А. О. Артемьев подпись И. О. Фамилия Дата «15» мая 2007 г

Вид материалаОтчет

Содержание


Основные тенденции развития отрасли экономики, в которой эмитент осуществляет основную деятельность за последние 5 завершенных ф
Основные факторы, оказывающие влияние на состояние отрасли.
Общая оценка результатов деятельности эмитента в данной отрасли.
Оценка соответствия результатов деятельности эмитента тенденциям развития отрасли.
Причины, обосновывающие полученные результаты деятельности (удовлетворительные и неудовлетворительные, по мнению эмитента, резул
Прогноз в отношении продолжительности действия факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента.
Существенные события/факторы, которые могут улучшить результаты деятельности эмитента, и вероятность их наступления, а также про
ОАО «Пивоваренная компания «Балтика»
Предполагаемые конкуренты эмитента на территории России.
Основные существующие конкуренты эмитента за рубежом.
Предполагаемые конкуренты эмитента за рубежом.
Факторы конкурентоспособности эмитента.
Наименование факторов конкурентоспособности эмитента
V. Подробные сведения о лицах, входящих
5.1. Сведения о структуре и компетенции органов управления эмитента.
Компетенция Собрания в соответствии с уставом эмитента.
Компетенция единоличного исполнительного органа эмитента (Президента) в соответствии с уставом эмитента.
Кодекс корпоративного поведения (управления) эмитента либо иной аналогичный документ.
Сведения о наличии внутренних документов эмитента, регулирующих деятельность его органов.
Подобный материал:
1   ...   8   9   10   11   12   13   14   15   ...   36

4.5. Анализ тенденций развития в сфере основной деятельности эмитента.

Основные тенденции развития отрасли экономики, в которой эмитент осуществляет основную деятельность за последние 5 завершенных финансовых лет.

С середины 80-х годов в России (ранее - СССР) происходило падение объемов производства пива (с 350 млн. дал в 1985 г. до 208 млн. дал в 1996 г.). Обусловлено оно было главным образом кризисом в экономике, вызвавшим общий спад производства в стране. Сильное негативное влияние на состояние отрасли оказала проводимая с середины 80-х годов антиалкогольная кампания. Удорожание сырья и энергоресурсов привело к росту отпускных цен на продукцию, что, при падении покупательской способности населения, обусловило снижение спроса на пиво. Данная ситуация усугублялась наличием на рынке значительной доли недорогой импортной продукции. Несовершенство системы налогообложения, в частности, политики в области акцизов и таможенного законодательства, также оказало сдерживающее влияние на развитие отрасли.

До 1996 г. ставка акциза составляла 40 %, в 1996 г. она была снижена до 15%. В 1997 г. размер акцизного сбора был уменьшен, и с этого года наметилась тенденция роста. Так, в период с 1997 г. по 2001 г. объем производства пива в России увеличился почти в 3 раза - с 26,1 до 63,4 млн. гл. На сегодняшний день пивоварение является одной из наиболее динамично развивающихся отраслей народного хозяйства, и вносит значительный вклад в формирование доходной части бюджета.

Темп роста рынка в 2006 году составил 10%, потребление пива достигло 96 млн. гл., что превысило рост категории годом ранее (в 2005 г. рынок вырос на 6%) . На такие результаты индустрии повлияли как продолжающееся изменение структуры потребления, отмеченное переходом от крепкого алкоголя к пиву и функциональным напиткам, роста среднедушевого потребления, дальнейшее развитие рынка пива в регионах, масштабные инновации, так и законодательные ограничения в отношении алкогольных напитков, приведшие к частичному замещению их другими категориями в высокий сезон.

В первом квартале 2007 г. российский рынок составил 21,2 млн. гл. пива. По сравнению с аналогичным периодом 2006 г. объем рынка пива в России увеличился на 27,9%.(в первом квартале 2006 г. рынок вырос 2,1%).

Доля импортного пива оценивается в 0,2% от емкости рынка. Развитие пивоварения в России и наращивание российскими пивоваренными заводами объемов производства пива высокого качества привело к изменению структуры спроса и значительному сокращению доли импортной продукции. В середине 90-х годов доля импортного пива на рынке достигала 40 %, к 1998 г. она снизилась до 10 %. Финансовый кризис августа 1998 г. привел к стремительному росту цены на импортную продукцию и падению доли данного продукта к концу 1998 г. до 2-3 % рынка. В дальнейшем доля импортного пива продолжала сокращаться, что объясняется ростом числа западных марок, производимых российскими заводами по лицензии.

