравним эффект процентов на проценты при 3 и 13%. Через 15 лет при 13% у нас будет в 2,4 раза больше денег, чем при тех же вкладах, но под 3%. Через 25 лет денег в первом случае будет в 5 раз больше, через 40 лет — в 17 раз, а через 60 лет — в 100 раз больше!
Еще раз следует подчеркнуть, что цифры в этой таблице свидетельствуют только о том, насколько больше становится различие в накоплениях в зависимости от процентов и процентов на проценты.
Различие это очень существенное (мы уже убедились в этом на примере близнецов Петры и Петера). Можете себе представить, насколько оно внушительно, если речь идет о крупных вкладах.
Один из старейших и наиболее удачливых американских фондов — это фонд Пионеров, который за 70 лет своего существования сумел довести уровень процентов с ценных бумаг до 13,2. Тем, кто вложил деньги в этот фонд давно, удалось увеличить свое состояние на очень крупную сумму. Но есть и еще более удачливые фонды, например фонд Темплтон Гроутс (в среднем 15% за последние 35 лет) и фонд Пионеров 2 (17% за последние 15 лет).
Инфляция, съедающая капитал
Чтобы наши подсчеты были ближе к реальной жизни, мы должны учитывать ежегодное повышение цен, то есть инфляцию.
При некоторых расчетах мы смогли пренебречь инфляцией, потому что она одинаково затрагивает все их составляющие.
Но картина становится другой, если мы хотим подсчитать, как следует вложить деньги, чтобы, скажем, через 20 лет стать миллионером, ведь через 20 лет миллион потеряет половину своей покупательной способности!
Если в 1965 году отправить письмо стоило 20 пфеннигов, а в 1990-м — одну марку, то цена повысилась (за 25 отправленных писем) на 500%, то есть 20% в год. В 1965 году Мерседес 200D стоил 8 600 марок, а в 1990 году — 43 000 марок. Здесь мы тоже имеем дело с повышением цены на 20% в год. Официально уровень инфляции оценивается в 3%, но реально следует исходить из 5% в год.
В качестве «коррекции покупательной способности» к нашей таблице следует еще добавить таблицу потери покупательной способности из-за инфляции. Давайте посмотрим эту таблицу более внимательно.
| Потеря покупательной способности 100 евро по годам при различном уровне инфляции | |||||
| Годы | При 3% | При 4% | При 5% | При 6% | При 7% |
| 1 | 97,00 | 96,00 | 95,00 | 94,00 | 93,00 |
| 2 | 94,09 | 92,16 | 90,25 | 88,36 | 86,49 |
| 3 | 91,27 | 88,47 | 85,47 | 83,06 | 80,44 |
| 4 | 88,53 | 84,93 | 81,45 | 78,08 | 74,81 |
| 5 | 85,87 | 81,53 | 77,38 | 73,40 | 69,57 |
| 6 | 83,29 | 78,27 | 73,51 | 69,00 | 64,70 |
| 7 | 80,79 | 75,14 | 69,83 | 64,86 | 60,17 |
| 8 | 78,37 | 72,13 | 66,34 | 60,97 | 55,96 |
| 9 | 76,02 | 69,24 | 63,02 | 57,31 | 52,04 |
| 10 | 73,74 | 66,27 | 59,87 | 53,87 | 48,40 |
| 11 | 71,53 | 63,81 | 56,88 | 50,64 | 45,01 |
| 12 | 69,38 | 61,26 | 54,04 | 47,60 | 41,86 |
| 13 | 67,30 | 58,81 | 51,34 | 44,74 | 38,39 |
| 14 | 65,28 | 56,46 | 48,77 | 42,06 | 36,20 |
| 15 | 63,32 | 54,20 | 46,33 | 39,54 | 33,67 |
| 16 | 61,42 | 52,03 | 44,01 | 37,17 | 31,31 |
| 17 | 59,58 | 49,95 | 41,81 | 34,94 | 29,12 |
| 18 | 57,97 | 47,95 | 39,72 | 32,84 | 27,06 |
| 19 | 56,06 | 46,03 | 37,73 | 30,87 | 25,18 |
| 20 | 54,38 | 44,19 | 35,84 | 29,02 | 23,42 |
100 евро обладают различной покупательной способностью в зависимости от того, каков уровень инфляции. При 4% покупательная способность падает наполовину через 17 лет, при 5% — примерно через 13 лет, при 6% — через 11 лет, а при инфляции в 7% уже через десять лет 100 евро будут стоить столько же, сколько сейчас 48,40 евро. Ну, а через 20 лет при таком уровне инфляции — всего 23,42 евро.
