Geum.ru

В. Б. Дзобелова современное финансовое положение малого бизнеса в россии

Вид материалаДокументы
Подобный материал:




В.Б.Дзобелова


СОВРЕМЕННОЕ ФИНАНСОВОЕ ПОЛОЖЕНИЕ МАЛОГО БИЗНЕСА В РОССИИ.


Малое предпринимательство является важнейшей составной частью развитого рыночного хозяйства. Отставание этой сферы в России составляет один из факторов, наиболее отрицательно влияющих на динамику российской экономики и развитие общественных отношений в целом.

Малые предприятия России лишены стабильной финансовой поддержки, как со сторон государства, так и со стороны коммерческих структур (банков и специализированных финансовых организаций). Из-за дороговизны кредитных ресурсов они не имеют возможности поддерживать свой финансовый потенциал за счет заемных и привлеченных ресурсов. В силу этого складывается объективная потребность в разработке комплекса мер, способствующих разрешению финансовых проблем в системе малого российского бизнеса.

В условиях финансового кризиса и недостатка бюджетных средств государственная поддержка малого предпринимательства требует максимального задействования механизмов внебюджетного финансирования с преимущественным использованием лизинга, гарантийных фондов, обществ взаимного кредитования (кредитных союзов), обществ взаимного страхования, уполномоченных банков, аудиторских и консалтинговых фирм, а также сертификации и аккредитации при органах исполнительной власти субъектов РФ объектов инфраструктуры МП. Реализация указанных механизмов возможна только при создании достаточного нормативно-правового обеспечения.

Однако несогласованность действий исполнителей федеральной и региональных программ государственной поддержки малого предпринимательства, организационные просчеты и нарушения при реализации и финансировании мероприятий этих программ не позволили в полной мере реализовать все механизмы государственной поддержки малого предпринимательства.

Складывающаяся в РФ система государственного финансового регулирования МП не носит целостного характера. Не до конца проработаны механизмы взаимодействия между федеральным и региональными уровнями финансовой поддержки МП. Кроме того, развитию МП препятствует несовершенство законодательных актов, недостаточность собственных финансовых ресурсов, бремя налогов, неплатежи, неразвитость лизинга, трудности получения кредита и т. д. В РФ пока не сформулированы основные принципы финансового регулирования МП на региональном уровне. Отсутствует методика оценки эффективности государственной финансовой поддержки МП.

Разработка финансово-кредитного механизма стимулирования развития малого предпринимательства в РФ является первоочередной задачей в комплексе мер по поддержке малых форм хозяйствования. Финансово-кредитный механизм с помощью различных инструментов осуществляет воздействие на финансово-экономические отношения, участниками которых являются МП.

Сложившаяся система поддержки малого предпринимательства опирается на законодательные и нормативные акты, в основном носящие декларативный характер, которые не устраняют административных барьеров и других препятствий, стоящих на пути развития этой важнейшей сферы экономики.

Указанная система должна содействовать созданию благоприятной среды функционирования различных элементов инфраструктуры, обеспечивающих деятельность малых предприятий, на основе сотрудничества государственных органов на федеральном и региональном уровне с коммерческими структурами, торгово-промышленной палатой РФ, общественными и негосударственными объединениями предпринимателей.


Рассмотрим существующий опыт государственной поддержки малого предпринимательства в сфере финансово-кредитной политики в России и за рубежом.

Согласно Федеральной программе поддержки предпринимательства, финансирование и развитие инфраструктуры малого бизнеса в Российской Федерации осуществляется через Федеральный фонд поддержки малого предпринимательства, который был образован по постановлению Правительства Российской Федерации от 12 апреля 1996 г. Фонд – это организационная форма управления. Участие в финансировании фонда - долевое. Один из главных принципов деятельности - условие возвратности. Фонду предоставляется право выступать залогодателем, поручителем, гарантом по обязательствам предприятий.

Одним из важнейших вопросов развития малых предприятий является проблема предоставления кредитов. Банковский кредит на сегодняшний день – реальный единственный внешний источник финансирования предприятий малого бизнеса в мировой практике.

Кредиты, ссуды, заемные средства дифференцируются по различным срокам погашения. Краткосрочные кредиты предоставляются сроком до 1 года, долгосрочные на 10-15 лет. Иногда, в зависимости от целей, на которые предназначен кредит, сроки его погашения могут быть увеличены до 25 и более лет.

Например, для расширения внешнеторговой деятельности, производства оборудования и установок для контроля окружающей среды в США и Японии предусмотрен срок погашения кредита от 25 до 30 лет.

Кредиты делятся по видам (с залогом и без залога). Уровень процентных ставок также колеблется: например, 3,5% - в Японии (сроком на 10 лет), 4,6% - в США, 5% - в ФРГ, 5,6% - во Франции.

