«Маржинальный анализ прибыли»

Вид материала

Доклад

Содержание Для определения безубыточного объема продаж и зоны безопаснос­ти предприятия Зависимость между прибылью, объемом реализации продукции и ее себестоимостью

Подобный материал:

• Факторный анализ динамики общей прибыли и прибыли от реализации продукции, работ, 23.66kb.
• Темы курсовых работ «Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности» Анализ, 17.42kb.
• Анализ прибыли предприятия, 900.48kb.
• Курсовая работа по дисциплине «Финансы предприятий» на тему «Анализ использования прибыли, 355.67kb.
• Тест по дисциплине «Анализ финансово-хозяйственной деятельности» Какое влияние на качество, 163.42kb.
• Планирование, распределение и использование прибыли Факторы, влияющие на величину прибыли, 13.89kb.
• Планирование прибыли компании Источники прибыли в туризме Факторы роста прибыли, 5695.6kb.
• Программа Первый день (8 астрономических часов) Методика проведения анализа существующих, 121.08kb.
• 7. анализ финансовых результатов деятельности предприятия, 358.93kb.
• Задачи курсовой работы: раскрыть сущность и значение маржинального анализа в принятии, 33.48kb.

Московский экономико-правовой институт

Факультет экономики и управления

Кафедра бухгалтерский учет, анализ и аудит


Доклад на

научную конференцию по

актуальным проблемам

юридических и экономических наук

На тему: «Маржинальный анализ прибыли»


Подготовлен

Студенткой 5 курса

Очного отделения

Шмелевой О. Ю.


Москва 2009

Маржинальный анализ прибыли.

Обеспечение эффективного функционирования организаций требует экономически грамотного управления их деятельностью, которое во многом определяется умением ее анализировать.

Большую роль в обосновании управленческих решений в бизне­се играет маржинальный анализ, который называют еще анализом безубыточности.

Данный анализ необходим в первую очередь самому предприятию для выявления сильных и слабых сторон своей деятельности, определения приоритетных направлений развития, в том числе тех, реализация которых либо затруднительна, либо вовсе невоз­можна без государственной поддержки.

Методика маржинального анализа базируется на изучении соотношения трех групп важнейших экономических показателей и прогнозировании величины каждого из этих показателей при заданном значении других:

1. издержек производства;
   
2. объема производства (реализации) продукции;
   
3. прибыли.
   

Методика основана на деление производственных и сбытовых затрат в зависимости от изменения объема деятельности предприятия на переменные и постоянные затраты и прибыль. Чем больше ее величина, тем больше вероятность покрытия постоянных затрат и получения прибыли от производственной деятельности.

Посредством маржинального анализа можно решать целый ряд производственно-финансовых задач:

• определение точки безубыточности;
  
• определение объема производства и реализации продукции, требуемого для получе­ния запланированной прибыли;
  
• установление цены продукции, позволяющей обеспечить спрос и прибыль на запла­нированном уровне;
  
• выбор наиболее эффективных технологий производства;
  
• принятие оптимальной производственной программы и ряд других.
  

Простым и весьма точным способом определения взаимосвязи и взаимозависимости между этими категориями является установление точки безубыточности - определение момента, начиная с которого доходы предприятия полностью покрывают его расходы.

Этот вид анализа является одним из наиболее эффективных средств планирования и прогнозирования деятельности предприятия. Он помогает руководителям предприятий выявить оптимальные пропорции между переменными и постоянными затратами, ценой и объемом реализации, минимизировать предпринимательский риск. Бухгалтеры, аудиторы, эксперты и консультанты, используя данный метод, могут дать более глубокую оценку финансовых результатов и точнее обосновать рекомендации для улучшения работы предприятия.


Маржинальная прибыль — это выручка минус переменные издержки. Она включает в себя посто­янные затраты и прибыль. Чем больше ее величина, тем больше вероятность покрытия постоянных затрат и получения прибыли от производственной деятельности.

Маржинальный анализ (анализ безубыточности) широко при­меняется в странах с развитой рыночной экономикой. Он позво­ляет:

• более точно исчислить влияние факторов на изменение суммы прибыли и на этой основе эффективнее управлять процессом формирования и прогнозирования ее величины;

• определить критический уровень объема продаж (порога рен­табельности), постоя иных затрат, цены при заданной величине соответствующих факторов;

• установить зону безопасности (зону безубыточности) предпри­ятия;

• исчислить необходимый объем продаж для получения заданной величины прибыли;

• точнее оценить эффективность производства отдельных видов продукции (услуг) и отдельных сегментов предприятия;

• обосновать наиболее оптимальный вариант управленческих решений, касающихся изменения производственной мощности, ассортимента продукции, ценовой политики, вариантов обору­дования, технологии производства, приобретения комплекту­ющих деталей и др. с целью минимизации затрат и увеличения прибыли.


Безубыточность — такое состояние, когда бизнес не приносит ни прибыли, ни убытков, выручка покрывает только затраты. Без­убыточный объем продаж можно выразить и в количестве единиц продукции, которую необходимо продать, чтобы покрыть затраты, после чего каждая дополнительная единица проданной продукции будет приносить прибыль предприятию.

Разность между фактическим количеством реализованной про­дукции и безубыточным объемом продаж продукции — это зона безопасности (зона прибыли), и чем больше она, тем прочнее фи­нансовое состояние предприятия.

Безубыточный объем продаж и зона безопасности предпри­ятия — основополагающие показатели при разработке бизнес-пла­нов, обосновании управленческих решений, оценке деятельности предприятий, определять и анализировать которые должен уметь каждый бухгалтер, экономист, менеджер.