Неужели инфляция превращает в дым все наши мечты? Неужели возможное богатство так и остается замком, построенным на песке? Наоборот! Она дает понять, насколько важно правильно вложить деньги для их пассивного накопления!
Другими словами: если человек не смог правильно вложить деньги, то он доэкономится до того, что станет очень бедным, потому что инфляция поглотит все, что ему удалось накопить. Давайте поясним это на конкретном примере:
Случай первый. Предположим, мы накопили 1000 евро и вкладываем их под довольно скромные 5%. Это составляет прибыль в 50 евро, то есть через год имеющаяся у нас сумма достигнет всего 1050 евро. Не забудьте, что тут же о себе заявит министерство финансов: с прибыли 50 евро мы выплатим налог 30%, то есть отдать придется 15 евро из 50.
Мы оказываемся владельцами 1035 евро. Теперь добавьте потерю покупательной способности, а это 5% с 1035 евро = 51,75 евро. В результате все, что мы накопили, через год имеет покупательную способность 983,25 евро. Первоначальные 1000 евро уменьшились на 16,75.
Cлучай второй. На свои 1000 евро мы получаем не 5%, а 3,5%. Значит, ежегодная прибыль составляет 35 евро. С 35 евро мы платим налог 30%, что составляет 10,5 евро, и оказываемся владельцами суммы 1024,5 евро. Вносим поправку на 5% инфляции (51,23 евро). То есть покупательная способность составляет 973,28 евро, практически мы потеряли 26,70 евро.
Таким образом состояния не создать. Мы увеличиваем сумму за счет процентов, но все тут же съедается инфляцией! Итак: разумный вклад денег очень важен именно из-за инфляции. Для создания капитала без вложения накопленных средств в акции не обойтись! Давайте рассмотрим среднюю ежегодную прибыль при государственном займе, на валютном рынке и с акциями в течение 40 лет.
Средняя годовая прибыль в течение 40 лет (1951—1990 годы) составила: при государственном займе — 5,5% в год, на финансовом рынке — 5,7%, акции же принесли прибыль 11,6%!
При этом разумное вложение денег в акции может принести гораздо больше прибыли, чем усредненные 11,6%!1
1 Источник: Меррил Линч. — Прим. автора.
Просто на акции прибыль гораздо большая, чем во всех остальных случаях. Но обязательным здесь является умение разумно к ним относиться.
За акции говорит и еще один аргумент: инфляция повышает курс акций! Потому что там, где снижается ценность денег, повышается значимость других ценностей. То, что является инфляцией для денег, для всего остального оборачивается увеличением ценности.
Наступило время тщательно обдумать вопрос об акциях как возможной стратегии вложения накопленных средств. Самые осторожные оценки исходят из того, что в Центральной Европе люди основательно и надолго вкладывают свои деньги в акции. Но при этом 80% вкладчиков делают все-таки дилетантские ошибки, которые создали акциям славу «института высокой степени риска».