В последние годы активно развивается экспортная деятельность российских пивоваренных заводов.

Основой для роста рынка пива в России является рост потребления пива на 1 человека. В 2000 г. 1 среднестатистический житель России выпивал около 38 литров пива; в 2002 г. - около 53 литров, в 2005 году - 60 литров, а в 2006 году уже 67 литров (больше всего пива в России потребляют жители Москвы и Санкт-Петербурга – соответственно 89 и 97 литров на человека и здесь рынок близок к насыщению), в то время как в западноевропейских странах этот показатель превышает 80 литров. Таким образом, резерв для роста у России в данной области еще достаточно велик.

Анализ тенденций рынка и потребителей показывает, что рынок развивается в нескольких параллельных направлениях – рост идет как в самых дорогих сегментах – лицензионного и премиального пива, так и в сегменте дешевого пива.

Динамичное развитие лицензионного сегмента вызвано изменением структуры потребления пива в сторону европейских и мировых стандартов и переходом отечественных потребителей на более премиальные продукты. Это обусловлено развитием имиджевого фактора потребления, ростом реальных денежных доходов и эффективными инновациями производителей.

Рост премиального пива, обусловленный инновациями и развитием ассортимента и усиленный растущей дистрибуцией брендов. Сегмент дешевого пива продолжает развиваться, несмотря на некоторое замедление темпов роста. Это связано с частичным замещением им потребления крепкого алкоголя в регионах, а также запусками крупных форматов ПЭТ-упаковки.

Инновации остаются ключевым фактором роста рынка пива. Пивоваренные компании, изучая предпочтения потребителей, уделяют все большее внимание упаковке, новым ассортиментным предложениям

Продажи эмитента с учетом экспорта за 1-ый квартал 2007 г. составили 8,7 млн. гл. (за аналогичный период 2006 г. 6,2 млн. гл.), рост продаж на +41,6%. Доля эмитента на рынке пива Российской Федерации по итогам первого квартала 2007 г. составила 37,5% против 34,9% за аналогичный период 2006 г.


Основные факторы, оказывающие влияние на состояние отрасли.

- политика Правительства Российской Федерации;

- постоянный рост экономики России и повышение уровня жизни населения;

- развитие розничной торговли;

- выравнивание структуры потребления по Российской Федерации в целом, т.к. в Москве потребление пива близко к Европейскому (89 литров), в отдаленных районах - только 41 литр;

- усиление конкуренции на рынке и консолидация отрасли;

- инвестиции в развитие новых продуктов и маркетинг инноваций;

- сезонность.


Общая оценка результатов деятельности эмитента в данной отрасли.

В первом квартале 2007 г. доля эмитента на пивном рынке России составляла 37,5% в натуральном выражении, что позволяет эмитенту занимать 1-е место среди крупнейших пивоваренных компаний России.


Оценка соответствия результатов деятельности эмитента тенденциям развития отрасли.

В 2006 году «Балтика» укрепила свои лидирующие позиции на российском рынке пива. В результате объединения доля рынка Компании почти в два раза превысила долю рынка ближайшего конкурента. В условиях объединения Компании удалось избежать потери доли рынка, которая несколько увеличилась до 36,4%. При этом вклад «Балтики» в рост рынка был значителен и составил почти 40%.

В первом квартале 2007г. продажи пива компании в России выросли на 41,6% по сравнению с аналогичным периодом 2006 г. и составили 8,2 млн. гл. Рост российского рынка пива за 1-ий квартал 2007 г. составил 27,9%. Деятельность эмитента обеспечила 50% роста рынка.

В первом квартале 2007 году компании укрепила свои позиции в самых высококонкурентных сегментах рынка – лицензионном и дешевом, а также в сегменте мэйнстрим. Согласно данным «Бизнес Аналитики», доля «Балтики» выросла в лицензионном сегменте на 4,4% до25,1%, в дешевом сегменте – на 9% до 32%, в мейнстриме - на 1,8% до 51,5%,


Причины, обосновывающие полученные результаты деятельности (удовлетворительные и неудовлетворительные, по мнению эмитента, результаты).