Для определения их уровня можно использовать аналитический и графический способы.

Для определения безубыточного объема продаж и зоны безопаснос­ти предприятия строится график. По горизонтали по­казывается объем реализации продукции в процентах от производ­ственной мощности предприятия, или в натуральных единицах (если выпускается один вид продукции), или в денежной оценке (если график строится для нескольких видов продукции), по вер­тикали — себестоимость проданной продукции и прибыль, кото­рые вместе составляют выручку от реализации.

По графику можно установить, при каком объеме реализации продукции предприятие получит прибыль, а при каком ее не будет. Можно определить также точку, в которой затраты будут равны выручке от реализации продукции. Она получила название точки безубыточного объема реализации продукции, или порога рента­бельности, или точки окупаемости затрат, ниже которой производ­ство будет убыточным.

Зависимость между прибылью, объемом реализации продукции и ее себестоимостью


млн. руб.


20 Точка

безубыточности

Зона

прибыли


10

Переменные

затраты

4 Зона

убытков Постоянные

затраты

0

500 1000 шт. Х

10 20 млн. руб.





В нашем примере критическая точка расположена на уровне 50% возможного объема реализации продукции. Если пакет зака­зов на изделия предприятия больше 50% от его производственной мощности, то будет прибыль. При пакете заказов 75% от возмож­ного объема производства прибыль составит половину максималь­ной суммы. Если же пакет заказов будет менее 50% от фактической производственной мощности, то предприятие будет убыточным и обанкротится.

Если предприятие полностью использует свою производствен­ную мощность, выпустит и реализует 1000 изделий, то зона безо­пасности (запас финансовой прочности) составит 50%, при реали­зации 700 изделий — 20% и т.д. Зона безопасности показывает, на сколько процентов фактический объем продаж выше критическо­го, при котором рентабельность равна нулю.


Таблица1

Определение безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия

Показатели	Исходные данные
Производственная мощность	1000 шт.
Цена изделия	20 тыс.руб.
Выручка (нетто)	20000 тыс.руб.
Постоянные затраты	4000 тыс.руб.
Переменные расходы на ед. продукции	12000 тыс.руб.
Переменные расходы на весь выпуск продукции	12000 тыс.руб.
Прибыль от реализации продукции	4000 тыс.руб.
Валовая прибыль(МП=В-Зпер)	8000 тыс.руб.

Таблица2


Расчет точки безубыточности и уровень финансовой прочности

№	показатели	Тыс.руб.
1	Планируемый объем продаж	20000
2	Переменные расходы	12000
3	Постоянные расходы	4000
4	Валовая прибыль	8000
5	Доля валовой прибыли в планируемом объеме продаж(4/1)	0,4
6	Критический объем продаж(3/5)	10000
7	Запас финансовой прочности(1-6)	10000
8	Уровень запаса финансовой прочности(1/7*100%)	200%

Для расчета критического объема продаж и запаса финансовой прочности необходимо распределить все затраты на постоянные и переменные. После это определяем валовую прибыль. Это разница между планируемым объемом продаж и переменными расходами.

Доля валовой прибыли - это отношение валовой прибыли к планируемому объему продаж.

Запас финансовой прочности в тыс.руб. - это разница между планируемым объемом продаж и критическим объемом продаж.

Уровень запаса финансовой прочности в % - это отношение планируемого объема продаж к запасу финансовой прочности *100%.


Таким образом, показатель маржи покрытия в процентах к вы­ручке (маржинальная рентабельность) является важным инстру­ментом принятия решений. Если предприятие увеличит продажи продукции с более высокими значениями данного показателя, то оно получит более высокую сумму покрытия, а соответственно, и более высокую сумму прибыли. Поэтому планирование производ­ства и сбыта продукции должно ориентироваться именно на этот критерий с целью достижения оптимального финансового резуль­тата.

В нашем примере критическая точка расположена на уровне 50% возможного объема реализации продукции. Если пакет зака­зов на изделия предприятия больше 50% от его производственной мощности, то будет прибыль. При пакете заказов 75% от возмож­ного объема производства прибыль составит половину максималь­ной суммы. Если же пакет заказов будет менее 50% от фактической производственной мощности, то предприятие будет убыточным и обанкротится.

Если предприятие полностью использует свою производствен­ную мощность, выпустит и реализует 1000 изделий, то зона безо­пасности (запас финансовой прочности) составит 50%, при реали­зации 700 изделий — 20% и т.д. Зона безопасности показывает, на сколько процентов фактический объем продаж выше критическо­го, при котором рентабельность равна нулю.

Деление затрат на постоянные и переменные и использование категории маржинального дохода позволяет не только определить безубыточный объем продаж, зону безопасности и сумму прибыли по отчетным данным, но и прогнозировать уровень этих показате­лей на перспективу.

При таком уровне цена будет равна полной себестоимости еди­ницы продукции, а прибыль и рентабельность будут равны нулю. Установление цены ниже этого уровня невыгодно для предпри­ятия, так как в результате будет получен убыток.

Основываясь на функциональной взаимосвязи затрат, объема продаж и прибыли, можно рассчитать объем реализации продукции, который дает одинаковую прибыль по различным вариантам управ­ленческих решений (различным вариантам оборудования, техноло­гии, цен, структуры производства и т.д.).

В данной ситуации, когда у предприятия нет достаточно широ­кого выхода на рынки сырья и рынки сбыта, принятие заказа на переработку сырья приносит определенную выгоду из-за вышепе­речисленных преимуществ.