Использовать систему капитала в собственных целях
Деньги, как вы уже знаете из первой части книги, являются гениальным эволюционным фактором, который с превращением в капитал приобрел огромную экономическую силу. Великим достижением последних 200 лет стали инвестиции денег (капитала) в предпринимательство. Это дает возможность способным людям сконцентрировать экономические силы и построить крупные предприятия на пользу человечеству. От системы капитала мы все получаем выгоду:
в лице рабочих и служащих, потому что на таком предприятии можно получить рабочее место и доход;
в лице предпринимателей и основателей фирм, которые сами получают инвестиции, реализуя таким образом свои предпринимательские концепции и создавая рабочие места для других;
в лице потребителей, которые получают возможность покупать промышленные товары, превратившиеся в «массовую продукцию», по низким ценам. (Насколько беднее был бы каждый из нас, если бы не существовало автомобилей, холодильников, стиральных машин, телефонов, телевизоров, компьютеров...);
в лице граждан нашего общества, которые через налоги предпринимателей получают развитую инфраструктуру (дороги, а также образовательные учреждения, больницы).
В этой системе мы живем, как рыбы в воде. Но, тем не менее, очень небольшое число людей используют возможность разумно вложить деньги и заставить работать на себя капитал (который является производственным фактором), то есть вложить часть своего состояния в акции. Акции являются основой системы капитала.
Раньше фирмы еще являлись семейными предприятиями. Но если это предприятие занимает выгодное место на рынке, если у него есть возможность расширяться, то ему регулярно требуются инвестиции, которые семья в одиночку уже не способна обеспечивать. Поэтому фирма превращается в акционерное общество, которое ищет совладельцев (инвесторов), способных вложить в предприятие необходимый для развития капитал.
За эти инвестиции акционеры ежегодно получают свою часть прибыли, дивиденды. (Может быть, подобная схема преувеличенно проста. Но именно здесь и начинаются ошибки многих вкладчиков, которые, принимая решение вложить деньги в акции, забывают про дивиденды!) Дивиденды являются первой прибылью акции, то есть сертификата, подтверждающего ваше участие в прибыли предприятия.
С помощью акций мы превращаемся в официальных совладельцев, инвесторов предприятия. Но на самом деле акции очень редко получают на самом предприятии. Обычно это делают на рынке ценных бумаг, который называется биржей. Здесь совершают сделки с акциями по актуальным на текущий день ценам. В этом и заключается второй шанс на получение (торговой) прибыли.
Цена на акцию может колебаться. Акция может продаваться выше номинала (ее реальной стоимости) или ниже (ее реальной стоимости). Если выгодно купить акции, которые сегодня «идут» ниже номинала, то потом их стоимость будет расти и, возможно, поднимется выше номинала. Тогда акции можно будет продать, получив прибыль. (То есть мы торговали акциями: купили, пока они были дешевы, и продали, когда они подорожали.)
Такова вторая возможность получить прибыль на акциях. Дело в том, что колебание цен — это, в большой степени, фактор психологический, связанный с тем, как люди оценивают перспективы развития того или иного предприятия.
В качестве примера можно привести фирму Microsoft Билла Гейтса (возможно, этот человек уже стал самым богатым в мире).
Акция фирмы «Майкрософт» в 1985 году стоила 1,93 доллара. Через 10 лет ее биржевая стоимость достигла 90,5 доллара. Если бы в 1985 году мы купили акции этой фирмы на 10 000 марок, то в 1995 году смогли бы продать их за 468 000 марок. За десять лет наше состояние возросло бы в 46,8 раза! (На этом большую прибыль получили сотрудники фирмы Майкрософт, которые когда-то приобрели эти акции со скидкой.)
Без риска не будет никаких процентов
Безусловно, на рынке акций никаких гарантий нет. Если вы вкладываете свое состояние в предприятие, покупая его акции, а предприятие вдруг становится банкротом, то, как правило, вы теряете все деньги. Если вы покупаете акции выше номинала, а потом их курс падает, то (в панике) вы можете продать их хоть за какие-нибудь деньги, терпя при этом убытки. Но и в том, и в другом случае вы глупо вложили деньги, совершив дилетантские ошибки. Этого нужно избегать.
Опять к нам на помощь могут прийти близнецы Петра и Петер, которые дадут возможность увидеть наше отношение к «риску» в новом свете.