Полученные результаты, по мнению эмитента, можно расценивать как удовлетворительные. Результаты деятельности достигнуты благодаря:

- неизменно высокому качеству продукции;

- эффективному развитию бренда “Балтика”;

- внедрению инноваций в ассортименте;

- эффективной коммуникации брендов портфеля компании;

- эффективному использованию ресурсов;

- эффективной системе дистрибуции.

Указанная информация приводится в соответствии с мнениями, выраженными органами управления эмитента.

Мнения указанных органов управления эмитента относительно представленной информации совпадают.

Ни один из членов совета директоров эмитента не имеет особого мнения относительно представленной информации, отраженного в протоколе заседания совета директоров эмитента, на котором рассматривались соответствующие вопросы.


4.5.1. Анализ факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента


Факторы и условия, влияющие на деятельность эмитента, и результаты такой деятельности.

Законотворческая деятельность государства и Санкт-Петербурга.

Увеличение потребности потребителей в качественной продукции.

Усиливающаяся конкуренция во всех сегментах рынка.

Подверженность деятельности эмитента фактору сезонности.

Прогноз в отношении продолжительности действия факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента.

Законотворческая деятельность государства и Санкт-Петербурга постоянна.

Вследствие того, что в настоящее время растет экономика России и как следствие этого повышается уровень жизни в стране, то, по мнению эмитента, тенденция увеличения потребности потребителей в качественной продукции будет только нарастать.

Вследствие того, что рынок пива в России растет, то данный рост привлекает новых игроков и желанием уже существующих увеличить свою долю рынка, данная тенденция будет продолжаться до тех пор, пока рынок пива не достигнет предела насыщения.


Действия, предпринимаемые эмитентом, и действия, которые эмитент планирует предпринять в будущем для эффективного использования факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента.

Действиями эмитента в условиях непредсказуемого законотворчества и усиливающейся конкуренции являются мероприятия по рыночному позиционированию эмитента таким образом, чтобы наилучшим образом соответствовать ожиданиям потребителей с учетом сложившегося имиджа эмитента как производителя продукции стабильно высокого качества, а именно: продуктовые инновации, поиск альтернативных методов продвижения продукции в местах продаж и развитие каналов продаж.

Удовлетворение спроса со стороны потребителей.

Производство новых видов продукции (в том числе на основании лицензионных соглашений).

Создание и продвижение маркетинговых кампаний, направленных на увеличение потребления пива в зимнее время в цивилизованных местах сбора людей (кафе, бары и т.д.).

Способы, применяемые эмитентом, и способы, которые эмитент планирует использовать в будущем для снижения негативного эффекта факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента.

Негативным фактором является непредсказуемое принятие нормативно-правовых актов, ограничивающие развитие отрасли пива. В настоящее время и в дальнейшем, эмитент планирует использовать такой способ как защита своих интересов как участника пивной индустрии через Союз российских производителей пивобезалкогольной продукции.


Существенные события/факторы, которые могут в наибольшей степени негативно повлиять на возможность получения эмитентом в будущем таких же или более высоких результатов, по сравнению с результатами, полученными за последний отчетный период, а также вероятность наступления таких событий (возникновения факторов).

Основным фактором, который может в наибольшей степени негативно повлиять на возможность получения эмитентом в будущем таких же или более высоких результатов, по сравнению с результатами, полученными за последний отчетный период, является принятие законодательства, ограничивающего рекламу и реализацию пива и/или алкоголя на территории Российской Федерации. Вероятность наступления данного события/фактора достаточно высока.


Существенные события/факторы, которые могут улучшить результаты деятельности эмитента, и вероятность их наступления, а также продолжительность их действия.

- синергический эффект от объединения российских предприятий группы Baltic Beverages Holding АВ на основе эмитента (вероятность получения эффекта высока, продолжительность действия – длительная);

- -законодательная политика, направленная на создание более льготных условий для производства и реализации пива на территории Российской Федерации (вероятность наступления фактора и продолжительность его действия сложно спрогнозировать);

- законодательные инициативы позволяющие сократить издержки эмитента при ввозе в Россию современного оборудования, используемого в процессе изготовления пива, не производящегося в России (вероятность наступления фактора достаточно высока, продолжительность действия не известна);


4.5.2. Конкуренты эмитента

Основные существующие и предполагаемые конкуренты эмитента по основным видам деятельности, включая конкурентов за рубежом.