Различные ставки этих кредитов (заниженные или завышенные) зависят от кредитоспособности предприятия, срока функционирования, уставного фонда, страхового гаранта и многих других обстоятельств.

Заметную роль в совершенствовании кредитования играет и упрощение процедуры выдачи кредитов.


Необходимо отметить, что, продолжая оставаться инструментом воздействия, кредитная политика уже не рассматривается как единственная сфера деятельности по отношению к малому бизнесу. В кредитных институтах намечается поворот от управления предприятием через контроль за выполнением финансовых обязательств к единой, ориентированной на рынок и реализацию групповых интересов промышленной и торговой политике.

Оценив перспективы развития малого бизнеса, некоторые банки стали рассматривать его как отдельное направление кредитной политики. В первую очередь на этого заемщика сделали ставки средние банки.

Сроки, на которые выделяются кредиты малым предприятиям, в последнее время стремятся к увеличению. Многие банки даже стали рассматривать возможность проектного финансирования.

Хотя предприятия по-прежнему неохотно занимают у банков. Валютные кредиты предприятия побаиваются брать из-за нестабильности курса рубля. Такой подход заемщиков, с одной стороны, и специфика деятельности предприятий малого бизнеса, с другой, заставили банки искать новые формы работы.


Некоторые банки предлагают новый вид кредитования – факторинговое обслуживание.

Факторинг – это финансирование банком оборотных средств производителей под уступку ими денежного требования к оптовым покупателям. Таким образом, финансируется задолженность производителя, возникшая поле поставки товара, срок оплаты которого еще не наступил. Банки, как правило, выплачивают производителям от 60% до 90% от суммы поставленного товара сразу. Остаток (за минусом комиссии банка) перечисляется клиенту после оплаты товара покупателем.

Предприятия - производители товаров быстро оценили достоинства факторинга. Такой вид кредитования позволяет мгновенно решить проблемы ликвидности и увеличивает скорость оборота средств. К тому же предприятия перекладывают с себя на банк решение главной проблемы – управление дебиторской задолженностью. Кроме того, факторинговая операция позволяет заемщику правильно выбирать срок кредита и не переплачивать за пользование средствами банка. Ведь при классическом кредитовании предприятие вынуждено закладывать в срок кредита время на закупку сырья и производство товара.

Факторинговое кредитование выгодно и предприятиям-продавцам: они реализуют продукцию в условиях отсрочек по платежам производителям. Учитывая хроническое отступление оборотных средств, это для них – огромный плюс.

Факторинговыми схемами кредитования пользуются такие известные компании, как кондитерская фабрика «Красный Октябрь», «Фарма-Коптево» (различные поставки лекарственных препаратов), «Русмед» (дистрибьютер продукции Colgate-Palmolive, Procter and Gamble, Wella, «Невская косметика»), «КЛП – софт-дринк» (производитель газировки «Айрн-брю») и др.

Западные банки занимаются факторинговым обслуживанием уже 40 лет. Развивать этот бизнес сегодня им помогают крупные факторинговые ассоциации. Старейшая из них International Factora Group (IFG) образована в 1962 году и объединяет 57 компаний и банков из 35 стран, в том числе одну из крупнейших факторинговых компаний Bank of New York Financial Corporation. Ее годовой оборот по факторингу составляет более 15 млрд. долларов.


Ассоциации способствуют созданию самых благоприятных условий для развития бизнеса каждой из своих компаний, а также для реализации масштабных международных факторинговых проектов. Как правило, ассоциации имеют свой арбитраж для разрешения возникающих споров, реализуют образовательную программу для персонала компаний участниц, разрабатывают стандарты на основные (традиционные и нетрадиционные) факторинговые продукты и координируют ценовую политику компаний-участниц. Неудивительно, что факторинговые операции занимают довольно значимую долю в кредитной политике западных банков.

В России факторинговый рынок находится в зачаточном состоянии. По мнению специалистов, его потенциал недооценен в тысячи раз. Сейчас на долю факторинговых операций приходится около 1% всего кредитного рынка. А активно занимаются этим видом кредитной деятельности всего несколько банков.

Однако если учесть, что банки начали развивать факторинговые операции только после кризиса 1998 г., - достигнутые результаты не так уж плохи. Специалисты считают, что уже в ближайшее время число участников факторингового рынка увеличивается в несколько раз. И те банки, которые в числе первых освоят этот бизнес, поделят между собой приоритетных заемщиков-предприятия малого бизнеса.


Необходимость экономической поддержки малого бизнеса связана с развитием лизинга. В этом смысле стимулирование лизинга и установление трехсторонних обязательств между лизинговой компанией, субъектом малого предпринимательства и местным фондом поддержки малого предпринимательства (как представителем государства) могло бы, безусловно, решить вопрос обеспечения и гарантией лизинговых операций для малого предприятия (индивидуального предпринимателя) на этапе его становления. Лизинговые компании являются одним из элементов рыночной инфраструктуры.