На тридцатилетие каждый из них получил в подарок 10 000 марок. Петер вложил свои деньги на 30 лет под ежегодные 7%.
А вот Петра разделила свои деньги на четыре части по 2500 марок и купила на них акции четырех разных предприятий.
В 60 лет они сравнили свои результаты. За 30 лет Петер увеличил свое состояние в 7,6 раза. Теперь у него 76 000 марок.
Петра призналась, что три ее вложения оказались химерой, там она потеряла все свои деньги, и добавляет: «Но, по крайней мере, 2500 марок я вложила под 16%!» Естественно, Петер хочет знать, какова сейчас стоимость ее акций. «214 000 марок, причем они освобождены от налогов», — коротко и сухо отвечает Петра. Если даже исходить из 10 000 марок и потери 75% начального капитала, то ее состояние все равно увеличилось в 21,4 раза. И в 60 лет — у Петера второе просветление!
Даже при таком невероятном случае, как потеря 75% вложенного капитала, высокие прибыли могут все компенсировать с лихвой, как мы только что и увидели на примере.
Не идти на риск при создании пассивного состояния, на самом деле, намного рискованнее! «Кто не рискует, тот не выигрывает!» Не забывайте это простое, но очень нужное правило. Если человек ничего не делает, то он не совершает ошибок. Но, не совершая ошибок, мы ничему не учимся, и жизнь проходит мимо.
Не следует забывать и еще одно обстоятельство: банки, которым мы предоставляем свои деньги под обычные проценты, «инвестируют» их с таким же, а то и большим рыночным риском! Но то, что получает банк благодаря своим инвестициям, — это все наш с вами проигрыш. Верно и обратное: наша прибыль — их «потеря».
Наша цель — создание долгосрочного капитала
Биржа живет за счет колебания курса ценных бумаг. Самая большая ошибка, которую может совершить дилетант, — это купить и быстро продать акции из-за чувства страха или элементарной жадности.
Мы с вами говорим о долгосрочном пассивном состоянии на 10, а лучше 20 или даже больше лет. Таким образом, колебания сегодня вас интересовать не должны. Исходить следует из больших промежутков времени, в течение которых крупнейшие фирмы мира все равно «выплывут». Приняв решение относительно стратегии вкладов, дайте возможность своему капиталу расти, не обращайте внимания на ежедневные колебания курса, отложите эмоции в сторону, пусть ваш капитал развивается без вашего участия.
Разумно вложив деньги, мы в качестве отдаленной цели выбрали финансовую независимость, возможность жить на проценты с капитала!
Но эта цель совсем не подразумевает отсутствие активного дохода. Мы хотим только покрыть свои расходы на жизнь процентами. Давайте зададим себе следующие вопросы.
Сколько денег мне нужно при их сегодняшней покупательной способности, чтобы достичь финансовой независимости, то есть чтобы не иметь необходимости зарабатывать на жизнь (например, 2500 евро в месяц)?
Когда я смогу достичь этой цели (например, через 10 лет)?
Каким должен быть мой капитал, чтобы я мог ежемесячно получать 2500 евро за счет процентов, не трогая сами сбережения? Здесь: 375 000 евро (2500 евро в месяц в год составляют 30 000 евро. Это 8% искомого капитала, то есть сам капитал равен 375 000 евро). Если за 10 лет мне удастся накопить 375 000 евро, то в месяц я смогу брать 2 500 евро, не трогая сам капитал.
Сколько денег я должен откладывать ежемесячно, чтобы через 10 лет выйти на нужную сумму при вкладе под 13%? В месяц эта сумма составит 1537 евро (в соответствии с таблицей 5, при 13% 100 евро увеличиваются до 24 400 евро. Состояние, которое я хочу иметь, больше в 15,37 раза (375 000 : 24 400), то есть в месяц я должен откладывать в 15,37 раза больше, чем 100 евро: 15,37 100 = 1537 евро).