Конкуренция среди производителей усиливается с каждым годом. Пивоваренные компании за счет агрессивной маркетинговой политики ведут борьбу за наибольшую долю на пивном рынке. Начиная с 2003 г. практически все ведущие производители начали экспансию в регионы, выпуская целую серию марок, направленную на завоевание региональных рынков.


Основные существующие конкуренты эмитента на территории России.

ОАО «САН ИнБев», ООО «Пивоварня Хейнекен», ООО «Трансмарк», ЗАО Пивоварня «Москва-Эфес», ЗАО «Московский пиво-безалкогольный комбинат «ОЧАКОВО»


Доля, занимаемая эмитентом и его основными конкурентами на рынке.

 

2002 г.

2003 г.

2004 г.

2005 г.

2006 г.

1 кв. 2007 г.

ОАО «Пивоваренная компания «Балтика»*

32,8

33

34,2

36,3

36,4

37,5

ОАО САН ИнБев

11,7

14,3

15,1

17,5

18,9

18,5

ООО Пивоварня Хейнекен

4,1

4,5

5,6

13,4

13,3

13,1

ЗАО Пивоварня Москва-Эфес

9,8

10,8

10,9

9,9

9,7

9,2

ОАО Трансмарк

3,1

3,8

4,6

4,9

5,7

6,3

МПБК Очаково

8,2

7,3

6,4

5,7

4,8

4,0

Прочие

30,3

26,3

23,2

12,3

11,2

11,4

*за период 2002-2007 г.г. включая компании «Вена», «Пикра» и «Ярпиво.


Предполагаемые конкуренты эмитента на территории России.

Вследствие того, что пивной рынок подходит к своему насыщению и почти все сегменты поделены между игроками, то появление новых игроков маловероятно (только если поглощение более сильными игроками конкурентов со слабыми позициями или выпуск новой марки с очень большими маркетинговыми затратами, способными существенно изменить ситуацию на рынке).


Основные существующие конкуренты эмитента за рубежом.

В настоящее время десять крупнейших компаний производят 52 % потребляемого во всем мире пива - против 23% шесть лет назад. В пятерку лидеров входят американская Anheuser-Busch, британская SABMiller, бельгийская InBev, голландская Heineken и датская Carlsberg, продукция которых представлена почти во всех странах мира.


Предполагаемые конкуренты эмитента за рубежом.

В последние годы на мировом рынке пива наблюдается консолидация отрасли, вследствие очень жесткой конкуренции и достижении предела насыщения на рыках пива США и Западной Европы, поэтому появление новых игроков маловероятно, за исключением случаев слияния (поглощения) компаний, в результате которого может появиться очень сильный игрок.


Факторы конкурентоспособности эмитента.

Эмитент является ведущим российским производителем пива и входит в число десяти крупнейших европейских пивоваренных компаний.

Наименование факторов конкурентоспособности эмитента

Степень влияния на конкурентоспособность производимой продукции (работ, услуг), %

2006 г.

1 кв 2007 г.

Диверсифицированный портфель брендов, продукция эмитента представлена практически во всех ценовых сегментах рынка - от лицензионного до дешевого

37

37

Создание и продвижение новых сортов продукции

14

14

Высокий уровень качества продукции, полностью соответствующей мировым стандартам

7

7

Высокий технологический уровень производства, внедрение инновационных решений и новых технологий

7

7

Совершенствование системы корпоративного управления, внедрение программы экономии издержек, реорганизация дистрибьютерской сети, активная маркетинговая и рекламная политики, укрепление имиджа торговых брендов.

12

12

Постоянное расширение географии поставок, развитие дистрибьюторской сети. Дистрибьюторская сеть эмитента состоит из 30 сбытовых подразделений. Эмитент направляет средства на расширение сети и повышение уровня оснащенности структурных единиц (складские помещения, транспорт, автоматизация процессов). Помимо сбытовых подразделений уже в 90 городах созданы отдельные представительства со штатом мерчендайзеров, супервайзеров и менеджеров по работе с дистрибьюторами.

14

14

Развитие экспортного направления, активное освоение новых перспективных рынков

2

2

Высокий уровень квалификации персонала

5

5

Наличие современного железнодорожного и автотранспортного парка

2

2

 

100

100



V. Подробные сведения о лицах, входящих

в состав органов управления эмитента, органов

эмитента по контролю за его финансово-хозяйственной

деятельностью, и краткие сведения о сотрудниках

(работниках) эмитента


5.1. Сведения о структуре и компетенции органов управления эмитента.