Лизинговые операции с малыми предприятиями предполагают большую степень риска. Поэтому стимулирование и обслуживание этих хозяйственных единиц должно быть более значительным, чем крупных и средних. Этот фактор должен учитываться и при выработке государственной политики.

Из выше изложенного вытекает важная особенность лизинговых операций с малыми предприятиями:
  • Они требуют особых стимулирующих мер;
  • Круг таких предприятий должен быть четко определен (с учетом приоритетных направлений селективной политики государства);
  • Должна быть разработана взаимосвязанная система мер по стимулированию инвестиций в малый бизнес.


Лизинг предполагает стопроцентное кредитование по заранее оговоренным ставкам и не требует авансовых платежей. Малому предприятию гораздо легче получить оборудование по лизингу, чем кредит на его приобретение. Некоторые лизинговые компании даже не требуют от арендатора никаких дополнительных гарантий. Предполагается, что обеспечением сделки служит само оборудование. При невыполнении арендатором своих обязательств лизинговая компания сразу же забирает свое имущество.

Лизинговое соглашение более гибко, чем ссуда. Ссуда всегда предполагает ограниченные сроки и размеры погашения. При лизинге арендатор может рассчитывать поступление своих доходов и выработать с арендодателем соответствующую, удобную для него, схему финансирования. Платежи могут быть ежемесячными, ежеквартальными и т.д.; суммы платежей могут варьировать. Иногда погашение может осуществляться после получения выручки от реализации товаров, произведенных на оборудовании, взятом в лизинг. Ставка может быть фиксированной и плавающей.

В зарубежных странах государство обычно предоставляет значительные налоговые льготы лизингополучателям.

Финансирование приобретения лизингового имущества осуществляется лизинговыми компаниями за счет собственных или заемных средств.

Ограниченность практического применения лизинговых технологий в малом бизнесе во многом связана с несовершенством соответствующей нормативно-законодательной базы.


Во многих странах, в частности в Великобритании, пользуется широкой популярностью еще одно направление финансовой поддержки – франчайзинг. Термин «франчайзинг» имеет несколько значений. В данном случае имеется в виду соглашение двух экономических агентов о предоставлении права одному из них (франчези) действовать на рынке сбыта под именем или покровительством другого (франчезор). Последний, предоставляя свою марку франчези, получает возможность расширить свое производство с наименьшими затратами. С другой стороны, франчези, пользуясь известной на рынке маркой, может открыть дело без подготовительного периода и расходов на рекламу, кроме того, он пользуется правом торговать на льготных условиях. Франчайзинг особенно соответствует требованиям сферы услуг и трудоемким сферам деятельности.


Почти во всех промышленно развитых странах имеются госучреждения, которые делают вклады в собственный капитал малых предприятий. В Японии, Франции созданы смешанные частно-государственные учреждения, известные как «общества регионального финансирования» или «общества регионального развития». В США создано немало инвестиционных компаний малого бизнеса (ИКМБ), субсидируемых по долевому принципу государством и частным капиталом.

Государственные финансовые органы используются малыми фирмами и для получения через них бесплатной финансовой информации, используемой для составления финансового бизнес-плана. Так, в системе французского банка функционирует центр отчетов, где концентрируется предоставляемая малым предприятиям информация об их финансовом состоянии.

В странах с развитой рыночной экономикой сложилась разветвленная и хорошо отлаженная система финансирования начинающих предприятий, способствующая стимулированию их развития - от целевого бюджетного финансирования, через систему государственных финансовых институтов и разработки всевозможных финансовых программ (США, Япония), до получения всевозможных кредитов через специализированные коммерческие финансовые организации – банки, инвестиции, венчурные фирмы, страховые компании.


Анализ отечественной и зарубежной теории и практики государственной поддержки малого предпринимательства позволяет сделать следующие выводы.

В развитых странах малое предпринимательство пользуется государственной поддержкой, поскольку оно обеспечивает необходимую для нормального функционирования экономики конкурентную среду, способствует росту промышленной продукции, совершенствованию технологических процессов, снижению безработицы. Государственная поддержка особенно нужна малому предпринимательству в условиях перехода плановой экономики к рыночной, когда предприниматели вступают в конкурентную борьбу со сложившимися за долгие годы монопольными структурами, главенствующими на внутреннем и внешнем рынке, обладающими большими финансовыми, материальными и людскими ресурсами и, как правило, базирующимися на наиболее эффективных источниках сырья.

В таких условиях зарубежный опыт может быть использован как ориентир. Но для условий российской экономики должна быть создана своя система государственной поддержки малого предпринимательства, учитывающая отечественную специфику.