Все эти подсчеты выглядят вполне мирно. Но минуточку! А как же уровень инфляции? И наше состояние, и ежемесячные проценты за 10 лет потеряют часть своей покупательной способности! Если исходить из ежегодной инфляции в 5%, то наше состояние, согласно таблице 6, будет составлять уже не 375 000, а всего 224 513 (если считать по сегодняшним ценам). То есть ежемесячные проценты, составляющие 2 500 евро, будут иметь ценность 1497 евро (подсчеты проводятся так же, в таблице даны цифры на 100 евро, выводится соотношение — и ответ готов).
Эту «проблему» на самом деле решить очень легко. Нужно только отдавать себе отчет в том, что процент накоплений зависит от уровня инфляции, то есть 1537 евро через 10 лет тоже превратятся в 920,2 евро. Если в течение 10 лет уровень накоплений останется постоянным, то с ростом инфляции мы будем вкладывать все меньше покупательной способности, хотя наш доход растет и с течением времени вы получите возможность откладывать большую сумму! Мы просто используем эти ножницы в собственных целях!
Ситуацию мы просто перевернем: достигнем нужных цифр при сегодняшней покупательной способности, ежегодно увеличивая откладываемые суммы ровно на столько, на сколько увеличивается инфляция! Вот и все! Это очень просто.
Итак, в первый год вы откладываете 1537 евро в месяц, на следующий год увеличиваете размер вклада, скажем, на 5% и переходите на сумму 1614 евро (1537 + 1537 5 : 100). Это простое решение имеет то преимущество, что мы в состоянии привести размер вклада в соответствие уровню инфляции. Если вдруг в какой-то год уровень инфляции достигнет 7%, то и вы должны будете увеличить размер вкладываемой суммы на 7%. В принципе, неважно, каким будет ваше состояние через 10 лет. Наши ежемесячные проценты в любом случае должны обладать покупательной способностью, равной покупательной способности 2500 евро на сегодняшний день. А именно это и было нашей целью.
Мы специально в качестве примера выбрали относительно небольшой срок (10 лет), чтобы показать, что возможно все. На самом деле ежемесячно откладывать 1537 евро может далеко не каждый.
В следующей таблице мы возьмем нашу основную цифру (2500 евро покупательной способности реализуется только за счет процентных отчислений, деньги вложены под 13%) и попробуем проиграть разные варианты накоплений в зависимости от срока. Если вы просчитывали вместе с нами предыдущие цифры, то сейчас сможете произвести подсчеты для таблицы самостоятельно.
| При ежемесячных процентах в размере 2500 евро | 7 лет | 10 лет | 15 лет | 20 лет |
| Фиктивный размер вклада | 375 000 | 375 000 | 375 000 | 375 000 |
| Ежемесячная стартовая сумма накоплений | 2760 | 1537 | 682 | 331 |
На всякий случай прокомментируем эту таблицу еще раз с другой точки зрения: если вас устроит 20-летний срок, чтобы выйти на процентные отчисления, по покупательной способности равные нынешним 2500 евро (при 8% выплат с капитала), то сейчас следует начать с 331 евро, вложенных под 13%, повышая сумму вклада ежегодно в зависимости от уровня инфляции. «Фиктивный размер вклада» нам нужен только для того, чтобы иметь возможность подсчитать ежемесячно откладываемую сумму. Этот размер не говорит о том, каков будет номинальный размер этого вклада, но реально он будет соответствовать сегодняшней покупательной способности 375 000 евро!
Возможно, часть своего пассивного дохода вы уже покрываете государственной пенсией, пенсией от предприятия, страховкой или деньгами, полученными за сдачу недвижимости в аренду. Тогда вам будет достаточно небольшой части процентов с вашего состояния.