В соответствии с уставом эмитент имеет следующие органы управления:

- общее собрание акционеров;

- совет директоров;

- единоличный исполнительный орган: Президент.


Высшим органом управления эмитента является общее собрание акционеров эмитента (далее: Собрание).


Компетенция Собрания в соответствии с уставом эмитента.

1. Внесение изменений и дополнений в Устав или утверждение Устава в новой редакции (за исключением случаев, указанных в Законе).

2. Реорганизация Общества.

3. Ликвидация Общества, назначение ликвидационной комиссии и утверждение промежуточного и окончательного ликвидационных балансов.

4. Определение количественного состава совета директоров, избрание его членов и досрочное прекращение их полномочий.

5. Определение количества, номинальной стоимости, категории (типа) объявленных акций и прав, предоставляемых этими акциями.

6. Увеличение уставного капитала путем увеличения номинальной стоимости акций. Увеличение уставного капитала путем размещения дополнительных акций только в тех случаях, когда в соответствии с законодательством данное решение вправе принимать только Собрание.

7. Уменьшение уставного капитала путем уменьшения номинальной стоимости акций, путем приобретения Обществом части акций в целях сокращения их общего количества, а также путем погашения приобретенных или выкупленных Обществом акций.

8. Избрание членов ревизионной комиссии Общества (далее: ревизионная комиссия) и досрочное прекращение их полномочий.

9. Утверждение аудиторов Общества.

10. Выплата (объявление) дивидендов по результатам первого квартала, полугодия, девяти месяцев финансового года.

11. Утверждение годовых отчетов, годовой бухгалтерской отчетности, в том числе отчетов о прибылях и об убытках (счетов прибылей и убытков) Общества, а также распределение прибыли (в том числе выплата (объявление) дивидендов, за исключением прибыли, распределенной в качестве дивидендов по результатам первого квартала, полугодия, девяти месяцев финансового года) и убытков Общества по результатам финансового года.

12. Определение порядка ведения Собрания.

13. Дробление и консолидация акций.

14. Принятие решений об одобрении сделок в случаях, предусмотренных статьей 83 Закона.

15. Принятие решений об одобрении крупных сделок в случаях, предусмотренных статьей 79 Закона.

16. Приобретение Обществом размещенных акций в случаях, предусмотренных Законом.

17. Принятие решения об участии в холдинговых компаниях, финансово-промышленных группах, ассоциациях и иных объединениях коммерческих организаций.

18. Утверждение внутренних документов, регулирующих деятельность органов Общества.

19. Решение иных вопросов, предусмотренных Законом.


Компетенции совета директоров эмитента в соответствии с уставом эмитента.

1. Определение приоритетных направлений деятельности Общества.

2. Созыв годового и внеочередного Собраний, за исключением случаев, предусмотренных пунктом
8 статьи 55 Закона.

3. Утверждение повестки дня Собрания.

4. Определение даты составления списка лиц, имеющих право на участие в Собрании, и другие вопросы, отнесенные к компетенции совета директоров в соответствии с положениями главы VII Закона и связанные с подготовкой и проведением Собрания.

5. Увеличение уставного капитала путем размещения Обществом дополнительных акций в пределах количества и категорий (типов) объявленных акций, за исключением случаев, когда принятие такого решения отнесено Законом только к компетенции Собрания.

6. Размещение Обществом облигаций и иных эмиссионных ценных бумаг в случаях, предусмотренных Законом.

7. Определение цены (денежной оценки) имущества, цены размещения и выкупа эмиссионных ценных бумаг в случаях, предусмотренных Законом.

8. Приобретение размещенных Обществом акций, облигаций и иных ценных бумаг в случаях, предусмотренных Законом, в том числе в соответствии с подпунктом 3.6.2 пункта 3.6 Устава.

9. Образование исполнительного органа Общества и досрочное прекращение его полномочий.

10. Рекомендации по размеру выплачиваемых членам ревизионной комиссии вознаграждений и компенсаций и определение размера оплаты услуг аудитора Общества. Выдвижение кандидатур аудиторов Общества для утверждения Собранием.

11. Рекомендации по размеру дивиденда по акциям и порядку его выплаты.

12. Использование резервного фонда, создание и использование иных фондов Общества.