Произведем расчеты для 1000 евро и сведем полученные результаты в таблицу.
| При ежемесячных процентах в размере 1000 евро | 7 лет | 10 лет | 15 лет | 20 лет |
| Фиктивный размер вклада | 150 000 | 150 000 | 150 000 | 150 000 |
| Ежемесячная стартовая сумма накоплений | 1104 | 615 | 273 | 132 |
Сравнив две таблицы — на 2500 евро и на 1000 евро, можно заметить, что все данные изменились примерно в 2,5 раза. Поэтому вам будет несложно сделать расчеты, исходя из своих личных потребностей. Вам хочется получать 4000 евро в качестве процентов? Тогда умножьте числа из таблицы для 1000 евро на 4.
Еще раз хочется повторить, что в первоначальных расчетах инфляцией можно пренебречь. А вот второй шаг — ежегодное увеличение размера вклада в соответствии с уровнем инфляции. Это дает возможность компенсировать фактическую инфляцию, и расчет снова оказывается правильным.
Наверное, задачек по математике для школьников 10-го класса уже достаточно! Вы смогли разобраться в наших примерах? У вас есть дети? Если они уже изучали проценты, то, наверное, смогут проверить ваши расчеты. (Может быть, вы вместе со своими детьми освежите в памяти свои познания в области математики!) Если человек хочет обращаться с деньгами, как настоящий мастер, то он должен уметь мастерски жонглировать цифрами.
Упражнение мастера № 19
Пожалуйста, подумайте, какие деньги вам нужны для вашей личной финансовой свободы, и внесите соответствующие цифры в предлагаемый ниже финансовый план (может быть, учитывая государственную и производственную пенсию, страховку, взносы за сдаваемую в аренду недвижимость и другие формы предполагаемых доходов, способных обеспечить вашу старость)!
Финансовый план моей финансовой независимости
Через сколько лет мне хочется достичь финансовой независимости?
________________________________________________________________________
Какие виды пассивного дохода будут к этому моменту в моем распоряжении (пенсия, страховка, доходы от сдачи в аренду и т. д.)?
________________________________________________________________________
Какой пассивный доход мне хотелось бы иметь дополнительно от процентов с моего состояния (процентная рента)?
________________________________________________________________________
Сколько мне нужно откладывать в месяц, чтобы за имеющийся у меня срок создать такое состояние?
________________________________________________________________________
Сколько я откладываю сейчас (например, складываю в сейф, чтобы обезопасить себя в финансовом отношении)?
________________________________________________________________________
Какова разница? Сколько мне нужно откладывать еще, чтобы достичь цели?
________________________________________________________________________
Как это осуществить? Как повысить свой активный доход?
________________________________________________________________________
Когда я начну выполнять свой финансовый план (например, когда в сейфе окажется сумма, достаточная для моей финансовой безопасности)?
________________________________________________________________________
Какие предпосылки мне следует создать, чтобы иметь возможность выполнить свой финансовый план?
________________________________________________________________________
Теперь — действовать, как мастер!
Как можно улучшить полученные результаты?
1. Если ежегодное увеличение процента отчислений будет больше, чем уровень инфляции (мы должны обогнать инфляцию).
2. Если мы вложим деньги не под 13%, а на более выгодных условиях (акционерные фонды дают возможность получать еще большие прибыли).
3. При снятии более 8% (но при условии, что само состояние вы не трогаете).
После того, как вы составили свой финансовый план, мы переходим к решающему вопросу: а как сделать, чтобы получать 13% прибыли и больше с ценных бумаг?
Итак, следующая тема — разумная стратегия вкладов!
Стратегия безопасности: создание капитала в акционерном фонде
Не нужно быть профессиональным биржевиком, чтобы иметь возможность, владея акциями, получать прибыль выше среднестатистической.
Уже более 70 лет существуют акционерные фондовые общества, которые профессионально (с помощью менеджеров) вкладывают деньги своих вкладчиков. В этих обществах действуют интересные принципы, которые создают определенную безопасность и помогают получить относительно высокие проценты каждому, кто владеет акциями. Такие фондовые общества владеют акциями, по крайней мере 20, а иногда и более 100 фирм, поэтому делают риск управляемым. Такой фонд иногда в состоянии помочь тому или другому «проигравшему» получить особенно хорошие акции и снова встать на ноги (вспомним Петру). Такой фонд управляет и риском, и шансами. В таких организациях не делают одной из типичных ошибок, распространенных среди тех, кто торгует акциями, — они никогда не ставят на одну карту все.
У фондов есть и еще одно преимущество: ежемесячно они могут выходить на одни и те же твердые уровни вкладов! Например, такой фонд ежемесячно снимает с вашего счета для создания состояния 100 евро или, скажем, 500. Поэтому вам не приходится каждый раз задумываться, какие акции стоит приобрести. У вас есть ваш личный финансовый план, в соответствии с которым фонд просто снимает ваши деньги. В таких фондах не делают и второй распространенной ошибки — они не совершают невыгодной покупки акций на весь капитал. (Иногда кажется, что сейчас эти акции выгодны, сюда вложены большие деньги, а через два дня курс сильно понижается. Человек впадает в панику, боится потерять все, тут же распродает все акции и терпит при этом убытки.)
При нашей стратегии вкладов разумно сохранить верность однажды выбранному фонду хотя бы на один рыночный цикл (5 лет), а еще лучше — на все время, пока не будет достигнута ваша цель. Фонды избегают и третьей основной ошибки в торговле акциями: здесь не покупают и не продают на основе одних эмоций (страха, жадности). В фондах легче дисциплинированно и в течение долгого времени следовать выбранной стратегии вкладов.
Фонды — это «противоядие» опасной спекуляции акциями. Многие, прежде всего молодые люди, вкладывают деньги в акции с расплывчатой целью «быстро разбогатеть» и получить на спекуляциях огромные прибыли. В принципе, спекулянты — это игроки, которые точно так же могли бы проигрывать свои деньги в казино. Одним из самых крупных спекулянтов считается американец Джесс Лористон Ливермор. Он жил в начале этого века. Через его руки прошли миллиарды долларов. Но умер он в бедности.
На рынке акций не может быть никаких гарантий, точно так же, как у торговца, у которого вы покупаете продукты, не может быть никаких гарантий, что цены на его товар не изменятся в течение долгого времени. Это связано со спросом и предложением, то есть теми принципами регулирования, в соответствии с которыми существует наша экономическая система. Но если фонд в течение нескольких лет постоянно добивался 15% прибыли, скорее всего, он будет делать это и дальше. В лучших немецких фондах за последние 20 лет уровень процентов в среднем составлял больше 12, а в некоторых из них в последние годы удавалось получить свыше 30%.
Вкладывая деньги в фонд, можно поинтересоваться, к какой экономической отрасли относятся фирмы, акции которых приобретаются. В некоторых экономических отраслях высокий уровень прироста, поэтому и курс акций здесь повышается непропорционально высоко.
Непрямое владение акциями через акционерный фонд имеет, естественно, и все выгоды прямого владения: не существует «срока действия договора», свои деньги из фонда можно забрать в любой момент, так же, как и в случае с акциями, фондовые прибыли через год освобождаются от налога.
Удобство и относительная безопасность не бесплатны. Необходимо выплачивать членские взносы и ежегодные административные взносы. Если вы решили сменить фонд, то это приведет к дополнительным расходам! Поэтому лучше потратить какое-то время и выбрать наиболее подходящий из них, чем бегать из одного фонда в другой.
Подведем итоги разговора о стратегии вкладов, целью которых является финансовая независимость.
Точно определив цель (финансовый план моей финансовой независимости), мы знаем, чего хотим, нам известны целевой размер состояния, сроки выполнения программы и та сумма, которую следует откладывать ежемесячно. Это лучшие предпосылки для использования рынка акций в целях создания прибыльного состояния.
Акционерные фондовые общества помогут нам оптимальным образом достичь поставленной цели. Идеальная и самая разумная стратегия вкладов для создания финансовой независимости — постоянно инвестировать свои ежемесячные накопления в один фонд, не меняя его как можно дольше, желательно до того момента, когда будет достигнута цель.