13. Утверждение внутренних документов Общества, за исключением внутренних документов, утверждение которых отнесено Законом к компетенции Собрания, а также иных внутренних документов Общества, утверждение которых отнесено Уставом к компетенции исполнительного органа Общества.

14. Создание филиалов и открытие представительств Общества, их ликвидация, утверждение положений о них.

15. Одобрение крупных сделок в случаях, предусмотренных главой X Закона.

16. Одобрение сделок, предусмотренных главой XI Закона.

17. Утверждение регистратора Общества и условий договора с ним, а также расторжение договора с ним.

18. Внесение изменений и дополнений в Устав в случаях, определенных Законом.

19. Определение политики, касающейся получения и выдачи ссуд, займов, кредитов, гарантий.

20. Определение условий договора Общества с единоличным исполнительным органом.

21. Создание комитетов и комиссий из своего числа и иных лиц для решения конкретных вопросов, относящихся к компетенции совета директоров.

22. Предварительное утверждение годового отчета Общества.

.23. Утверждение решений о выпусках ценных бумаг Общества, проспектов ценных бумаг Общества, отчетов об итогах выпуска ценных бумаг Общества и ежеквартальных отчетов эмиссионных ценных бумаг Общества.

24. Принятие решения об участии (прекращении участия) Общества в других организациях, определении размера (доли) такого участия, за исключением случая, предусмотренного подпунктом 7.2.16 пункта 7.2 Устава.

25. Одобрение сделок, связанных с отчуждением или возможностью отчуждения имущества Общества (в том числе заем, кредит, залог, поручительство), стоимость которого составляет 1 и более процентов балансовой стоимости активов или свыше эквивалента 1 миллиона долларов США (по наименьшему из двух показателей).

26. Утверждение годового бюджета Общества (по текущей хозяйственной деятельности) и инвестиционного бюджета.

27. Утверждение корректировки годового инвестиционного бюджета в случае его превышения на 5 и более процентов или эквивалент 5 миллионов долларов США в год (по наименьшему из двух показателей), утверждение корректировки инвестиционных проектов, в случае изменения сметы на эквивалент 2 миллиона долларов США.

28. Утверждение корректировки годовых маркетинговых затрат в случае их превышения против бюджета на сумму эквивалентную 1 проценту чистой годовой выручки от реализации продукции.

29. Утверждение размера чистой финансовой задолженности в случае ее превышения против бюджета на 10 и более процентов.

30. Определение чистой прибыли, используемой для распределения среди работников Общества.

31. Определение конкретного размера вознаграждения членам совета директоров и компенсации расходов, связанных с исполнением ими функций членов совета директоров, а также порядка их выплаты, в рамках сумм, утвержденных Собранием.

32. Одобрение решений о производстве новой продукции Общества, в том числе новых сортов, торговых марок.

33. Утверждение решений о приобретении, распоряжении и отчуждении объектов интеллектуальной собственности Общества и прав пользования ими.

34. Определение политики, касающейся получения и выдачи Обществом гарантий, поручительств, а также политики страхования и казначейской политики Общества.

35. Принятие решения о листинге/делистинге ценных бумаг Общества.

36. Иные необходимые вопросы, связанные с деятельностью Общества.

37. Иные вопросы, предусмотренные Законом и Уставом.

Совет директоров эмитента осуществляет общее руководство деятельностью эмитента, за исключением решения вопросов, отнесенных к компетенции Собрания.


К единоличной компетенции Президента относятся вопросы деятельности Общества, не отнесенные Законом и Уставом к компетенции Собрания, совета директоров.


Компетенция единоличного исполнительного органа эмитента (Президента) в соответствии с уставом эмитента.

1. Распоряжается имуществом Общества, включая денежные средства.

2. Без доверенности действует от имени Общества, представляет его во всех учреждения, предприятиях и организациях, как в Российской Федерации, так и за ее пределами.

3. Совершает сделки и иные юридические действия, выдаёт доверенности, открывает в банках и иных кредитных организациях расчётные, валютные и другие счета Общества.

4. Утверждает штатное расписание, принимает на работу и увольняет работников Общества, заключает от имени Общества трудовые договоры, устанавливает должностные оклады, применяет к работникам меры поощрения и налагает на них взыскания.

5. Назначает руководителей структурных подразделений Общества (филиалов, представительств, сбытовых подразделений, служб) и освобождает указанных руководителей от занимаемой должности.