Создание капитала за счет детских денег
Как только вы выбрали фонд и запустили программу создания финансовой независимости путем вложения денег в акции, следует задуматься, а не подходит ли этот метод и для того, чтобы обеспечить будущее своих детей (например, для того, чтобы дать им образование).
Давайте еще раз предоставим слово цифрам. Предположим, что при создании состояния для детей вы используете детские деньги, которые тоже вложите в фонд акций. Что может из этого получиться?
Итак, мы ежемесячно откладываем детские деньги в размере 125 евро.
| Срок накопления | Под 3% | Под 5,5% | Под 13% |
| От 0 до 18 лет | 35 743 евро | 46 054 евро | 106 235 евро |
| От 0 до 25 лет | 55 751 евро | 80 499 евро | 278 866 евро |
Вложив деньги в фонд акций под 13%, вы создадите для своего ребенка такие условия, что, получив образование (25 лет — максимальный возраст, до которого можно получать детские деньги), он сможет тут же уходить на пенсию! Ежемесячно ваш ребенок сможет брать 2 000 евро, не трогая основной капитал. Следуем этой логике и дальше: что будет, если в то состояние, которое накопится к 25 годам, продолжать «инвестировать» деньги, то есть не снимать проценты? Основной капитал останется нетронутым (ничего не забирать и ничего не вкладывать) и будет продолжать расти.
Следующая таблица показывает, насколько возрастет это состояние, если его не трогать до того момента, когда ваш ребенок пойдет на пенсию.
| До 35 лет | = | 946 630 евро |
| До 45 лет | = | 3 213 398 евро |
| До 55 лет | = | 10 908 094 евро |
| До 65 лет | = | 37 028 260 евро |
| До 70 лет | = | 68 222 169 евро |
Удивительный рост состояния за государственный счет! Разве это не великолепная индивидуальная «пенсионная реформа» для ваших детей? Даже если принять во внимание значительное снижение покупательной способности. Даже «очищенное от инфляции» состояние в 15 миллионов евро при 8% ежемесячно будет приносить 100 000 евро.
Освободиться третий раз (отпустить деньги в свободное плавание)
В этой главе мы познакомились с двумя простыми, но эффективными методами, как заставить деньги циркулировать, как «посеять» их таким образом, чтобы собрать большой урожай. Мастерское обращение с деньгами проявляется в умении отпустить деньги в свободное плавание по системе создания богатства. Для этого надо научиться доверять этой системе.
Система обогащения в Природе создала невероятный избыток. Через год из одного семени пшеницы вырастает колос с 50 семенами. Зернышко за один год увеличилось в 50 раз! Это естественная прибыль 5 000% в год. При таком потенциале природа играючи перенесет любые потери. Достаточно того, чтобы в плодородную землю попало 10% этих зерен. Они созреют, а еще через год появится пять колосьев с 250 семенами. Остаток Природа благородно жертвует на корм для птиц и грызунов, часто это больше 90% их «дохода».
Насколько мизерной в таком случае представляется прибыль в 15%, неплохая для нашей системы капитала! Но и она работает в логике роста, аналогичной естественной системе обогащения.
Если человечество поймет, что природа создает богатство благодаря кооперативной системе, а не конкуренции «сильных мира сего», то кооперативная система капитала даст всему человечеству возможность получать еще большие проценты.
Предложение «сеять деньги и собирать урожай» — это нечто большее, чем метафора или сравнение. Все дело в том, чтобы свой семенной фонд (сэкономленные деньги) посеять (то есть отпустить!) в плодородную почву (под высокие проценты). Если вы хотите получить большой урожай, то нельзя вытаскивать ростки и делать из них салат. Для созревания необходимо время (деньги следует вкладывать на долгий срок).
Уметь вкладывать деньги и отпускать их — это выражение доверия как к естественной системе обогащения, так и к системе капитала, которая заставляет эти деньги расти и развиваться подобно посевам. Для мастерского обращения с деньгами нужно брать пример с Природы и использовать систему капитала для обогащения.