6. Определяет размеры, формы и порядок наделения и изъятия закрепленного за филиалом и представительством имущества.

7. Утверждает годовые и квартальные бюджеты филиалов, вносит изменения в указанные документы, рассматривает итоги их выполнения. Организует и контролирует деятельность филиалов и представительств.

8. Представляет интересы Общества в организациях акционером (участником) которых является Общество, в том числе выдает доверенности на совершение действий, указанных ниже в настоящем пункте Устава:

8.1. Голосует на общих собраниях акционеров (участников).

8.2. Вносит предложения в повестку дня общих собраний (заседаний) органов управления.

8.3. Выдвигает кандидатов в органы управления и контроля.

8.4. Назначает лиц, представляющих Общество на общих собраниях акционеров (участников).

8.5. Совершает иные действия, связанные с владением Обществом акциями, долями.

9. Издаёт организационно-распорядительные документы по вопросам, входящим в его компетенцию.

10. Утверждает внутренние документы Общества, регулирующие его текущую деятельность, за исключением внутренних документов по вопросам деятельности Общества, утверждение которых отнесено в соответствии с Законом и Уставом к компетенции Собрания, совета директоров.

11. Принимает решения о привлечении к дисциплинарной и материальной ответственности работников Общества, предъявляет от имени Общества претензии и иски к юридическим и физическим лицам в соответствии с законодательством.

12. Утверждает организационную структуру Общества.

13. Утверждает положение об оплате труда персонала.

14. Утверждает правила внутреннего трудового распорядка.

15. Принимает решения по иным вопросам, связанным с деятельностью Общества и корпоративными отношениями Общества.


Кодекс корпоративного поведения (управления) эмитента либо иной аналогичный документ.

Кодекс корпоративного поведения эмитентом не принимался. Проект документа разрабатывается.


Сведения о наличии внутренних документов эмитента, регулирующих деятельность его органов.


Положение об органах управления и контроля открытого акционерного общества «Пивоваренная компания «Балтика»(утверждено решением общего собрания акционеров эмитента от 30.05.2006г. Протокол № 19 от 05.06.2006г.).

Положение о комитете по аудиту совета диркторов (утверждено решением совета директоров эмитента от 06.09.2006г. Протокол № б\н).


Положение о комитете по назначениям и вознаграждениям совета директоров (утверждено решением совета директоров эмитента от 27.03.2007г. Протокол № 5).


Сведения о внесенных за последний отчетный период изменений в устав эмитента, а также во внутренние документы, регулирующие деятельность органов эмитента.


Сведения о внесенных за последний отчетный период изменений в устав эмитента, а также во внутренние документы, регулирующие деятельность органов эмитента.

Изменения и дополнения в устав эмитента ( утверждены решением совета диреторов ОАО «Пивоваренная компания «Балтика» от 13 февраля 2007 г. Протокол № 4 от 13 февраля 2007 г.).


1. Пункты 3.1 и 3.2 устава Общества изложить в следующей редакции:

«3.1. Уставный капитал Общества (далее: уставный капитал) составляет 175 083 259 рублей. Уставный капитал разделен на 175 083 259 акций одинаковой номинальной стоимостью 1 рубль каждая.

3.2. Обществом размещены бездокументарные акции следующих категорий:

- именные обыкновенные акции в количестве 161 543 144 штук;

- именные привилегированные акции типа «А» в количестве 13 540 115 штук.

Уставом определены количество и номинальная стоимость акций, которые Общество вправе размещать дополнительно к размещенным акциям (объявленные акции), а именно:

- количество объявленных акций - 4 248 741 штука, из которых 3 808 291 штука - именные обыкновенные акции и 440 450 штук - именные привилегированные акции типа «А»;

- номинальная стоимость каждой объявленной акции - 1 (один) рубль.

Права, предоставляемые объявленными именными обыкновенными акциями, идентичны правам, предоставляемым размещенными Обществом именными обыкновенными акциями. Права, предоставляемые объявленными именными привилегированными акциями типа «А», идентичны правам, предоставляемым размещенными Обществом именными привилегированными акциями типа «А».


Адрес страницы в сети «Интернет», на которой в свободном доступе размещен полный текст действующей редакции устава эмитента и внутренних документов, регулирующих деятельность органов эмитента.

ссылка скрыта.